<전기료 인하의 열쇠··· 美 애리조나주가 원전에 다시 주목하는 이유는?>

- 애리조나주, 미래 에너지 안보 및 전기료 인하 목적으로 원자력 발전 확대 적극 추진

- 주 정부, 의회, 업계 전문가들이 원전 확대에 초당적 지지를 보임

- 팔로 베르데 원전은 3개 원자로로 4,000MWe 전력 생산 중

- 신규 AP1000 원자로 건설 비용 감소로 발전소 재무 건전성 및 전기료 부담 완화 기대

- 3개 전력회사, SMR 부지 물색 및 인허가 준비 위해 미 에너지부에 2,500만 달러 보조금 신청

- 주 의회, SMR 건설 위한 규제 완화 법안 6개 상원 제출로 제도적 지원 진행

- 469개 신규 사업 및 인구 증가로 인한 전력 수요 급증이 원전 확대의 주요 원인

- 애리조나주는 급증하는 전력 수요 충족과 전기료 안정을 위해 원전을 핵심 에너지원으로 보고 전방위적 확대를 모색 중

[원문 링크]

원유 자체가 전력 생산에 차지하는 비중이 작기 때문에, 유가가 급등한다고 해도 전력 공급망이 셧다운되거나 요금 폭등은 요인은 아님.

다만, 유가 상승이 물류비를 상승 시키고 석유와 연동되는 석탄 혹은 천연가스 다른 에너지원의 가격까지 상승 시키기 때문에

AI 데이터센터 확장으로 전력 수요가 폭증하는 이 시기에 다른 에너지원에 대한 수요 부각은 더 커지지 않을까 생각됨.

📌Eli Lilly는 TD Cowen 제46회 연례 헬스케어 컨퍼런스에서 경구 비만 치료제인 orforglipron 출시에 대한 전략 계획을 발표

- 2분기 초에 orforglipron에 대한 규제 승인을 받을 예정이며, 곧 미국 내 출시가 예정

- PBM과 협상하며 메디케어 접근성을 활용해 광범위한 상업적 이용 가능성을 확보

- Eli Lilly는 비만 및 당뇨병 치료 포트폴리오를 확장하고 있으며, 경구 및 주사제 옵션 모두에 중점

- AI 통합은 SG&A부터 연구개발(R&D)에 이르기까지 다양한 운영 전반의 효율성을 향상시킬 것으로 기대

📍orforglipron은 LillyDirect 플랫폼에서 판매될 예정이며, 가격은 149달러에서 시작해 최대 399달러까지 책정될 것. 메디케어 접근은 7월 1일까지 가능하도록 계획되어 있으며, PBM들과의 협상이 진행 중.

오늘 하루도 수고하셨어요..! 지수가 난리났네요😭😭

전에도 개별 종목 목표가 질문을 받아서 코멘트를 올렸는데요.

저는 투자에 대해 깊이가 없습니다. 바보 멍청이입니다.

그저 열심히 검색하고 공부하고 좋은 내용 공유하는 사람입니다.

저희 채널은 그게 목적이구요. 알아주시면 감사드리겠습니다.

📌영국에서는 약 150만 명이 이러한 약물을 사용하고 있으며, 이는 주로 Mounjaro와 Wegovy 등의 브랜드명으로 제공된다. 이들 중 90% 이상은 사비로 약을 구매하는 것으로 추정

NHS를 통한 처방 접근 기준은 매우 엄격하다. 비만 환자는 BMI가 40 이상이어야 하며, 체중과 관련된 다섯 가지 질환 중 네 가지에 진단을 받아야 하는 상황

📍영국 국립보건임상평가원(NICE)의 TA1026 지침에 따르면, 통합케어위원회(ICBs)는 2025년 3월까지는 특수 비만 관리 서비스 내에서, 그리고 2025년 6월까지는 1차 진료 단계에서 기준을 충족하는 사람들에게 Tirzepatide를 제공

📍일반의(GP)들은 환자들로부터 이 약에 접근할 수 있게 해달라는 상당한 압박을 받고 있으며, 동시에 ICB들은 관련 불만과 정보공개요청(FOI requests)에 휩싸인 상황

📌FDA, 불법 조제 GLP-1 약물의 불법 마케팅과 관련하여 30개 원격의료 회사에 경고 조치 발령

FDA는 제약 시장에 대한 감독을 대폭 강화하며, 조제(Compounded)된 GLP-1 제품과 관련하여 허위 또는 오해의 소지가 있는 주장을 한 30개 원격의료 회사에 경고 서한을 발송.

