SK하이닉스 주가 급락
[삼성증권 반도체/황민성]
SK하이닉스의 주가가 장중 -10%까지 급락하였습니다. 다시 -6%로 반등하였으나, 지난 7월 고점 대비 -40% 하락한 수준입니다.
최근 SK하이닉스의 주가는 과거 되풀이 되었던 공급과잉에 따른 주가급락의 패턴을 보여주고 있습니다. 시장은 7월부터 2025년부터 대규모 공급과잉이 발생하는 시나리오를 갑작스럽게 반영하고 있습니다. 경기침체, 낮은 AI 효용성, 부진한 범용 시장 및 공급사 점유율 경쟁이 배경입니다.
■ HBM 수급: HBM 수요가 시장 기대치를 크게 밑돌 것이라는 주장이 있습니다. 예를 들면, 2025년 HBM 수요를 업계는 220억개 Gb 수준으로 보는 반면 (당사 예상치도 동일), 시장 일부는 150억개 수준으로 예상하고 있습니다. (공급이 250억개 수준). 과잉투자를 모자라는 투자보다 선호한다는 빅테크의 Comment도 현재의 수요가 부풀려진 것이라는 논리로 변화하고 있습니다.
■ 범용 수급: AI를 탑재한 신제품 PC와 스마트폰에 대한 수요가 약하고, 범용 수요의 큰 부분인 중국 수요가 부진하며, 여기에 값싼 중국산 DDR4등 증설이 가격 하락에 부담이라는 점이 향후 공급과잉의 주된 논리입니다. 작년 공급과잉으로 싼 값에 축적한 고객의 재고도 하반기 가격상승에 부담으로 작용할 수 있다는 주장입니다.
미래를 과거 패턴에 따라 가정하는 것보다 현재 상황을 직접 확인하는 것이 필요하다고 생각합니다. 7월 이후 부풀렸던 공급 가정은 현실화되는 과정이고, 수요는 불확실하나 무조건 나빠질 것이라는 가정은 과장된 예측이 발생하는 배경입니다.
■ HBM이 공급과잉이라면 엔비디아가 삼성에서 추가 공급을 받으려 하는 배경이 설명이 되지 않습니다. 또한, 범용이 공급과잉인 상황에서, 수출이 어려운 중국이 부진한 국내 소비에도 무리하게 증설 하는 것은 납득하기 어려운 논리입니다. 분기 2조 수준의 적자를 기술적 한계와 극심한 규제, 수출이 막힌 기업이 지속하는 것은 어렵다고 보는 것이 타당합니다.
■ 당사는 대규모 공급과잉 우려는 가능하나 가능성은 크지 않다고 판단합니다. 삼성은 제품 디자인과 수율에서 어려움을 겪는 입장에서 증설을 단행하기 어렵고, SK도 경기침체가 우려된다면 재무상황을 개선하는 것이 우선될 것입니다. AI를 위한 고속으로 동작하는 제품이 필요한 상황에서 중국이 품질을 제 시간에 개선할 수 있는지도 확인이 필요합니다.
현재의 주가는 과매도 상태라고 판단합니다.
시장의 경기침체와 공급과잉에 대한 우려가 지배적일 경우, 시장은 항상 다운 슈팅을 하기에 주가의 적정한 수준을 알기는 어렵습니다. 하지만 현재 12M Forward 기준으로 1.16배의 현재 주가는 과매도 상황이고, 조만간 현재 문제가 되는 공급과잉의 과정은 줄어들 것이라고 판단합니다. 현재 시장의 불확실성 (미국 대선을 전후한 정치, 금리 인하를 전후한 경제, 지정학 등)이 어느 정도 윤곽을 보이는 11월 이전에는 삼성을 선호하고, 이후에는 다시 High Beta 주식인 SK하이닉스의 주가 상승을 기대해 볼 수 있을 것입니다.
자료: https://bit.ly/3XumMmA
(2024/09/19 공표자료)
[삼성증권 반도체/황민성]
SK하이닉스의 주가가 장중 -10%까지 급락하였습니다. 다시 -6%로 반등하였으나, 지난 7월 고점 대비 -40% 하락한 수준입니다.
