Команда Delcredere получила лицензию в отношении активов, структурированных через прямой счет российского брокера, находящегося под санкциями США, ЕС и Великобритании, в Euroclear.

❗️ Бельгийский регулятор в полном объеме удовлетворил заявление и разрешил перевод активов в Латвию.

💬В подобных кейсах важно не только показать, что инвестор не является санкционным лицом, но и что санкционный статус брокера – не препятствие для разблокировки активов. Помимо этого, не менее важно привести верное и последовательное правовое обоснование, поскольку европейское законодательство в части выдачи лицензий носит комплексный характер💬, — подчеркнул соруководитель санкционной практики 🙂Андрей Рябинин.

💬Радует, что мы можем успешно работать с различными кейсами, которые, в том числе, включают санкционных лиц из разных юрисдикций. В постоянной коммуникации с Казначейством нам удалось убедить регулятора, что разморозка не нарушает ограничительные меры ЕС, а собственник активов прекратил отношения с санкционным брокером💬, — отметил старший юрист Евгений Коновалов.

#Del_sanctions

🔔 Кассация вернула на второй круг спор об оплате банкротом чужих криптовалютных операций

В апреле 2022 года суд ввел процедуру реализации имущества в отношении Асии Кутлубаевой (дело А57-1904/2022).

🔴Финансовый управляющий попросил суд признать недействительной сделку по перечислению с карты должника денег в адрес Рузили Галиахметовой и применить последствия недействительности сделки, взыскав в конкурсную массу с ответчика 100 тыс. рублей, а также проценты.

🔴Суд первой инстанции, установив отсутствие встречного предоставления по сделке, пришел к выводу о наличии оснований для признании сделки недействительной по пункту 1 статьи 61.2 закона о банкротстве.

🔴Суд апелляционной инстанции согласился с выводами суда первой инстанции. 

🔴Арбитражный суд Поволжского округа отметил, что ответчик, ссылался на то, что она имеет учетную запись на криптовалютной бирже, продала пользователю под именем Binans ElonMask криптовалюту на сумму 100 тыс. рублей.

🔴Указанный пользователь под именем ElonMask Берешев Р.А. (имеет учетную запись на бирже) получил имущество (Bitcon). В свою очередь Асия Кутлубаева перечислила за Берешева денежные средства.

🔴В доказательства вышеуказанных взаимоотношений сторон Рузиль Галиахметова представила в материалы дела справку Тинькофф банка об операции, сообщения о регистрации и верификации на бирже, сообщение о размещении покупки и выполнении заказа, протокол осмотра доказательств, а также переписку между ответчиком и покупателем Берешевым.

🔴Отклоняя вышеуказанные доводы, суды указали, что в материалах дела отсутствуют доказательства того, что Кутлубаева зарегистрирована на бирже по продаже криптовалюты как участник (пользователь), а также что Кутлубаева владеет (либо владела) криптовалютой.

АС Поволжского округа отменил акты нижестоящих судов о недействительности сделки и направил спор на новое рассмотрение в суд первой инстанции.

✅ Почему это важно

Роман Жирнов, старший юрист Delcredere, отметил: 💬Кассационная инстанция указала на два важных момента. Во-первых, суд предоставил защиту добросовестному контрагенту при продаже криптовалюты. В ситуации, когда покупатель возложил исполнение своего денежного обязательства на выбранное им третье лицо (потенциального банкрота, который имеет долг перед покупателем из иного договора), продавец обязан принять такой платеж, как если бы он был совершен самим покупателем.

Продавец не должен проверять, на чем основан приказ покупателя, и не несет рисков порочности соответствующих оснований (ст.ст. 313 и 403 ГК). Соответственно, наличие вреда кредиторам и неравноценность предоставления должны оцениваться применительно к отношениям плательщика (банкрота) и покупателя, получившего выгоду по сделке с третьим лицом (продавцом). Это предстоит выяснить на новом круге рассмотрения обособленного спора.

Во-вторых, криптовалюта (даже не обладающей статусом цифрового финансового актива по закону № 259-ФЗ) в очередной раз obiter dictum признана имуществом, на этот раз – для целей банкротного процесса. Ее покупка по рыночной цене и при наличии встречного предоставления не может быть оспорена по правилам статьи 61.2 закона о банкротстве💬.

