Экономика РФ в апреле 2020 года не фиксирует катастрофическое снижение показателей. Но и позитивной статистика не оказалась. Снижение показателей на внутренний спрос больше, чем ожидалось.
🔺Грузооборот - падение на 6% (прогноз 10,9%), включая жд перевозки 7,2%, авиа 14,2% и авто 9,2% на фоне роста перевозок водным транспортом на 6,2%;
🔺Капитальные вложения - выросли на 1,2%, строительство - снижение всего на 2,3% (прогноз 12%) - это объясняется особенностями учета и строительством передвижных госпиталей.
🔺Розничная торговля - объемы рухнули выше всех ожиданий — на 23,4% (прогноз 17,7%). В марте по сравнению с февралем был зафиксирован рост на 37,3% кредиторской задолженности продовольственных предприятий. Объем платных услуг гражданам упал на 37,9%.
🔺Денежные расходы граждан - снижение в годовом выражении на 28,5%.
С учетом влияния валютной переоценки прирост банковских депозитов граждан за апрель был нулевым, а снижение кредитования составило 0,6%, при этом банкам поступило 1,6 млн обращений о реструктуризации кредитов от граждан. В итоге кредитование не поддерживало потребление как раньше, а вклад сбережений был нулевым. При этом реальная зарплата в марте продолжала расти на 8,6% в годовом выражении, благодаря ее ускоренному повышению в торговле, управлении недвижимостью и финансовом секторе. Консенсус по росту реальной зарплаты в марте составлял 3,1%. Не демонстрируют катастрофы и апрельские показатели безработицы - рост с 4,7% до 5,8%. Нынешний кризис запустит циклическую "расчистку долгов и перепотребления" и структурную коррекцию.
⠀
В связи с этими показателями напрашивается вопрос: рациональна ли была агрессивная критика исполнительной власти со стороны экономистов, требовавших более энергичных и активных мер поддержки?
👎 - меры Правительства были недостаточны - критика обоснована
👍 - Правительство предприняло достаточные меры поддержки - критика необоснована
@MarketOverview
🔺Грузооборот - падение на 6% (прогноз 10,9%), включая жд перевозки 7,2%, авиа 14,2% и авто 9,2% на фоне роста перевозок водным транспортом на 6,2%;
🔺Капитальные вложения - выросли на 1,2%, строительство - снижение всего на 2,3% (прогноз 12%) - это объясняется особенностями учета и строительством передвижных госпиталей.
🔺Розничная торговля - объемы рухнули выше всех ожиданий — на 23,4% (прогноз 17,7%). В марте по сравнению с февралем был зафиксирован рост на 37,3% кредиторской задолженности продовольственных предприятий. Объем платных услуг гражданам упал на 37,9%.
🔺Денежные расходы граждан - снижение в годовом выражении на 28,5%.
С учетом влияния валютной переоценки прирост банковских депозитов граждан за апрель был нулевым, а снижение кредитования составило 0,6%, при этом банкам поступило 1,6 млн обращений о реструктуризации кредитов от граждан. В итоге кредитование не поддерживало потребление как раньше, а вклад сбережений был нулевым. При этом реальная зарплата в марте продолжала расти на 8,6% в годовом выражении, благодаря ее ускоренному повышению в торговле, управлении недвижимостью и финансовом секторе. Консенсус по росту реальной зарплаты в марте составлял 3,1%. Не демонстрируют катастрофы и апрельские показатели безработицы - рост с 4,7% до 5,8%. Нынешний кризис запустит циклическую "расчистку долгов и перепотребления" и структурную коррекцию.
⠀
В связи с этими показателями напрашивается вопрос: рациональна ли была агрессивная критика исполнительной власти со стороны экономистов, требовавших более энергичных и активных мер поддержки?
👎 - меры Правительства были недостаточны - критика обоснована
👍 - Правительство предприняло достаточные меры поддержки - критика необоснована
@MarketOverview
👍1
⚡️Банковская отчетность: итоги апреля
Подводим итоги отчётности за апрель 2020 г. (данные на 1 мая), в выборке нет банков, которые находятся на санации, так как ЦБ не применяет к ним ограничительные меры в случае нарушений нормативов.
🔸Нормативы достаточности капитала нарушили:
Народный банк Тувы (НБТ) 5 дней - норматив текущей ликвидности Н3
🔸Нормативы не нарушены, но близки к минимально допустимым значениям (норматив достаточности базового капитала Н1.1):
- Банк Восточный 29 дней Н1.1 был ниже 7% (минимальное значение за месяц 5,485%);
- УБРиР 29 дней Н1.1 был ниже 7% (минимальное значение за месяц 6,386%);
- Почта Банк 6 дней Н1.1 был ниже 7% (минимальное значение за месяц 6,95%);
🔸Норматив достаточности капитала Н1.0 опустился ниже 10%, при этом нормативы выдержаны в рамках минимально допустимого уровня - более 8%:
КС Банк 8,29%, Кросна-Банк 9,5%, Икано Банк 9,69%, Енисейский Объединенный Банк 9,89%
🔸Банки, возможно скрывающие "плохие" активы:
КС Банк, Финанс Бизнес Банк, Кросна-Банк, Икано Банк, Енисейский Объединенный Банк
🔸Банки, чей капитал снизился ниже минимального допустимого уровня 300 млн руб:
Народный банк Тувы, Центрально-азиатский банк, банк Альтернатива
🔸Банк Дж. П. Морган Банк Интернешнл просрочил МБК на 2,99 млрд руб
Многие из этих банков попадают в список, отчетность которых ежемесячно "подсвечивается". Если сравнить списки проблемных банков за апрель 2019 и 2020 г.г., то во-первых, у 5 банков была отозвана лицензия и 2 банка были присоединены к более крупным банкам, а во-вторых, мы увидим "чудесным образом выживающие" банки, которые месяцами находятся в рисковых зонах.