최근 SK하이닉스의 주가는 과거 되풀이 되었던 공급과잉에 따른 주가급락의 패턴을 보여주고 있습니다. 시장은 7월부터 2025년부터 대규모 공급과잉이 발생하는 시나리오를 갑작스럽게 반영하고 있습니다. 경기침체, 낮은 AI 효용성, 부진한 범용 시장 및 공급사 점유율 경쟁이 배경입니다.
■ HBM 수급: HBM 수요가 시장 기대치를 크게 밑돌 것이라는 주장이 있습니다. 예를 들면, 2025년 HBM 수요를 업계는 220억개 Gb 수준으로 보는 반면 (당사 예상치도 동일), 시장 일부는 150억개 수준으로 예상하고 있습니다. (공급이 250억개 수준). 과잉투자를 모자라는 투자보다 선호한다는 빅테크의 Comment도 현재의 수요가 부풀려진 것이라는 논리로 변화하고 있습니다.
■ 범용 수급: AI를 탑재한 신제품 PC와 스마트폰에 대한 수요가 약하고, 범용 수요의 큰 부분인 중국 수요가 부진하며, 여기에 값싼 중국산 DDR4등 증설이 가격 하락에 부담이라는 점이 향후 공급과잉의 주된 논리입니다. 작년 공급과잉으로 싼 값에 축적한 고객의 재고도 하반기 가격상승에 부담으로 작용할 수 있다는 주장입니다.
미래를 과거 패턴에 따라 가정하는 것보다 현재 상황을 직접 확인하는 것이 필요하다고 생각합니다. 7월 이후 부풀렸던 공급 가정은 현실화되는 과정이고, 수요는 불확실하나 무조건 나빠질 것이라는 가정은 과장된 예측이 발생하는 배경입니다.
■ HBM이 공급과잉이라면 엔비디아가 삼성에서 추가 공급을 받으려 하는 배경이 설명이 되지 않습니다. 또한, 범용이 공급과잉인 상황에서, 수출이 어려운 중국이 부진한 국내 소비에도 무리하게 증설 하는 것은 납득하기 어려운 논리입니다. 분기 2조 수준의 적자를 기술적 한계와 극심한 규제, 수출이 막힌 기업이 지속하는 것은 어렵다고 보는 것이 타당합니다.
■ 당사는 대규모 공급과잉 우려는 가능하나 가능성은 크지 않다고 판단합니다. 삼성은 제품 디자인과 수율에서 어려움을 겪는 입장에서 증설을 단행하기 어렵고, SK도 경기침체가 우려된다면 재무상황을 개선하는 것이 우선될 것입니다. AI를 위한 고속으로 동작하는 제품이 필요한 상황에서 중국이 품질을 제 시간에 개선할 수 있는지도 확인이 필요합니다.
현재의 주가는 과매도 상태라고 판단합니다.
시장의 경기침체와 공급과잉에 대한 우려가 지배적일 경우, 시장은 항상 다운 슈팅을 하기에 주가의 적정한 수준을 알기는 어렵습니다. 하지만 현재 12M Forward 기준으로 1.16배의 현재 주가는 과매도 상황이고, 조만간 현재 문제가 되는 공급과잉의 과정은 줄어들 것이라고 판단합니다. 현재 시장의 불확실성 (미국 대선을 전후한 정치, 금리 인하를 전후한 경제, 지정학 등)이 어느 정도 윤곽을 보이는 11월 이전에는 삼성을 선호하고, 이후에는 다시 High Beta 주식인 SK하이닉스의 주가 상승을 기대해 볼 수 있을 것입니다.
자료: https://bit.ly/3XumMmA
(2024/09/19 공표자료)
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이제 막 턴어라운드 했는데 22년 10월 주가 수준까지 하락한 종목들이 보입니다. 시장은 다운사이클을 이미 선 반영했으니 생각보다 업황이 나쁘지 않을 경우 기습 랠리가 있을 수도 있다고 생각합니다. 지금 엉망이니까 내년 언제쯤 다시 보자라고 모두가 생각하면 항상 그보다 빨리 오르는게 반도체 섹터라는걸 기억해야 합니다.
