Пролили.

За 24 часа с момента опроса SP500 ушел почти на -1,5% вниз. Техов льют.

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

_

ВОПРОС: от жителя США.

ОТВЕТ: По-моему самое время. И можно будет сразу присоединиться к этим барышням:

▪️ https://t.iss.one/ecworldtech/169

P.S. У такого инвестора всегда стоит выбор между:

▪️ "стабильные 5% в долларах в год" и

▪️ "аааааа, что случилось, мой портфель упал за день на 5".

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Ключевые участники во фьючерсе на индекс Мосбиржи отработали идеально.

Начали возвращаться к шорту еще 15-16 августа (уже понимая, что "эйфория Трампа" скоро закончится): голубая волна Сантимента пошла вниз, - и усилили шорт 19 августа на выносе цены вверх (на графике хорошо видно).

Кто присоединился к ним - заработал.

Физики же, как обычно, побежали раздавать акции, намного позже - по факту, когда Д. Трамп дал понять, что "пока сами".

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Про то, что Ethereum держался лучше других монет после недавнего пролива:

▪️ https://t.iss.one/ecworldtech/171

- и восстанавливался в разы быстрее, - говорить не будем. Это не 100% сигнал. Но вот, когда это происходит одновременно с активностью ключевых участников, - это уже сигнал.

А ethereum сегодня с раннего утра плотно подбирали (начали часов с 2-3 утра по Москве) - посмотрите [на графике], как голубая волна Сантимента резко начала набирать вверх.

Итог: эфир сегодня вечером - на выступлении главы ФРС США - выстрелил на +12%.

P.S. По $4.750 (сейчас) - логично фикс части спекулятивной позиции, а остальное защитить трейлинг-стопом.

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Всё так.

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Ethereum сегодня обновил исторический максимум ($4.900+ за монету - по понятным причинам), но …

На фоне всей этой эйфории "это нечто новое" и "киты перекладываются из битка в эфир", важно понимать:

1️⃣ такое было уже не раз (эфир растет к крипте быстро и сильно);

2️⃣ до "лучших времен" еще как до китайской границы (в смысле - были времена в разы лучше).

И картинка ETH/BTC это очень хорошо показывает.

P.S. Но, чтобы манипулировать толпой, которая, "три дня на рынке", этого пока достаточно. Как было достаточно в прошлый и в позапрошлый раз ...

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Пролили.

Биткоин обновил минимумы прошлой недели (нивелировав весь рост от слов Д. Пауэлла), вернувшись в моменте к значениям первой декады июля.

$111.200. Не забываем про ключевую зону.

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Стейблкоины готовы переформатировать рынок казначейских облигаций США.

"Стремительный рост активов стейблкоинов, обеспеченных долларом (USDT, USDC и др.), приводит к масштабному перераспределению ликвидности в сторону рынка US Treasuries — крупнейшего долгового рынка мира". (с) Yahoo Finance

"Эмитенты стейблкоинов всё чаще хранят резервы в краткосрочных облигациях США, что уже делает их заметными игроками на этом рынке и усиливает взаимозависимость между криптофинансами и традиционными инструментами". (с) Yahoo Finance

"Некоторые аналитики предполагают, что к 2026 году стейблкоины могут стать крупнейшими частными держателями T-bills, обогнав денежные фонды и банки". (с) Yahoo Finance

Что это значит?

▪️ Стейблкоины стали новой формой цифрового доллара. Они уже не просто "токены для трейдеров". Это — глобальные, круглосуточные, программируемые доллары, обеспеченные казначейскими облигациями США.

▪️ Крипта усиливает спрос на Treasuries. Эмитенты вроде Tether и Circle держат десятки миллиардов долларов в T-bills. Чем больше оборот стейблкоинов — тем больше казначейские облигации покупаются в обеспечение.

▪️ Это создаёт новый тип институционального инвестора. Ни банки, ни фонды, ни ЦБ — а технокомпании с блокчейн-инфраструктурой, которые действуют вне классической банковской системы, но покупают ключевой актив ФРС.

▪️ Появляется риск нового системного эффекта. Если доверие к стейблкоинам пошатнётся, может начаться массовый обмен на доллары — и эмитенты будут вынуждены продавать T-bills. Это новый тип стрессов на рынке облигаций.

Что с этого инвестору и системному игроку:

▪️ Доходность T-bills теперь частично определяется крипторынком. Когда капитализация стейблкоинов растёт — спрос на T-bills увеличивается, доходности снижаются. Это надо учитывать в моделях.

▪️ Крупнейшие игроки крипторынка — это уже не биржи, а эмитенты стейблкоинов. И если раньше вы смотрели на Coinbase или Binance, теперь надо следить за резервами и балансами Circle, Tether, Paxos и других.

▪️ Крипта — больше не отдельный рынок. Она напрямую встроена в инфраструктуру доллара. Стейблкоины — это мост между DeFi и U.S. Treasuries.

▪️ Это тревожный сигнал для регуляторов. Потому что у них под контролем доллар, но не всегда — его цифровые аналоги. А значит, контроль над монетарной политикой становится менее централизованным.

▪️ Будет расти давление на регулирование. Стейблкоины станут первыми кандидатами на законопроекты и лицензирование — как новые "финансовые инфраструктуры".