@MarketOverview
Подводим итоги отчётности за апрель 2020 г. (данные на 1 мая), в выборке нет банков, которые находятся на санации, так как ЦБ не применяет к ним ограничительные меры в случае нарушений нормативов.
🔸Нормативы достаточности капитала нарушили:
Народный банк Тувы (НБТ) 5 дней - норматив текущей ликвидности Н3
🔸Нормативы не нарушены, но близки к минимально допустимым значениям (норматив достаточности базового капитала Н1.1):
- Банк Восточный 29 дней Н1.1 был ниже 7% (минимальное значение за месяц 5,485%);
- УБРиР 29 дней Н1.1 был ниже 7% (минимальное значение за месяц 6,386%);
- Почта Банк 6 дней Н1.1 был ниже 7% (минимальное значение за месяц 6,95%);
🔸Норматив достаточности капитала Н1.0 опустился ниже 10%, при этом нормативы выдержаны в рамках минимально допустимого уровня - более 8%:
КС Банк 8,29%, Кросна-Банк 9,5%, Икано Банк 9,69%, Енисейский Объединенный Банк 9,89%
🔸Банки, возможно скрывающие "плохие" активы:
КС Банк, Финанс Бизнес Банк, Кросна-Банк, Икано Банк, Енисейский Объединенный Банк
🔸Банки, чей капитал снизился ниже минимального допустимого уровня 300 млн руб:
Народный банк Тувы, Центрально-азиатский банк, банк Альтернатива
🔸Банк Дж. П. Морган Банк Интернешнл просрочил МБК на 2,99 млрд руб
Многие из этих банков попадают в список, отчетность которых ежемесячно "подсвечивается". Если сравнить списки проблемных банков за апрель 2019 и 2020 г.г., то во-первых, у 5 банков была отозвана лицензия и 2 банка были присоединены к более крупным банкам, а во-вторых, мы увидим "чудесным образом выживающие" банки, которые месяцами находятся в рисковых зонах.
@MarketOverview
⚡️Вчера в Красноярском крае ввели режим Чрезвычайной ситуации федерального масштаба в связи с разливом 17 тысяч тонн дизтоплива на ТЭЦ-3 в Норильске. Нефтепродукты попали в почву, в реку Амбарная, озеро и реку Пясино, которая впадает в Карское море.
Разлив произошел на хранилище Норильско-Таймырской Энергетической Компании, принадлежащей ГМК Норильский Никель. Сегодня акции Норникеля просели на 4,92%
@MarketOverview
Разлив произошел на хранилище Норильско-Таймырской Энергетической Компании, принадлежащей ГМК Норильский Никель. Сегодня акции Норникеля просели на 4,92%
@MarketOverview
Несмотря на такой стремительный на картинке спад в апреле, средний размер микрозайма пострадал, относительно потерь средних размеров потребительских кредитов и кредитных карт, незначительно. Правда и восстановление рынка микрозаймов займет более длительный период🤔
@MarketOverview
@MarketOverview
🍷 Мировой экспорт вина оценивается в $36,1 млрд, около половины из которого приходится на Италию и Францию, а Европа занимает долю 3/4. Коронавирус и последующий карантин существенно повлиял на мировое потребление как худшую сторону, так и в лучшую, в частности в конце марта продажи вина выросли на 42%.
🇷🇺В инфографике есть и Россия с экспортом всего на $10 млн, вероятно весь произведенный объём идет на внутреннее потребление.
🇬🇪Интересные данные по Грузии: из страны вывозят вина на $223 млн, при этом его доля оказалась не такой существенной в общем объёме импорта $9063 млн
@MarketOverview
🇷🇺В инфографике есть и Россия с экспортом всего на $10 млн, вероятно весь произведенный объём идет на внутреннее потребление.
🇬🇪Интересные данные по Грузии: из страны вывозят вина на $223 млн, при этом его доля оказалась не такой существенной в общем объёме импорта $9063 млн
@MarketOverview
⚡️ В Альфа-Банке произошел технический сбой: клиенты жалуются на некорректное отображение остатков по своим счетам. Некоторые клиенты пополняют счета, но деньги куда-то пропадают. По данным портала Kazanfirst проблема коснулась тех клиентов, которые пополняли счет через ЕРИП, делали произвольный платеж или переводили деньги с карты на карту. @MarketOverview
MarketOverview
⚡️Вчера в Красноярском крае ввели режим Чрезвычайной ситуации федерального масштаба в связи с разливом 17 тысяч тонн дизтоплива на ТЭЦ-3 в Норильске. Нефтепродукты попали в почву, в реку Амбарная, озеро и реку Пясино, которая впадает в Карское море. Разлив…
По данным Гринпис авария на хранилище дизтоплива Норильского Никеля может стать крупнейшей за всю историю Арктики с 1989 года. Тогда из-за аварии танкера компании Exxon "Эксон Валдиз" на Аляске в море вылилось 36 тыс. тонн нефти. По новым данным в Норильске произошла утечка 21 тыс. тонны нефтепродуктов (ранее мы писали про 17). Пока основной причиной катастрофы под Норильском является "просадка опор резервуара из-за растепления вечной мерзлоты."
Акционеры "бегут" из акций Норильского Никеля, опасаясь возможных штрафов, по первичной оценке ущерб от катастрофы оценивается в 6 млрд руб. Страховая компания СОГАЗ, которая страховала Норильско-таймырскую энергетическую компанию (дочку Норникеля) по рискам гражданской ответственности владельца опасного объекта, уже сообщила, что за вред окружающей среде выплаты не будет, так как это не предусмотрено законом.
Акции Норникеля падают к концу дня на 8,42%
@MarketOverview
Акционеры "бегут" из акций Норильского Никеля, опасаясь возможных штрафов, по первичной оценке ущерб от катастрофы оценивается в 6 млрд руб. Страховая компания СОГАЗ, которая страховала Норильско-таймырскую энергетическую компанию (дочку Норникеля) по рискам гражданской ответственности владельца опасного объекта, уже сообщила, что за вред окружающей среде выплаты не будет, так как это не предусмотрено законом.
