#ECB #EU

ECB, Fed의 워밍업 조치로 금리를 다시 인하할 준비

* 세계의 통화 주기가 보다 동기화된 완화 방향으로 기울어짐에 따라 유럽 중앙 은행은 다음 주에 있을 미국의 움직임에 대한 서곡으로 목요일에 금리를 인하할 가능성이 높음

https://finance.yahoo.com/news/ecb-poised-cut-rates-again-200000950.html

#US

'견고한 경제'

옐런은 금요일에 발표된 미국 8월 일자리 데이터가 고용 둔화에도 불구하고 실업률이 약간 하락한 것을 보여준 것에 대해 미국 경제가 대체로 "연착륙"에 도달했으며 인플레이션도 낮아졌다고 말했음

"일자리 창출 속도가 시간이 지남에 따라 감소하는 것을 볼 때, 제가 보기에 가장 좋은 것은 일자리가 지금과 같은 수준에서 안정되는 것입니다. 그리고 우리는 일자리가 더 이상 약화되지 않도록 주의해야 합니다."라고 옐런은 말했음

그녀는 소비자 지출이 "상당히 견고"한 상태를 유지하고 있으며 고용에 있어서 "열광적인" 현상이 줄어들었지만 의미 있는 해고는 없다고 말했음

"저는 현재 고용 측면에서 하방 위험에 주의를 기울이고 있지만, 우리가 보고 있는 것과 앞으로도 계속 볼 수 있는 것은 양호하고 견고한 경제입니다."라고 옐런은 언급

https://finance.yahoo.com/news/us-treasurys-yellen-says-may-194914466.html

포기하지 않으면 충분히 이길 수 있습니다.

금투세는 이미 기존 여야 합의로 시행하기로 한 사안인 만큼, 다시 되돌리려면 제1당인 민주당의 의지가 매우 중요합니다. 만약 시행 전이라고 하면 민주당의 권한이 이렇게까지 크지 않았을 겁니다. 여당, 정부의 동의 없이는 안 되는 것이니까요. 예정된 법을 되돌려야 하므로, 민주당 국회의원들에게 문자, SNS 보내는 것이 매우 필요합니다.

그런데 민주당이 움직이려면 민주당이 움직일만한 유인이 있어야 합니다. 그 점에서 상법 개정 주장은 매우 효과적입니다. 한동훈 대표는 법무부 장관 시절 매우 혁신적인 법안이라고 상법 개정안을 칭찬했는데, 지금은 적극적으로 나설 생각이 없습니다.

#금투세_폐지
#이재명세_폐지
#상법_개정

꼭 상법 개정도 함께 외쳐주세요. ^^ 고맙습니다.

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그리고 구독과 공유도 부탁드립니다.
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<이미 마음은 금투세 폐지지만, 아직 공개적으로 입장을 말하지 않은 민주당 국회의원들에게>

김대중 대통령이 말하시길, 행동하지 않는 양심은 악의 편이라고 했습니다.

국회의원의 행동은 말과 입법입니다.

말로 설득하고 그것을 입법으로 구현하는 것이 국회의원의 행동입니다. 말하지 않는다면 민주당 지도부의 생각과 같다, 즉, 금투세 시행에 지지한다고 밖에 볼 수 없습니다.

이제는 적극적으로 나서야 할 때입니다.

금투세 폐지에 나서는 국회의원들에게 후원금을 보내자는 움직임도 있습니다. 그런데 이미 이소영 의원은 후원금이 다 차서 받을 수가 없습니다. 금투세 폐지를 공개적으로 얘기한다면 후원금 모집에도 좋은 계기가 될 것입니다.
옳은 일을 하면서 실리적으로 좋은 일을 마다할 이유는 업습니다.

https://t.iss.one/CGTOUT

민주당 국회의원들에게 문자, SNS를 보낼 때 이 메시지를 보내셔도 좋을 듯 합니다.

#이재명세

<동료 의원님들께, 이제는 공개적으로 의견을 밝혀 주시길 요청 드립니다>

지난 며칠간 꽤 많은 우리 당 동료의원들께서 저에게 전화를 주셨습니다.

시민들이나 당원들로부터 금투세 시행을 막아달라는 절절한 문자를 많이 받고 있는데, 그 문자들을 보면서 생각이 바뀌고 있다는 것입니다. 처음엔 시행 쪽에 마음이 기울어 있었는데, 점점 제 의견에 설득이 된다는 말씀도 주셨습니다.

