코어위브, 엔비디아와 63억 달러 규모 계약 공시

: 23년 4월 체결된 MSA(마스터 서비스 계약)의 구체적 실행 사례로 63억 달러 규모 계약 체결

: 코어위브는 예약된 클라우드 컴퓨팅 용량을 고객에게 제공하고, 미사용 데이터센터 케파는 엔비디아가 활용 가능

: 엔비디아 측은 32년 4월 13일까지 해당 잔여 용량을 의무적으로 구매하며, 종료 조항과 서비스 제공 및 가용성 조건 충족 여부에 따름

: 이번 계약을 통해 MSA는 중대한 계약(material agreement)로 격상

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1769628/000176962825000047/crwv-20250909.htm

오픈AI, GPT-5 Codex 출시

: Codex 내 에이전틱 코딩에 맞게 추가 최적화된 GPT-5 버전

: 복잡한 실제 소프트웨어 엔지니어링 작업에 초점을 맞춰 학습

→ 프로젝트 전체를 처음부터 구축, 기능 및 테스트 추가, 디버깅, 대규모 리팩토링, 코드 리뷰 등 포함

: 제어 가능성 향상, AGENTS.md 포함 지침 준수, 높은 품질의 코드 생성

: 복잡성에 따라 생각하는 시간 유연하게 조정(라우터 x). 개발자와 인터랙티브 페어링과 장기 작업에 대한 지속적, 독립적 실행 능력 결합

→ 테스트 과정에서 7시간 이상 독립적으로 작업을 이어가며 구현 → 테스트 실패 수정 → 성공적 구현 달성

: 내부 직원 트래픽 상 하위 10% 케이스는 GPT-5 대비 토큰 사용량 93.7% 감소. 상위 10% 케이스는 2배 이상 시간 투입

: SWE-Bench 74.5% vs GPT-5 72.8%

: 코드 리팩토링 작업 51.3% vs GPT-5 33.9%

https://openai.com/index/introducing-upgrades-to-codex/

[삼성 이영진] 글로벌 AI/SW 헤드라인 (25/9/16)

■ 트럼프 대통령과 베센트 재무장관, 틱톡 소유권 문제와 관련한 미중 합의의 기본 틀이 마련되었으며, 최종 결정은 금요일 정상 간 대화에서 이뤄질 것을 시사

■ 오픈AI, AI 코딩 에이전트 Codex에 새로운 맞춤형 GPT-5 업그레이드 모델인 GPT-5 Codex 도입

■ 오픈AI, AGI 경쟁 속 휴머노이드와 물리 제어 분야 연구자 채용을 늘리며 로보틱스 연구 본격 강화 보도

■ 코어위브, 엔비디아와 63억 달러 규모 계약 공시. 코어위브가 고객에게 판매하지 못한 잔여 클라우드 컴퓨팅 캐파를 엔비디아가 구매해야하는 의무

■ 구글, 미국과 유럽에서 반독점 규제를 피하기 위해 애드테크 사업 일부 매각 가능성 검토

■ 마이크로소프트, 오피스 앱 내 코파일럿 챗 기능 무료 추가

■ 아마존, 9/30일 하드웨어 이벤트 개최 예정. Alexa+ 기능 확장 및 업데이트 기대

■ 코히어, EMEA 지역 허브 역할을 위해 프랑스 파리에 오피스 개소

감사합니다.

코어위브-엔비디아, 63억 달러 규모 컴퓨팅 캐파 계약 공시

안녕하세요 삼성증권 글로벌 AI/SW 담당 이영진입니다.

코어위브가 8-K를 통해 엔비디아와 클라우드 컴퓨팅 계약 체결을 공시했습니다.

'23년 4월 체결된 MSA(마스터 서비스 계약)의 추가로 63억 달러 규모 계약을 체결한 것인데요

코어위브는 캐파를 고객에게 제공하고, 미사용 잔여 데이터센터 캐파의 경우 '32년 4월까지 엔비디아가 의무적으로 인수하는 구조입니다.

코어위브가 누릴 수 있는 효과는 크게 3가지입니다.

1) Backlog 증가 효과

지난 2Q 실적에서 이슈가 된 것은 Backlog가 QoQ 42억 달러(+16% 수준) 증가한 것입니다. 오픈AI 계약을 제외하면 증가분이 없다는 주장도 있었는데요

63억 달러가 Backlog로 인식되며 총액은 기존 301억 달러에서 364억 달러로 증가할 것입니다(+21% QoQ)

2) 롱테일 고객 침투 가속화

63억 달러 계약은 하방을 지지하는 유연한 구조를 형성합니다. 잔여 용량을 엔비디아가 최종적으로 활용하니까요.