🔗 Подробнее в материале Proбанкротство

#Del_bankruptcy
#Del_press

🔔 Санкции примеряются к обмену

После подпадания Мосбиржи, НРД и НКЦ под американские санкции нерезидентам, которые захотят обменяться замороженными активам, придется одобрять сделку у американского регулятора, говорит руководитель санкционной практики коллегии адвокатов Delcredere Андрей Тимчук:
💬На вероятность того, что обмен активами произойдет, санкции против Мосбиржи и НРД влияют самым прямым образом, потому что теперь для того, чтобы разблокировать активы, вполне возможно, иностранным инвесторам потребуется не только лицензия казначейства Бельгии, но и лицензия американского OFAC.

Соответственно, это может отпугнуть иностранных инвесторов, которые планировали участие в таком обмене активами. Это делает процесс дороже и дольше, при этом там хватает и других проблем. Когда иностранный инвестор выкупает эти активы, ему не раскрывается, у кого именно он их покупает. Он не может сам проверить, не покупает ли он их у подсанкционных лиц, и не может это доказать иностранному регулятору💬.

🔗 Подробнее в материале Коммерсантъ

#Del_press
#Del_sanctions

🔔 Как новые санкции против НРД повлияют на разблокировку активов инвесторов в Европе

Euroclear и раньше ссылался на необходимость получения лицензии OFAC, если в цепочке хранения были попавшие под американские санкции брокеры, но теперь, скорее всего, американское разрешение потребуется для любого случая индивидуальной разблокировки.

❗️ При этом сложно сказать, в каких случаях и на каком этапе разрешение OFAC может понадобиться, считает старший юрист коллегии адвокатов Delcredere Евгений Коновалов.

Необходимость получать для разблокировки разрешение OFAC наряду с разрешением казначейства Бельгии значительно удлинит процесс для российских инвесторов, считает Евгений.

В то же время, он отмечает что, обращение к американскому регулятору несколько проще, чем взаимодействие с бельгийским. По его словам, в случае с OFAC не требуется искать гаранта и исполнять требование оставить активы в Европе, как того требует Euroclear и бельгийское казначейство. 

💬С другой стороны, OFAC еще более загруженный орган, нежели казначейство Бельгии, соответственно, сроки рассмотрения подобных заявлений могут превысить год💬, — говорит Коновалов. 

🔗 Подробнее в материале Forbes

#Del_sanctions
#Del_press

Команда Delcredere добилась выдачи еще одной лицензии на разблокировку активов, которые учитываются на прямом счете Альфа-Банка в Euroclear (без участия НРД).

❗️ Интересно, что в этом кейсе Казначейство Бельгии изначально отказало в разблокировке активов, так как не было представлено доказательств прекращения правоотношений с Альфа-Банком.

✅ Юристы Delcredere подали в бельгийское Казначейство запрос о пересмотре (recours gracieux), подтвердили прекращение правоотношений с Альфа-Банком и сумели добиться лицензии для клиента.

🏆 Прецедентность этого кейса дела в том, что вопреки устоявшейся практике Казначейства Бельгии активы разрешили вывести в Великобританию.

Андрей Тимчук, адвокат, партнер, соруководитель санкционной практики Delcredere отметил:
💬Важная особенность этого заключается в том, что нам удалось убедить Казначейство пересмотреть свой же изначальный отказ. Это свидетельствует о том, что отказ в разблокировке активов не стоит рассматривать как нечто фатальное, даже если прошел срок давности на обращение в бельгийский административный суд – Государственный Совет. При грамотной и выверенной коммуникации можно убедить Казначейство пересмотреть свою же позицию💬.

💬В этом деле бельгийское Казначейство подтвердило, что Великобритания – это приемлемая юрисдикция для разблокировки активов. Казначейство направило свою лицензию британскому регулятору OFSI и разрешило перевести в эту юрисдикцию часть активов. Таким образом, этот кейс свидетельствует, что не только ЕС и Швейцария, но и Великобритания являются допустимыми юрисдикциями для разблокировки активов💬, — добавляет Артем Касумян, юрист санкционной практики Delcredere.
 
#Del_sanctions

🔔 Юаньская жара: китайцы в полтора раза нарастили межбанковское кредитование в РФ

Три крупнейшие «дочки» китайских финорганизаций с начала года нарастили межбанковское кредитование в среднем более чем в полтора раза, следует из данных их отчетности.

🔴Благодаря этому финансовый сектор получает приток юаневой ликвидности, спрос на которую растет вместе с товарооборотом между РФ и КНР.