​어제는 우리 당 최고위원 두 분께서 전화를 주셨습니다. 한 분은 현 상황에 대한 염려와 고뇌를 말씀 주셨고, 한 분은 금투세를 시행하면 안 될 것 같다는 의견을 말씀 주셨습니다.

​실제 당내 의원들과 지도부 일각의 분위기는 변하고 있는데, 외부로는 고작 2-3명의 입장만 보여지다보니, 많은 국민들께서 ‘민주당의 입장이 이미 시행으로 정해졌다’고 인식하시고 그게 주식투자자들의 불안감으로 연결되고 있습니다.

​지금까지 지켜보고 계셨던 의원들께서도 이제는 다양한 목소리를 바깥으로 꺼내 주실 때라고 생각합니다. 저는 모든 의원들이 이 문제에 대해서, 정치인으로서 책임 있게 입장을 정리하고 공개하는 게 필요하다고 생각합니다. 지금 국민들의 관심이 크고, 우리 공동체에 있어 중요한 현안이기 때문입니다.

​아울러, 금투세 시행을 염려하는 시민들께도 한 말씀 드립니다. 원래 통과되고 공포까지 된 법률을 다시 재고하고 방향을 바꾸는 것은 매우 어려운 일이고, 진통과 논쟁이 따를 수 밖에 없습니다. 작은 뉴스 하나하나에 너무 불안해하거나 낙담하지 마시고, 민주당 내에 다양한 의견이 있다는 것을 믿고 지켜봐 주십시오.

저는 제가 옳다고 생각하는 방향으로, 반전을 만들어 볼 것입니다.

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더불어민주당 이소영 의원님 응원합니다

블로그 접속 후 댓글 응원 지원가시죠

https://m.blog.naver.com/soyoung8lee/223576475386

#이재명세

미러링 by 그로스파인더님

https://blog.naver.com/project0347/223576707049

어제 이어서 또 제안드립니다. 아마 일단 금투세 토론회 때까지 지속적으로 매일 할까 싶습니다.

특정 시간대에 집중하면 문자 효과가 클테니, 장마감 직후면 좋을 것 같네요.

오늘 민주당 연락처를 확보했습니다. 혹시나 자기 지역구 국회의원 누군지 모르시나요? 나무위키에 다 있습니다. https://namu.wiki/w/제22대%20국회의원#s-4.1.6

문자 내용은 다 좋지만, 채널에 올려놓은 좋은 블로그가 많고, 오늘 올라온 86번가도 좋고, 그 외 여러 좋은 글들 많으니 참고로 작성하시면 좋습니다. 제가 파악한 바로는 민주당 내부에서 논리로 금투세 폐지(유예) 주장을 이길 수 사람은 없습니다. 즉, 논리와 합리적 이성으로 무장되어 있으니, 굳이 욕이나 비속어를 쓸 필요는 없다고 봅니다. 굳이 과격분자처럼 보여봐야 득 될 것이 없습니다.

문자가 가장 효과적이고, 번호가 혹시 틀릴지 모르니 페이스북 계정도 좋습니다.

용기 있는 전용기 의원의 페북입니다. 이소영 의원 제외하고 처음으로 금투세 반대 입장 표명한 민주당 의원입니다. 응원 부탁드립니다.

#Apple

Apple의 AI 도입 지연으로 인해 iPhone 16의 슈퍼사이클이 지연될 수도 있어보임

Apple이 6월 WWDC에서 AI 계획을 공개했을 때, 분석가들은 이 기능이 iPhone 16을 또 다른 슈퍼사이클로 이끌 수 있다고 예견했음

이전의 5G 통신 도입과 마찬가지로, AI로 인해 기기 변경에 대한 수요를 끌어올 것이라고 믿었음

내일 쿠퍼티노에서 열리는 이벤트에서 Apple이 iPhone 16을 공개하면 훨씬 더 나은 그림을 볼 수 있을 것임

그러나 그동안 Apple Intelligence의 느린 출시가 슈퍼사이클의 잠재력을 크게 방해할 수도 있음

6월에 Apple은 사용자 경험을 우선시한다는 사명 선언문과 확고히 일치하는 AI에 대한 견해를 보였음

Google Gemini와 OpenAI ChatGPT와 같은 서비스 뒤에 있는 거대한 블랙박스 대신 작은 모델로 훈련된 Apple의 플레이는 생성형 AI를 통해 기존 경험을 개선하는 데 중점을 두고 있음