Акции Норникеля падают к концу дня на 8,42%
@MarketOverview
📢Banking news
🔸Еще позавчера Сбербанк "разводился" с Яндексом, продавая обратно долю 45% в Яндекс.Маркете, а также покупая полный контроль над Яндекс.Деньгами, как появилась информация о возможной покупки банком 30% доли в интернет-ритейлере Ozon. Специально для Сбербанка будет проведена допэмиссия, при этом владеющие основные акционеры АФК Система и фонды Baring Vostok, владеющие пакетами по 40%, не хотят выходить из бизнеса.
🔸Банк Вятич (Рязань) планирует продать 10% акций банка, находящихся у него на балансе. Банк контролирует Малик Гайсин - в прямом владении 89,2% акций и еще 10% находятся на балансе самого банка, а значит, акционер контролирует 99%. В 2018 году счета и имущества Гайсина арестовывали, поэтому он "размывал" структуру владения банком, продав долю сына и супруги, арест позже был снят. В 2019 году наоборот выкупил все доли на своё имя. Покупателем пакета может как стать сторонний инвестор, так и сам Гайсин. Малик Гайсин, его брат Одис и Гульсина Муллахметова есть среди владельцев банка Йошкар-Ола, через ООО ВАГРАН им принадлежит 1,73% доля в банке.
🔸Росбанк переоформил на себя в 100% владение компанию ООО РБ Факторинг, ранее принадлежавшую "дочке" Русфинансбанку
🔸После ухода из Транскапиталбанка (ТКБ Банк, Москва) Татьяны Орловой, как и анонсировалось, другой акционер банка Юрий Березовский выкупил пакет Орловой и поучаствовал в допэмиссии, в результате которой под его контроль перешел пакет 25,2199% (в том числе косвенное владение через компании ООО Ригванс и ООО Гойя Сервис)
В это же время другие акционеры уменьшили свои доли: Ольга Грядова - с 21,3995% до 17,4901%, её супруг Леонид Ивановский - с 11,9512% до 9,7679%.
@MarketOverview
🔸Еще позавчера Сбербанк "разводился" с Яндексом, продавая обратно долю 45% в Яндекс.Маркете, а также покупая полный контроль над Яндекс.Деньгами, как появилась информация о возможной покупки банком 30% доли в интернет-ритейлере Ozon. Специально для Сбербанка будет проведена допэмиссия, при этом владеющие основные акционеры АФК Система и фонды Baring Vostok, владеющие пакетами по 40%, не хотят выходить из бизнеса.
В 2020 году Ozon готовился выходить на IPO, но акционер "выжидал" момент, кажется после окончания ограничений из-за коронавируса можно ожидать выход компании на биржу🔸Банк Вятич (Рязань) планирует продать 10% акций банка, находящихся у него на балансе. Банк контролирует Малик Гайсин - в прямом владении 89,2% акций и еще 10% находятся на балансе самого банка, а значит, акционер контролирует 99%. В 2018 году счета и имущества Гайсина арестовывали, поэтому он "размывал" структуру владения банком, продав долю сына и супруги, арест позже был снят. В 2019 году наоборот выкупил все доли на своё имя. Покупателем пакета может как стать сторонний инвестор, так и сам Гайсин. Малик Гайсин, его брат Одис и Гульсина Муллахметова есть среди владельцев банка Йошкар-Ола, через ООО ВАГРАН им принадлежит 1,73% доля в банке.
🔸Росбанк переоформил на себя в 100% владение компанию ООО РБ Факторинг, ранее принадлежавшую "дочке" Русфинансбанку
🔸После ухода из Транскапиталбанка (ТКБ Банк, Москва) Татьяны Орловой, как и анонсировалось, другой акционер банка Юрий Березовский выкупил пакет Орловой и поучаствовал в допэмиссии, в результате которой под его контроль перешел пакет 25,2199% (в том числе косвенное владение через компании ООО Ригванс и ООО Гойя Сервис)
В это же время другие акционеры уменьшили свои доли: Ольга Грядова - с 21,3995% до 17,4901%, её супруг Леонид Ивановский - с 11,9512% до 9,7679%.
@MarketOverview
Более половины населения РФ ведут учет расходов/доходов👍🏻
Конечно способы совсем разные - от "в уме" (32%😁) до собственной разработки табличек в Excel (3%🤓), но показатель радует!
Планирование бюджета позволит не только избежать ненужных трат и начать делать сбережения, но и в глобальном смысле "пережить" трудные времена с меньшими потерями.
@MarketOverview
Конечно способы совсем разные - от "в уме" (32%😁) до собственной разработки табличек в Excel (3%🤓), но показатель радует!
Планирование бюджета позволит не только избежать ненужных трат и начать делать сбережения, но и в глобальном смысле "пережить" трудные времена с меньшими потерями.
@MarketOverview
🧮 СМП-банк Ротенбергов выкупит акции у миноритариев Мособлбанка в принудительном порядке за 400 рублей.
⠀
Банк Северный Морской Путь (СМП банк, Москва), который с 2014 года является санатором Мособлбанка и его мажоритарным владельцем, предъявил требование о выкупе его акций. После завершения процедуры СМП останется единственным акционером Мособлбанка до момента их объединения. Процедура выкупа проводится в соответствии с нормами закона. Реестр акционеров закрывается 18 июля.
Стоимость 100% пакета акций Мособлбанка установлена в 1 рубль, а цена выкупа одной акции ниже одной копейки. Но если совокупная стоимость ценных бумаг, принадлежащих одному лицу менее 1 коп., то все они выкупаются по цене 1 коп. На конец 1-го квартала в реестре акционеров Мособлбанка числилось 38,2 тыс. владельцев обыкновенных акций. Это вкладчики, которые открывали вклады под повышенный % и получали свои акции в подарок. Целью этих подарков был обход ограничений ЦБ на привлечение во вклады денежных средств населения, т.к ограничение не распространялось на акционеров банка. В последствии эта схема была пресечена ЦБ и новое руководство банков "устраивало" вкладчикам проблемы с пополнением.
