#рынки. После слов Трампа о том, что его республиканцы одобрят пакет стимулов, последовала реакция лидера республиканского большинства в Сенате. Маккарти выразил все одной фразой- пока в переговорах участвует Спикер Пелоси никаких шансов договориться до выборов он не видит. U.S. HOUSE REPUBLICAN LEADER KEVIN MCCARTHY SAYS DOESN'T EXPECT COVID-19 RELIEF DEAL BEFORE ELECTION AS LONG AS HOUSE SPEAKER NANCY PELOSI IS INVOLVED IN TALKS
#ФРС Американский регулятор прогнозирует, что к концу 2023 года уровень безработицы упадет до 4%, а инфляция PCE (расходы на личное потребление) вернется к 2%».
Интересно, когда Twitter заблокирует учетную запись ФРС за столь наглое распространение дезинформации?
Интересно, когда Twitter заблокирует учетную запись ФРС за столь наглое распространение дезинформации?
#опционы #рубль Итак, пост про опционы на рубль, о которых шла речь ранее. Прежде всего стоит сказать, что рынок опционов, пожалуй, один из немногих, позволяющих отследить действия и намерения крупных игроков, так как открытые позиции отражаются на доске опционов.
Когда мы видим какие-то большие позиции, можно попытаться понять, какая в них задумка, но сделать это довольно сложно. К тому же далеко не всегда крупняк готовится к мощному движению, они могут выстроить опционные барьеры и торговать рынок между ними целый месяц или даже больше. Также важно не лениться и стараться следить за изменением открытого интереса каждый день, чтобы в случае возникновения крупной позы, можно было понять, по каким ценам она совершена, где в этом время был базовый актив итд.. Это важно, ведь в России, например, рынок не очень ликвидный, и некоторые сделки проводятся на внебирже, а затем уже регистрируются на площадке.
Теперь к конкретному примеру. Мы почти сразу когда была открыта позиция в 78 коллах и отследили цену - примерно 500 пунктов. В это время рубль слабел, фьючерс на доллар/рубль, соответственно, уверенно рос, а эти опционы приносили прибыль. Когда цена удвоилась, сомнений не было, парни играют на слабый рубль. В какой-то момент цена достигала почти 3000 пунктов, то есть прибыль была x6😎. Оставалось похлопать, ребята сделали кучу денег, уже представлялось, как они бронируют себе люксовые отели на Мальдивах, к тому же количество рейсов туда собираются увеличить. Но в какой-то момент что-то пошло не так. То ли ЦБ со своими продажами и со спущенной экспортерам директивой продавать валютные излишки застал их врасплох, то ли еще что. Факт остается фактом, рынок пошел против них и 78 коллы снова оказались вне денег, а цена опустилась даже ниже исходной.
Тем не менее, мы отметили, что по цене 400-430 пунктов позиция заметно выросла, то есть шли покупки. Но пара доллар/рубль упорно не росла. И вот, опцион уже стоит 190 пунктов.
При этом можно было наблюдать, как они начали спешно тюнинговать свою позу. Продавались 78 путы в большом количестве и 79 коллы. О том, продавались они или покупались, вывод можно сделать только спустя время. Так или иначе, было похоже, что парни все еще рассчитывают загнать фьючерс заметно выше 78, заработать профит от купленных коллов, а также забрать проданную премию, пусть и небольшую, от 78 путов, а также от 79.
И вот, за день до экспирации они снова взяли дело в свои руки, благо внешний фон был то что нужно. Фьючерс на доллар/рубль в среду был уже на 78, а в четверг - в день экспирации - закрытие прошло на 78800, а последние сделки по опционам прошли по 845.
В сумме получилось неплохо, но в 6 раз свои вложения они точно не увеличили, хотя возможность была - в самом начале этого театрального действия. Но крупняк обычно не кроет позиции до экспирации, скорее всего, им сложно реализовать такой объем по рынку быстро. Или они изначально закладываются на один сценарий до конца срока действия контрактов.
То есть, если бы вы также, как они, и как мы, покупали эти контракты по 400-430 пунктов, то уже сегодня профит от вложенных средств составил бы 100%. Сделка крутая, но очень уж получилась нервная, развязка наступила только в последний день. К тому же, эта сделка очень рисковая, можно было потерять все, мы об этом предупреждали, и ставить можно было лишь ту сумму, которую вы готовы были потерять.