하지만 Bloomberg는 Apple이 WWDC에서 약속한 것들이 2025년까지는 실현될 가능성이 낮다고 보고 있음

지역적 제한도 EU와 중국을 포함한 주요 장애물임. 지역적 제한은 특정 분기에 Apple의 재무에 큰 영향을 미칠 수도 있음

한편 ChatGPT 통합도 출시될 가능성이 낮음

https://finance.yahoo.com/news/apple-intelligence-delays-could-impede-192523051.html

#Volkswagen

폭스바겐은 독일 자동차 공장의 첫번째 폐쇄를 검토

폭스바겐은 경쟁력을 유지하는 데 필요한 비용 절감 목표 달성을 위해 독일 자동차 제조업체 87년 역사상 처음으로 자국 내 일부 공장을 폐쇄하는 것을 고려하고 있음

올리버 블루메 CEO는 수요일에 직원들에게 회사가 2029년까지 해고를 금지하는 30년 된 일자리 보호 서약을 종료해야 한다고 말했음

이러한 발언은 노동자 대표들 사이에서 분노를 일으켰고, 독일 정치인들 사이에서는 우려를 불러일으켰음

폭스바겐이 공장 폐쇄를 검토하는 이유

경영진은 2026년까지 100억 유로의 비용 절감을 달성해야 한다고 주장하고 있음

폭스바겐 승용차 사업부가 독일에서 퇴직과 자발적 매각에 의존하여 노동력을 감축한 후에도 그 목표를 달성하지 못하고 있음

코로나 이전보다 유럽 자동차 시장이 작아지면서 폭스바겐은 현재 필요한 것 보다 더 많은 공장 용량을 보유하고 있다고 밝혔음

그리고 활용도가 낮은 조립 라인을 유지하는 것은 비용이 많이 듬

폭스바겐 CFO는 2019년 판매량이 1,570만 대에 달했던 코로나 이전보다 유럽인들이 매년 구매하는 자동차가 200만 대 줄었음

게다가 임금 인상을 포함한 비용 증가와 회사의 전기 자동차 라인 판매 부진은 더 심각한 문제임

중국 업체의 경쟁력 있는 가격으로 인해 유럽 시장 점유율을 계속해서 늘리고 있음

폭스바겐은 EU의 환경규제에 맞는 전기 자동차를 판매해야 하지만, 배터리 비용이 높고 보조금이 철회되고 공공 충전소가 느리게 출시되면서 EU에서 전기 자동차에 대한 수요가 약해져 마진이 많이 남지 않음

동일한 압박으로 인해 독일의 BMW와 메르세데스-벤츠도 이익이 감소했음

https://apnews.com/article/volkwagen-germany-factory-closure-jobs-7f1877be05dae990da7f27e92cbdc3a4

#Semaglutide #비만치료제 #경구제 #삼천당제약

바이오 빅 위에브 서핑. 앞으로 Big Wave는 '비만'

By 고니

https://m.blog.naver.com/kyoung_bum/223575539783

#씨앤씨인터내셔널

꾸준히 성장한다

지난 4월 임대공장 가동 시작하며 매출액 QoQ 증가하는 모습

동사의 주력 제품 립틴트, 립밤(고마진) 중심의 견조한 매출 지속(2Q24 LIP 72.7%, 베이스 13.4%, 아이 15.5%, 기타 1.5%)

특히, 고객사들의 대량 수주 이어지며 국내 비중 확대 및 특별성과급 13.5억 반영에도 불구하고 이익 레버리지 가시화 된 점 고무적(일회성 비용 제외시 OPM 16.3% 시현)

하반기에도 국내/북미 주요 고객사향 LIP 제품(1H24 LIP 제품 비중 73%) 중심의 견조한 수주 지속될 것으로 전망

Capa를 넘어서는 수주 물량 지속되고 있으며, 7~8월에도 늘어난 Capa 바탕
으로 견조한 실적 달성하였던 것으로 보임

상반기 국내 고객사향 물량 강세에 의한 북미 비중 축소(1H24 20.1% vs 1H23 31.2%)도 하반기 립/리퀴드 블러셔 등의 미국향 물량 출고 본격화
에 따른 북미 기여도 확대되며 마진 측면에서의 개선도 가시화될 것으로 판단