🔴Кроме того, китайским «дочкам» приходится искать способы задействовать избыточную ликвидность. Межбанковское кредитование наиболее актуально, поскольку размещение средств на счетах ЦБ практически не приносит прибыли, а покупку облигаций страны Запада могут расценить как финансирование экономики РФ, что подставит организации под удар санкций.

💬При этом по общему правилу китайские банки не могут попасть под вторичные ограничения из-за выдачи МБК в России, пояснил старший юрист коллегии адвокатов Delcredere Евгений Коновалов. Тем не менее для них всё же есть риски, но лишь в ограниченных случаях. Например, если выданные ими средства другой банк использует для работы с заемщиками из санкционных списков или связанными, например, с военной промышленностью. Однако такие вещи будет сложно доказать.

🔗 Подробнее в материале Известий

#Del_sanctions
#Del_press

На этой неделе Delcredere получила 4 лицензии на разблокировку активов

1️⃣ Прямой счёт Альфа-Банка в Euroclear

В этом кейсе запрашивалась разблокировка и перевод в Латвию облигаций, принадлежащих частному инвестору. Ценные бумаги учитывались на прямом счёте Альфа-Банка в Euroclear. Банк находится под санкциями ЕС, США и Великобритании.
Заявление в Казначейство Бельгии было подано в декабре 2023 года и не было однозначного ответа, будет ли Казначейство Бельгии разрешать разблокировку активов, замороженных на прямых счетах, если заявление подано после 26 августа 2023 года – даты, установленной ст. 6b(2d) Регламента ЕС №269/2014 для прекращения отношений с Альфа-Банком.

На основании этой лицензии можно сделать вывод, что дата подачи заявления не влияет на получение разрешения на разблокировку активов. Основной фактор - своевременное расторжение отношений с санкционным банком.

2️⃣ Обновление ВНЖ и брокер под санкциями

Ценные бумаги частного инвестора и выплаты по ним были структурированы через брокера, который предположительно находится под контролем санкционного лица. Также в депозитарных цепочках участвовали НРД и СПб Банк. Еще один нюанс – обновление вида на жительство в ЕС во время подачи заявления на разблокировку активов. Несмотря на то, что само по себе наличие ВНЖ не является обязательным для разблокировки активов, оно позволяет избежать ограничения по допустимому размеру средств на счетах.

Юристам Delcredere удалось убедить Казначейство Бельгии, что такие ограничения для гражданина РФ не действуют даже в момент, когда его вид на жительство в ЕС истек и находится в процессе продления. Инвестор получил разрешение на вывод активов в Швейцарию.

3️⃣ Лицензия за два месяца

Это заявление подавалось для разблокировки ценных бумаг и денежных средств инвестора, имеющего вид на жительство в ЕС. Перевод активов запрашивался на Кипр. Цепочка учёта и хранения активов имела санкционный след. Управляющая компания инвестора предположительно контролировалась подсанкционным лицом, а активы учитывались через НРД и СПб Банк. Delcredere смогла доказать Казначейству Бельгии, что ни одно подсанкционное лицо не получит выгоду от разблокировки активов инвестора. Регулятор рассмотрел заявление в рекордные сроки – с момента подачи до получения лицензии прошло всего 2 месяца.

4️⃣ Разблокировка активов в Альфа-Банке с переводом на Кипр и в Великобританию

Активы инвестора учитывались на прямом счете Альфа-Банка в Euroclear (без участия НРД).
Казначейство Бельгии изначально отказало в разблокировке активов, т.к. не было представлено доказательств прекращения правоотношений с банком. Юристы Delcredere подали в бельгийское Казначейство запрос о пересмотре (recours gracieux), подтвердили прекращение правоотношений с банком и сумели добиться лицензии для клиента.

💬После введения санкций США против НРД в СМИ и телеграм-каналах появилось множество отрицательных прогнозов относительно разблокировки активов в Euroclear. Тем не менее Казначейство Бельгии продолжает выдавать лицензии и даже ускорило процесс рассмотрения заявлений. На данный момент остается открытым вопрос о том, потребуется ли получение лицензии OFAC чтобы такие лицензии исполнить. Мы планируем убедить Euroclear, что нет необходимости получать индивидуальную лицензию OFAC, или что для перевода заблокированных активов достаточно Генеральной лицензии OFAC № 99💬, — комментирует партнер, соруководитель санкционной практики Delcredere Андрей Тимчук.

🔗 Право.ру

#Del_press
#Del_sanctions