엔비디아라는 백업을 뒷배로 기존에 최신 GPU 클러스터 접근이 어려웠던 소규모 기업들도 높은 가격과 마진 조건하에서 단기 인프라 활용을 가능하게 합니다.

3) 고객 집중도 분산

코어위브의 마이크로소프트 및 오픈AI 매출 집중도는 70% 이상으로 상당히 높습니다.

상위 두 고객을 제외하면 나머지 고객의 비중은 10% 미만입니다. 엔비디아도 한 자릿 수라는 것이지요

이번 계약을 통해 엔비디아향 매출 비중이 증가하겠지만 크지는 않습니다, 궁극적으로 고객 집중도를 분산시킬 수 있습니다.

오라클을 비롯해 코어위브, 네비우스 등 네오 클라우드(또는 Tier 2 클라우드)기업과 하이퍼스케일러 간 계약 체결이 계속되고 있습니다.

AI 네이티브 고객군 다변화와 CapEx 전가형 구조 대두 속 캐파 병목 해소의 주요 역할을 담당하고 있습니다.

향후 클라우드 시장의 개편 가능성까지 확장될 수 있을까요? 추가 업데이트해 드리겠습니다.

(2025/9/16 공표자료)

구글, 신규 모델 출시 임박?

: LM아레나에 Oceanstone 모델 등장. Gemini 3.0 Flash나 Gemma 모델로 추정

: 로건 킬패트릭(구글 AIS 책임자)은 어떤 모델인지에 대한 질문에 모델의 답변 ”I am a large language model, trained by Google”포스팅

구글, 영국에 2년간 50억 파운드(68억 달러) 투자 발표

: 24년 1월 허트퍼트셔 왈섬 크로스 지역 데이터센터 건설을 위해 10억 달러 투자 발표 → 현재 개소 완료

: 이번 패키지는 CapEx, R&D, 엔지니어링 인프라, 딥마인드의 과학 및 헬스케어 분야 연구를 포함하는 종합 투자 계획

https://blog.google/around-the-globe/google-europe/united-kingdom/waltham-cross-data-centre/

오픈AI, 전 xAI CFO 마이크 리베라토레(Mike Liberatore) 영입

: 대규모 인프라 지출을 총괄하는 비즈니스 파이낸스 책임자 직책. CFO 사라 프라이어에게 보고하며, 오픈AI의 컴퓨트 전략 계약 및 자본을 관리하는 그렉 브록먼의 팀과 협력 예정

: 리베라토레는 xAI에서 50억 달러 부채 발행과 50억 달러 지분 조달을 주도했고, 대규모 데이터센터 확장 계획에 관여. 3개월 근무 후 7월 퇴사

피규어(Figure), 시리즈 C 라운드를 통해 10억 달러 이상 펀딩. 밸류 390억 달러

: 자금 조달을 통해 3가지 핵심 영역의 모멘텀 강화

1) 휴머노이드 로봇의 가정 및 상업적 운영 확장
2) 학습 및 시뮬레이션 강화를 위한 차세대 GPU 인프라 구축
3) Helix를 위한 고급 데이터 수집 프로젝트 추진

: Parkway Venture Capital 주도. Brookfield Asset Management, NVIDIA, Macquarie Capital, Intel Capital, Align Ventures, Tamarack Global, LG Technology Ventures, Salesforce, T-Mobile Ventures, Qualcomm Ventures 등이 주요 투자자로 참여

https://www.figure.ai/news/series-c

구글, Agent Payments Protocol(AP2) 발표

: 60여 개의 주요 기업(결제, 핀테크, 클라우드 등)과 협업해 개발한 오픈 프로토콜

: 플랫폼 전반에서 AI 에이전트 주도 결제의 안전한 시작과 처리 지원

: 현행 AI 에이전트 기반 결제 시스템은 사용자의 ‘구매하기’ 직접 클릭을 전제로 설계. 자율적 결제에서는 승인, 진위, 책임 문제 발생

: 변조 불가능한 암호화 서명 디지털 계약(Mandates)를 활용해 사용자 지시를 증거화, 감사 추적과 책임성 확보

: 스마트 쇼핑, 맞춤형 제안, 복합적, 동시적 거래 자동 실행 등 새로운 커머스 경험 가능

: 코인베이스, 이더리움 재단 등과 협력해 스테이블 코인 및 암호화폐 결제도 지원

: A2A와 MCP의 확장으로 활용 가능. 전통 금융과 Web3 결제 생태계를 연결하는 차세대 결제 표준 지향

https://cloud.google.com/blog/products/ai-machine-learning/announcing-agents-to-payments-ap2-protocol