지속적으로 늘어나는 수주 대응하기 위해 지난 4월 임대 공장 Capa 확보에 이어, 1억개/年 규모의 제 2공장(그린카운티) 9월 증축 완료됨에 따라, 현재 설비, 인원 충원 중이며, 이에 따른 4분기부터 점진적인 매출 상승 기대 가능할 것으로 판단(1교대 기준 기존 제 2공장 Capa 8100만개→1억 7500만개)

마침내 PD-1 블록버스터 ‘키트루다’를 위협하는 존재가 등장하면서, 그동안 견고해 보였던 벽이 흔들리고 있습니다.

모두가 예의주시하게 바라보고 있던 서밋 테라퓨틱스(Summit Therapeutics)의 PD-1xVEGF 이중항체 ‘이보네스시맙(ivonescimab)’과 키트루다를 직접 비교한 비소세포폐암 1차치료제 임상3상에서, 이중항체는 키트루다 대비 환자의 병기진행 또는 사망위험을 무려 49% 낮췄네요. 이중항체 투여시 3등급 이상 부작용은 2배 높았지만, 약물 중단 비율은 비슷했습니다.

해당 HARMONi-2 임상3상의 세부 결과는 8일(현지시간) WCLC 2024에서 공개됐으며, 아직 학회 첫날이지만 이미 올해 WCLC에서 가장 중요한 결과로 언급되며 발표직후 디스커션 세션에서 존 헤이 MD앤더슨 암센터 교수는 “현저한(striking)“ 결과라며 “매우 인상적”이라고 말했습니다.

이미 서밋은 지난 5월 지금의 키트루다가 세계에서 가장 잘 팔리는 약물이 되게 한 비소세포폐암 1차치료제 시장에서, 이보네스시맙이 임상3상에서 키트루다를 이겼다고 발표하며 판을 뒤흔들기 시작했습니다. 이번 WCLC 결과 발표를 앞두고 긴장감이 최대로 고조됐었으며, 막상 세부 결과가 발표되면서 현장에서 ‘기대치를 뛰어넘었다’는 평가를 받고 있습니다.

https://m.biospectator.com/view/news_view.php?varAtcId=23008

궁극적으로는 키트루다를 대체하려면 1:1 비교를 통한 3상 우위성 확보가 현재 키트루다 40여개 적응증에서 모두 이루어져야합니다.

또한 미국종합암네트워크(NCCN) 항암제 처방 가이드라인을 모두 저 제품으로 변경해야 시장이 바뀌는 것입니다.

임상 비용만 최소 수십조원이 들어가고 10년 이상의 임상시간이 필요합니다.

지금도 키트루다는 여러 조합으로 임상이 추가되고 있고, 그 적응증들이 FDA 허가 확장 중에 있습니다.

중국 항체이고…저 결과 하나로 키트루다가 대체되진 않습니다. 머크 주가를 보시면 됩니다.

• 인텔, 모든 3나노 이하 반도체 생산을 TSMC에 위탁할 예정

英特尔将委托台积电生产所有3纳米以下的芯片。（新浪）

#삼성전자

뚜렷한 D램 수요 양극화

목표주가를 95,000원으로 하향

이는 3분기 현재 스마트폰, PC 판매 부진으로 메모리 모듈 업체들의 재고가 12~16주로 증가하며 하반기 메모리 출하량과 가격 상승이 당초 기대치를
하회할 것으로 전망되기 때문

지난해 3분기부터 메모리 재고 축적을 지속한 스마트폰, PC 업체들은 3분기 현재 신제품 수요가 예상을 하회하고 있어 하반기 메모리를 비롯한 부품 구매에 보수적인 전략을 택할 것으로 예상

이에 따라 삼성전자 '24년, '25년 영업이익을 기존대비각각 -15%, -11% 하향한 37.9조원, 57.7조원으로 수정

3분기 추정 영업이익 9.7조원, -7% QoQ

3분기 영업이익은 9.7조원(-7.3% QoQ, +298% YoY)으로 추정되어 컨센서스 영업이익(13.7조원)을 하회할 것으로 예상

이는 1. DS 부문이 B2C 제품 수요 부진에 따른 출하 감소와 일회성 비용 (PS) 반영 및 가동률 부진에 따른 LSI 실적 개선이 늦어지고 2, 3분기부터
재고평가손실 환입 규모가 크게 축소될 것으로 전망되기 때문

