​​США предпринимают значительные усилия с целью добиться возобновления добычи нефти в Ливии. Но интересует их не нефть.

Активная забота США о NOC Ливии может вызвать недоумение: ливийская нефть конкурирует напрямую с нефтью из США, с учётом ещё и цен, интереса беспокоиться за возобновление её поставок у США быть, кажется, не должно.

Среди 23 иностранных компаний в Ливии только 2 американские: ConocoPhilips и Hess вместе контролируют 24,5% Waha Oil. Это небольшой актив, в определении политики он важной роли тоже играть не может.

Но США интересует сохранение сложившейся финансовой архитектуры Ливии, и именно на её консервацию и направлены переговорные усилия. Возобновление добычи на прежних условиях необходимо США для сохранения роли арбитра, фактически управляющего ливийскими резервами.

Резервы ЦБ Ливии составляли на конец 2019 года около 77 (семьдесят семь) млрд долл. (при населении около 6,6 млн). Именно эти 77 млрд с точки зрения США — основная ставка в конфликте. Они их контролируют, и они не хотят их терять.

США озабочены тем, что поддержка, которую предоставляет востоку Ливии Дубай, Пекин или Москва может иметь конечной целью перестройку оставшейся от ливийского государства финансовой системы, замкнутой пока на Федеральную резервную систему США, и тиражируемые российскими СМИ призывы «ливийских шейхов» «открыть банковский счет для справедливого распределения прибыли от продажи нефти между всеми ливийцами, предпочтительный вариант – российский банк» подталкивают их активизацию.

#Ливия #США #деньги

Russian AfricaJournal публикует карту распределения экономического роста в Африке за последние 10 лет.

Обращают внимание, что за 10 лет перед ковидом номинальный ВВП Африки вырос в полтора раза — на 589 млрд долл., из которых Восточная Африка обеспечила 210 млрд (рост в 1,84 раза), Западная — 229 (в 1,55 раза); Северная — 152 (1,27 раза); Южная — 71 (1,21); и Центральная — 64 (1,38).

И предполагают, что ковид съест значительную часть этого прироста, но уже сейчас видно, что последствия для экономик континента будут распределены примерно в соответствии с тем, кто как рос в последнее десятилетие перед началом эпидемии: кто рос лучше, и упадёт меньше.

Больше всех пострадает южная часть Африки во главе с ЮАР, которой и так было хуже всех (средний рост в 2010-2019 — 1,9%), ориентированная на Европу Северная Африка перенесёт пандемию чуть легче (средний рост — 2,4%), Западная Африка росла в среднем на 4,5% в год, и локомотивом для всего континента останется ориетнтированная на Азию Восточная Африка со среднегодовым ростом 6,3%.

Мы cо своей стороны обратим внимание на лидеров:
Эфиопия (9,6% в среднем за 10 лет), Руанда (7,4%), Танзания (6,6%), ДР Конго (6,2%), Кения (5,9%), — проводят и лучшую, сбалансированную политику в энергетике, ориентированная на диверсификацию и рост внутреннего спроса. Примерно они же останутся наиболее привлекательными для инвестиций в ближайшие 10 лет.

#деньги

Нигерия: долги растут

Президент Нигерии Мохаммаду Бухари представил Национальной Ассамблее проект федерального бюджета на 2021 г. — 13 триллионов найр (34,4 млрд долл.), что на 30% больше чем бюджет на этот год. Проект предусматривает цену на нефть в 40 долларов, при добыче 1,86 млн баррелей (из них 300-400 млн конденсат). Дефицит бюджета в 5 триллионов найр (13 млрд долл.) будет покрываться за счёт внешних и внутренних заимствований. В этом году бюджет дефицитен на 50%.

Внешний долг Нигерии составляет 31 млрд долл., за год увеличившись на 4 млрд. 10 млрд — обязательства перед Международной ассоциацией развития (входит в группу Всемирного банка), ещё 10 млрд — евробонды, Китаю Нигерия должна пока только 3,1 млрд (вскоре к этому добавится кредит в 2,2 млрд на строительство газопровода АКК).

#деньги #Нигерия

Американская финансовая корпорация развития (DFC) объявила 16 октября о подписании соглашения о намерения с «NuScale Power». Цель – помочь компании в продвижении проектов ММР «NuScale» в Южной Африке.