Стоит помнить, когда мы пытаемся понять их действия, мы работаем с вероятностями. Даже по прошествии времени не всегда ясно, почему был выбран тот или иной страйк. Что пошло не так, какова была задумка, перекрывались ли они фьючерсами в этот момент или что-то еще. Тем не менее, имея даже базовые представления об опционах, можно делать прогнозы с высокой степенью вероятности. Скрины сегодня были сделаны незадолго до экспирации, так как потом не было возможности. Но на них все видно.
Если этот материал был полезен и позволил Вам понять что-то для себя новое - ДОНАТЬТЕ, не стесняйтесь https://www.donationalerts.com/r/therightcourse, нам катастрофически не хватает рук, чтобы реализовать все задуманное для Вас.
Когда мы видим какие-то большие позиции, можно попытаться понять, какая в них задумка, но сделать это довольно сложно. К тому же далеко не всегда крупняк готовится к мощному движению, они могут выстроить опционные барьеры и торговать рынок между ними целый месяц или даже больше. Также важно не лениться и стараться следить за изменением открытого интереса каждый день, чтобы в случае возникновения крупной позы, можно было понять, по каким ценам она совершена, где в этом время был базовый актив итд.. Это важно, ведь в России, например, рынок не очень ликвидный, и некоторые сделки проводятся на внебирже, а затем уже регистрируются на площадке.
Теперь к конкретному примеру. Мы почти сразу когда была открыта позиция в 78 коллах и отследили цену - примерно 500 пунктов. В это время рубль слабел, фьючерс на доллар/рубль, соответственно, уверенно рос, а эти опционы приносили прибыль. Когда цена удвоилась, сомнений не было, парни играют на слабый рубль. В какой-то момент цена достигала почти 3000 пунктов, то есть прибыль была x6😎. Оставалось похлопать, ребята сделали кучу денег, уже представлялось, как они бронируют себе люксовые отели на Мальдивах, к тому же количество рейсов туда собираются увеличить. Но в какой-то момент что-то пошло не так. То ли ЦБ со своими продажами и со спущенной экспортерам директивой продавать валютные излишки застал их врасплох, то ли еще что. Факт остается фактом, рынок пошел против них и 78 коллы снова оказались вне денег, а цена опустилась даже ниже исходной.
Тем не менее, мы отметили, что по цене 400-430 пунктов позиция заметно выросла, то есть шли покупки. Но пара доллар/рубль упорно не росла. И вот, опцион уже стоит 190 пунктов.
При этом можно было наблюдать, как они начали спешно тюнинговать свою позу. Продавались 78 путы в большом количестве и 79 коллы. О том, продавались они или покупались, вывод можно сделать только спустя время. Так или иначе, было похоже, что парни все еще рассчитывают загнать фьючерс заметно выше 78, заработать профит от купленных коллов, а также забрать проданную премию, пусть и небольшую, от 78 путов, а также от 79.
И вот, за день до экспирации они снова взяли дело в свои руки, благо внешний фон был то что нужно. Фьючерс на доллар/рубль в среду был уже на 78, а в четверг - в день экспирации - закрытие прошло на 78800, а последние сделки по опционам прошли по 845.
В сумме получилось неплохо, но в 6 раз свои вложения они точно не увеличили, хотя возможность была - в самом начале этого театрального действия. Но крупняк обычно не кроет позиции до экспирации, скорее всего, им сложно реализовать такой объем по рынку быстро. Или они изначально закладываются на один сценарий до конца срока действия контрактов.
То есть, если бы вы также, как они, и как мы, покупали эти контракты по 400-430 пунктов, то уже сегодня профит от вложенных средств составил бы 100%. Сделка крутая, но очень уж получилась нервная, развязка наступила только в последний день. К тому же, эта сделка очень рисковая, можно было потерять все, мы об этом предупреждали, и ставить можно было лишь ту сумму, которую вы готовы были потерять.
Стоит помнить, когда мы пытаемся понять их действия, мы работаем с вероятностями. Даже по прошествии времени не всегда ясно, почему был выбран тот или иной страйк. Что пошло не так, какова была задумка, перекрывались ли они фьючерсами в этот момент или что-то еще. Тем не менее, имея даже базовые представления об опционах, можно делать прогнозы с высокой степенью вероятности. Скрины сегодня были сделаны незадолго до экспирации, так как потом не было возможности. Но на них все видно.
Если этот материал был полезен и позволил Вам понять что-то для себя новое - ДОНАТЬТЕ, не стесняйтесь https://www.donationalerts.com/r/therightcourse, нам катастрофически не хватает рук, чтобы реализовать все задуманное для Вас.
