РынкиДеньгиВласть | РДВ
143K subscribers
7.5K photos
160 videos
75 files
12.2K links
🔝 аналитика по российскому рынку ценных бумаг, которая ранее была доступна лишь финансовым элитам. Впереди брокеров и банков.

Чат: @AK47PFLCHAT

Стратегические вопросы: @dragonwoo

Реклама: @arina_promo

Премиум аналитика для инвесторов и трейдеров
Download Telegram
May 5, 2020
May 5, 2020
May 5, 2020
May 6, 2020
May 6, 2020
May 6, 2020
​​#сентимент #SNGS
🗣 СЕНТИМЕНТ. КЛАССИК ФУНДАМЕНТАЛЬНОГО АНАЛИЗА ГРЭМ НАЗВАЛ БЫ СЕГОДНЯ СУРГУТНЕФТЕГАЗ ВДВОЙНЕ УНИКАЛЬНОЙ ВОЗМОЖНОСТЬЮ РЫНКА

1. Стоимость чистого оборотного капитала (вместе с долгосрочными депозитами) выше капитализации компании в 3 раза: $52 млрд против $17 млрд.

2. Фундаментальная стоимость бизнеса Сургутнефтегаза (MOEX: SNGS) за вычетом чистого оборотного капитала на 47% выше текущей цены. В 2020 году Сургут заработает около $4.3 млрд EBITDA (консенсус Bloomberg), сейчас российская нефтянка оценивается в 5-6 EBITDA 2020 года, таким образом нефтяной бизнес Сургута должен стоить $21.5-25.8 млрд.

Кроме выше упомянутых двух важнейших пунктов, компания является крупной компанией сектора (номер 3 нефтяная компания России по обьемам добычи) и стабильно зарабатывает прибыль долгие годы.

@AK47pfl — дисклеймер
May 6, 2020
May 6, 2020
​​#анализ
🔬 ВНУТРЕННИЙ АНАЛИЗ. С 2020 ГОДА TELE2 НА 100% ПРИНАДЛЕЖИТ РОСТЕЛЕКОМУ. ВОТ, ЧТО ЭТО ЗНАЧИТ ДЛЯ РОСТЕЛЕКОМА

Благодаря увеличению доли в Tele2, Ростелеком (MOEX:
RTKM) получил мощный драйвер роста на рынке мобильных операторов: Tele2 показывает лучшие результаты среди операторов по росту числа абонентов и росту доходов с абонента. Выручка оператора будет составлять более трети выручки Ростелекома.

В прошлом году Ростелеком стал обладателем 100% Теле 2. На данный момент Теле 2 является единственным в России быстрорастущим крупным телекомом:

• Tele2 имеет самый высокий темп прироста выручки среди аналогов. Общая выручка компании с 2016 года выросла на 54.2%, каждый год прирост составлял более 14%. Это в 5-6 раз больше прироста конкурентов: выручка Билайна за это время увеличилась на 11.5%, у Мегафона - на 10.3%, а у МТС - на 8.5%.
• Число абонентов Tele2 демонстрирует наилучшую динамику среди мобильных операторов в России. С конца 2016 года число пользователей услугами компании выросло на 14.4% на фоне ухудшения соответствующих показателей конкурентов: у Билайна число пользователей упало на 6.3%, у Мегафона - на 0.5%, у МТС - на 1.1%. В абсолютном выражении число абонентов компании выросло на 5.6 млн человек, а общее число пользователей на рынке возросло только на 0.6 млн человек, из чего следует что Tele2 отбирает рынок у своих конкурентов.
• Теле 2 увеличивает выручку на одного пользователя (ARPU) самыми быстрыми темпами. Несмотря на рост абонентской базы, в 2019 году ARPU у Теле 2 был на 43% выше, чем в начале 2019. Уже сейчас Теле 2 зарабатывает с каждого пользователя больше, чем Мегафон.

Ростелеком получил хороший актив, который не страдает от влияния коронавируса и растет лучшими темпами в секторе.

@AK47pfl
May 6, 2020
May 7, 2020
May 7, 2020
May 7, 2020
May 7, 2020
May 7, 2020
Forwarded from Сигналы РЦБ
May 7, 2020
May 7, 2020
May 7, 2020
May 7, 2020
May 7, 2020
​​#рубль
🇷🇺 ОРАКУЛ РУБЛЯ - РУБРИКА. Конкурс на самый точный прогноз курса доллара на 30 июня 2020 года.

Сейчас курс $1 = 73.7 руб.

• Рубль начал неделю с резкого ослабления до 2% после праздничных дней. Потом начал постепенно укрепляться, отыграл падение и пошел дальше. Причина резкого падения – отсутствие валютных интервенций ЦБ.
• Нефть росла после вступления в силу сделки ОПЕК++ и усиления спроса из-за снятия карантинных мер по всему миру. Страны отчитываются о снижении роста запасов в нефтехранилищах. Нефть марки Brent поднималась выше $30 за баррель и сейчас на этих же уровнях. Это и стало причиной усиления рубля во время отсутствия поддержки ЦБ.
• Сегодня ЦБ заявил, что закончил продажу валюты для покупки акций Сбербанка. Urals вырос до $25 за баррель - уровень, при котором ЦБ сокращает объемы валютных интервенций.
• Прогнозы участников: источники РДВ 87, Sberbank 85, коммьюнити РДВ 79, BNP Paribas 70, Morgan Stanley 61 рубль за доллар.

@AK47pfl
May 7, 2020