Последний год акции торговались на бирже по 2–3,5 руб, а в конце мая их котировки находились около 2,7 руб., и к четвергу опустились до 1,45 руб.
Таким образом, текущая биржевая стоимость портфеля миноритариев составляет 110 млн руб. Максимальная цена выкупа всех акций, исходя из общего числа акционеров, не должна превысить 400 руб. Не правильно и то, что акции Мособлбанка с отрицательным капиталом находятся на бирже до сих пор, это создает угрозу для неквалифицированных инвесторов. Вопрос о делистинге должен был поднят гораздо раньше.
@MarketOverview
⠀
Банк Северный Морской Путь (СМП банк, Москва), который с 2014 года является санатором Мособлбанка и его мажоритарным владельцем, предъявил требование о выкупе его акций. После завершения процедуры СМП останется единственным акционером Мособлбанка до момента их объединения. Процедура выкупа проводится в соответствии с нормами закона. Реестр акционеров закрывается 18 июля.
Стоимость 100% пакета акций Мособлбанка установлена в 1 рубль, а цена выкупа одной акции ниже одной копейки. Но если совокупная стоимость ценных бумаг, принадлежащих одному лицу менее 1 коп., то все они выкупаются по цене 1 коп. На конец 1-го квартала в реестре акционеров Мособлбанка числилось 38,2 тыс. владельцев обыкновенных акций. Это вкладчики, которые открывали вклады под повышенный % и получали свои акции в подарок. Целью этих подарков был обход ограничений ЦБ на привлечение во вклады денежных средств населения, т.к ограничение не распространялось на акционеров банка. В последствии эта схема была пресечена ЦБ и новое руководство банков "устраивало" вкладчикам проблемы с пополнением.
Последний год акции торговались на бирже по 2–3,5 руб, а в конце мая их котировки находились около 2,7 руб., и к четвергу опустились до 1,45 руб.
Таким образом, текущая биржевая стоимость портфеля миноритариев составляет 110 млн руб. Максимальная цена выкупа всех акций, исходя из общего числа акционеров, не должна превысить 400 руб. Не правильно и то, что акции Мособлбанка с отрицательным капиталом находятся на бирже до сих пор, это создает угрозу для неквалифицированных инвесторов. Вопрос о делистинге должен был поднят гораздо раньше.
@MarketOverview
Пока маститые экономисты соревнуются в догадках насколько низко может упасть ВВП, финансовый мониторинг входящих платежей компаний начинает показывать хоть не большой но рост (до 10,4% с 14,6% на прошлой неделе).
Я не очень люблю эти публикации и мне они правда кажутся "летосписцами апокалипсиса", но улучшение ситуации (в отрыве от взгляда на отрасли) налицо👍🏻
@MarketOverview
Я не очень люблю эти публикации и мне они правда кажутся "летосписцами апокалипсиса", но улучшение ситуации (в отрыве от взгляда на отрасли) налицо👍🏻
@MarketOverview
В условиях неопределенности последствий коронавируса тема безработицы стоит определенно остро. В апреле число безработных в России выросло с 3,5 до 4,6 млн человек (+1,1 млн человек за месяц). Уровень безработицы вырос с 4,7% до 5,8%. Эксперты ЦМАКП подготовили три сценария развития кризиса (на фото):
🙂Оптимистичный сценарий - карантин завершится в июне
- умеренные сокращения;
- безработица в моменте может достигнуть 5,3-5,6%;
- реальные зарплаты начнут расти в 2021 на 0,5-0,7%, устойчивый прирост на 2,3-2,7% в 2023
😐Базовый сценарий - карантин снимается в июне, в четвертом квартале начинается вторая волна заболеваемости и новый карантин до конца года
- скачок безработицы до 8-8,3% 2021 и 7-7,3% в 2022-2023;
- реальные зарплаты сократятся на 4,5-4,8% в 2020, стагнация в 2021, интенсивный рост на 2,2-2,5% в 2023;
🙁Пессимистичный сценарий - карантин снимается в июне, далее ограничительные меры до марта 2021, мировой кризис до первого квартала 2022
- скачок безработицы до 10,5-10,7% в 2020 и сохранение высоких уровней 9-9,5% даже в 2023;
- сокращение реальных зарплат на 9-9,3% в 2020, на 1,7-2% в 2021, возвращение к росту на 2-2,5% в 2023
Но так ли страшна безработица, как снижение доходов. Российский бизнес зачастую снижает уровень зарплат, "режет" премии, переводит сотрудников на неполный рабочий день, но не увольняет. Массовые сокращения - это исключительная мера, поэтому мониторить безработицу правильнее совместно с изменением реальных доходов.
А вы за какой сценарий?
@MarketOverview
🙂Оптимистичный сценарий - карантин завершится в июне
- умеренные сокращения;
- безработица в моменте может достигнуть 5,3-5,6%;
- реальные зарплаты начнут расти в 2021 на 0,5-0,7%, устойчивый прирост на 2,3-2,7% в 2023
😐Базовый сценарий - карантин снимается в июне, в четвертом квартале начинается вторая волна заболеваемости и новый карантин до конца года
- скачок безработицы до 8-8,3% 2021 и 7-7,3% в 2022-2023;
- реальные зарплаты сократятся на 4,5-4,8% в 2020, стагнация в 2021, интенсивный рост на 2,2-2,5% в 2023;
🙁Пессимистичный сценарий - карантин снимается в июне, далее ограничительные меры до марта 2021, мировой кризис до первого квартала 2022
- скачок безработицы до 10,5-10,7% в 2020 и сохранение высоких уровней 9-9,5% даже в 2023;
- сокращение реальных зарплат на 9-9,3% в 2020, на 1,7-2% в 2021, возвращение к росту на 2-2,5% в 2023
Но так ли страшна безработица, как снижение доходов. Российский бизнес зачастую снижает уровень зарплат, "режет" премии, переводит сотрудников на неполный рабочий день, но не увольняет. Массовые сокращения - это исключительная мера, поэтому мониторить безработицу правильнее совместно с изменением реальных доходов.