by 벤저민
by 벤저민
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Forwarded from 디일렉(THEELEC)
○DDR5 → HBM, D램 가격 인상- 최근 글로벌 메모리 제조사들이 AI 서버의 폭발적인 수요 증가에 대응하기 위해 고주파 와이드메모리(HBM) 생산으로 대규모 전환을 진행하면서, 기존 DDR5 규격의 D램 생산량이 급격히 감소 본격화- SK하이닉스는 기존 D램 생산라인의 20% 이상을 HBM 생산으로 전환할 계획이며, 삼성전자도 이에 맞서 D램 생산능력의 30%가량을 HBM 생산으로 전환- 이로 인해 DDR5 D램의 공급이 줄어들고, 가격이 인상되는 현상이 나타나- 특히 SK하이닉스는 DDR5 가격을 15~20% 인상하겠다고
via 전자부품 전문 미디어 디일렉 - 전체기사 https://ift.tt/pdfFsHC
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www.thelec.kr
[차이나 브리프] 대만 D램 기업들 가격 인상 - 전자부품 전문 미디어 디일렉
○DDR5 → HBM, D램 가격 인상- 최근 글로벌 메모리 제조사들이 AI 서버의 폭발적인 수요 증가에 대응하기 위해 고주파 와이드메모리(HBM) 생산으로 대규모 전환을 진행하면서, 기존 DDR5 규격의 D램 생산량이 급...
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스마트 글래스가 생성형 AI를 탑재한 차세대 스마트 디바이스로 주목을 받으며 시장 경쟁도 달아오르는 모습이다.
앞서 소셜네트워크서비스(SNS) 시장에서 메타와 경쟁하고 있는 '스냅챗' 운영사 스냅은 최근 '스냅 파트너스 서밋' 행사를 통해 AR 기능이 강화된 차세대 '스펙타클' 스마트 글래스를 공개했다. 이 제품은 손 추적 기능 등을 지원해 손 동작으로 제어할 수 있으며, 오픈AI의 인공지능을 탑재해 음성으로 대화를 하거나 내가 보고 있는 것에 대해 물어볼 수 있다.
새로운 XR 기기 개발을 선포한 삼성전자와 구글, 퀄컴 연합군도 안경 형태의 제품을 개발하고 있는 것으로 전해진다. 최근 퀄컴의 크리스티아노 아몬 최고경영자(CEO)는 언론과의 인터뷰에서 "삼성전자, 구글과 협력해 혼합현실(MR) 스마트 안경(Smart glasses) 세트를 연구하고 있다"고 밝힌 바 있다.
https://www.techm.kr/news/articleView.html?idxno=130191
앞서 소셜네트워크서비스(SNS) 시장에서 메타와 경쟁하고 있는 '스냅챗' 운영사 스냅은 최근 '스냅 파트너스 서밋' 행사를 통해 AR 기능이 강화된 차세대 '스펙타클' 스마트 글래스를 공개했다. 이 제품은 손 추적 기능 등을 지원해 손 동작으로 제어할 수 있으며, 오픈AI의 인공지능을 탑재해 음성으로 대화를 하거나 내가 보고 있는 것에 대해 물어볼 수 있다.
새로운 XR 기기 개발을 선포한 삼성전자와 구글, 퀄컴 연합군도 안경 형태의 제품을 개발하고 있는 것으로 전해진다. 최근 퀄컴의 크리스티아노 아몬 최고경영자(CEO)는 언론과의 인터뷰에서 "삼성전자, 구글과 협력해 혼합현실(MR) 스마트 안경(Smart glasses) 세트를 연구하고 있다"고 밝힌 바 있다.
https://www.techm.kr/news/articleView.html?idxno=130191
Tech M
저커버그 불타게 만든 스마트 글래스...AI 시대 '대세 디바이스' 되나
마크 저커버그 메타 최고경영자(CEO)가 자신의 몸에 불을 붙였다. 레이벤 스마트 글래스를 쓴 저커버그는 영화감독 매튜 본, 프로레슬러 겸 배우인 존 시나, 가수 벤슨 분과 함께 촬영한 스턴트 영상을 인스타그...
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Forwarded from 루팡
BOJ 통화 정책에 대한 성명서
1. 오늘 열린 통화 정책 회의에서 일본 은행의 정책위원회는 만장일치로 다음 회의까지의 기간 동안 돈 시장 운영을 위한 지침을 설정하기로 결정했습니다:
은행은 무담보 익일 콜 금리를 약 0.25%로 유지하도록 장려할 것입니다.
2. 일본 경제는 완만하게 회복했지만 일부 약점이 여전히 보입니다. 해외 경제는 전반적으로 완만한 성장을 보였습니다. 수출 및 산업 생산은 대체로 정체된 상태입니다.