Вот тут, в отличие о прочих подписываемых Штатами бумаг, возможны реальные деньги. Вопрос: какие и на каких условиях?

https://t.iss.one/RealAtomInfo/1557

DFC участвует в инициативе Power Africa (объединение 12 американских министерств и ведомств + частные компании), запущенной ещё при Обаме для обеспечения населения Африки доступом к электроэнергии и создания рынка сбыта для американских компаний. Под эгидой Power Africa на континенте уже построили несколько электростанций, и сценарий господдержки обычно один и тот же.

Государство (через USAID или DFC — аналоги нашего «Россотрудничества») предоставляет компании грант на пред-ТЭО (до 50 млн долл.) и оказывает политическую поддержку, — в обмен же обязательства по закупкам оборудования и привлечению к проекту других американских компаний (+ недопуск китайцев и русских).

#атом #деньги #ЮАР #США

На сенегальском участке RSSD, куда в августе австралийская Woodside не пустила «ЛУКОЙЛ» из-за санкций, продолжаются изменения в составе инвесторов.

Австралийская FAR, которой принадлежит 15% в проекте, решила продать свою долю за 45 млн долл. индийской ONGC Videsh. Сделку должен ещё одобрить сенегальский регулятор и оператор участка Woodside, представитель последней уже заявил, что компания рассматривает возможность выкупа и доли FAR.

Напомним, «ЛУКОЙЛ» предлагал в июле британской Cairn 300 млн долл. (+ до 100 млн после начала добычи) за 40%. После того как Woodside на правах оператора заблокировала сделку, ей пришлось выкупать долю на тех же условиях. Решив пропорцию, понимаем, что FAR не повезло с покупателем, — «ЛУКОЙЛ» бы за 15% заплатил 110 млн. Правда всё равно непонятно, кому здесь не повезло больше: «ЛУКОЙЛу», которого в проект не впустили; Woodside, которой пришлось выкупать у Cairn актив по завышенной цене, предложенной «ЛУКОЙЛом»; или всё-таки FAR.

#нефть #газ #Сенегал #ЛУКОЙЛ #деньги

​​Продолжаем следить за проектом нефтепровода из Уганды — EACOP. В начале ноября оператор - Total - подписал HGA с правительством Танзании, ОИР ожидается уже в декабря этого года.

Напомним, в апреле Африканский банк развития (АБР) громко, публично отказался финансировать этот трубопровод, объяснив решение заботой об окружающей среде. Но вот, наступил ноябрь и банк выделяет 500 млн долл. на поддержку участия угандийских МСП в проекте EACOP.

Африканский банк развития — международная финансовая организация, которая объединяет большинство стран Африки и ряд внешних игроков (США, Францию и т.д.), один из крупнейших участников рынка финансирования на континенте. В этом году прошли выборы президента АБР, на которых переизбрали нигерийца Акинвуми Адесина, однако прошло переизбрание с трудом и, видимо, обременило победителя дополнительными обязательствами.

Число голосов при выборе президента на каждую страну обусловлено взносами — чем больше заплатил, тем больше голосов. На страны G7 приходится почти 25% голосов, и только у 7 стран Африки больше 2%. Поэтому президент АБР — чаще консенсус внешних игроков, а не внутриафриканское решение. В этом году консенсус нарушился, и США решили сместить Адесину, запустив против него расследование по обвинению в коррупции. Поддержка Франции, которая традиционно сильна в АБР, помогла Акинвуми Адесине переизбраться на новый срок. И теперь он возвращает долг французам.

Грустный итог 60 лет независимости Африки: в 2020 г. Африканский банк развития выделил 900 млн долл. на поддержку проектов французской компании Total по экспорту углеводородов из Африки — раньше был «Мозамбик СПГ» на 400 млн, а теперь вот EACOP на 500 млн. Устойчивое развитие? Преодоление энергетической бедности? Нет, не слышали.

У нас ещё есть ощущение (хотя не считали подробно), что сам проект Total, кроме того, что не нужен Африке, ещё и плох сам по себе: мало нефти, очень большое расстояние, дорогая стройка и низкие цены на саму нефть. Но списать его Total не может, поэтому и приходится давить на «политические» банки, чтобы разделить с ними будущие убытки.

#нефть #деньги #Уганда #Франция

​​Проблемы у Eskom — одной из крупнейших компаний Африки и всё ещё крупнейшей генерирующей компании ЮАР — продолжаются, и, кажется, никто не знает, что делать.

В понедельник компания заявила, что убытки на 2020/21 финансовый год составят 1,5 млрд долл. Всего долги Eskom перевалили за 30 млрд долл., и правительство уже несколько раз дотировало госхолдинг, чтобы избежать банкротства. На прошлой неделе на встрече с профсоюзами власти пообещали, что погасят долгов на 13 млрд долл. Менеджмент компании же видит спасение только в повышении тарифов.