А вы за какой сценарий?
@MarketOverview
💁♂️Еще про кризис и безработицу: А вот главный научный сотрудник ИМЭМО РАН, замдиректора Центра трудовых исследований Ростислав Капелюшников считает, что кризис и безработица не так уж и страшны:
- работодатели стали использовать традиционными инструменты подстройки - сокращение зарплат и рабочего времени, прибегая к увольнениям лишь в крайних случаях;
- переменная часть оплаты труда работника (по сути премия) может составлять 25-50% дохода, компании используют это для снижение затрат на "рабочую" силу
- прошлые кризисы вызывались шоками со стороны спроса, нынешний кризис связан с локдауном предложения: обычно производство мгновенно схлопывается, но выход из такого кризиса происходит быстрее;
- кризис пройдет быстрее еще потому, что в России нереализованное потребление может быть стимулом для развития после снятия всех ограничений.
@MarketOverview
- работодатели стали использовать традиционными инструменты подстройки - сокращение зарплат и рабочего времени, прибегая к увольнениям лишь в крайних случаях;
- переменная часть оплаты труда работника (по сути премия) может составлять 25-50% дохода, компании используют это для снижение затрат на "рабочую" силу
- прошлые кризисы вызывались шоками со стороны спроса, нынешний кризис связан с локдауном предложения: обычно производство мгновенно схлопывается, но выход из такого кризиса происходит быстрее;
- кризис пройдет быстрее еще потому, что в России нереализованное потребление может быть стимулом для развития после снятия всех ограничений.
@MarketOverview
В конце марте-начале апреля все каналы продаж потребительских товаров переживали ажиотажный спрос из-за опасений дефицита во время карантина, но по мере выхода из пиковых значений в дискаунтерах и супермаркетах рост вернулся к 13%, а в гипермаркетах наблюдалось сокращение на 14%. НО! Онлайн продажи не остановились, с пикового роста на 184% продажи закрепились по итогам года на отметке +92% (годом ранее +50%)
Основным двигателем торговли стал рынок FMCG (fast moving consumer goods). В отличие традиционных оффлайн-супермаркетов, где происходит консолидация участников (большие игроки вытесняют или поглощают мелких, новым очень сложно зайти и выжить), то на онлайн-рынке FMCG регулярно появляются новые игроки, в том числе компании, для которых продовольственный ритейл не является основным бизнесом.
@MarketOverview
Основным двигателем торговли стал рынок FMCG (fast moving consumer goods). В отличие традиционных оффлайн-супермаркетов, где происходит консолидация участников (большие игроки вытесняют или поглощают мелких, новым очень сложно зайти и выжить), то на онлайн-рынке FMCG регулярно появляются новые игроки, в том числе компании, для которых продовольственный ритейл не является основным бизнесом.
@MarketOverview
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
Канал Редакция Алексея Пивоварова затронул важную тему, касающуюся всех действующих сотрудников банков. За всеми транзакциями сотрудников банка по картам следит служба безопасности. На видео бывший сотрудник банка ВТБ (экс-ВТБ24) Артем рассказал, что его попросили уволиться по собственному желанию после проверки службой безопасности его выписки по счету. Он переводил деньги на игровые счета в букмекерскую контору.
🖥 Рекомендую посмотреть весь ролик про микрозаймы и показать всем родственникам, до чего могут довести бесконтрольное неграмотное управление собственными финансами "Как микрозаймы затягивают людей в ловушку"
@MarketOverview
🖥 Рекомендую посмотреть весь ролик про микрозаймы и показать всем родственникам, до чего могут довести бесконтрольное неграмотное управление собственными финансами "Как микрозаймы затягивают людей в ловушку"
@MarketOverview
📢Banking news
🔻ЦБ завершил 5 июня внеплановую тематическую проверку Транскапиталбанка (Москва). Информация о проверке появилась практически в одно время с раскрытием структуры владельцев после ухода Татьяны Орловой. Юрий Березовский выкупил пакет Орловой и поучаствовал в допэмиссии, в результате которой под его контроль перешел пакет 25,2199%. Ольга Грядова уменьшила долю с 21,3995% до 17,4901%, её супруг Леонид Ивановский - с 11,9512% до 9,7679%.
🔸На прошлой неделе на сайте Газпромбанка появилась информация о вводе комиссии 1,5% за переводы клиентам в другие банки на сумму свыше 30 тыс. руб в месяц. Клиенты забеспокоились вводом комиссий на такие минимальные суммы. Позже банк публично признал свою ошибку и снял новость.
🔸ЦБ отложил продажу банка ФК Открытие с конца 2021 на весну 2022 в связи с пандемией и непростой ситуацией в банковской отрасли. на прошлой неделе регулятор также перенес продажу Азиатско-Тихоокеанского банка (АТБ) на 2021-2022 из-за сомнений участников торгов, которые опасаются спада во время коронавируса.
🔸Анонсированная в конце апреля продажа банком Траст долей в рейтинговых агентствах состоялась, но частично. Генеральный директор Национального Рейтингового Агентство (НРА) Алина Розенцвет купила за 5,268 млн руб долю 9,9%, второй кандидат компания ООО Тритайл (100% "дочка" Транскапиталбанка) предложил цену ниже. Остальные лоты 3,7% АКРА за 120,4 млн руб и 9,9% Эксперт РА за 62,9 млн руб не нашли своих покупателей из-за высокой цены.
На второй аукцион Траст будет вынужден снизить цену и возможно раздробить пакет АКРА, чтобы допустить к участию действующих акционеров.