기업 이익이 개선되면서 사업 고정 투자는 완만한 증가세를 보였습니다. 고용과 소득 상황은 완만하게 개선되었습니다. 개인 소비는 가격 상승 및 기타 요인의 영향을 받았음에도 불구하고 완만한 증가세를 보였습니다. 주택 투자는 비교적 약세를 보였고, 공공 투자는 대체로 정체되었습니다. 금융 여건은 완화적이었습니다. 가격 면에서 신선식품을 제외한 소비자 물가 지수(CPI)의 연간 증가율은 최근 2.5-3.0% 범위에 있으며, 서비스 가격이 임금 인상 등의 요인을 반영하여 완만하게 상승하고 있습니다. 한편, 과거 수입 가격 상승으로 인한 비용 증가의 소비자 가격 반영 효과는 약화되고 있으며, 인플레이션 기대치는 완만하게 상승했습니다.
일본 경제는 잠재 성장률을 상회하는 속도로 계속 성장할 가능성이 있으며, 해외 경제가 계속해서 완만하게 성장하고, 소득에서 소비로 이어지는 선순환이 가속화될 것으로 예상됩니다. 이는 금융 여건의 완화 등 배경 요인이 작용한 결과입니다. 한편, 과거 수입 가격 상승으로 인한 소비자 가격 반영 효과는 약화될 것으로 예상되며, 신선식품을 제외한 소비자 물가 지수(CPI)의 연간 증가율은 2025 회계 연도까지 정부의 조치로 인한 CPI 인하 효과가 소멸되면서 상승할 것으로 예상됩니다.
한편, 기초적인 소비자 물가(CPI) 인플레이션은 점진적으로 증가할 것으로 예상되며, 이는 생산량 격차가 개선되고 중장기적으로 인플레이션 기대치가 임금과 가격이 지속적으로 상승하면서 상승할 것으로 예상됩니다.
전망에 대한 리스크와 관련하여, 일본의 경제 활동과 물가를 둘러싼 높은 불확실성이 여전히 남아 있습니다. 여기에는 해외 경제 활동과 물가의 발전, 원자재 가격의 변화, 국내 기업들의 임금 및 가격 설정 행위가 포함됩니다. 이러한 상황에서, 금융 및 외환 시장의 발전과 일본 경제 활동 및 물가에 미치는 영향을 주의 깊게 살펴보는 것이 필요합니다. 특히 최근 기업들의 행태가 임금과 가격 인상 쪽으로 더 많이 이동함에 따라, 과거에 비해 환율 변화가 물가에 미치는 영향이 더 클 가능성이 있습니다.
1. 오늘 열린 통화 정책 회의에서 일본 은행의 정책위원회는 만장일치로 다음 회의까지의 기간 동안 돈 시장 운영을 위한 지침을 설정하기로 결정했습니다:
은행은 무담보 익일 콜 금리를 약 0.25%로 유지하도록 장려할 것입니다.
2. 일본 경제는 완만하게 회복했지만 일부 약점이 여전히 보입니다. 해외 경제는 전반적으로 완만한 성장을 보였습니다. 수출 및 산업 생산은 대체로 정체된 상태입니다.
기업 이익이 개선되면서 사업 고정 투자는 완만한 증가세를 보였습니다. 고용과 소득 상황은 완만하게 개선되었습니다. 개인 소비는 가격 상승 및 기타 요인의 영향을 받았음에도 불구하고 완만한 증가세를 보였습니다. 주택 투자는 비교적 약세를 보였고, 공공 투자는 대체로 정체되었습니다. 금융 여건은 완화적이었습니다. 가격 면에서 신선식품을 제외한 소비자 물가 지수(CPI)의 연간 증가율은 최근 2.5-3.0% 범위에 있으며, 서비스 가격이 임금 인상 등의 요인을 반영하여 완만하게 상승하고 있습니다. 한편, 과거 수입 가격 상승으로 인한 비용 증가의 소비자 가격 반영 효과는 약화되고 있으며, 인플레이션 기대치는 완만하게 상승했습니다.
