摩根士丹利预计4月经由霍尔木兹海峡的出口仍将低迷，5月至7月将收复约70%的降幅，且要到10月才能恢复至稳态水平。

미국의 대이란 해상 봉쇄 조치가 시장 중심 변수로 부상. 독일 정부는 미국 조치가 호르무즈 해협 전체 봉쇄가 아니라 이란 항구 대상 봉쇄로 판단한다고 언급. 중국 외교부는 호르무즈 봉쇄가 국제사회 공동 이익에 부합하지 않는다고 발표. 지역 중재국들은 워싱턴과 테헤란 간 추가 협상을 지속할 계획으로 전해지며 외교 해법 기대도 유지. 반면 트럼프가 협상 실패 이후 추가 미사일 타격을 검토 중이라는 보도도 등장하며 긴장 재확대. 이란은 자국 해운시설이 위협받을 경우 페르시아만 인근 모든 항구 공격 가능성을 경고.

국제유가는 배럴당 100달러를 상회하며 급등. WTI 관련 자금은 7% 이상 상승. 사우디 아람코의 5월 중국향 공급 물량은 4월 대비 절반 수준인 약 2천만 배럴로 축소 전망. JP모건은 알루미늄 공급 차질 심화를 반영해 2분기 평균 가격 전망을 톤당 3,800달러로 제시했고 현물 가격은 4,000달러 이상 가능성 언급. UBS는 2027년 3월 말 브렌트 전망치를 배럴당 85달러로 상향. 모건스탠리는 2분기 브렌트 110달러, 3분기 100달러 전망 유지.

주가지수 선물은 위험회피 흐름. SPY -0.6%, 러셀2000 추종 IWM -1.0%, 신흥국 EEM -0.9%, 비트코인 현물 ETF IBIT -3.5%, 장기채 TLT -0.3%, 금 ETF GLD -0.8%. 에너지 급등에도 금이 약세를 보이며 자산군 내 차별화 진행.

JP모건은 최근 증시 약세를 3개월 관점 매수 기회로 평가. 2022년 대비 기업 펀더멘털이 강하고 실적 개선 흐름과 관리 가능한 인플레이션 환경을 근거로 제시. 모건스탠리 마이크 윌슨 역시 지난해 10월부터 시작된 조정이 상당 부분 위험을 반영했다고 평가하며 건설적 시각 유지.

골드만삭스는 지난주 미국 정보기술 섹터에서 5년래 최대 규모 순매도가 발생했다고 분석. 특히 소프트웨어 비중 축소가 두드러졌고 숏포지션 증가가 주도. 기술주 내부에서도 AI 인프라와 기존 소프트웨어 간 자금 이동 지속 신호로 해석 가능.

엔비디아는 지정학 리스크, 공급망 우려, 경쟁 심화 영향으로 박스권 흐름 지속 평가. 다만 AI 리더십과 단기 실적 상향 여력은 유지된다는 분석 병존. TSMC는 고성능컴퓨팅 수요 강세와 3나노 믹스 개선을 근거로 목표가 상향. AI 수요와 선단공정 가격 결정력이 핵심 동력으로 지목.

AMD, 마이크론, 루멘텀 등은 대형 클라우드 기업 서버 투자 확대 수혜 기대 지속. 2026년 상위 4개 클라우드 기업 일반 서버 투자 33% 증가 전망 제시. 온세미컨덕터는 AI 전력 반도체 파이프라인과 대규모 자사주 매입 정책을 근거로 투자의견 상향. 노키아는 광통신과 하이퍼스케일러 수요 확대 기대 속 매수 상향. 버티브는 인프라 솔루션 생산능력 확대를 위한 인수 발표. 데이터센터 전력·냉각·광통신 밸류체인 강세 지속.

마이크로소프트는 AI 투자 확대가 오히려 강세 논리라는 평가 제기. 대규모 자본지출은 단기 비용 부담보다 향후 애저 성장 가속과 고마진 코파일럿 매출로 연결될 가능성이 높다는 분석. 애저 성장률은 3분기 가속, 4분기 추가 개선 전망. 서비스나우 역시 AI 에이전트 확산이 기존 사업을 잠식하기보다 기업용 AI 운영 플랫폼 지위를 강화할 것이라는 옹호 의견 등장.

메르카도리브레는 환율·에너지·소비 환경 조정에도 장기 마진 구조 유지 평가 속 매수 의견 유지. 스타벅스는 중국 합작 구조 개편 완료와 미국 사업 안정화 기대 속 투자의견 상향. 맥도날드는 에너지 음료와 신규 음료 라인업 확대를 통해 미국 음료 시장 공략 강화.

주택주는 펄트그룹이 고가 주택군 수요 견조, 높은 수익성, 자본 효율성을 근거로 상향 조정. 통신주는 티모바일이 실적 상향 가능성과 네트워크 경쟁우위를 이유로 비중확대 상향. 에너지주는 엑슨모빌, 셰브런, 코노코필립스, 다이아몬드백, 데번, 옥시덴털 동반 강세.

