ЦМАКП: Норма потребления (сумма розничного товарооборота, платных услуг, потребления в ресторанах и кафе в отношении к располагаемым доходам) с исключением сезонности в 3 квартале 2020 года практически достигла уровня 4 квартала 2019 года.

Такой всплеск объясняют сочетанием нескольких факторов: «отложенных покупок» (после возобновления работы магазинов), «странного скачка потребительского кредитования» (темпы роста задолженности по кредитам физлиц без учета «просрочки» в сентябре оказались максимальными с середины 2019 года) и низких, дестимулирующих сбережения процентных ставок. «Возможно, начинают играть и факторы "кризисного потребления", связанного с ожиданиями удорожания импорта и/или введения новых карантинных ограничений».

При этом в реальном выражении в июле—августе товарооборот розницы снижался.

В октябре частное потребление продолжило сжиматься в сравнении со средним показателем третьего квартала, но месяц к месяцу — улучшилось (во многом благодаря спросу на продовольствие).

📢Banking news

🔻Последняя неделя сопровождалась массовыми сбоями мобильных приложений банков, по данным портала downdetector 3 дня наблюдались проблемы у банка ВТБ и по одному дню у Сбербанка и банка Тинькофф
🔸Минфин поддержал идею банка ВТБ о выкупе привилегированных акций, который сейчас находятся на балансе самого Минфина (32,88% префы первого типа) и АСВ (47,21% второго типа). Замминистра финансов Алексей Моисеев: "Конечно, мы хотим, чтобы это был выкуп. По-другому просто нельзя. Мы не можем просто взять и подарить инвестиции АСВ и ФНБ" И хотя программа выплаты дивидендов постоянно менялась и сейчас держатели обыкновенных акций и префов получают одинаковый размер дивидендов, ВТБ решил не делиться прибылью с АСВ и убрать префы из своего уставного капитала. По обыкновенным акциям банк может вовсе не платить никаких дивидендов. Сделка может растянуться на 10-15 лет, так как свободных денег у ВТБ нет, на выкуп всех префов потребуется 521 млрд руб, что может оказаться фатальным событием для капитала.
🔸Банк Санкт-Петербург (БСПБ) планирует разместить привилегированные акции на Московской Бирже. Сейчас уставный капитал состоит 487,6 млн обыкновенных акций (торгуются на бирже) и 20,1 млн привилегированных (сделки проходят на внебиржевом рынке). По уставу по префам положена выплата дивидендов не менее 11%, с 2007 года БСПБ платит на привилегированную акцию номинальной стоимостью 1 руб дивиденды 11 копеек.
ВТБ не хочет платить дивиденды, а БСПБ получается хочет - где логика?!
🔸Донкомбанк (Ростов-на-Дону) покупает нежилое двухэтажное здание в Ростове-на-Дону на пр. Кировский, д. 36 площадью 164,5 кв м с участком за 44 млн руб, до этого в октябре банк купил ряд объектов и земельный участок в Семикаракорске на ул. Портовая, д.2 (склады, консервный цех, бытовые здания) за 32,4 млн руб.
С прошлого года в Донкомбанке проходит активная смена акционеров, отследить можно тут: декабрь 2019, весна 2020, сентябрь 2020. Мы предполагаем, что действующие владельцы размывают свои доли с помощью аффилированных с ними номиналов (адреса новых владельцев совпадают с адресами прежних). Для покупки продажи используются доли менее 10%, чтобы не требовалось разрешение ЦБ.
На сайте Банка России отсутствует информация о владельцах Донкомбанка
🔸Банк РНКБ (Крым) планирует увеличить капитал путем допэмиссии акций. Банк попросит единственного акционера Росимущества 7,5 млрд руб. Решение о докапитализации подтвердил замминистра финансов Алексей Моисеев
🔹На пост председателя правления Камского Коммерческого Банка (Камкомбанк, Наб. Челны, Татарстан) назначена Лилия Байчурина, которая до этого работала руководителем оперофиса банка Аверс в Набережных Челнах. Экс-предправления Розалия Габдуллина возглавит набсовет банка.
В июне Зуфар Гараев выкупил доли других акционеров и получил полный контроль над банком, с тех пор бывшие собственники вышли из состава членов набсовета. Интересно, что в Правление входит исключительно женщины.

@MarketOverview

Финансовые планы россиян на следующий год полны оптимизма. В следующем году они надеются увеличить доходы, накопления и найти новую работу, но боятся, что станут беднее. Только 16% опрошенных заявили, что в следующем году станут богаче

Кроме привычного «у нас есть пространство для снижения ставки», глава ЦБ вчера на выступлении заявила, что мягкая денежно-кредитная политика будет продолжаться не только в следующем году, но и, возможно, позднее. В базовом сценарии ЦБ вернется к нейтральной политике в середине третьего летнего цикла 2021-2023 гг.