FDA가 지적한 주요 위반 사항은 두 가지.

첫째, 일부 업체가 자사 조제 제품이 FDA 승인 제품과 동일하다는 암시.

둘째, 약물의 실제 출처를 숨기고 있다는 점

📍또한 FDA는 조제 의약품이 제네릭 의약품과 동일하지 않다는 점을 강조

📌트럼프 대통령은 수요일 오후 백악관에서 주요 기술 기업 경영진들을 초청해 데이터 센터 전력 수요와 연계된 높은 전기 요금으로부터 미국인들을 보호하는 약속서에 서명.

📍구글, 마이크로소프트, 메타, 오라클, xAI, OpenAI, 아마존이 수요일 오후 납세자 보호 서약에 서명

📍백악관은 이 서약에 따라 기업들이 "신생 발전 자원을 건설, 도입 또는 구매하고 데이터 센터에 필요한 모든 전력 공급 인프라 업그레이드 비용을 부담하기로 동의한다"고 발표

https://www.foxnews.com/politics/trump-brings-big-tech-executives-white-house-curb-power-costs-american-households-amid-ai-boom

📌2026년 제약·바이오: 모멘텀이 풍부한 한 해

보다 우호적인 환경 속에서, 2026년은 촉매가 풍부한 해가 될 전망.

가시성이 개선되고 시장 성과가 개선되면서, 전략적 딜메이킹에 대한 낙관론과 기업공개(IPO) 시장 재개 가능성이 더해져 보다 긍정적인 환경이 조성

📍비만 및 심대사 치료 : 개념 입증에서 규모 확대·경쟁 단계로

- 경구 GLP-1(알약의 해) : 경구 제형의 실제 사용 추이는 알약 형태의 치료제가 주사제 이상으로 치료받는 환자층을 의미 있게 확대할 수 있는지를 가늠하는 시험대가 될 것. 경구 치료제는 유통·보관을 단순화해 주사제의 냉장 유통(cold-chain) 물류가 제약 요인인 시장에서 접근성을 개선함으로써, 글로벌 범위를 넓힐 수 있는 잠재력

- 멀티 작용제 : 26년 내내 이어질 Eli Lilly의 주사제 retatrutide 후속 3상 결과는 여러 대사 경로를 동시에 활성화하는 전략이, 장기 복용을 제한할 수 있는 부작용 트레이드오프를 야기하지 않으면서 체중 감소 효과를 유의미하게 끌어올릴 수 있는지를 가늠하게 해줄 것

현재 GLP-1 기반 치료제를 넘어서는 ‘다음 단계’를 모색하는 과정에서, 추가적인 효능과 환자 내약성 간의 균형이 무엇보다 중요

📍신경과학: 치료를 더 이른 단계·더 넓은 환자군으로

- 차세대 약물 전달 기술 : 새로운 아밀로이드 표적 프로그램은 뇌로의 약물 전달 방식을 개선해 안전성과 환자 편의성을 제고하는 데 초점. 로슈와 Korsana 등이 개발 중인 ‘뇌 셔틀’ 기술은 더 높은 약물 노출을 가능하게 하면서, 부작용 위험을 줄이고 투여 빈도를 낮추며 피하 주사 투여를 가능하게 하는 것을 목표. 이러한 접근이 성공한다면, 초기 세대 치료의 주요 한계를 해소하고 더 폭넓은 환자군에서의 사용을 뒷받침.

- 조기 개입 알츠하이머 임상시험 : 투자자들의 관심은 증상이 나타나기 전, 알츠하이머의 생물학적 징후가 이미 존재했을 때 치료 평가를 평가하는 연구에 점점 더 집중. 일라이 릴리의 donanemab을 이용한 TRAILBLAZER-ALZ 3(TB3) 시험은 바이오마커로 정의된 전임상 단계 알츠하이머 병을 대상으로 하는, 카테고리를 규정지을 수 있는 프로그램으로 폭넓게 인식.