일본 경제는 잠재 성장률을 상회하는 속도로 계속 성장할 가능성이 있으며, 해외 경제가 계속해서 완만하게 성장하고, 소득에서 소비로 이어지는 선순환이 가속화될 것으로 예상됩니다. 이는 금융 여건의 완화 등 배경 요인이 작용한 결과입니다. 한편, 과거 수입 가격 상승으로 인한 소비자 가격 반영 효과는 약화될 것으로 예상되며, 신선식품을 제외한 소비자 물가 지수(CPI)의 연간 증가율은 2025 회계 연도까지 정부의 조치로 인한 CPI 인하 효과가 소멸되면서 상승할 것으로 예상됩니다.
한편, 기초적인 소비자 물가(CPI) 인플레이션은 점진적으로 증가할 것으로 예상되며, 이는 생산량 격차가 개선되고 중장기적으로 인플레이션 기대치가 임금과 가격이 지속적으로 상승하면서 상승할 것으로 예상됩니다.
전망에 대한 리스크와 관련하여, 일본의 경제 활동과 물가를 둘러싼 높은 불확실성이 여전히 남아 있습니다. 여기에는 해외 경제 활동과 물가의 발전, 원자재 가격의 변화, 국내 기업들의 임금 및 가격 설정 행위가 포함됩니다. 이러한 상황에서, 금융 및 외환 시장의 발전과 일본 경제 활동 및 물가에 미치는 영향을 주의 깊게 살펴보는 것이 필요합니다. 특히 최근 기업들의 행태가 임금과 가격 인상 쪽으로 더 많이 이동함에 따라, 과거에 비해 환율 변화가 물가에 미치는 영향이 더 클 가능성이 있습니다.
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Forwarded from #Beautylog
[하나증권 화장품 박은정]
9월 20일 화장품 수출 요약
- 발표일: 9월 21일, 영업일수 12일
- 전체 수출 4.81억 달러
- 전년동월비 2%, 전월비 21% 성장
- (영업일수 기준) YoY+19%, MoM+31%
- 미국, 일본 수출이 전체 수출 성장 견인
- 영업일수 감소에도 미국/일본 기초 강세***
- 주요 지역 (% YoY)
. 중국 -15%, 홍콩 -26% → 중국+홍콩 -16%
. 미국 +18%
. 일본 +17%
. 아시아 7개국 -5%
(% MoM)
. 중국 +117%, 홍콩 -7% → 중국+홍콩 +86%
. 미국 +10%
. 일본 +20%
. 아시아 7개국 -4%
- 카테고리 (% YoY)
. 기초 +4%, 색조 +18%
. 기초: 중국 -5%, 홍콩 -36%, 일본 +22%, 미국 +23%
. 색조: 중국 +4%, 홍콩 -66%, 일본 +23%, 미국 -19%
. 마스크팩 +8%
(% MoM)
. 기초 +21%, 색조 +37%
. 기초: 중국 +136%, 홍콩 -5%, 일본 +2%, 미국 +9%
. 색조: 중국 +167%, 홍콩 -28%, 일본 -11%, 미국 +18%
. 마스크팩 -16%
* HS Code 3304 기준
***
9월 20일 화장품 수출 요약
- 발표일: 9월 21일, 영업일수 12일
- 전체 수출 4.81억 달러
- 전년동월비 2%, 전월비 21% 성장
- (영업일수 기준) YoY+19%, MoM+31%
- 미국, 일본 수출이 전체 수출 성장 견인
- 영업일수 감소에도 미국/일본 기초 강세***
- 주요 지역 (% YoY)
. 중국 -15%, 홍콩 -26% → 중국+홍콩 -16%
. 미국 +18%
. 일본 +17%
. 아시아 7개국 -5%
(% MoM)
. 중국 +117%, 홍콩 -7% → 중국+홍콩 +86%
. 미국 +10%
. 일본 +20%
. 아시아 7개국 -4%
- 카테고리 (% YoY)
. 기초 +4%, 색조 +18%
. 기초: 중국 -5%, 홍콩 -36%, 일본 +22%, 미국 +23%
. 색조: 중국 +4%, 홍콩 -66%, 일본 +23%, 미국 -19%
. 마스크팩 +8%
(% MoM)
. 기초 +21%, 색조 +37%
. 기초: 중국 +136%, 홍콩 -5%, 일본 +2%, 미국 +9%
. 색조: 중국 +167%, 홍콩 -28%, 일본 -11%, 미국 +18%
. 마스크팩 -16%
* HS Code 3304 기준
***
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https://youtu.be/bBTubd20hwg?si=rCqnaA_iiACKb_ud
스냅 영상을 자세히 보니 먼 미래라고 생각했던 AR 글래스 시대가 생각보다 빨리 올 수도 있겠다는 생각이 드네요.