🔸Заубер банк (Санкт-Петербург) в четвертый раз за год меняет акционеров.
в марте 2020
- Александр Тимохин уменьшил долю с 57,7% до 21,5%;
- new! Ольга Григорьян, Лилия Динкель и Роман Матвеев стали собственниками пакетов по 9,99% (такая доля не требует согласования ЦБ);
- Валерий Матвеев увеличил долю с 4,77% до 9,99%;
- председатель совета директоров Алексей Смолянов - с 16,94% до 17,62%
в конце апреля 2020
- руководитель информационной безопасности Ганчо Иванов продал 4,77%;
- Алексей Смолянов увеличил долю до 22,39%
Бывший основной акционер Александр Тимохин за последние два года сначала консолидировал контрольный пакет у себя, сейчас наоборот дробит. Возможно три новых акционера - это аффилированные с Тимохиным лица. Офицально банк заявляет, что Тимохин привлекает к управлению банков своих давних партнеров. Один из новых акционеров Роман Матвеев возможно является бывшим юристом Тимохина, который в 2017 году по доверенности представлял его интересы к бывшему партнеру по общему бизнесу.
@MarketOverview
🔻ЦБ завершил 5 июня внеплановую тематическую проверку Транскапиталбанка (Москва). Информация о проверке появилась практически в одно время с раскрытием структуры владельцев после ухода Татьяны Орловой. Юрий Березовский выкупил пакет Орловой и поучаствовал в допэмиссии, в результате которой под его контроль перешел пакет 25,2199%. Ольга Грядова уменьшила долю с 21,3995% до 17,4901%, её супруг Леонид Ивановский - с 11,9512% до 9,7679%.
🔸На прошлой неделе на сайте Газпромбанка появилась информация о вводе комиссии 1,5% за переводы клиентам в другие банки на сумму свыше 30 тыс. руб в месяц. Клиенты забеспокоились вводом комиссий на такие минимальные суммы. Позже банк публично признал свою ошибку и снял новость.
🔸ЦБ отложил продажу банка ФК Открытие с конца 2021 на весну 2022 в связи с пандемией и непростой ситуацией в банковской отрасли. на прошлой неделе регулятор также перенес продажу Азиатско-Тихоокеанского банка (АТБ) на 2021-2022 из-за сомнений участников торгов, которые опасаются спада во время коронавируса.
🔸Анонсированная в конце апреля продажа банком Траст долей в рейтинговых агентствах состоялась, но частично. Генеральный директор Национального Рейтингового Агентство (НРА) Алина Розенцвет купила за 5,268 млн руб долю 9,9%, второй кандидат компания ООО Тритайл (100% "дочка" Транскапиталбанка) предложил цену ниже. Остальные лоты 3,7% АКРА за 120,4 млн руб и 9,9% Эксперт РА за 62,9 млн руб не нашли своих покупателей из-за высокой цены.
По уставу АКРА акционеры не имеют права владеть долями больше 5%, поэтому агентством владеют 25 собственников с пакетами 3,7%. Действующие акционеры не могли купить целый лот, так как нарушили бы ограничение по уставуНа второй аукцион Траст будет вынужден снизить цену и возможно раздробить пакет АКРА, чтобы допустить к участию действующих акционеров.
🔸Заубер банк (Санкт-Петербург) в четвертый раз за год меняет акционеров.
в марте 2020
- Александр Тимохин уменьшил долю с 57,7% до 21,5%;
- new! Ольга Григорьян, Лилия Динкель и Роман Матвеев стали собственниками пакетов по 9,99% (такая доля не требует согласования ЦБ);
- Валерий Матвеев увеличил долю с 4,77% до 9,99%;
- председатель совета директоров Алексей Смолянов - с 16,94% до 17,62%
в конце апреля 2020
- руководитель информационной безопасности Ганчо Иванов продал 4,77%;
- Алексей Смолянов увеличил долю до 22,39%
Бывший основной акционер Александр Тимохин за последние два года сначала консолидировал контрольный пакет у себя, сейчас наоборот дробит. Возможно три новых акционера - это аффилированные с Тимохиным лица. Офицально банк заявляет, что Тимохин привлекает к управлению банков своих давних партнеров. Один из новых акционеров Роман Матвеев возможно является бывшим юристом Тимохина, который в 2017 году по доверенности представлял его интересы к бывшему партнеру по общему бизнесу.
@MarketOverview
АКРА, проанализировав все доступные данные, сообщила о том, что текущая ключевая ставка 5,5% свидетельствует о жесткой процентной политике🤔
Эльвира Набиуллина говорила о снижении процентной ставки сразу на 1% на 3 конференциях (24 апреля, 8 мая, 22 мая) и, скорее всего, до конца года это снижениие вполне реальное, но медиана консенсус-прогноза пока на 5%.
@MarketOverview
Эльвира Набиуллина говорила о снижении процентной ставки сразу на 1% на 3 конференциях (24 апреля, 8 мая, 22 мая) и, скорее всего, до конца года это снижениие вполне реальное, но медиана консенсус-прогноза пока на 5%.
@MarketOverview
В апреле утилизация кредитных карт (доля использованного лимита) снизилась на 5,7% до 47,4% и это уровень "кризисного" 1 квартала 2015 года.
Такое серьезное падение вызвано исключительно "особенностями" апреля в экономике России (снижение трат) и политике банков по минимизации выдач кредитных карт "ненадежным" заемщикам.
Вскоре ждем разворота утилизации, причем, к сожалению, несмотря на то как будет меняться обстановка (улучшение - возобновление трат, ухудшение - необходимость трат).
@MarketOverview
Такое серьезное падение вызвано исключительно "особенностями" апреля в экономике России (снижение трат) и политике банков по минимизации выдач кредитных карт "ненадежным" заемщикам.