Такие реплики значительно убавляют сомнения в том, что в декабре ключевую ставку снова снизят. Особенно, на фоне того, как МВФ поощряет такую политику российского регулятора.

Глава регулятора также уделила внимание проблеме оттока вкладчиков в пользу фондового рынка, признав, что «тренд останется с нами надолго». Правда, Набиуллина добавила, что он связан не только с низкими ставками, но и тратами на потребление. Не самый значительный фактор, однако глава ЦБ посчитала нужным обратить на него внимание.

Кроме того, регулятор намеревается проводить дополнительные интервенции на валютном рынке в случае рисков финансовой стабильности.

Но главным страхом ЦБ является раздувание пузыря на рынке недвижимости, в связи с чем Эльвира призывает вовремя свернуть программу льготной ипотеки.

С нового года можно будет открывать счет юрлица удаленно. Для этого у руководителей компаний (директоров), а также ИП должна быть учетная запись на Госуслугах и сданы биометрические данные. Вот только маленькая поправочка - доступно это будет только для клиентов с хорошей репутацией в банках, потому что 115-ФЗ того требует.@BlackAudit

⚡️Продление дистанционной работы и другие решения
❗️Собянин заявил, что принятые меры пока позволяют избегать локдауна

Динамика роста заболеваемости коронавирусом постепенно сглаживается. Но говорить о переходе к снижению её уровня пока рано, написал в своём блоге мэр Москвы Сергей Собянин. Поэтому власти Москвы продлили меры противодействия распространению коронавируса до 15 января.

🔸Москвичам старше 65 лет и гражданам, страдающим хроническими заболеваниями, по-прежнему следует оставаться дома.
🔸Предприятия и организации должны обеспечить дистанционный режим работы, как минимум, для 30% своего персонала.
🔸Будут закрыты городские досуговые учреждения для детей.

«Благодаря принятым мерам пока удается избежать самого тяжелого весеннего сценария развития пандемии с тотальным закрытием всего и вся», — отметил мэр.

НЕДЕЛЬНЫЕ ДАННЫЕ ФИКСИРУЮТ РЕЗКИЙ ВСПЛЕСК ИНФЛЯЦИИ ВО ВТОРОЙ ПОЛОВИНЕ НОЯБРЯ

По данным Росстата, за неделю с 17 по 23 ноября включительно потребительские цены выросли на 0.25% vs 0.15% и 0.16% в предыдущие пару недель. Рост с начала ноября составил 0.60%. Годовой показатель инфляции, находившийся на конец октября на отметке 3.99% гг, по нашим оценкам, превысил уровень 4.3% гг.
В части продовольствия продолжается бурный рост цен на подсолнечное масло (1.6% ww, 21.0% YtD) и сахар (1.3% ww, 66.7% YtD). По-прежнему опережающими темпами дорожает пшеничная мука (0.6% ww, 11.8% YtD). Заметный вклад в продовольственную инфляцию внесла в этом году гречка (0.4% ww, 39.2% YtD).
В непродовольственных товарах значительный вклад в инфляцию, по-прежнему, вносят легковые автомобили: отечественные (0.9% ww, 9.3% YtD) и иностранные (0.2% ww, 9.0% YtD). Опережающими темпами дорожают лекарственные препараты: анальгин (0.4% ww, 20.1% YtD), поливитамины (0.4% ww, 11.2% YtD).

Текущая инфляционная картина приобретает всё более драматичную окраску. Но как это ни парадоксально может показаться, чем сильнее вырастут цены до конца года, тем более значимые дезинфляционные риски будут в 2021 году. Это как на финансовых рынках – чем сильнее акции взлетят сейчас, тем сильнее они грохнутся завтра. Если, конечно, постоянно не вкачивать в эти рынки новые деньги. Но в экономику новые деньги никто особо вкачивать не собирается. Напротив, бюджетная политика со следующего года начнет значимо ужесточаться.

Разогнав обычных заемщиков, банки, тем не менее, крепко держатся за ипотечников. И не просто держатся, а пытаются отбить у конкурентов. Качественный и безопасный клиент в разгар пандемии — на вес золота.

Доля рефинансирования по ипотеке сейчас рекордно высока: в октябре она составила 12,7%. Только в Сбере объем рефинансирования ипотечных кредитов с начала года вырос более чем в 6 раз. Системные банки наперегонки улучшают предложения перекредитования для посторонних заемщиков, потому что ипотека — наименее рисковый тип займа благодаря обеспечению в виде недвижимого имущества.