- 기전 다변화 : 아밀로이드 플라크를 표적으로 하는 치료제 외에도, 투자자들은 신경 퇴행의 다른 근본적 요인인 타우 병리, 염증, 시냅스 기능(뇌세포가 서로 어떻게 소통하고 시간이 지나면서 어떻게 악화되는지를 좌우하는 요인들)을 겨냥한 프로그램에 점점 더 주목

📍바이오테크: 촉매의 폭넓은 미래

- 바이오테크 분야에서는 2026년이 간 질환, 신장 질환, 종양학, 그리고 다양한 희귀 질환 및 전문 적응증에 걸친 다양한 데이터 발표와 규제 결정 등 다양한 촉매 요인들이 등장

- 간 / MASH 핵심 데이터 : MASH는 현재 치료 옵션이 제한적인 중증 지방간 질환. 주요 결과 발표는 하반기에 예정되어 있으며, 이 분야의 과거 후기 단계 프로그램들이 엇갈린 성과를 보여온 만큼 이번 데이터에는 한층 더 높은 관심.

2025년 초의 정책 과잉이 지나가면서, 2026년 제약과 바이오텍 전반의 성과는 실행, 임상 이정표, 파이프라인 발전 등 기본적인 요소에 의해 점점 더 좌우될 가능성

이것저것 감안해도 과도한 하락 / SK - 내용 중 일부

📌의학 분야에서는 이제 mRNA 치료제를 통해 다목적 백신 플랫폼을 활용하여 빠르고 프로그래밍 가능한 치료 옵션을 제공

mRNA 치료제의 전 세계적 채택은 극한의 냉장 저장 및 운송 시스템이 필요하다는 점에서 큰 장애물에 직면

📍RNA 가수분해, 지질 산화, 수분 매개 열화에 대한 현재 지식은 동결건조, 분무 동결 건조, 박막 기술을 통한 고체 상태 안정화의 새로운 방법들과 결합

📍첨단 mRNA 개발 전략도 검토되는데, 여기에는 자가 증폭 및 순환 RNA 구조, 나노 유리, 금속-유기 골격, 실온에서 안정적인 mRNA 제형을 생성하기 위한 AI 기반 예측 설계가 포함

연구 결과의 결합은 25 °C 이상에서 보관될 때 효과를 유지하는 mRNA 의약품을 개발하는 경로를 제시하며, 이를 통해 RNA 기반 치료에 대한 전 세계적 접근을 가능

📌Aspen Pharmacare, 3분기까지 Ozempic 제네릭으로 캐나다 진출 예상

Aspen Pharmacare의 Novo의 Ozempic의 제네릭 버전은 올해 2분기 또는 3분기에 캐나다에서 등록될 수 있을 것이라고 CEO가 발표.

캐나다가 신흥 시장 규제 당국의 기준이 될 것이라고 언급.

Aspen의 제네릭 제품은 남아프리카와 프랑스 시설에서 제조될 예정이며, 다회 투여용 펜의 대량 생산은 남아프리카 시설에서 이뤄질 것이라고 발표

📌Morgan Stanley : 에너지 시장, AI 전력 병목 현상 해결 경쟁에 돌입

전 세계 전력 소비는 10년 이상 만에 가장 빠른 속도로 급증하고 있으며, 2030년까지 매년 1조 킬로와트시(kWh) 이상 증가할 것으로 예상.

📍AI 중심의 데이터 센터가 이러한 성장의 거의 5분의 1을 차지하고 있으며, 2028년까지 전력 소비가 연간 약 126GW 증가할 것으로 전망. 이는 캐나다 전체의 연간 전력 수요와 거의 맞먹는 수준.

📍이러한 에너지 소비 붐은 수년간 전력망에 대한 투자가 부족했던 이후에 발생하고 있으며, 이로 인해 데이터 센터 개발업체들은 2027년과 2028년에 전력 부족에 직면할 수 있다는 우려

AI가 광범위한 경제 전반에서 생산성 파급효과를 일으킬 것으로 예상되면서, 그에 따른 오프그리드(off-grid) 솔루션 수요 증가, 에너지 공급망 병목 현상 해소, 그리고 신용시장을 통한 에너지 시스템 성장 자금 조달 등에 주목

- 자체 전력 확보

Morgan Stanley의 2025년 11월 Powering AI 컨퍼런스 참석자들은 전력 산업이 수십 년간 지속될 대전환기를 맞고 있으며, 변화와 기회가 공존한다고 언급