메타 커넥트 데이 포인트는 첫번째 저가용 XR 두번째 AR 글라스가 될거 같은데 어떤 제품을 시장에 공개할지 궁금하네요.
스냅 영상을 자세히 보니 먼 미래라고 생각했던 AR 글래스 시대가 생각보다 빨리 올 수도 있겠다는 생각이 드네요.
메타 커넥트 데이 포인트는 첫번째 저가용 XR 두번째 AR 글라스가 될거 같은데 어떤 제품을 시장에 공개할지 궁금하네요.
YouTube
충격! AI가 현실이 된다! 🚀 | Snap·OpenAI AR 혁명 Spectacles | Vision Pro·Oculus 끝났다 | 오후다섯씨
#오후다섯씨 #spatialcomputing #augmentedreality #spectacles #snapchat #visonpro #oculus #gpt-4o #claude #gemini #llama #metaai #processing #llama3 #aicoding #aidevelopment #ainews #ai #openai #chatgpt #gpt4 #인공지능 #llm #챗gpt
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오후다섯씨는…
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오후다섯씨는…
👍10🔥1
https://youtube.com/shorts/3VLFFjxyp0g?si=2UWURsURjrSBK2c0
글 읽다가 쉬는 타임에 쇼츠가 떠서 봤는데..
오밤 중에 눈물이.. ㅜㅠ..
(딸 아이 나이가 같아서 더 이입돼버렸네요..)
주식도 돈도 다 좋지만.. 젤 중요한건 가족 그리고 건강..
다들 행복하게 밸런스 챙기면서 롱런하시죠..! 화이팅!!!
by 성바
글 읽다가 쉬는 타임에 쇼츠가 떠서 봤는데..
오밤 중에 눈물이.. ㅜㅠ..
(딸 아이 나이가 같아서 더 이입돼버렸네요..)
주식도 돈도 다 좋지만.. 젤 중요한건 가족 그리고 건강..
다들 행복하게 밸런스 챙기면서 롱런하시죠..! 화이팅!!!
by 성바
YouTube
사고로 세상을 떠난 아빠를 그리워 한 딸의 행동
사고로 세상을 떠난 아빠를 그리워 한 딸의 행동#가족 #딸 #아빠 #아버지 #부녀 #감동 #슬픈이야기 #감동사연 #감동스토리 #아빠와
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받)
맥쿼리증권에서 한국 헬스케어 산업 분석 레포트를 냈습니다
제목은 "Ready to leap into the next growth phase: 다음 성장 단계로 도약할 준비가 되어있습니다"
1. 한국 헬스케어 섹터의 주요 선도기업들에서 여러 성장 드라이브를 확인할 수 있기에 금리요인이 아닌 개별 회사의 성장에 의해 다음 상승 주기까지 리레이팅될 것입니다.
2. 신약 R&D 파이프라인과 플랫폼기술의 L/O, CDMO 실적 성장이 한국 헬스케어 섹터의 리레이팅을 주도할 것입니다.
3. 미국의 생물보안법과 약가 정책은 한국 제약바이오 기업에 있어 유리한 시장 환경에서 도약할 수 있는 좋은 기회가 되고 있습니다.
맥쿼리증권에서 한국 헬스케어 산업 분석 레포트를 냈습니다
제목은 "Ready to leap into the next growth phase: 다음 성장 단계로 도약할 준비가 되어있습니다"
1. 한국 헬스케어 섹터의 주요 선도기업들에서 여러 성장 드라이브를 확인할 수 있기에 금리요인이 아닌 개별 회사의 성장에 의해 다음 상승 주기까지 리레이팅될 것입니다.
2. 신약 R&D 파이프라인과 플랫폼기술의 L/O, CDMO 실적 성장이 한국 헬스케어 섹터의 리레이팅을 주도할 것입니다.
3. 미국의 생물보안법과 약가 정책은 한국 제약바이오 기업에 있어 유리한 시장 환경에서 도약할 수 있는 좋은 기회가 되고 있습니다.
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Forwarded from 세종기업데이터
# 한국화장품제조(003350)
화장품 수출 강세에 연일 신고가를 쓰던 한국화장품제조!