Telegram
Верным курсом
#рубль #опционы Ранее мы писали, что в опционах на доллар/рубль в 78 страйке (базовым активом выступает фьючерс, он выше спота). На картинке представлен график его цены. Вчера даже кто-то видимо докупился. Если все пойдет по плану, через две недели ниже быть…
#RUB. 🗿Ослабление рубля в 2020 году стимулирует производство и экспорт, сказал в интервью агентству Блумберг министр промышленности и торговли Денис Мантуров.
”Шикарно! Единственно, жалко те компании, которые не успели локализоваться на достойном уровне. По ним это ударяет, потому что они зависят от приобретения зарубежных компонентов - это евро и доллар. А те, кто в меньшей степени зависит или вообще не зависит (от импорта), те - в шоколаде”: Мантуров.Локализация стимулирует повышение производительности труда, цифровизацию, снижение издержек на логистику.“Это серьезный челлендж, но с другой стороны кто вписывается в эти вызовы, они получают с этого бенефит”.Отскок произошел очень быстро по многим отраслям
”Шикарно! Единственно, жалко те компании, которые не успели локализоваться на достойном уровне. По ним это ударяет, потому что они зависят от приобретения зарубежных компонентов - это евро и доллар. А те, кто в меньшей степени зависит или вообще не зависит (от импорта), те - в шоколаде”: Мантуров.Локализация стимулирует повышение производительности труда, цифровизацию, снижение издержек на логистику.“Это серьезный челлендж, но с другой стороны кто вписывается в эти вызовы, они получают с этого бенефит”.Отскок произошел очень быстро по многим отраслям
#BA. 🐒Бальзам на душу держателям акций Боинга. * BOEING MAX БЕЗОПАСЕН, МОЖЕТ ВЕРНУТЬСЯ В ЭТОМ ГОДУ: ЕВРОПЕЙСКИЙ РЕГУЛЯТОР
#рынки #опционы. 🙉Cегодня очередной Счастливый день истечения опционов! https://www.cboe.com/framed/pdfframed?content=/aboutcboe/Cboe2020OPTIONSCalendar.pdf§ion=SEC_RESOURCES&title=2020+Cboe+Expiration+Calendar. Одна из самых громких историй на рынках в этом году - это невиданный еще в истории бурный рост торговли опционами на акции. Как раз сегодня, в пятницу запланировано очередное истечение (экспирация) срока действия ряда опционных контрактов на акции. Инвесторы будут оставаться в напряжении, если столь масштабная экспирация вызовет несварение желудка, поскольку любая негативная новость спровоцирует значительное снижение цен.
Одна теория, использованная для объяснения восторженного подъема в этом году, заключалась в том, что покупка опционов вынуждает дилеров хеджировать свои бухгалтерские книги. Это затем вынуждает базовые акции расти и поощряет торговлю еще большим количеством опционов, особенно бычьих сигналов, которые выигрывают по мере роста акций. Беспокойство заключается в том, что подобный вид деятельности может усугубить движение вниз, как это произошло в мае, августе и начале сентября, когда крупные технологические компании резко упали и вместе с ними понизились индексы.
Эти потенциальные риски были подчеркнуты в ночной записке знаменитого Чарли Макэллиготта из Nomura. Он утверждает, что акции технологических компаний приближаются к тому уровню, на котором дилеры перестанут покупать акции, чтобы поддерживать нейтральную позицию в портфеле, к необходимости продавать их, чтобы сохранить такую позицию. По итогам вчерашнего закрытия точка переворота гаммы в 3389 для S&P 500 и 284,63 для QQQ ETF, который отслеживает Nasdaq 100.
Если вдруг, день истечения действия опционного контракта совпадает с движением вниз для акций, это может привести к событию, которое называется массовый разрыв дилерских позиций, когда крупные игроки стремятся сбалансировать свои бухгалтерские книги, а турбонаддув падает. Менее пугающий сценарий состоит в том, что сегодняшняя пятница в конечном итоге станет интересным уроком того, насколько активно опционная активность влияет на рынок в целом.
Одна теория, использованная для объяснения восторженного подъема в этом году, заключалась в том, что покупка опционов вынуждает дилеров хеджировать свои бухгалтерские книги. Это затем вынуждает базовые акции расти и поощряет торговлю еще большим количеством опционов, особенно бычьих сигналов, которые выигрывают по мере роста акций. Беспокойство заключается в том, что подобный вид деятельности может усугубить движение вниз, как это произошло в мае, августе и начале сентября, когда крупные технологические компании резко упали и вместе с ними понизились индексы.