제약·바이오는 릴리의 제이피르카가 혈액암 임상에서 무진행생존기간 개선 결과 발표. 연내 적응증 확대 신청 계획 제시. 리제네론의 듀피젠트는 유럽에서 소아 만성 두드러기 치료제로 승인. 아이디야 바이오사이언스는 포도막 흑색종 후기 임상 긍정 결과 발표.

M&A도 활발. GFL 환경은 폐기물 인프라 기업 SECURE Waste를 약 64억달러 규모로 인수 발표. 소믄니그룹은 레겟앤플랫을 주식교환 방식으로 인수 발표.

중국 3월 총사회융자와 신규대출은 예상치 하회. M2 증가율도 컨센서스 하회하며 완만한 경기 회복 신호 확인. 다만 1분기 GDP는 4.8% 성장 전망 우세. 유동성 부양 여지는 유지.

일본 10년물 국채금리는 1997년 이후 최고 수준인 2.48%까지 상승. 글로벌 금리 상방 압력과 일본 정책 정상화 기대가 동반 반영.

오늘 시장 핵심은 미국의 실제 봉쇄 집행 강도, 유가 100달러 안착 여부, 기술주 내 AI 인프라 순환매 지속 여부. 지정학 뉴스 헤드라인에 따라 장중 변동성 확대 가능성 우세.

이번 시험은 재발성 또는 불응성 만성 림프구성 백혈병 및 소림프구성 림프종(CLL/SLL) 환자를 대상으로 진행됐으며, 피르토브루티닙을 포함한 병용요법과 베네토클락스·리툭시맙 병용요법을 비교하는 방식으로 설계됨. 양측 치료군 모두 최대 2년간 치료가 진행됐으며 이후 질병이 진행될 때까지 추가 치료 없이 관찰이 이뤄짐.

연구는 1차 평가 변수인 무진행 생존기간(PFS)을 충족했으며, 독립 검토 위원회 평가 결과 피르토브루티닙을 추가한 병용요법이 통계적으로 유의미하고 임상적으로 의미 있는 개선을 보인 것으로 나타남. 이러한 결과는 주요 하위 그룹 전반에서 일관되게 나타났으며, 기존 공변 결합형 BTK 억제제 치료 여부와 관계없이 동일한 경향을 보임.

주요 2차 평가 변수인 전체 생존기간(OS)은 아직 데이터가 성숙되지 않았으나 피르토브루티닙 병용요법에 유리한 방향으로 나타나는 추세 확인됨. 안전성 프로파일은 각 약물의 기존 특성과 일치했으며, 이상반응 발생률은 양 치료군 간 유사했고 치료 중단 비율 역시 낮은 수준으로 비슷하게 나타남.

세부 결과는 향후 학회에서 발표될 예정이며, 동사는 연내 규제 당국에 적응증 확대를 위한 신청을 진행할 계획.

Lilly Oncology의 제이콥 반 나르덴 사장은 “이번 BRUIN CLL-322 시험은 기존 효과적인 치료 요법을 기반으로 한 도전적인 연구였으며 기대치를 상회하는 결과를 도출했다”고 밝힘. 이어 “현대 CLL 치료는 장기간 질병 통제가 가능해 대부분 환자가 1~2차 치료만으로 전체 치료 과정을 관리받고 있다”며 “치료 기간 제한 접근을 선호하는 환자와 의료진에게 이번 데이터는 2차 치료에서 Jaypirca 추가가 치료 효과 지속 기간을 더욱 연장할 수 있음을 보여준다”고 설명.

또한 “최근 발표된 다른 3상 BRUIN 프로그램 결과들과 함께 이번 데이터는 피르토브루티닙이 2차 치료에서 기간 제한 병용요법 또는 다양한 치료 라인에서 지속 투여 단독요법으로 활용될 잠재력을 강화한다”고 덧붙임.

이번 결과는 기존 BRUIN 1/2상 시험과 3상 BRUIN CLL-321, CLL-314, CLL-313 시험에서 확인된 긍정적 결과를 기반으로 도출된 것임. 해당 임상 프로그램은 비공변 BTK 억제제의 효능과 안전성을 다양한 환자군에서 평가한 연구들로 구성됨.

BRUIN CLL-322 시험은 글로벌, 무작위, 공개라벨 3상 연구로, 이전 치료 경험이 있는 CLL/SLL 환자 639명을 대상으로 진행됨. 환자들은 1대1 비율로 피르토브루티닙(200mg, 1일 1회)과 베네토클락스·리툭시맙 병용요법 또는 베네토클락스·리툭시맙 단독요법을 투여받음.

주요 평가 변수는 독립 검토 위원회가 평가한 무진행 생존기간이며, 2차 평가 변수에는 연구자 평가 PFS, 전체 생존기간, 다음 치료까지 소요 시간, 사건 없는 생존기간, 전체 반응률, 증상 악화까지 시간, 신체 기능 저하까지 시간, 안전성 및 내약성 등이 포함됨.

야간선물, 오후 6시 - 다음 날 오전 6시