오픈AI, Stargate UK 발표

: 엔비디아 및 Nscale과 AI 인프라 파트너십. 25년 7월 영국 정부와 체결한 MOU의 연장선에서 주권적 컴퓨팅 역량 확보

: AI 성장 지대(Growth Zone)로 새롭게 지정된 코발트 파크를 포함한 여러 지역에서 캐파 확장

: 1Q26 GPU 최대 8,000개 오프테이크 목표, 31,000개 수준으로 확장 가능성

: OpenAI Academy 런칭, 2030년까지 750만 노동자 AI 역량 강화 지원

https://openai.com/index/introducing-stargate-uk/

[삼성 이영진] 글로벌 AI/SW 헤드라인 (25/9/17)

■ 오픈AI, Stargate UK 발표. 1Q26 GPU 최대 8,000개 오프테이크 목표. 31,000개 수준으로 확장 가능성

■ 마이크로소프트, AI 인프라 구축을 위해 영국에 4년간 300억 달러 투자 발표

■ 구글, 영국에 2년간 50억 파운드(68억 달러) 투자 발표. CapEx, R&D, 엔지니어링 인프라, 딥마인드의 과학 및 헬스케어 분야 연구를 포함하는 종합 투자 계획

■ 코어위브, 영국 내 AI 데이터센터 용량 및 운영에 15억 파운드(21억 달러) 추가 투자 발표. 추가 투자 포함 영국 전체 투자는 25억 파운드 수준

■ 오픈AI, 청소년 보호 강화 목적의 연령 예측 시스템 구축 및 부모 통제 기능 도입. 청소년 유저의 안전을 프라이버시와 자유보다 우선시하는 정책

■ 샘 올트먼, 챗GPT Personalization(개인화) 페이지 업데이트 발표. 성격 설정, 커스텀 지시사항, 메모리 기능 등 통합 관리. 며칠 내 단계적 적용 예정

■ 오라클, 틱톡 인수 컨소시엄의 유력 참여 기업 보도. 틱톡 미국 유저의클라우드 호스팅 서비스 유지 예상

■ 구글, AI 에이전트 주도 구매를 위한 새로운 프로토콜 AP2(Agent Paymets Protocol) 발표. 주요 결제 및 핀테크 기업 지원 확보

■ 구글, Made on Youtube 이벤트에서 유튜브 쇼츠 제작자를 위한 신규 생성 AI 툴 공개

■ 세일즈포스, 국가 안보에 초점을 둔 신규 사업부 Missonforce 조직. 국방 부문의 현대화 추진 지원

■ 크라우드 스트라이크 & 세일즈포스, 비즈니스 환경 내 AI 에이전트 및 애플리케이션 보안 강화 관련 파트너십

■ 워크데이, AI 기반 검색, 에이전트, 학습 기능 제공 기업 Sana를 11억 달러에 인수 발표

■ 피규어, 시리즈 C 라운드를 통해 10억 달러 이상 펀딩. 밸류 390억 달러

■ 텐센트, 자체 AI 반도체 생산 계획이 없으며, 주요 반도체 제조사와 소프트웨어 최적화 협력 강조

■ 아마존, 10/7~8일 Prime Big Deals Day 세일 이벤트 진행

감사합니다.

영국-미국 간 기술 번영 협정 및 주요 기업 투자 요약

: AI, 양자, 원자력과 같은 빠르게 성장하는 기술 개발에 초점을 둔 Tech Prosperity Deal 합의. 양국 주요 기업 합산 310억 파운드 투자

- 엔비디아: 영국 전역에 GPU 12만개 배치. 6만 개 Grace Blackwell Ultra는 Nscale 및 오픈AI 협력을 통한 Stargate UK 프로젝트. 마이크로소프트와 영국 최대 슈퍼컴퓨터를 Loughton에 구축