Эти потенциальные риски были подчеркнуты в ночной записке знаменитого Чарли Макэллиготта из Nomura. Он утверждает, что акции технологических компаний приближаются к тому уровню, на котором дилеры перестанут покупать акции, чтобы поддерживать нейтральную позицию в портфеле, к необходимости продавать их, чтобы сохранить такую позицию. По итогам вчерашнего закрытия точка переворота гаммы в 3389 для S&P 500 и 284,63 для QQQ ETF, который отслеживает Nasdaq 100.
Если вдруг, день истечения действия опционного контракта совпадает с движением вниз для акций, это может привести к событию, которое называется массовый разрыв дилерских позиций, когда крупные игроки стремятся сбалансировать свои бухгалтерские книги, а турбонаддув падает. Менее пугающий сценарий состоит в том, что сегодняшняя пятница в конечном итоге станет интересным уроком того, насколько активно опционная активность влияет на рынок в целом.
Forwarded from MarketTwits
#туризм. 👨👨👦
Согласно данным Deutsche Bundesbank, в августе доходы от иностранных туристов в Германии упали на 38% до 2,28 миллиарда евро (2,67 миллиарда долларов) по сравнению с тем же периодом прошлого года. Это снижение идет шестой месяц подряд.
Доходы от туризма составили 11% экспорта услуг, по сравнению с 15% годом ранее, и 2,1% от общего экспорта товаров и услуг страны.
В то же время жители Германии потратили 5,81 миллиарда евро (6,8 миллиарда долларов) за границу, что на 46% меньше, чем в прошлом году.
В августе евро укрепился по отношению к доллару на 1,3%, а за последний год - на 5,5%.
Согласно данным Deutsche Bundesbank, в августе доходы от иностранных туристов в Германии упали на 38% до 2,28 миллиарда евро (2,67 миллиарда долларов) по сравнению с тем же периодом прошлого года. Это снижение идет шестой месяц подряд.
Доходы от туризма составили 11% экспорта услуг, по сравнению с 15% годом ранее, и 2,1% от общего экспорта товаров и услуг страны.
В то же время жители Германии потратили 5,81 миллиарда евро (6,8 миллиарда долларов) за границу, что на 46% меньше, чем в прошлом году.
В августе евро укрепился по отношению к доллару на 1,3%, а за последний год - на 5,5%.
#геополитика. 🪓Белый дом предупреждали о Джулиани, дезинформации РФ.Спецслужбы США в 2019г сообщили Белому дому, что Руди Джулиани стал “целью операции влияния” российской разведки, сообщаетWashington Post со ссылкой на четырех бывших чиновников, знакомых с этим вопросом. Советник по нацбезопасности Роберт О’Брайен говорил с президентом Дональдом Трампом об информации, которую Джулиани привез из поездки на Украину
#Китай. Несмотря на все усилия Трампа и заклинаний Помпео к западным коллегам по изоляции Китая, прямые иностранные инвестиции в экономику страны остаются на вполне приличном уровне. Нефинансовые прямые иностранные инвестиции в Китай увеличились на 25,1% г / г в юанях до 99 млрд юаней.
#выборы. ⚔️Вчера таки прошли дебаты между дедами, но в заочной форме. В ходе словесной онлайн-дуэли президент Дональд Трамп говорил о спорных теориях заговора и спорил с модератором, а демократ Джо Байден сводил ответы к политике, уходя от любой темы, которая поставила бы под угрозу его лидирующую позицию в опросах.Предвыборное мероприятие, транслировавшееся на разделенном пополам экране - кандидаты в президенты одновременно вышли в эфир за тысячу миль друг от друга, - дало избирателям четкое представление о баллотирующихся: Трамп защищался и был раздражен, критикуя СМИ и демократов за то, что они перечат ему на каждом шагу. Байден подробно изложил закон 30-летней давности и рассказал о планах в своей добродушной многословной манере.
#ликвидность #ФРС. ФРС снова начинает наращивать свой баланс, увеличив его на 76,8 млрд долларов на прошлой неделе, что является самым большим увеличением с мая. Сейчас его активы составляют 7,15 трлн долларов
#геополитика. Бывшему президенту республики Николя Саркози предъявлено обвинение в «преступном сообществе» по делу о подозрении в финансировании Ливией его избирательной кампании 2007 года.