Главное: крипта уже не борется с долларом. Она усиливает его — но на своих условиях. И если стейблкоины действительно станут крупнейшими покупателями T-bills — это изменит архитектуру финансов на фундаментальном уровне.

@gpt1n - нейроадаптированный анализ событий | от профи для профи

На фоне всех слухов и последних новостей ...

Рекомендую почитать всем владельцам крипты и членам секты "госдолг США":

▪️ Криптовалюты: момент, "новые перспективы", госдолг США и ФРС

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Ethereum, обновив исторический максимум ($4.960), упал почти на -13% чуть больше, чем за сутки (до $4.330).

Сигналы отрабатываются идеально, Сантимент отработал на ура.

С точки фиксации прибыли по лонгу:

▪️ https://t.iss.one/ecworldtech/174

- упали уже на -8,5%. Perfecto.

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Поэтому У. Баффет ничего и не покупал, а копил кэш (гособлиги).

Знает, что закончится "вот это вот всё" крайне плохо. И главное - не спешить откупать, когда "пирамида" начнет складываться.

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Solana.

Одна из немногих крупнейших монет, которая - с точки зрения Сантимента ключевых участников (голубая волна) - хорошо выглядела с самого начала сентября.

Весь август ребята ее продергивали вверх и затем сливали (не вынося вверх), создавая нервозность - и тем самым заставляя слабые руки продавать (физики и продавали с середины августа), - но затем [ребята] чуть больше недели назад начали набор позиции и уже не останавливались.

Отсюда и вынос к истахаям, точнее - к пока первому сопротивлению у уровня $240.

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Кто поставил на сохранение ставки ФРС на заседании этой недели? Признавайтесь :)

1 to 40.

P.S. Рынок (SP500) очень хорошо растет, но и VIX растет (+6%). Яички у мальчиков поджимаются. Осталось 2 дня.

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций

Профдеформация инвестора и изменение реальности.

Многие российские инвесторы за последние годы "переехали" с покупки российских акций на покупку акций США, то есть перенесли основной капитал к американским брокерам и сосредоточились на крупнейших международных компаниях. Это и понятно (и логично): за последние 5 лет в долларах американский рынок вырос на +52%, а российский рынок упал на -37%. Но российские инвесторы, которые ушли на американский рынок …

… принесли с собой туда и "шаблоны" российского рынка (привычки, "нормы", принципы формирования портфеля). А "российские принципы" там не работают.

Например, наиболее ошибочный из них - покупать дивидендные акции, "чтобы потом жить на дивиденды". На графике (за 3 последних года), приложенном к посту:

▪️ https://t.iss.one/ecworldcharts/172

- хорошо видно разницу между обычным индексом рынка акций США (фондом SPY) и крупнейшим фондом дивидендных акций SCHD (Schwab U.S. Dividend Equity ETF). Да, последний дает среднюю див. доходность в 3,5% годовых. Но посмотрите на разницу с широким рынком акций: 70% по широкому рынку (SPY) против 14% у фонда дивидендных акций. Это более чем существенно.

Но вчерашний российский инвестор этого не знает, потому что не смотрит. Он привык в России зарабатывать на див доходности (типа "пох на рост рынка, потом отрастет") и пришел туда, не желая учиться и с ноги открывая дверь. А некоторые из таких людей, еще и будучи лидерами мнений (в интернете), рекомендуют так делать и тем, кто читает их статьи и блоги в интернете.

А так плохо делать. Рынок США сегодня существенно отличается от того, про который писали в американских книжках 50 лет назад - в книжках, на которых все в России учатся до сих пор.

Что происходит сейчас? "Старые компании" умирают. Нет, не в плане доходов (хотя, всё чаще и так). А в плане "если перед инвесторами стоит выбрать, куда инвестировать, то они всё чаще выбирают перспективное, а не стабильное". К этому стимулирует инфляция и развитие / прогресс. Вы не видите этого, потому что не следите, а я вижу: ключевые участники американского рынка планомерно / системно выходят из старых акций, "сбрасывая" их на пенсфонды и безумных физиков.

Кто-то может сказать: "Ну, это просто бычий рынок. Поэтому так растет широкая фонда, а дивидендные - нет. В кризис широкий рынок упадет сильнее, чем дивидендные". Отчасти это так (было), но, если вы посмотрите на динамику за достаточно длинный период и продолжите ее смотреть за все более короткий (20, 10, 5, 3, 1), то заметите, что ситуация всё хуже и хуже для дивидендных акций. Она начинает напоминать российский рынок: который с каждой пятилеткой всё хуже и хуже (а инвестора Алёша это, кстати, отказывается замечать):

👉 https://t.iss.one/ecworld/4955

Мир меняется, пора меняться и вам. И учиться заново. Иначе паровоз уедет без вас.

| подписывайтесь на @ecworld
| прогнозы и аналитика

Газпром закрыл час ниже ключевого уровня. А он чаще всего указывает на неприятности для всего российского рынка.

Еще хуже для частного инвестора то, что - живя геополитическими фантазиями и слушая рыночных "гуру" - физики упорно продолжали набирать Газпром (см. Сантимент толпы) и все последние месяцы [уже сильно выше текущих уровней]. А плеч там - мама, не горюй.

Есть высокий риск получить то самое бо-бо.

| подписывайтесь на @ecworldtech
| технологии для инвестиций