#Золото #Серебро

Мало кто обратил внимание [проект нового бюджета]. Мелочь, а приятно: РФ будет выделять 51.5 млрд рублей в год на закупку драгметаллов в Госфонд. Ранее хотели по 38.9 млрд рублей.

Планируется в 2025-2027 годах приобретение золота, серебра, платины и палладия в целях увеличения в составе Госфонда России доли высоколиквидных ценностей. [ТАСС]

Bonus: актуальные на 2023 данные по производству металлов и другого добра с указанием мировой доли РФ.

Закупаем драгметаллы, само собой, у внутренних производителей.

@MarketHeart

🚂 РЖД погрузка - в сентябре падение погрузки ускорилось с -6% до -6.3%
Уголь -7%
Желруда +1%
Черные металлы -23%
Цветные металлы -7%
Наибольшее снижение в абсолютном выражении в сентябре/3м квартале наблюдалось в погрузке угля и черных металлов.

Книга «Пионеры цифровизации»
Аналитический центр при Правительстве Российской Федерации сентябрь 2024

Обзор #золото (сентябрь 2024) от Альфа Банка

21-22 ноября 2024 года в Шанхае (Китай) состоится третий China Green Steel Summit, организатором которого выступает ECV International.

Мероприятие пройдет под лозунгом «Энергосбережение, сокращение выбросов углерода и зеленое развитие». Конференция соберет экспертов, исследователей и профессионалов из разных отраслей сталелитейной промышленности, обеспечив платформу для обмена мнениями и обсуждения вопросов устойчивого развития отрасли.

⛏️ Напоминаем, что совсем скоро, 9-10 октября в гостинице Рэдиссон Славянская состоится 20-й юбилейный форум #МАЙНЕКС Россия.

Программа форума сфомирована https://minexrussia.ru/progmxru


Не пропустите самые звездные сессии, круглые столы, мастер-классы и ассоциированные мероприятия этого года!

Как Китай экспортирует кризис в Европу

Кризис в строительстве КНР привел к тому, что в стране образовалось множество недозагруженных отраслей, одна из них – сталелитейная. И, конечно, местные металлурги, выбирая между тем, чтобы погасить домну или направить избытки стали на экспорт, выбирают второе. Как результат, рекордный экспорт продукции черной металлургии из Поднебесной.

Конечно же, китайская сталь (вслед за электромобилями и другим ширпотребом) поехала в Европу: рынок большой, богатый. Местные же металлурги получили нокдаун еще в 2022 году и до сих пор не могут оправиться от него: газ и электроэнергия в Европе по-прежнему обходятся выше докризисных. То есть стоимость производства стали здесь значительно дороже, нежели в Китае.

Судя по всему, китайские черные металлурги отправили европейских в уже в нокаут. Thyssenkrupp объявила о значительных сокращениях штата на своих заводах. И правильно: металлургия дело неэкологичное, в Европе такое производство не нужно!

Отсутствие, например, нашего никеля никто не заметит, да еще и порадуются. В стратегической перспективе отсутствие российского никеля на мировых рынках выгодно прежде всего Китаю. Он существенно вложился в Индонезию, страна благодаря китайским инвестициям выросла до абсолютного доминирования в производстве и теперь обеспечивает более 55% мировых поставок. Мы потеряем кусок рынка в угоду Китаю, который стремится стать монополистом производства материалов для электротранспорта. Китай с удовольствием проглотит наши 200 000 тонн в год, причем сделает это демпингуя.
Про титан даже говорить смешно. Кто вы думаете займет наше место, причем с удовольствием? Опять Китай. Какие же есть кандидаты на запрет экспорта?
— продукты прямого восстановления железной руды (ТН ВЭД 720310), в частности горячебрикетированное железо (ГБЖ), металлизованные окатыши. Основной производитель — Лебединский ГОК. Премиальные экологические характеристики этого металлургического сырья будут обеспечивать растущий спрос со стороны стран, занимающихся экологической повесткой, в том числе Китая, а для Европы создаст дополнительные трудности в осуществлении зеленого перехода. Внутренний рынок ГБЖ растет, #Металлоинвест работает с полной загрузкой, планируются новые масштабные инвестиции (Михайловский ГБЖ);
— каучук изопреновый и бутилкаучук (ТН ВЭД 400260, 400231), применяемые в первую очередь в шинной промышленности. Основной производитель — «Нижнекамскнефтехим», входящий в холдинг «Сибур». Синтетические каучуки в первую очередь экспортный товар, и существенного роста внутреннего рынка в ближайшее время ожидать трудно, так как автомобилестроение находится не в лучшем состоянии. Поэтому основной мерой должна стать переориентация на рынки дружественных стран;
— водородфосфат диаммония (ТН ВЭД 310530) — премиальное комплексное удобрение, содержащее высококонцентрированный фосфор и азот. #Еврохим. Активное развитие сельского хозяйства в России в последние несколько лет открывает хорошие возможности для расширения внутреннего спроса на удобрения с высокой эффективностью. Кроме того, экспорт диаммонийфосфата не подпадает под действующее квотирование, что позволяет активно использовать и механизм перераспределения торговых потоков.