관련 화장품의 수출은 8월에도 좋았습니다. YoY 87% 증가하며 올해 4월에 이후 두 번째로 수출금액이 가장 좋았습니다.
화장품주가 전반적으로 강세였지만, 그 안에서도 희비가 갈리긴 했는데, 이 종목은 정말 꾸준하네요.
브랜드로는 스킨1004의 비중이 높은데, 해외에서 먼저 인기를 쌓고 이제는 국내에서도 인지도를 넓혀가는 것 같습니다. 스킨1004의 인기는 여전히 좋은 것 같고, 아직까지 화장품 수출이 꺾이지 않은 점이 상승 탄력에 힘을 주는 것 같습니다.
화장품 수출 강세에 연일 신고가를 쓰던 한국화장품제조!
관련 화장품의 수출은 8월에도 좋았습니다. YoY 87% 증가하며 올해 4월에 이후 두 번째로 수출금액이 가장 좋았습니다.
화장품주가 전반적으로 강세였지만, 그 안에서도 희비가 갈리긴 했는데, 이 종목은 정말 꾸준하네요.
브랜드로는 스킨1004의 비중이 높은데, 해외에서 먼저 인기를 쌓고 이제는 국내에서도 인지도를 넓혀가는 것 같습니다. 스킨1004의 인기는 여전히 좋은 것 같고, 아직까지 화장품 수출이 꺾이지 않은 점이 상승 탄력에 힘을 주는 것 같습니다.
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Forwarded from 루팡
씨티, 메타 목표 주가를 $580에서 $645로 상향
-Reels 광고 로드가 참여도와 수요 강세에 따라 계속 확장됨
Reels 광고 로드 및 사용이 계속 확장됨에 따라(당사의 Reels 광고 로드 트래킹에 따르면 분기별 +70bps 증가하여 22.2%) Meta의 검색 엔진과 콘텐츠 추천 모델은 경쟁 우위를 제공하며, LLM(대형 언어 모델) 투자로 인한 명확한 ROI를 나타냅니다.
실제로 우리는 Meta의 경쟁력이 더 깊고 넓어졌다고 생각하며, 개선된 참여도와 GenAI, 새로운 기능들(예: Threads 수익화, AI 에이전트, Meta AI, 엔터프라이즈 등)의 도입으로 인해 이를 더욱 강화하고 있습니다.
Reels 광고 로드 트래킹 결과와 건강한 성과를 바탕으로, 우리는 Meta의 GenAI 전략에 대한 자세한 정보를 기다리고 있으며 목표 주가를 $645로 상향 조정합니다(이전 $580). Meta는 인터넷 업계에서 최우선 선택지로 남아 있으며, 우리는 계속해서 매수 등급을 유지합니다.
-Reels 트래킹에서의 10가지 핵심 사항
1) Instagram 후원 Reels 광고 로드가 3분기 22.2%에 도달, 분기별 +70bps 증가
2) 광고 로드가 9월에 약 23%에 도달
3) 새로운 형식 및 기능이 4분기 휴일 시즌을 위한 좋은 징조
4) Reels의 29%가 6번째 Reels 이전에 첫 번째 SR 표시
5) 3분기 Reels의 94%는 9개 이상의 광고가 포함됨(광고 로드 18% 이상)
6) 9월 국가 광고주의 약 71%가 SR 광고를 이용
7) 의류 및 소매 광고가 성장
8) Reels가 IG 노출의 약 13% 차지
9) Reels 클릭률(CTR)이 피드와 동등해짐
10) Reels 광고 로드가 YouTube, TikTok, Spotlight보다 더 빠르게 증가
-Meta Connect 09/25: 우리가 주목하는 것
Meta의 전략적 방향과 완전한 GenAI 전략을 주목. 주목할 사항:
1) AI 활용 사례(예: AI 에이전트 및 Meta AI)
2) 증강/가상 현실 혁신
3) GenAI 창의 도구
이 내용을 바탕으로 전체 EPS(주당순이익) 예상치는 2024년과 2025년에 각각 $27.26, $30.47로 상향되었습니다.
-Reels 광고 로드가 참여도와 수요 강세에 따라 계속 확장됨
Reels 광고 로드 및 사용이 계속 확장됨에 따라(당사의 Reels 광고 로드 트래킹에 따르면 분기별 +70bps 증가하여 22.2%) Meta의 검색 엔진과 콘텐츠 추천 모델은 경쟁 우위를 제공하며, LLM(대형 언어 모델) 투자로 인한 명확한 ROI를 나타냅니다.
