​​Завтра выпустим разбор идеи по Western Digital #WDC. Также напишем как будем наращивать ее долю в портфеле. Это компания, производитель компьютерной электроники. Наиболее известна производством внутренних и внешних жёстких дисков, сетевых накопителей, твердотельных накопителей.

​​#три_тезиса

Western Digital
Тикер: #WDC
До 10% от портфеля.

🖥 Western Digital известна производством внутренних и внешних жёстких дисков, сетевых накопителей, твердотельных накопителей. Компания интересна для долгосрочных инвестиций. Имеется отличная фундаментальная база и высокие отраслевые перспективы.

🚀 Цель: $55 (+30%)

1. Прогнозы аналитиков. Согласно консенсус-прогнозу, в 2020 г. WDC, несмотря на локдаун, WDC может улучшить финансовые показатели. Так, ожидается рост выручки на 1 %, ЕВIТDА - на 9%, а чистая прибыль может составить около $900 млн по сравнению с $29 млн в 2019 г. Средняя прогнозная цена 15 аналитиков – $61 (+44,5% от текущих уровней).

2. Растущий сектор компьютерной памяти и стабильное положение в отрасли. WDC является одним из ключевых игроков в отрасли, которая растет каждый год и имеет позитивный прогноз для дальнейшего роста. Так, к 2030 г., по прогнозу аналитиков "Objective Analysis", рынок компьютерной памяти вырастет в 2 раза до $36 млрд. Укрепляет положение компании на рынке и начало поставок новых дисков WD Gold объемами от 16 до 18 терабайт.

3. Существенная недооценка. Компания значительно недооценена по основным мультипликаторам по сравнению с конкурентами:
• P/Е WDC- 14, Отрасль - 27
• Р/S WDC - 0,8, Отрасль - 2,04
• P/В WDC - 1,42, Отрасль - 2,53
• EV/EBITDA WDC - 7, Отрасль - 11
• Debt/EBITDA также на низком уровне-2,5

Риски: Рост мировой политической напряженности по линии КНР-США, осложнение эпидемиологической обстановки.

Ваш МЕТОД

Покупаем в портфель МЕТОДа 3% Western Digital #WDC по цене $42,07.

​​Закрываем полностью позицию в Petropavlovsk (#POGR), так как корпоративный конфликт угрожает затянуться, а текущий расклад сил благоприятствует Струкову.

Одновременно, увеличиваем позицию в Western Digital (#WDC) до 5%. Рынок негативно воспринял отчет, который по оценке аналитиков МЕТОДа довольно положителен. EPS=$1,23, против прогноза в $1,22. Выручка выросла на 18,5% г/г.
Кроме того менеджмент корпорации уверен, что в будущем драйвером роста будет расширение объемов SSD и корпоративных накопителей с энергетической поддержкой.

Ваш МЕТОД

🎯Закрываем позицию по Western Digital (#WDC) в +108% (!). Поздравляем всех, кто держал довольно долгий период с прибылью. Это ваша награда за терпение!