За пять лет потери россиян в переходных кампаниях НПФ составили не менее 110 млрд руб.
Всего за пять лет «молчуны» лишились 76,1 млрд руб. инвестиционного дохода. Кроме того, с 2015 по 2018 год (потери за 2019 год оценить пока сложно) клиенты НПФ в результате досрочной смены страховщика потеряли 33,8 млрд руб.
https://www.kommersant.ru/doc/4291079

Правительство и Банк России вводят пакет мер поддержки, чтобы минимизировать последствия этих факторов для населения и экономики.
Полный экономический эффект от происходящих событий на настоящий момент не может быть предсказан, поэтому пакет реализуемых мер будет расширяться в случае необходимости. Правительством в рамках бюджетных параметров текущего года может быть использован резерв в 300 млрд руб. для обеспечения первоочередных потребностей в расходах, а также увеличен лимит государственных гарантий.

https://www.cbr.ru/press/PR/?file=17032020_090000dkp2020-03-17T08_57_06.htm 

Заявления смотрятся «бледно»....

Возможное закрытие международного сообщения из-за пандемии коронавируса COVID-19 для российских авиакомпаний может привести к сокращению их прямой выручки на 360 млрд руб. до осени 2020 года.

В случае полной приостановки выполнения рейсов за рубеж авиакомпании не будут нести переменные расходы (их размер изменяется в зависимости от объема предоставленных услуг и товаров), которые обычно составляют около 40–50% от всех расходов: это керосин, аэропортовые сборы, обслуживание пассажиров, поэтому общие прямые убытки могут быть на уровне 180–215 млрд руб.

Но прекращение международных рейсов приводит к потере трансферных пассажиров внутри страны в зависимости от масштабов сети каждой компании.

Дополнительный убыток от этого может составить 5–20% выручки.

В результате общие убытки авиакомпаний могут достичь 190–260 млрд руб.

Выручка «Аэрофлота» от международных перевозок в 2019 году составила 322,4 млрд руб., или 57,87% от общей выручки компании от регулярных пассажирских перевозок.

Почти половина этой суммы (145,9 млрд руб.) — выручка от полетов в Европу и обратно.

В S7 прорабатывается самый жесткий сценарий под названием «Ж». 35% выручки приходится на иностранные рейсы.

https://www.rbc.ru/business/17/03/2020/5e6f46bf9a794768acd7f0d8?from=from_main

Никакие «реструктуризации», неухудшения  оценки фин. положения – не спасут. 

В прошлый четверг инвестиционный банк «Голдман Сакс» попытался успокоить своих нервничающих клиентов из коммерческих банков, проведя селекторное совещание с участием своего главного экономиста Яна Хациуса (Jan Hatzius) и главного медика Майкла Рендела (Michael Rendel).
Кто-то из участников совещания сделал записи, а потом обнародовал их.

🔹50% американцев заразятся коронавирусом (150 миллионов человек), и он очень заразен. Он похож на обычную простуду (риновирус), у которого около 200 штаммов, и которым большинство американцев заражается 2-4 раза в год.

🔹Им заразятся 70% немцев (58 миллионов человек). Это вторая мощнейшая индустриальная экономика, которая пострадает от болезни.

🔹Пик вируса ожидается через восемь недель, после чего болезнь пойдет на спад.

🔹Этот вирус сосредоточен географически между 30 и 50 градусами северной широты, а это говорит о том, что подобно обычной простуде и гриппу он предпочитает холодную погоду.

🔹Предстоящее лето в Северном полушарии поможет справиться с эпидемией. То есть, вирус, скорее всего, носит сезонный характер.

🔹Из инфицированных 80% заболеют в легкой форме, 15% в средней форме, а 5% будут в критическом состоянии.

🔹Симптомы легкой формы как у обычной простуды, а симптомы средней формы как у гриппа. Такие люди будут сидеть дома и отдыхать. 5% будут в критическом состоянии, и в основном это будут люди пожилые.

🔹Смертность в среднем составит до 2%. Прежде всего, это будут пожилые люди и люди со слабой иммунной системой. В итоге получается до трех миллионов человек.

🔹Мировые темпы роста ВВП будут самые низкие за 30 лет, составив около 2%.

🔹Фондовый индекс S&P 500 покажет за 2020 год негативный рост с темпами от минус 15 до минус 20 процентов.

