Прогноз по компании ЛСР

Предыдущий реализованный прогноз;
Предыдущий реализованный прогноз.

Цена: ₽480,6
Справедливая цена: ₽700
Возможная доходность: 61,88%
Риск: 4
Срок исполнения: 24 мес

#LSRG #ЛСР

Pfizer достиг целевой цены, коррекция составила около 11% и длилась намного дольше, чем ожидалось.

#итоги #PFIZER

Прогноз по компании ГК Самолет

Предыдущий реализованный прогноз -29,1%

Доходность с последнего прогноза с учетом дивидендов сейчас составляет 9,5%, я повысила ожидания по дивидендам, но из-за роста стоимости акций потенциальная доходность практически не изменилась.

Цена: ₽2565
Справедливая цена: ₽3750
Возможная доходность: 59,53%
Риск: 4
Срок исполнения: 24 мес

#Самолет #SMLT

Какую долю портфеля выделить на акции компаний России?
На компании по российскому рынку я готова выделить долю до 35% от общего портфеля в зависимости от денежного потока, капитала, конъюнктуры рынка и реализации текущих целей. Я разработала собственную таблицу, которая позволяет инвестору определить допустимую долю акций компаний России в портфеле.

По горизонтали указан ваш горизонт инвестиций, по вертикали денежный поток на капитал (денежный поток на капитал=общая сумма денежного потока, которую вы планируете отложить в ближайшие 12 мес, деленная на сумму вашего общего текущего портфеля).
Объясняю на собственном примере: у меня инвестиционный горизонт 10 лет и более (последний столбик), а денежный поток в ближайшие 12 месяцев составит 30% от общего текущего портфеля, то есть мой портфель от пополнений увеличится на 30% при его нулевой динамике (4 строка). Получается максимальная доля российских компаний в моем портфеле может составлять 20% (совмещаем последний столбик и 4 строку). Естественно, со временем срок инвестирования уменьшится и денежный поток станет составлять меньшую долю от общего портфеля, поэтому и доля российских компаний должна будет сокращаться в портфеле спустя годы согласно таблице.

Тактика покупок (продолжение)

Сейчас стоит выбирать только надёжные активы и формировать позиции не разовой покупкой, а постепенно распределяя капитал или денежный поток на покупки. Любая тактика покупок нацелена на то, чтобы минимизировать риски, а именно, не получить большой убыток на падающем рынке.
Живой пример для понимания
Если покупать падающую компанию (например, возьмём OZON), то при тактике покупок равными сумма 12 сделок за 12 месяцев (возьмем без разницы какие даты, например каждое первое число месяца за 12 мес с ноября 2021), ваша средняя цена покупки сейчас была бы 1318 руб., что уже на 20,6% ниже текущей цены при падении акции с первой покупки на 55,5% (01.11.2021 3200 руб. за акцию), а средняя цена акции за этот период составила бы 2179 руб., что на 31,3% выше текущей цены. Хотите, можете произвести такие расчеты со всем индексом Мосбиржи, результаты будут аналогичными, данная тактика отлично работает в период неопределенности и на падающем рынке.

Выше привожу расчеты. Обратите внимание, что я рассмотрела худший вариант с компанией, которая практически ежемесячно падала и сложилась практически в 3 раза. Следует сделать вывод, что в период большой неопределенности стоит искать самые привлекательные компании на горизонте 3-4 лет и использовать тактику распределения покупок равными суммами независимо от даты и цены.