Год у Eskom выдался тяжелый, не помогло даже падение спроса на электричество во время локдауна весной, — отключения электроэнергии за 9 месяцев 2020 г. уже превысили показатели предыдущего года (1,6 ГВт·ч против 1,4 ГВт·ч). Участники рынка также отказываются от услуг компании, — мы уже писали, что от Eskom постепенно уходят муниципалитеты. До этого снизить зависимость от импорта электричества и вкладываться в энергетику решило правительство Эсватини. Теперь и частные компании планируют самостоятельно решать вопросы энергообеспечения, — на прошлой неделе глава Amazon Джефф Безос заявил, что компания построит ВЭС и СЭС для снабжения своих дата-центров в ЮАР.

ЮАР вступает в пост-ковидную эпоху в экономическом и энергетическом кризисе. Стране, на которую приходится 1% мировых выбросов СО2, в скором времени придётся существенно трансформировать энергетику, стагнация потребления угля в мире может привести к сокращению экспортной выручки.

#электроэнергетика #деньги #ЮАР

Коллеги из НиК пишут, что британская Gemcorp интересуется покупкой доли ангольской государственной нефтегазовой компании Sonangol.

Мы добавим, что Gemcorp довольно тесно связана с Россией. Например, CEO компании — Атанас Бостанджиев — ранее управлял международными проектами в «ВТБ Капитал», выходцы из ВТБ ещё несколько человек из топ-менеджмента. Более того, Gemcorp поставляет российское зерно в Эфиопию, а в 2019 г. на саммите «Россия – Африка» ВЭБ, «Сбербанк», РЭЦ и Gemcorp Capital LLP подписали рамочное соглашение о создании «механизма финансирования торговли» между Россией и странами Африки.

#нефть #газ #деньги #Ангола #Sonangol #РоссияАфрика

Вчера «Газ-Батюшка» обратил внимание на спорную экономику российского проекта строительства АЭС в Египте:

«АЭС «Эль-Дабаа» в Египте из 4 энергоблоков - $25 млрд, из них уже потрачено до $1,5 млрд. Строительство будет идти за счёт России, окупаемость проекта - к 2045 году при самом лучшем раскладе».

1,5 млрд долл. ещё, скорее всего, не потратили, — нет ведь даже решения по строительству, но опубликованная Всемирным банком статистика по долгам наводит на мысль, что часть средств из российского кредита в 495 млн долл., предоставленного Египту в 2019 г. пошла на предварительные работы по проекту.

Кстати, по словам министра финансов РФ Антона Силуанова, профинансировать «Эль-Дабаа» могут за счёт средств ФНБ. Однако, согласно правилам инвестирования ФНБ, страны, в которые вкладываются средства, должны иметь рейтинг не ниже уровня АА- по классификации рейтинговых агентств Fitch или S&P или не ниже Аа3 по классификации Moody's. У Египта рейтинг ниже.

#атом #Египет #ЭльДабаа #Росатом #РоссияАфрика #деньги

Экспорт энергоносителей из России в Африку составил 1,5 млрд долл. в 2020 г.

По данным ФТС РФ, в 2020 г. на энергоносители (ТН ВЭД 27, преимущественно каменный уголь, нефть и нефтепродукты) в стоимостном выражении пришлось 12% экспорта России в страны Африки — 1,5 млрд долл. Нефтепродукты и уголь наряду с оружием, зерном и черными металлами традиционно составляют около 70% российского экспорта в Африку.

Почти треть (0,4 млрд) пришлась на поставки угля в Марокко, на втором месте Сенегал (0,35 млрд) — оттуда нефтепродукты реэкспортируются в соседние страны, в первую очередь в Мали. Третье место за Того (0,26 млрд), нефтепродукты оттуда идут в Нигерию, Бенин и Буркина-Фасо — порт Ломе (столица Того) относительно безопасен и логистически удобен по сравнению с другими портами Гвинейского залива (о «феномене Того» мы писали ранее).

Также существенные объёмы нефтепродуктов Россия поставляет в Египет, Тунис, Алжир и ЮАР. Отсутствие среди покупателей российских энергоносителей стран Восточной Африки (Эфиопии, Кении, Танзании) не должно удивлять —  слишком высока в этом регионе конкуренция со стороны стран Персидского залива.