Например, Сбербанк запустил рефинансирование жилищных займов на покупку квартир в новостройках от других банков. Сбер предлагает ставка 7,9%, что на 0,42  п. п. ниже средней.
«ФК Открытие» переманивает клиентов рефинансированием по ставке 7,5% (на 0,82 п. п. ниже средней) при условии, что соотношением кредит/залог у заемщика составляет не более 70%.

Лидирует по объемам рефинансирования сторонних ипотечников ВТБ. С начала года свыше 92 тыс. заемщиков других банков снизили в ВТБ ставку по кредитам более чем на 205 млрд руб.

Аттракцион неслыханной щедрости по мнению экспертов не затянется надолго: если ЦБ не будет дальше снижать ключевую ставку, уже во втором полугодии 2021 года тенденция пойдет на спад.

🛢🇷🇺НЕФТЬ В РУБ

Биткойн нарисовал на графике две вершины у отметки 19500 пунктов, но не сумел их преодолеть. Сейчас он падает на 5%. @banksta

☄️ Пульс Пекла

🔥 После заявлений Мишустина о сокращениях чиновников, больше всего подгорело у внебюджетных фондов - ПФР, ФСС и ФОМС. Собственно, для чего они нужны, кроме того, чтобы кормить целую армию сотрудников (в одном ПФР - 124 тысячи бездельников), тупо перераспределяющих бюджетные деньги (в советские времена с этим справлялась девочка из соцзащиты), непонятно. Постоянно идут разговоры об их сокращении или хотя бы слиянии, но им удается этим идеям противостоять.

Социальный блок правительства, который не хочет терять контроль над этими бюджетными триллионами, постоянно пытается доказать их необходимость, придумывая для них все новые социальные обязанности В 2011 году пытались администрирование страховых взносов отдать ПФР, но идея быстро провалилась из-за жопорукости сотрудников ПФР (хотя новых чиновников в штат успели набрать). А теперь новая идея: выплачивать больничные листы и декретные не через работодателя, а непосредственно через ФСС - Фонд социального страхования.

Напомним, что оплата больничных или “декретные” - это не бонус от государства. На эти цели с зарплаты каждого гражданина работодатель выплачивает в ФСС 2,9% ежемесячно. Если сотрудник заболел, то именно из этих денег работодатель выплачивает ему больничные, сумму которых он потом компенсирует за счет очередных выплат в ФСС (кроме первых дней болезни - они за счет работодателя).

Новый порядок предполагает, что теперь за выплатой больничного граждане будет обращаться сами в ФСС. А это значит, что в ФСС на работу примут еще 10-20-50 тысяч бездельников для обработки обращений, проверки больничных листов и выплат денег. И главное - разве можно будет сократить такую важную и полезную структуру? @infernal_money

Мошенники добрались до БКИ. Теперь жертвы получают звонки от «сотрудников» Бюро кредитных историй, которые якобы получили несколько запросов из разных банков. Далее, если жертва отрицает, что оформляет кредит, леж-сотрудники сообщают, что сейчас им перезвонят из службы безопасности банков. Ну и далее по старой схеме с оформлением кредитов, сообщения кодов смс и перевод на какой-то банковский счет, якобы для возврата денег банков. К сожалению, лохи еще не перевелись. Будьте бдительны.@BlackAudit

​Не в деньгах счастье: новая игра для детей от министерства финансов

Минфин придумал, как повышать уровень финансовой грамотности населения. Среди материалов, которые рекомендует ведомство, игра «Не в деньгах счастье».

Министерство финансов уверено, что игра должна способствовать росту уровня финансовой грамотности у населения. Среди материалов, которые ведомство рекомендует к распространению среди жителей 60 регионов — настольная игра «Не в деньгах счастье».

В ее описании указано, что «Не в деньгах счастье» помогает отработать «навык определения жизненных целей и способов их достижения с использованием финансовых инструментов».

«Игра отражает современную реальность: актуальные профессии и событийный фон, популярные виды досуга и образования, которые происходят с персонажем игрока. Задача игроков первым достичь условленного уровня счастья персонажей», — говорится в ее описании. Игра адаптирована для школьников 9–13 лет.

Есть среди разработанных в рамках правительственной стратегии по повышению финансовой грамотности россиян и рекомендованных для тиражирования в регионах и другие интерактивные информационные материалы.

Стоит добавить, что на игру и другие мероприятия по повышению финграмотности потрачено минфином несколько миллионов рублей. Неплохая тема для распила, не правда ли?

На пост главы «Роснано» рассматривается кандидатура первого зампреда коллегии Военно-промышленной комиссии и бывшего топ-менеджера «Ростеха» Сергея Куликова.