🔹Структурного риска НЕТ. Никто даже не говорит об этом. Правительства вмешиваются в дела рынков, чтобы стабилизировать их, а частный банковский сектор имеет очень хорошую степень капитализации. Это больше похоже на 11 сентября, чем на 2008 год.

https://inosmi.ru/social/20200317/247063741.html

Крупнейшие по выдаче ипотеки российские банки наблюдают резкий приток заявок граждан на кредиты. На фоне роста доходности долговых инструментов и негативных ожиданий россияне хотят успеть взять ипотеку по старым ставкам.

Спешка может быть оправданной: аналитики ждут повышения ставок уже в начале апреля, иначе кредитование будет убыточным для банков.

Герман Греф сообщил 17 марта о всплеске интереса к ипотеке на фоне волатильности на рынке. По его словам, «даже был зафиксирован исторический максимум спроса»

В ВТБ, который занимает второе место по выдаче ипотеки, отметили, что наблюдают «рост числа заявок на ипотеку примерно на 15% выше средних показателей».

В банке «ФК Открытие» (четвертое место) сообщили, что среднедневной объем заявок на ипотечные кредиты увеличился почти на четверть.

РСХБ (шестое место) видит рост на 5% по заявкам, оформляемым по стандартным программам, и на 15% по программе льготного ипотечного кредитования (сельская ипотека).

Об аналогичной тенденции говорят и в Росбанке (седьмое место), не раскрывая цифр.

Рост обращений граждан со второй половины февраля после последнего снижения ставок по ипотечным кредитам.

Так, в Промсвязьбанке и Московском кредитном банке рост составил 28–30%, в банке «Дом.РФ» — 6%.

Кредиты ажиэтажного спроса https://www.kommersant.ru/doc/4291881

Центробанк планирует 21 марта запустить обновленную версию официального сайта. Изменения коснутся дизайна интерфейса.

Во время проведения технологических работ 21 и 22 марта возможны кратковременные перебои в доступности сайта. Текущая версия сайта будет перемещена на www.old.cbr.ru, ее обновление будет продолжаться до 18:00 27 марта 2020 года. При этом основной версией официального сайта следует считать www.cbr.ru

🤦‍♂️Самое время....

Брокеры отмечают существенный приток на фондовый рынок средств физических лиц.

Последняя неделя, несмотря на негативную динамику на рынке, оказалась удачной для брокерского бизнеса.

Зафиксировали вторую в истории (после 2008 года) валовую открываемость счетов физлиц, а также лучшую за время существования компании статистику по пополнению их — месячная норма за неделю.

В структуре пополнения доминируют (70%) новые клиенты, которые несут деньги, чтобы вложиться в подешевевшие ценные бумаги.

Фавориты спроса — российские акции первого эшелона, далее идут американские бумаги и еврооблигации.

После 10 марта ежедневно приток средств инвесторов по объему составлял столько же, сколько обычно приходит за месяц.

Это и желание купить бумаги по низким ценам, поясняет эксперт, и довнесение средств при срабатывании margin call, и интерес к покупке валюты по биржевому курсу.

https://www.kommersant.ru/doc/4291897?from=four_finance

Что делать в кризис и как на этом заработать?

Все уже успели испугаться? Сейчас я расскажу, что делать и как работать в кризис. И тут всего 2 варианта:

1) Ничего не делать - странный совет, правда? Но это реально лучший совет. Если вы посмотрите на истории, то каждые 8 лет случается какая то "бяка" на рынках, но те люди, которые ничего не делали, а просто были в акциях заработали по 1000%. К примеру акции Сбербанка. Помните кризис 2008 года? Тогда Сбербанк стоил 14 руб. а сейчас почти 230 руб. Как вам?

2) Второй вариант подробно описан в этом посте. На любом кризисе можно заработать. И это не сложно.

Подписывайтесь на Кубышку https://t.iss.one/BizLike и вы узнаете практические советы, как заработать на фондовом рынке и главное как безопасно инвестировать в кризисы.

Канал "Кубышка" в 2019 году признан лучшим каналом в области личных финансов по версии Private Money.

Евгений, автор канал инвестор-практик с 20 летним стажем. Ведет свои портфели и портфели клиентов с доходностями выше 10% годовых в долларах.

Хотите бонус?
Евгений подготовил для вас пошаговый план - как начать зарабатывать с нуля. Советами уже воспользовались более 30К человек.

Хоть кто-то растет....

У РФ оказывается самый продуманный бюджет....