Вскоре ждем разворота утилизации, причем, к сожалению, несмотря на то как будет меняться обстановка (улучшение - возобновление трат, ухудшение - необходимость трат).
@MarketOverview
В банке Живаго (Рязань) последние полгода идет активная смена владельцев. Для удобства мы сделали таблицу: было - стало. Состав акционеров полностью сменился, только Алексей Рубежный уменьшил свою долю с 28% до 16,71%. В прошлом году активно ходили слухи о выставлении банка на продажу, на Живаго открыто "присматривался" Прио-Внешторгбанк (Рязань), рассматривался вариант объединения двух банков.
Кто они - новые акционеры?
Новым мажоритарием стала Светлана Гольдберг с долей 33,59%, ранее не замечанная в банковском бизнесе, она заняла место Председателя Совета директоров. Новый владелец, Председатель Правления, Тамара Георгиева с долей 9,9% ранее работала Управляющим филиала Индустриального Сберегательного Банка в Крыму (ИС Банк находится под санкциями США) Долю 19,5% выкупил Сергей Воробьев, бывший зам. ген. директора АО Агроплемсоюз (компания возможно связана с супругой задержанного главы Россельхознадзора Сергея Данкверта). Олег Давыдов (9,9%) ранее работал зам. гендиректора газпромовской "дочки" РусХимАльянс, занимающейся переработкой и производством сжиженного природного газа в Усть-Луге. Константин Остроухов (9,9%) числится ген. директором в ООО ЭконИнвест, учрежденной вместе с братом Владимиром, но основой бизнес - это девелоперская компания Larus Capital, строящая жильё бизнес-класса и офисные центры в Москве и Московской области. Из всех акционеров только братья Остроуховы имеют реальный бизнес, которому для обслуживания может понадобиться собственный банк, остальные акционеры - номинальные держатели пакетов.
@MarketOverview
Кто они - новые акционеры?
Новым мажоритарием стала Светлана Гольдберг с долей 33,59%, ранее не замечанная в банковском бизнесе, она заняла место Председателя Совета директоров. Новый владелец, Председатель Правления, Тамара Георгиева с долей 9,9% ранее работала Управляющим филиала Индустриального Сберегательного Банка в Крыму (ИС Банк находится под санкциями США) Долю 19,5% выкупил Сергей Воробьев, бывший зам. ген. директора АО Агроплемсоюз (компания возможно связана с супругой задержанного главы Россельхознадзора Сергея Данкверта). Олег Давыдов (9,9%) ранее работал зам. гендиректора газпромовской "дочки" РусХимАльянс, занимающейся переработкой и производством сжиженного природного газа в Усть-Луге. Константин Остроухов (9,9%) числится ген. директором в ООО ЭконИнвест, учрежденной вместе с братом Владимиром, но основой бизнес - это девелоперская компания Larus Capital, строящая жильё бизнес-класса и офисные центры в Москве и Московской области. Из всех акционеров только братья Остроуховы имеют реальный бизнес, которому для обслуживания может понадобиться собственный банк, остальные акционеры - номинальные держатели пакетов.
@MarketOverview
ЦБ отметил сокращение портфеля микрозаймов, причем основное движение приходится на начало мая (-5%). Микрофинансовые организации активизировали продажу долгов, что подтверждает снижение доли просроченных кредитов. Продажа долгов - цессия - позволяет МФО не создавать дополнительные резервы. Но не всё так хорошо, продажу просроченных долгов вынудил рекордный рост - до 40% - это касается только кредитов, просроченных свыше 90 дней (NPL90+). МФО также отслеживают и другие проблемные кредиты NPL0 и NPL30+.
Продажа "плохих" долгов микрофинансовыми организациями на фоне рекордного роста их доли и кризиса в стране может привести к печальным последствиям. Если раньше с должником взаимодействовали сотрудники по работе с просроченной задолженностью хоть как-то регулируемых МФО, работающих в легальной зоне, то после продажи на рынке долгов к клиенту будут приходить "всем известные специалисты"
@MarketOverview
Продажа "плохих" долгов микрофинансовыми организациями на фоне рекордного роста их доли и кризиса в стране может привести к печальным последствиям. Если раньше с должником взаимодействовали сотрудники по работе с просроченной задолженностью хоть как-то регулируемых МФО, работающих в легальной зоне, то после продажи на рынке долгов к клиенту будут приходить "всем известные специалисты"
@MarketOverview
📢Banking news
🔸Купивший в конце 2019 года банк Акрополь (Москва) Евгений Давыдович оптимизировал структуру владения. Из неё исчезли 6 компаний, через которых Давыдович владел долей 90,29% и его давний партнер Ирина Ованова 9,7%. Сегодня акционеры владеют долями напрямую.
Vivid Money будет конкурировать с Revolut, так как аналогично предлагает клиентам открытие счетов более чем в 100 валютах, кэшбек до 10%, нулевую комиссию за платежи, переводы и обмен валютны
🔸Сбербанк планирует увеличить долю в Rambler Group с 46,5% до 53% из-за судебного иска другого акционера к разработчикам веб-сервера Nginx. Другой акционер Александр Мамут контролирует через Tekso Holdings Limited 46,5% и ООО Компания Афиша 6,95% акций Rambler Group. Основная претензия Сбера - когда Мамут уступил права на предъявление претензий к кипрской компании Lynwood Investments CY Ltd (ранее называлась A&NN Holding и являлась акционером группы Rambler), которая выступала инициатором иска к Nginx. Если переуступка прошла в 2019 году, то это может стать основанием нарушения соглашения о совместном предприятии Сбербанка и Мамута, поэтому доля банка может быть увеличена.