В целом за декаду (2011-2020 гг.) экспорт энергоносителей в Африку остался на прежнем уровне (10 млрд за 2016-20 гг. против 9,6 млрд за 2011-15 гг.), за резким ростом 2017-2018 гг. (экспорт достиг 3 млрд) последовал спад до 1,5 млрд, обусловленный пандемией коронавируса и общим сокращением закупок нефтепродуктов странами Африки. Экспорт энергоносителей волатилен и зависит от заключения конкретных контрактов, цен на нефть, фиксированной доли рынка у российских экспортёров нет. Для закрепления такой доли необходимы инвестиции в инфраструктуру хранения и сбыта на местах — строительство нефтехранилищ, создание сбытовых цепочек (международные трейдеры, например, Trafigura, уже так делают).

#нефтепродукты #уголь #деньги #Марокко #Сенегал #Мали #Нигерия #ЮАР #Того #Египет #Тунис #Алжир

​​В Африке в 2020 г. объявлено о сделках с международным участием в ВИЭ секторе на 11 млрд долл.

Всего, по подсчётам UNCTAD, в 2020 г. объявлено о 72 сделках с участием международного финансирования на общую сумму в 32 млрд, из них 14 млрд пришлось на транспортную инфраструктуру, а 11,1 млрд — на ВИЭ (для сравнения на горнодобывающий сектор — 2,3 млрд, на энергетику — 1,5 млрд).

До сих пор на континенте в процессе формирования находится рынок финансирования, большинство энергетических проектов финансируется за счёт международных групп и агентств СМР, вместе с тем растёт зависимость от внешних кредиторов (внешний долг стран Африки за 2010-19 гг. достиг 800 млрд долл.). По оценкам Международного энергетического агентства, для достижения всеобщего доступа к электроэнергии только в странах АЮС необходимы инвестиции в размере 1,5 трлн долл. — и большая часть из этой суммы должна быть привлечена извне.

Зависимость от внешнего финансирования ещё раз подчёркивает проблему энергетического суверенитета. Международные финансовые институты ряда стран постепенно отказываются от финансирования проектов на основе ископаемого топлива. Пока речь идёт преимущественно об угле, но заявление премьер-министра Великобритании Бориса Джонсона в декабре 2020 г. о том, что правительство перестанет предоставлять финансирование под проекты на основе ископаемого топлива (уголь, нефть, газ) вызвало негативную реакцию в африканском экспертном сообществе.

#деньги #ВИЭ

​​Нигерия собирается поставлять электроэнергию в соседние страны

WAPP (West African Power Pool) North Core Interconnection Project — проект ЛЭП, который соединит энергосистемы Нигерии, Нигера, Бенина, Того и Буркина-Фасо, разработанный еще в 2014 г., одобренный ECOWAS в 2018 г., вернулся в медиа-поле. В конце июня министр энергетики Нигерии Сале Мамман заявил, что в августе начнутся строительные работы, которые должны завершиться, в чём «твёрдо уверен» министр, к 2023 г.

Речь идет о 880 км ЛЭП (330 кВ) из Бирнин Кебби (Нигерия) до Уагадугу (Буркина-Фасо) через Забури и Ниамей (Нигер), с ответвлением в Маланвиль (Бенин). Пропускная способность линии на первом этапе составит 430 МВт с потенциалом увеличения до 600 МВт в дальнейшем. Проект также предполагает электрификацию ок. 611 сел в зоне прохождения ЛЭП.

Стоимость проекта оценивается в 640 млн долл. (500 на строительство самого интерконнектора, остальное — строительство отводов от ЛЭП в Буркина Фасо, обучение персонала и проч.). Большую часть (465 млн) финансирования обеспечивает Всемирный Банк (из них 190 млн — грант), другие кредиторы: Африканский банк развития, Европейская комиссия и правительство Франции — средства будут переведены на счета участников проекта после заключения контрактов на строительство. Поиск генподрядчика (EPC) для строительства ЛЭП начался ещё в 2019 г., но контракт до сих пор не подписан, в июне Салле Мамман выражал надежду, что это произойдёт к началу работ, т.е. в августе 2021 г. (идея о том, что генподрядчика хорошо бы найти до начала работ уже заслуживает поддержки).

Экспортером электроэнергии хочет стать Нигерия. Суле Абдулазиз, директор TCN (Transmission Company of Nigeria) и председатель WAPP, в ответ на закономерно высказанные опасения о нехватке электричества в самой Нигерии, не говоря уже об экспорте, уверенно заявил: «То электричество, которое мы будем продавать, не востребовано в Нигерии. Электростанции, которые будут производить электроэнергию для этой ЛЭП, будут производить ее именно для этого проекта. Так что это – неиспользованная электроэнергия».