16 марта Арбитражный суд города Москвы вынес решение в пользу банка «Пересвет» по делу № А40-321350/2019. Иск касался задолженности по кредиту, причём основная сумма долга составляла 890 млн руб., а ещё 148,7 млн руб. составили просроченные проценты.
Во исполнение этого решения судья Валентина Каленюк обратила взыскание на земельный участок в Московской области, который находится в ипотеке.

Стоимость земли «Артсистемстроя», которая предназначена для строительства жилого комплекса, составляет 1,7 млрд руб.

Имущество реализуют на торгах.

https://pravo.ru/news/219526/

Команда @RocketUP представляет подборку лучших каналов в телеграм. Каждый из них достоин Вашего внимания:

@yvimacro – Авторский канал Юрия Иващенко YVI Global Macro.
Финансы, инвестиции и управление капиталом, а также авторский взгляд на ключевые фундаментальные события. Канал обязательно стоит вашего внимания и подписки!

@angrybonds — канал про высокодоходные облигации (ВДО). Но поневоле затрагивает и другие актуальные темы: нефть, транспорт, мировой кризис и т.д. У нас мало горячих инсайдов, зато много обсуждений реальных ситуаций, с которыми сталкивается инвестор в ВДО.

@master_pera — канал для тех, кто рассматривает вещание в Телеграм как журналистику нового типа, журналистику без посредников, без постылой цензуры, без дрожащих от звонков из АП главных редакторов, без «стоп-листов» , вне жестких рамок контрактов и вне доступа любого вида администрирования. Все по-честному, все по правде.

@ugasapiens — ЮгаSapiens ТОПовый telegram канал юга России. Аналитика и расследования бесчинств южных элит. Только он знает с кем будет обедать губернатор, а кого из чиновников ждёт отставка.

Кредитные организации предлагают ЦБ:

🔹Отменить или перенести проведение проверок, запланированных на первую половину 2020 года.

🔹Сократить объем запросов и дать банкам больше времени на предоставление информации.

🔹Не направлять запросы «статистического или ненадзорного характера».

🔹Перенести на 2021 год внедрение основных нормативных актов, устанавливающих новые или изменяющих действующие требования.

🔹Значительных послаблений в правилах передачи отчетности.

🔹До конца года не применять меры за несвоевременную передачу отчетности.

🔹Расширить круг клиентов, по кредитам которых банки могли бы не формировать дополнительные резервы.

https://www.rbc.ru/finances/19/03/2020/5e723c5e9a7947404e69d507

Падение нефти до $25 за баррель обвалило российский рынок
Доллар вырос, насколько позволяют правила торгов, и стоит дороже 80 руб., на рынке паника. Во многом из-за бездействия ЦБ.

🔹Рынок ожидал от ЦБ действий, но коммуникации с рынком нет.

🔹Главная опасность – массовый выход нерезидентов из ОФЗ. В таком случае ЦБ стоит предусмотреть возможность выкупа гособлигаций.

🔹Повышение ставки сейчас приведет к еще более глубокому кризису.

🔹Сейчас ЦБ ищет точку равновесия и пока продает валюту согласно бюджетному правилу, ориентируясь на цены на нефть.

https://www.vedomosti.ru/finance/articles/2020/03/18/825597-padenie-nefti-25-rinok

В России может появиться новый рабочий режим — неполной дистанционной занятости.

Новая форма занятости будет представлять собой совмещение работы в офисе и дистанционно — сейчас законодательство позволяет выбрать лишь один формат.

Предлагается дополнить Трудовой кодекс статьей «Временная удаленная работа».

По проекту такой режим труда устанавливается на основании дополнительного соглашения к трудовому договору, которое в том числе может быть заключено «путем обмена электронными документами».

Место для удаленной работы сотрудник выбирает самостоятельно.

Зарплата из-за этого не может быть снижена, если сотрудник выполнил установленные работодателем нормы труда, указано в законопроекте.

Три региональных суда заняли позицию, что дистанционный характер работы должен быть прямо прописан в трудовом договоре по правилам главы 49.1 ТК РФ. Если же письменных договоренностей нет, работа вне стен офиса с правовой точки зрения считается прогулом, и сотрудники проигрывали суды.

Сейчас работодатели, отправляя офисных сотрудников работать удаленно из-за угрозы коронавируса, часто ограничиваются лишь устной договоренностью о новом режиме.