해당 산업에 대한 투자는 2025년에 사상 최고치인 1조 5천억 달러를 기록

오프그리드 솔루션은 향후 몇 년간 투자자들이 추가적인 가치 창출을 기대할 수 있는 핵심 분야

📍이러한 솔루션에는 천연가스, 재생에너지, 마이크로그리드, 유틸리티 규모의 재생에너지, 연료전지, 배터리 저장, 원자력이 포함되며, 이는 모두 AI 모델 학습 과정에서 전력망에 가해지는 높은 그리고 변동적인 부담을 완화하는 데 중요한 역할을 할 것

Morgan Stanley 리서치에 따르면, 새롭게 건설되는 대형 데이터 센터의 규모가 현재 사이트당 1GW에서 4GW에 달하고 있어, 정치적·허가·이해관계자 등의 문제(수자원 사용, 부지 면적, 소음, 그리고 전력망 연계 이슈 등)로 인해 기존의 전력망 연결이 지연

📍이러한 상황은 혁신적인 전력 공급업체들에게 기회를 열어주는 전환점

📍전력 산업은 수십 년에 걸친 대전환을 겪고 있으며, 기업과 투자자 모두에게 리스크와 기회가 공존

📍데이터 센터 운영업체들은 앞으로 2년간 전력 수요가 공급을 초과함에 따라 전력 부족 위험에 직면할 전망

이 대통령은 에너지 위기도 구조 전환의 계기로 봐야 한다고 했다. 그는 “넘어진 김에 쉬어간다는 얘기처럼 국제 유가 문제 또는 원유 조달 문제는 앞으로도 계속 반복될 수 있는 일이고 과거에도 반복됐던 일”이라며 “이번 기회에 재생에너지로 전환을 좀 신속하게 대대적으로 하는 게 어떨까 싶다. 좋은 기회 아닐까 싶다”고 말했다.

이 대통령은 “화석연료 의존도를 최소한으로 내리고 재생에너지의 비중을 계속 높여야 한다”면서도 “특히 송전망 부족 때문에 서남 해안 쪽에 재생에너지는 생산 여력이 있는데도 지금 제대로 쓰지 못하는 상황”이라고 했다.

이어 “송전망 확충도 하루 이틀이 되는 건 아니고 신속하게 해야 되는데, 더 근본적인 과제는 소위 지산지소 원칙에 따라서 에너지가 생산되는 지역에서 소비될 수 있게 하는 게 제일 중요하지 않느냐”고 말했다.

https://www.edaily.co.kr/News/Read?newsId=03719526645380368&mediaCodeNo=257

2025년 10월 Novartis가 Avidity Biosciences를 120억 달러에 인수한 이후 분사되어 설립되었으며, 표적 RNA 전달 플랫폼을 통해 희귀하고 생명을 위협하는 유전성 심근병증의 치료를 혁신하는 것을 목표.

Atrium을 독립 기업으로 설립하기로 한 결정은 희귀 유전성 심근병을 앓고 있는 사람들의 치료 수준을 혁신하는 데 리더십, 자본, 개발 전략을 전적으로 집중하고자 하는 열망에서 비롯

유전적으로 유발된 심근병증에 대한 높은 미충족 의학적 필요. 현재 치료는 증상 관리에 집중되어 있으며, 이러한 질병의 근본 원인을 겨냥한 옵션은 거의 없거나 전혀 없는 상황.

Atrium의 표적 RNA 전달 플랫폼은 원래 Avidity Biosciences에서 개발되었으며, 간 밖에서 작은 간섭 RNA(siRNA)를 심장을 포함한 근육 조직에 직접 전달하는 것. 이 플랫폼은 현재 심장학에 적용.

📌Semaglutide 특허 만료, 인도 제네릭 제약사에 60억 달러 규모의 기회 제공

올해 여러 국가에서 특허 보호가 해제될 예정이며, 3월 넷째 주부터 인도, 중국, 캐나다, 브라질 등을 포함한 국가들에서 특허가 종료되기 시작

📍주요 제네릭 제약사들은 인도, 일부 규제 시장, 신흥국 시장에서 5조 루피(약 60억 달러)를 초과하는 거액의 매출 기회를 노리고 있는 상황.

📍애널리트스들은 인도 내 기회만도 초기에 약 2억 5,000만 달러 규모로 추정.

📍산업 추정치에 따르면, 캐나다와 브라질은 Semaglutide 시장 규모가 합쳐 약 20억 달러로 추산되며, 초기 제네릭 기회는 약 5억 달러 수준

오늘 코스닥에서는 순위 싸움이 꽤나 치열