Все бы ничего, но все 4 страны, которые участвуют в проекте — энергодефицитные, у них нет (и не предвидится) лишней электроэнергии, которую они могли бы экспортировать. Что бы ни говорил глава нигерийской TCN журналистам, по данным его же организации, в Нигерии 3 августа максимум выработки составил 4,8 ГВт при спросе в 28,8 ГВт (!!!), а за всю историю Нигерии пиковая выработка достигла лишь 5,8 ГВт. Более того, в штате Кебби (откуда берёт начало ЛЭП) только половина населения имеет доступ к электроэнергии, в других штатах Северной Нигерии ситуация аналогичная.

В итоге, если ЛЭП и построят, она будет стоять незагруженной, а долговая нагрузка на бюджеты Нигерии, Нигера, Бенина и Буркина-Фасо только увеличится.

#ЛЭП #деньги #WAPP #пулы #Нигерия #Нигер #Бенин #БуркинаФасо

Карта Западноафриканского энергопула (WAPP), планируемый участок в оранжевом овале. Источник: Всемирный банк.

​​Sonangol отсудил у Изабель Душ Сантуш 6% в португальской нефтегазовой компании Galp

Международный арбитражный суд (МАС) 23 июля вынес постановление по иску компании Exem Energy к ангольской государственной компании Sonangol по вопросу контроля над 6% акций португальской нефтегазовой компании Galp. В соответствии с решением суда, Sonangol провозглашается единственным владельцем акций. (Exem планирует подать апелляцию, но маловероятно, что она приведёт к пересмотру дела).

В 2006 г. ангольская государственная нефтегазовая компания Sonangol передала 40% в холдинге Esperanza, которому принадлежит 45% в холдинге Amorim Energia, который в свою очередь контролирует 33,34% акций португальской нефтегазовой компании Galp, компании Exem Energy. Exem тогда принадлежала Синдике Доколо — ныне покойному мужу Изабели Душ Сантуш — дочери на тот момент президента Анголы Жозу Душ Сантуша. Таким образом, в наследство Изабель досталась эффективная доля владения 6% Galp, стоимость которой, по оценке на 2021 г., составляет около 500 млн долл.

В соответствии с решением МАС, 40% в Esperanza перейдут в собственность Sonangol.

Galp — португальская нефтегазовая компания, образована в 2000 г. путём преобразования и частичной приватизации государственной компании Petrogal. Зарубежная деятельность компания сосредоточена в Анголе, Бразилии, Испании, Мозамбике и Эсватини. В Анголе компании принадлежат 5 лицензий на разведку, на 2 проектах с участием компании ведётся добыча нефти (14 тыс. брл/д в 2020 г.). В Мозамбике Galp принадлежит 10% в участке Area 4, на базе запасов которого реализуется проект по экспорту СПГ «Корал Саут» (принято ОИР, ведётся строительство плавучего завода). В Эсватини, как и в Анголе и Мозамбике, компания занимается продажей смазочных масел, нефтепродуктов и СУГ. Помимо этого в портфеле Galp 3 контракта на оффтейк СПГ общим объёмом 3,15 млн т/г с 1-5 линий «Нигерия СПГ».

Изабель душ Сантуш родилась 1 апреля 1973 г. в Баку. Отец — второй президент Анголы (1979-2017) Жозе Эдуарду душ Сантуш, мать — советская гражданка Татьяна Куканова. Первая женщина-миллиардер в Африке, в 2019 г. занимала 8 позицию в списке богатейших людей Африки по версии Forbes (в общемировом — 1008), тогда, её состояние оценивалось в 2,3 млрд долл. Основной источник доходов — инвестиционная деятельность. В 2016-2017 гг. Изабель занимала пост председателя Sonangol. Широко освещавшаяся в СМИ атака на Изабель началась 31 декабря 2019 г. с объявления об аресте её счетов в Анголе. В январе консорциум ICIJ, известный по расследованию «Панамского досье», опубликовал Luanda Leaks, где рассказал миру о предполагаемых махинациях Душ Сантуш. Это первое расследование ICIJ, посвященное одному человеку. В феврале 2020 г. были заморожены банковские счета в Португалии, а в марте и активы — акции в медиа-холдинге NOS и нефтегазовой компании Galp Energia.

Подробнее про злоключения Изабель мы писали здесь и здесь.

#деньги #Ангола #Sonangol