Еще для двух товаров действуют оговорки, связанные с объемами поставок, которые необходимо будет перераспределить в случае эмбарго:
— сжиженные нефтяные газы прочие (ТН ВЭД 271119), прежде всего пропан-бутан, активно импортируемый и потребляемый Польшей (масштаб вопроса — 4,5 млн домов с баллонами и 3 млн автомобилей). Запрет поставок пропан-бутана способен на время спровоцировать локальный энергетический кризис в Польше, однако придется найти новое применение продукции на сумму более 500 млн долларов в условиях ограниченного применения автотехники на газовом топливе в России. Производитель- «Сибур»;

— мочевина, или карбамид (ТН ВЭД 310210) — широко распространенное азотное удобрение, крупнейшими производителями которого в России являются «Акрон» и Куйбышевазот. На недружественные страны ориентированы поставки в размере более 1 млрд долларов, что в условиях действия экспортных квот ограничивает потенциал перераспределения экспорта на новые рынки.

По остальным товарам — даже из группы «адаптировавшихся», таким как нитроаммофоска (#Акрон), оксиды и гидроксиды ванадия (#Евраз Ванадий Тула), — эффект от введения ограничений для недружественных стран может нивелироваться их переключением на других поставщиков.

А в отношении полуфабрикатов из железа, чугуна и палладия эти соображения дополняются значительным масштабом экспортных поставок и дополнительными факторами. Так, #НЛМК имеет сеть зарубежных заводов в Бельгии, Дании и Италии, для которых компания и поставляет слябы на переработку. Запрет на поставку в недружественные страны будет сопряжен с существенными проблемами для компании. А палладий, используемый в авиации и катализаторах для автомобилей, в ближайшие годы вряд ли будет пользоваться большим спросом на внутреннем рынке. Отдаленная перспектива может быть связана с водородной энергетикой. В марте 2024 года #Норникель был принят в Китайский водородный альянс. Однако пока, следует признать, мы вряд ли сможем ввести эмбарго на поставки палладия без значительного ущерба для собственных интересов.

И напоследок отметим, что все товары, навскидку перечисленные в качестве возможных кандидатов для введения эмбарго, — уран, титан и никель — по итогам нашего анализа не подходят на эту роль. За два с половиной года санкционного давления замкнутость России на рынках недружественных стран по этому стратегическому сырью осталась очень высокой — отчасти потому, что спрос на него за пределами западных рынков был и остается ограниченным.
Материал полностью по ссылке: https://t.iss.one/Metals_Mining/16595

https://pravdaurfo.ru/polnotekst/474535-stoki-s-ploshhadki-zolota-severnogo-urala-otravili-reki-na-neskolko-let-chinovniki-i-nadzor-skryli-mor-i-gibel-lesov-za-otpiskami/?ysclid=m1rijk5aa750543737 Стоки с площадки «Золота Северного Урала» Полиметалла отравили реки на несколько лет.

Золото уже который месяц находится на исторических максимумах и геополитические риски тянут его выше

Компания, которая участвовала в ралли золота с 2022г, покупая его от $1630, сейчас начала его шортить, одновременно открывая большие лонги в серебре и палладии

Металлургические заводы сокращают поставки никелевой руды в Индонезию

Индонезия, которая по состоянию на 2023 год занимала более половины доли мирового рынка никеля, испытала всплеск добычи и производства никеля, что привело к переизбытку, который снизил мировые цены. Но это привело к неустойчивым темпам добычи, побудив правительство ввести мораторий на новые перерабатывающие мощности и запросить инвестиции в установки для кислотного выщелачивания под высоким давлением для производства аккумуляторов для электромобилей. Эти стратегии должны сбалансировать экономический рост, создание рабочих мест и экологическую устойчивость.

Индонезия стала ведущей силой в никелевой промышленности, удерживая более половины доли мирового рынка в 2023 году. С момента принятия в 2020 году политики, запрещающей экспорт сырой никелевой руды, объемы добычи и производства никеля неуклонно растут, что обусловлено высоким мировым спросом и притоком инвестиций в перерабатывающие и плавильные мощности по всей стране.