Компания должна выпустить приказ о новом режиме труда, внести поправки в локальный акт о внутреннем распорядке и необходимости присутствовать в офисе, установить правила коммуникации.

https://iz.ru/988401/anna-ivushkina/rabochee-vmesto-v-rossii-obsuzhdaiut-vvedenie-novogo-vida-zaniatosti

🔹Банк Бразилии на состоявшемся вчера заседании снизил ключевую ставку сразу на 50 бп до 3.75% годовых (ожидалось снижение на 25 бп).
Инфляция в Бразилии в феврале составляла 4.01% гг, инфляционный таргет Банка Бразилии в этом году составляет 4.0%, в 2021г – 3.75%.
Бразильский реал в этом году входит в тройку слабейших валют вместе с мексиканским песо и российским рублем. Все эти валюты с начала года подешевели к доллару США на 21-23%.

🔹ЦБ Филиппин на состоявшемся сегодня заседании снизил ключевую ставку сразу на 50 бп до 3.25% годовых (ожидалось -25 бп).
Инфляция на Филиппинах в феврале составляла 2.6% гг. Инфляционный таргет ЦБ: диапазон 2-4%. ЦБ ожидает, что в этом году инфляция будет близко к нижней границе целевого диапазона.

🔹БАНК ИНДОНЕЗИИ СНИЗИЛ КЛЮЧЕВУЮ СТАВКУ НА 25 БП ДО 4.5% на фоне ухудшения глобальной экономической конъюнктуры и рисков, связанных с коронавирусом.

😏Эльвира Сахипзадовна - ваш ход!

Аналитики Moody's:

По состоянию на 1 января 2020 года долговые ценные бумаги составляли 13% от активов банковского сектора, долевые — 0,5%.

Доля валютного портфеля в общем объеме кредитов банковского сектора России с 2016 года снижалась. В 2019 году она упала до 17%.

Доля депозитов в иностранной валюте в российском банковском секторе на конец 2019 года достигала 20%.

Соотношение кредитов и депозитов (LDR) в банковском секторе составляет 82%.

«Дальнейшее ухудшение экономической ситуации приведет к существенному ухудшению качества активов банков.

Кроме того, чистая процентная маржа банков будет снижаться по мере увеличения стоимости фондирования в результате усилий банков по предотвращению оттока средств клиентов в условиях возможной массовой конвертации депозитов в национальной валюте в иностранную валюту.

Повышение ставки может обрушить на рынок другую лавину - 3 триллиона рублей, вложенных зарубежными фоднами в российский госдолг.

Рост доходности госбумаг - это снижение их цен, которое обернется убытками в добавок к потерям на курсах.

Массовое бегство иностранных инвесторов неизбежно будет сопровождаться девальвацией рубля и ростом ставок.

Повышать ставку «косметически» смысла нет: это не остановит отток капитала; с другой стороны, резкий пересмотр ставки может еще больше напугать рынок.

Сценарий со снижением ключевой ставки исключен, единодушны 36 из 37 аналитиков, опрошенных Bloomberg.

Большинство из них, а также 15 из 16 экспертов в опросе ТАСС полагают, что ЦБ предпочтет оставить все, как есть: ключевая ставка центробанка, регулирующая стоимость кредитов в экономике и доходность вложений в рубли, останется на уровне 6% годовых.

https://www.finanz.ru/novosti/valyuty/neftyanoy-shok-postavil-nabiullinu-v-tupik-1029015139

Международное рейтинговое агентство Fitch вдвое понизило прогноз роста российской экономики на 2020 год до 1% с ожидавшихся в декабре 2%.

Усиливающиеся глобальные проблемы, в том числе, замедление экономического роста в Китае, глобальный экономический спад, обвал цен на нефть и ослабление рубля, вероятно, скажутся на объемах российского экспорта и внутреннем спросе. 

Темпы роста российской экономики в 2019 году, составившие 1,3%, оказались чуть хуже нашего прогноза (1,4%). 

Сильные показатели частного потребления и ускорение темпов наращивания госрасходов компенсировали сокращение объемов торговли в четвертом квартале. Объемы потребления и инвестиции увеличатся в следующем году, когда цены на нефть вырастут, и рубль восстановится.
Fitch ожидает замедления роста ВВП РФ в первом полугодии 2020 года, отмечая, что снижение цен на нефть, ослабление рубля и низкий спрос на российский экспорт способствуют падению инвестиций.

Эксперты агентства прогнозируют умеренное увеличение темпов роста российской экономики во втором полугодии на фоне наращивания госрасходов.

Недавнее падение цен на нефть и последовавшее за этим ослабление рубля, вероятно, усилят инфляционное давление.

Согласно прогнозу Fitch, инфляция в России на конец 2020 года составит 4,3%. 

В ожидании ЦБ Рф.