FT: Как Китай выиграл гонку за редкоземельные металлы

Китай контролирует 70% мировой добычи, 90% переработки и 93% производства магнитов. При этом цены удерживаются достаточно низкими, чтобы отпугнуть конкурентов. Эксперты отмечают: в отличие от обычной практики, Китай не сокращает производство для роста цен, а использует доминирование как рычаг давления.

В 1990-е годы Китай начал активно развивать добычу редкоземельных металлов, пользуясь слабыми экологическими нормами. Тысячи мелких шахт в Внутренней Монголии и на юге страны обеспечили бурный рост производства.

Параллельно Пекин сделал ставку на выход в сегмент магнитов — продукта с наибольшей добавленной стоимостью. В 1995 году госкомпании China Nonferrous Metals и Beijing San Huan New Materials (тогда под руководством зятьёв Дэна Сяопина), при поддержке западных партнёров приобрели магнитное подразделение General Motors — Magnequench — и завод в Индиане. Позже Magnequench купила французскую Ugimag с ещё одним предприятием в США.

Уже к 2004 году оба американских завода были закрыты, рабочие уволены, а оборудование вывезено в Тяньцзинь и Нинбо. Одновременно Китай использовал налоговые льготы и экспортные квоты, что сделало конкуренцию западных производителей невозможной.

«Был период, когда, если вы поставляли автопроизводителю, он шёл в Китай за ценой, и вы должны были её повторить, что было попросту невозможно», — говорит эксперт по магнитам.

К 2010 году последние американские предприятия по выпуску магнитов прекратили работу. Япония, обеспокоенная зависимостью, начала создавать запасы и развивать технологии переработки редкоземельных металлов из отработанных изделий, например гибридов Toyota Prius.

Дальнейшая консолидация отрасли в Китае привела к созданию двух госгигантов — China Northern Rare Earth и China Rare Earth Group. Эти компании контролируют почти всю цепочку: добычу, переработку и выпуск магнитов.

Даже когда США и Австралия начали запускать собственные проекты, Пекин расширял квоты и удерживал цены низкими, лишая конкурентов прибыли. При этом китайские компании продолжали инвестировать, наращивали масштабы и формировали технологический разрыв, особенно в области переработки (и все это запрещено к передаче за рубеж).

«Достичь китайских уровней цен невозможно, — говорят эксперты. — Покупатели магнитов должны смириться с премией к так называемой китайской цене».

В июне страны G7 заявили о намерении создать механизм установления стандартов, который в будущем может ограничить использование Китаем сверхдешёвых магнитов.

Вашингтон пошёл дальше: в июле власти США гарантировали ценовой порог для MP Materials из Лас-Вегаса, пообещав выкупать неодим-празеодим примерно вдвое дороже рыночной цены. США также обязались закупать все магниты будущего американского производства.

Но аналитики сомневаются: за пределами оборонной сферы западные компании не готовы платить больше, если есть дешёвый китайский вариант.

📌https://perforum.io/news/t/usa-tariffs-wars