🔸Находящийся на санации Московский Индустриальный Банк (МИнБ) анонсировал "агрессивную" продажу активов, на первом этапе до конца года планирует реализовать 480 объектов на сумму ~3 млрд руб. Большая часть объектов - это земельные участки и недвижимость, но есть и готовые с/х-активы. В прошлом году банк забирал за долги и даже покупал с рынка с/х-компании, например, АПК Воронежский и Аннинский элеватор, ДонМаслоПродукт (бренды Донской янтарь, Золотая масленица и Златожар). Мы тогда удивлялись, почему на деньги от санации совершаются покупки непрофильных активов - оказывается, что эффект от консолидации активов увеличивает их стоимость. От себя добавлю, санируемый банк должен продавать залоговое имущество, а не обрастать новым, эффект от длительной продажи и консолидации активов окажется ничтожно малым, в отличие от продажи в моменте - вот увидите.
🔸Банк Санкт-Петербург погасил выкупленные с рынка 12 млн акций (или 2,4%), таким образом доли акционеров скорректировались: предправления Александр Савельев увеличил долю с 24,1349% до 24,7054%, другие топ-менеджеры Елена Иванникова - с 0,5534% до 0,5664%, Павел Филимоненок - с 0,0218% до 0,0223%, Кристина Миронова - с 0,0175% до 0,0179%, Константин Баландин - с 0,0367% до 0,0376%
🔸Банк Уралсиб приобрел 90% доли в компании ООО Интерлизинг (25-е место в рейтинге лизинговых компаний). После ухода из жизни владельца Владимира Коган контроль над банком перешел к его вдове Людмиле Коган. Продавцом доли лизинговой компании выступил сын Людмилы - Ефим Коган, остальной пакет 10% принадлежит самой Людмиле.
🔸СКБ-Банк (Екатеринбург) закрывает филиал в Хабаровске в рамках новой стратегии перехода к онлайн формату. Ранее банк анонсировал закрытие офисов в Сыктывкаре, Печоре, Казани, Ижевске, Владивостоке, Иркутске. Странно, в стратегии банка было сокращение офисов в городах с населением 40-50 тыс. жителей, но закрытие началось в городах с населением более 500 тыс. человек.
@MarketOverview
🔸Купивший в конце 2019 года банк Акрополь (Москва) Евгений Давыдович оптимизировал структуру владения. Из неё исчезли 6 компаний, через которых Давыдович владел долей 90,29% и его давний партнер Ирина Ованова 9,7%. Сегодня акционеры владеют долями напрямую.
Также в прошлом году Евгений Давыдович снова вернулся на пост директора сети Связной
🔸Бывшие топ-менеджеры Тинькофф Банка Артем Яманов и Александр Емешев запустили в Германии сервис Vivid Money. Клиентам предлагается мобильное приложение и карта, с помощью которых можно открывать счета, совершать платежи и переводы, инвестировать в акции. Бывший работодатель основателей Vivid Money TCS Group вложила в проект €25 млн.Vivid Money будет конкурировать с Revolut, так как аналогично предлагает клиентам открытие счетов более чем в 100 валютах, кэшбек до 10%, нулевую комиссию за платежи, переводы и обмен валютны
🔸Сбербанк планирует увеличить долю в Rambler Group с 46,5% до 53% из-за судебного иска другого акционера к разработчикам веб-сервера Nginx. Другой акционер Александр Мамут контролирует через Tekso Holdings Limited 46,5% и ООО Компания Афиша 6,95% акций Rambler Group. Основная претензия Сбера - когда Мамут уступил права на предъявление претензий к кипрской компании Lynwood Investments CY Ltd (ранее называлась A&NN Holding и являлась акционером группы Rambler), которая выступала инициатором иска к Nginx. Если переуступка прошла в 2019 году, то это может стать основанием нарушения соглашения о совместном предприятии Сбербанка и Мамута, поэтому доля банка может быть увеличена.
Сбербанк становится российским Гуглом, который имеет интересы и доли в крупных компаниях всех значимых областей рынка: Яндекс, Rambler, планы на Ozon🔸Находящийся на санации Московский Индустриальный Банк (МИнБ) анонсировал "агрессивную" продажу активов, на первом этапе до конца года планирует реализовать 480 объектов на сумму ~3 млрд руб. Большая часть объектов - это земельные участки и недвижимость, но есть и готовые с/х-активы. В прошлом году банк забирал за долги и даже покупал с рынка с/х-компании, например, АПК Воронежский и Аннинский элеватор, ДонМаслоПродукт (бренды Донской янтарь, Золотая масленица и Златожар). Мы тогда удивлялись, почему на деньги от санации совершаются покупки непрофильных активов - оказывается, что эффект от консолидации активов увеличивает их стоимость. От себя добавлю, санируемый банк должен продавать залоговое имущество, а не обрастать новым, эффект от длительной продажи и консолидации активов окажется ничтожно малым, в отличие от продажи в моменте - вот увидите.
🔸Банк Санкт-Петербург погасил выкупленные с рынка 12 млн акций (или 2,4%), таким образом доли акционеров скорректировались: предправления Александр Савельев увеличил долю с 24,1349% до 24,7054%, другие топ-менеджеры Елена Иванникова - с 0,5534% до 0,5664%, Павел Филимоненок - с 0,0218% до 0,0223%, Кристина Миронова - с 0,0175% до 0,0179%, Константин Баландин - с 0,0367% до 0,0376%
🔸Банк Уралсиб приобрел 90% доли в компании ООО Интерлизинг (25-е место в рейтинге лизинговых компаний). После ухода из жизни владельца Владимира Коган контроль над банком перешел к его вдове Людмиле Коган. Продавцом доли лизинговой компании выступил сын Людмилы - Ефим Коган, остальной пакет 10% принадлежит самой Людмиле.
🔸СКБ-Банк (Екатеринбург) закрывает филиал в Хабаровске в рамках новой стратегии перехода к онлайн формату. Ранее банк анонсировал закрытие офисов в Сыктывкаре, Печоре, Казани, Ижевске, Владивостоке, Иркутске. Странно, в стратегии банка было сокращение офисов в городах с населением 40-50 тыс. жителей, но закрытие началось в городах с населением более 500 тыс. человек.
@MarketOverview