실제로 우리는 Meta의 경쟁력이 더 깊고 넓어졌다고 생각하며, 개선된 참여도와 GenAI, 새로운 기능들(예: Threads 수익화, AI 에이전트, Meta AI, 엔터프라이즈 등)의 도입으로 인해 이를 더욱 강화하고 있습니다.
Reels 광고 로드 트래킹 결과와 건강한 성과를 바탕으로, 우리는 Meta의 GenAI 전략에 대한 자세한 정보를 기다리고 있으며 목표 주가를 $645로 상향 조정합니다(이전 $580). Meta는 인터넷 업계에서 최우선 선택지로 남아 있으며, 우리는 계속해서 매수 등급을 유지합니다.
-Reels 트래킹에서의 10가지 핵심 사항
1) Instagram 후원 Reels 광고 로드가 3분기 22.2%에 도달, 분기별 +70bps 증가
2) 광고 로드가 9월에 약 23%에 도달
3) 새로운 형식 및 기능이 4분기 휴일 시즌을 위한 좋은 징조
4) Reels의 29%가 6번째 Reels 이전에 첫 번째 SR 표시
5) 3분기 Reels의 94%는 9개 이상의 광고가 포함됨(광고 로드 18% 이상)
6) 9월 국가 광고주의 약 71%가 SR 광고를 이용
7) 의류 및 소매 광고가 성장
8) Reels가 IG 노출의 약 13% 차지
9) Reels 클릭률(CTR)이 피드와 동등해짐
10) Reels 광고 로드가 YouTube, TikTok, Spotlight보다 더 빠르게 증가
-Meta Connect 09/25: 우리가 주목하는 것
Meta의 전략적 방향과 완전한 GenAI 전략을 주목. 주목할 사항:
1) AI 활용 사례(예: AI 에이전트 및 Meta AI)
2) 증강/가상 현실 혁신
3) GenAI 창의 도구
이 내용을 바탕으로 전체 EPS(주당순이익) 예상치는 2024년과 2025년에 각각 $27.26, $30.47로 상향되었습니다.
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Forwarded from AWAKE - 실시간 주식 공시 정리채널
2024.09.24 10:35:50
기업명: 바이넥스(시가총액: 8,401억)
보고서명: 단일판매ㆍ공급계약체결
계약상대 : 바이오의약품 개발 기업
계약내용 : 바이오의약품 제조 공급 계약
공급지역 : 대한민국
계약금액 : 174억
계약시작 : 2024-09-24
계약종료 : 2026-09-30
계약기간 : 2년
매출대비 : 11.27%
공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240924900070
최근계약 : https://www.awakeplus.co.kr/board/contract/053030
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=053030
기업명: 바이넥스(시가총액: 8,401억)
보고서명: 단일판매ㆍ공급계약체결
계약상대 : 바이오의약품 개발 기업
계약내용 : 바이오의약품 제조 공급 계약
공급지역 : 대한민국
계약금액 : 174억
계약시작 : 2024-09-24
계약종료 : 2026-09-30
계약기간 : 2년
매출대비 : 11.27%
공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240924900070
최근계약 : https://www.awakeplus.co.kr/board/contract/053030
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=053030
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Forwarded from CTT Research
■ 바이넥스 (053030)
바이오의약품 대량 상용화 생산에 앞서 수행하는 상용화 규모 시험 생산(PPQ)에 대한 단일 품목 개별 계약
오송공장 5천리터 상업화 계약에 앞선 PPQ 물량
테스트 물량만 174억
즉, 5천리터 고객을 확보한 것으로 판단
PPQ 단일 품목 개별 계약으로 나와있는데, 상업화 물량은 복수의 품목이 될 것으로 예상되고, 상업화 매출은 상당할 것으로 보이네요
바이오의약품 대량 상용화 생산에 앞서 수행하는 상용화 규모 시험 생산(PPQ)에 대한 단일 품목 개별 계약
오송공장 5천리터 상업화 계약에 앞선 PPQ 물량
테스트 물량만 174억
즉, 5천리터 고객을 확보한 것으로 판단
PPQ 단일 품목 개별 계약으로 나와있는데, 상업화 물량은 복수의 품목이 될 것으로 예상되고, 상업화 매출은 상당할 것으로 보이네요
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