- 마이크로소프트: ‘28년까지 AI 인프라와 운영에 220억 파운드(300억 달러) 투자. Nscale과 협력

- 구글: 왈섬 크로스 지역 데이터센터 개소. 2년간 50억(68억 달러) 파운드 투자 패키지

- 코어위브: AI 데이터센터 캐파 확장을 위한 15억 파운드(21억 달러) 추가 투자(총 25억 파운드). 스코틀랜드 DataVita와 협력

- 세일즈포스: ‘30년까지 영국에 14억 파운드(20억 달러) 추가 투자(총 60억 달러). 영국을 유럽 AI 허브로 육성

- Scale AI: 2년간 3,900만 파운드 투자, 런던 HQ 확장

- 블랙록: 영국 전력 엔터프라이즈 데이터센터에 5억 파운드(7억 달러) 투자

https://www.gov.uk/government/news/us-uk-pact-will-boost-advances-in-drug-discovery-create-tens-of-thousands-of-jobs-and-transform-lives

일론 머스크, 몇 주내 Grok 5 학습 시작 예정 코멘트

: 8월 초 GPT-5 출시 이후 Grok 5를 올해 안에 출시 할 것이며 압도적으로 뛰어날 것이라고 언급

→ 9-10월 학습 시작 후 연내 출시는 정석적으로는 어렵지만, 머스크라면..?

피규어(Figure), 브룩필드와 전략적 파트너십 발표

: 브룩필드의 부동산 포트폴리오를 활용한 최대 규모의 실세계 휴머노이드 사전학습 데이터세트 개발 지원

: Helix 확장을 위한 AI 인프라 구축 협력, 휴머노이드 로봇의 신규 상업 환경 배치 기회 모색

https://www.figure.ai/news/figure-announces-strategic-partnership-with-brookfield

[삼성 이영진] 글로벌 AI/SW 헤드라인 (25/9/18)

■ 오픈AI 추론 시스템이 ICPC(국제 대학생 프로그래밍 대회) 결선에서 만점(12/12 문제) 기록. 구글 딥마인드는 같은 대회에서 10문제 해결

■ 팔란티어, 영국 국방부와 7.5억 달려 규모 AI 기반 데이터 통합 및 분석 시스템 공급 계약 예정 보도

■ 일론 머스크, 몇 주내 Grok 5 학습 시작 예정 코멘트와 함께 Grok 5로 AGI에 도달할 가능성이 있다는 언급

■ 구글 & 페이팔, 다년간의 파트너십 체결. AI 기반 쇼핑 경험 개선과 결제 과정 간소화 및 안전하게 만드는 것 목표

■ 레딧 & 구글, 새로운 AI 콘텐츠 공유 및 라이센싱 계약을 맺기 위한 초기 협상 단계

■ 마이크로소프트, 노르웨이에서 AI 컴퓨팅 캐파 확보를 위해 Nscale 및 Aker와 5년 62억 달러 계약 체결

■ 미 하원, 의회 직원 대상으로 마이크로소프트 코파일럿 사용 허가. 가을부터 시범 운영 예정

■ 아마존, 무역 전쟁 등 외부 환경 변화로 어려움을 겪는 셀러를 지원하기 위한 AI 에이전트 개편

■ 중국 CAC, 알리바바와 바이트댄스 등 주요 테크 기업에게 엔비디아 최신 AI 반도체 RTX Pro 6000D의 주문 및 테스트 중단 지시

■ 알리바바의 반도체 자회사 Pingtouge(T-Head)가 차이나 유니콤과 AI 가속기 반도체 공급 계약 체결. 자체 AI 반도체 사업의 중요한 이정표

■ 텐센트, Hunyuan 3D 3.0 공개. 모델링 정확도 3배 향상

■ 엘리엇 매니지먼트, 20억 달러 이상 규모의 워크데 지분 취득. 현 경영진의 리더십 지지

■ 줌, 회의 노트 작성, 일정 조정, AI 아바타 등에 AI 기능 추가

■ Groq, 7.5억 달러 펀딩 라운드 마무리. 밸류 69억 달러

■ 피규어, 브룩필드와 전략적 파트너십 발표

■ 미니맥스, 영상 생성 AI 모델 Hailuo의 저작권 침해 관련 월트 디즈니, 유니버셜, 워너브라더스로부터 소송 직면

■ 스케일 AI, 국방부와 5년간 최대 1억 달러 규모 계약 체결. 비밀 네트워크에서 AI 학습용 데이터 제공 및 플랫폼 지원

감사합니다.