Куликов — чемезовский «бюрократ по особым поручениям». Два месяца назад мы упоминали Куликова в посте о деле бывшего замглавы Генштаба Минобороны Халила Арсланова: «Непосредственным «смотрящим» от Чемезова [в составе совета директоров «Воентелекома»] стал руководитель аппарата гендиректора «Ростеха» Сергей Куликов, который тогда же был номинирован в совет «Ростелекома». Куликов представлял интересы «Ростеха» в кипрской Wimax Holding, контролировавшей до лета 2012 г. 100% «Скартела» (бренд Yota)». Уже по этому эпизоду видно, каким доверием Куликов пользуется у Чемезова.

Когда Куликов получил должность первого заместителя председателя коллегии Военно-промышленной комиссии, Чемезов высказался о нем следующим образом: «Я знаю его около 20 лет, очень работоспособный и опытный управленец. Он стал инициатором многих изменений внутри госкорпорации, зарекомендовав себя и как менеджер, и как реформатор». Кстати, на новом месте он сразу взял пальму первенства по наибольшему размеру доходов (почти 47 млн руб.) в аппарате правительства РФ за 2018 г., хотя пришел он только в конце июня.

Когда в середине нулевых Чемезову понадобилось отжать «ВСМПО-Ависма» (крупнейший в мире производитель титановых сплавов, имеющий полный технологический цикл), одним из исполнителей был Куликов, не без помощи «бригады Генпрокуратуры в сопровождении бойцов ОМОНа», введенный в состав руководства предприятия. Спустя несколько лет, «Ростех» продал часть своего пакета в «ВСМПО-Ависме» аффилированным инвесторам, в числе которых был Михаил Воеводин, которому в несколько месяцев назад «Ростех» предъявил иск на 4,73 млрд руб.

По слухам, именно Куликову поручили (естественно, заручившись поддержкой Мантурова) протолкнуть Овсянникова в кресло севастопольского губернатора, и именно Куликова, в свое время, пророчили на место главы «Почты России» после Дмитрия Страшнова.

ПОТРЕБИТЕЛЬСКИЕ ОЖИДАНИЯ В НОЯБРЕ ДОСТИГЛИ ИСТОРИЧЕСКОГО МИНИМУМА!

• Индекс потребительских настроений в ноябре составил 81.1 vs 86.6 в октябре
• Индекс текущего состояния – 76.1 vs 79.9 месяцем ранее
• Индекс ожиданий – 84.4 vs 91.0 месяц назад.

Динамика этих индексов показывает, что свое текущее состояние население оценивает чуть лучше, чем в августе (в апреле-июле опросы не проводились из-за карантина), но при этом в будущее смотрим предельно пессимистично. Столь низкого значения индекса ожиданий (84.4) за последние 11 лет ещё не наблюдалось.
Отметим, что несмотря на крайнюю степень пессимизма, потребительская активность ещё в октябре находилась на достаточно высоком уровне. Скорее всего, по итогам ноября данные по потреблению будут ниже.
Статистику по опросам населения Вы можете найти на сайте Банка России

Гендиректор Фонда национальной энергетической безопасности Константин Симонов о вопросах, которые придется решать новому вице-премьеру Александру Новаку.

https://www.vtimes.io/2020/11/26/razvilka-dlya-vitse-premera-aleksandra-novaka-a1645

Банк России: Сейчас на фондовом рынке открыто 7,6 миллиона брокерских счетов, из них 3,4 миллиона — в 2020 году.

Россия вступает в эру финансовых рынков.

Бывший аналитик ВТБ, а теперь замминистра финансов Леша Моисеев бьёт чиновников по рукам при попытке приложить мохнатую лапу на прибыль ВТБ.
Он считает, что ВТБ не должен платить дивиденды 50% по МСФО. "Если они говорят, что сейчас платить не могут, значит так и есть", - говорит Моисеев.

Также Моисеев выполняет секретного инвестбанкира ВТБ и помогает в реструктуризации его акций перед государством - он предлагает растянуть выкуп привилегированных акций ВТБ на 550 млрд рублей у АСВ и Фонда национального благосостояния на 10-15 лет. Выплат по ним, похоже, что тоже много не планируется. @banksta

Минфин России следит за ситуацией вокруг возможных санкций на российский госдолг, но вероятность их принятия оценивает как низкую. Такова позиция нового главы долгового департамента Минфина Петра Казакевича. «Санкции сделали Россию сильнее», — уверен он. В конгрессе США давно лежат законопроекты с санкциями против суверенного долга России, но перспективы их прохождения при конгрессе, разделенном между демократами и республиканцами, остаются неопределенными.