Добыча никелевой руды в Индонезии значительно возросла, более чем в три раза с 51,3 млн тонн в 2020 году до 175,6 млн тонн в 2023 году. Этот быстрый рост, обусловленный сильным стимулом к ​​переработке никеля на суше, привел к избытку никеля. Но растут опасения из-за несоответствия между мощностью поставок никелевой руды со стороны добычи и спросом на плавильные заводы со стороны производства.

Никель, поставляемый и перерабатываемый в Индонезии , наводнил мировой рынок , что привело к переизбытку предложения и снижению цен во всем мире. В результате некоторые горнодобывающие компании за пределами Индонезии были вынуждены закрыть свою деятельность. Индонезию также обвинили в основном виновнике снижения цен на никель в начале 2024 года.

В Индонезии действуют 44 никелевых плавильных завода с производственной мощностью 22,9 млн тонн в год. Из 44 действующих предприятий 40 являются плавильными заводами с вращающейся печью и электропечью (RKEF), которые перерабатывают сапролитовую никелевую руду более высокого качества в никелевый чугун (NPI) и нержавеющую сталь. Остальные четыре предприятия используют технологию выщелачивания кислотой под высоким давлением для переработки лимонитовой никелевой руды более низкого качества в смешанный гидроксидный осадок, материал, используемый в аккумуляторах электромобилей. Также ведется строительство 19 проектов и еще семь предприятий проходят технико-экономическое обоснование, что в общей сложности составляет до 70 никелевых плавильных заводов по всей стране.

Большое количество предприятий по переработке никеля в Индонезии привело к новым проблемам, особенно в области поставок сырой никелевой руды для нужд переработки. С конца 2023 года в Индонезии появились первые признаки дефицита поставок из-за быстрого роста предприятий по переработке и рафинированию в сочетании с ограниченной доступностью руды.

Министерство энергетики и природных ресурсов Индонезии подсчитало , что общие запасы никеля в стране достигли 5,3 млрд тонн руды и 56 млн тонн металла, включая как доказанные, так и оцененные запасы.

Несмотря на то, что Индонезия обладает крупнейшими в мире запасами никеля и является крупнейшим в мире производителем никеля, она импортировала рекордное количество никеля из соседних стран, таких как Филиппины и Австралия . В 2023 году Индонезия импортировала 374 468 тонн никелевой руды на сумму 16 миллионов долларов США.

Нестабильные поставки никеля из-за задержек с выдачей разрешений побудили компании искать альтернативные поставки руды из-за рубежа. В июне 2024 года министерство энергетики одобрило разрешения на добычу для 470 никелевых компаний на период 2024–2026 годов с совокупным объемом производства до 240 миллионов тонн в год.

Промышленные группы призвали правительство начать мораторий на выдачу разрешений для плавильных заводов RKEF, чтобы продлить доступность запасов высококачественного никеля. Ассоциация добытчиков никеля в Индонезии прогнозирует, что запасы высококачественной руды в стране могут быть истощены в течение следующих шести лет. Форум индонезийской никелевой промышленности также подчеркнул настоятельную необходимость моратория , указав, что мощности по переработке никелевой руды достигли 130 миллионов тонн в год, в то время как фактическое производство руды не достигает этого, не превышая 100 миллионов тонн в год.

После обширных дискуссий в государственных органах на протяжении 2023 года о необходимости введения моратория на металлургические заводы RKEF Министерство энергетики и минеральных ресурсов наконец объявило о введении моратория до принятия соответствующих постановлений правительства.

Помимо обеспечения стабильных внутренних поставок, реализация моратория имеет решающее значение для поддержания стабильности цен на мировом рынке, учитывая значительную долю рынка Индонезии. Избыточное производство переработанного никеля из Индонезии может привести к понижательному давлению на цены, что приведет к снижению мировых цен на неметаллические ферросплавы и нанесет ущерб прибыльности производителей. Продолжающееся перепроизводство на плавильных заводах RKEF также может ускорить истощение ресурсов никеля.
https://eastasiaforum.org/2024/09/14/smelters-squeeze-indonesias-nickel-ore-supply/

При поставках в Индию угля на логистику приходится 80%, в Китай - 74%.
В дальневосточных портах доля морской составляющей порядка 10%, в портах АЧБ и Балтики – под 40%.

#вакансия Генеральный директор в золотодобывающую компанию SN Gold Mining (Москва)
SN Gold Mining — новый игрок российской золотодобычи, российская компания, специализирующаяся на разведке и добыче золота, на юге Красноярского края и в Забайкальском крае.
Подробности по ссылке

Ещё вакансии, открытые в золотодобывающих компаниях:
▪️Начальник отдела по работе с персоналом в SN Gold Mining
▪️Менеджер проектов IT в Nordgold

8 октября - Московская биржа начинает торги новыми фьючерсами на цветные и промышленные #металлы
https://www.moex.com/n73710