P/B 1배 근접, 주가의 하락 위험은 제한적

D램 수요의 40%를 차지하는 B2C 제품(스마트폰, PC) 수요 부진은 하반기에도 크게 회복될 가능성이 낮아 당분간 스마트폰, PC업체들은 재고 소진에 주력할 것으로 예상

반면 HBM, DDR5 등 AI 및 서버용 메모리 수요는 여전히 견조한 것으로 파악되고 하반기에도 공급은 타이트할 추정되어 D램 수요의 양극화 현상은 뚜렷해질 전망

따라서 '25년 D램은 HBM3E 출하 비중 확대와 범용 D램의 공급 제약으로 분기별 평균판매가격 (ASP)은 점진적 상승세가 예상되지만, 향후 B2C 제품의 수요 회복이 이뤄져야 큰 폭의 상승 추세가 가능할 전망

#삼성전자

결국엔 Near Memory가 변동성을 줄인다

NVIDIA Blackwell 출시 지연으로 인해 내년 상반기까지 수요의 불확실성은 상존하지만 1) HBM의 Wafer Capa 잠식, 2) DRAM 1bnm 이하 미세공정 전환과 3) Multi Stack 3D NAND 공정 전환 수율 문제로 인해 여전히 전체 산업의 공급이 크게 증가할 가능성은 제한적이며, 내년에도 범용 메모리 반도체 가격은 안정적일 것으로 예상

특히, NVIDIA는 TSMC와의 협업을 통해 연내 B200A의 공급이 예상되는 가운데 Chiplet 구조의 B200까지 연내 공급된다면 수요의 불확실성
은 조기에 제거될 가능성도 있음

보수적으로 내년에 Blackwell의 불확실성이 있더라도 공급 제약 등으로 인해 범용 메모리 반도체의 이익 방어력은 유지될 것으로 예상되는 가운데 2026년에는 수요 면에서 2가지 모멘텀이 부각될 수 있음

AI Data Center의 경우 완성도를 높인 3nm Rubin이 HBM Bit 성장을 크게 견인할 것으로 보이며, 새로운 AI Assistant를 장착한 Apple이 Mobile HBM 시대를 개화시키면서 신규 수요를 창출할 것으로 보임

#이재명세

2024.09.09 더불어민주당 최고위원회의 - 더불어민주당 이언주 최고의원 발언 中

"아직 당론이 정해지지 않았습니다만, 금투세는 대한민국 주식시장을 선진화 시킨 다음에 시행해도 늦지 않다고 생각하고 있다."

"최근 경제, 증시 상황을 고려할때, 도입은 부담이 크다."

"단순히 이전에 시행하기로 해서 시장을 고려하지 않고 시행한다면, 어떤 영향을 미칠지 매우 우려되는 상황"

"이언주 최고의원과 같은 의견을 가진 의원들도 적지 않은 상황"

https://www.youtube.com/live/MspTAIJV3Ok

#알테오젠 #갓테오젠

CFO 간담회 간단 요약

1.산도즈 iv 건너뛰고 처음부터 sc 형태로 출시할 계획. 그래서 신규 히알루로니다제를 활용할 예정
2.알테오젠이 ADC 개발을 성공적으로 짆냉할 수 있었던 이유 - 이미 내부적으로 ADC 개발하고 임상 시험까지 완료했기 때문에
3.CDMO 공장운영 계획 - 셀트나 삼바에 CMO를 안맡기는 이유는 그들에게 생산방법과 노하우를 전수하는 순간 알테오젠의 경쟁력이 사라지기 떄문
4.알테는 연구 개발 단계에서 최적화된 생산 노하우를 보유. 공장을 운영할 파트너를 찾아 공장을 운영할 계획
5.자금은 파트너사와 협력을 통해 조달할 계획. 이미 천억 확보했지만 추가 자금은 FI(재무적 투자자)를 통해 조달계획
6.제3자 배정 방식으로 투자할 가능성 높음
7.FI들은 알테오젠의 주가와 미래 성장 가능성을 높게 평가. 이에띠라 투자에 적극적으로 나서고 있음