📌 Важные события текущей недели на фондовых рынках

👉 12 декабря
Алроса раскроет результаты продаж за ноябрь 2022 г. (Ожидаю достаточно высокие продажи тк очень большой новостной фон пошёл по компании и котировки компании продавливают вниз)

👉 13 декабря
Внеочередные заседание Совета министров энергетики ЕС и вновь обсуждение потолка цен на газ.

👉 14 декабря
Последний день покупки акций Инарктика #AQUA
Размер – 15 рублей
Доходность – 2,37%

👉 15 декабря
✔️ Заседание ЕЦБ по ключевой ставке
✔️ АФК Система раскроет финансовые показатели по МСФО за 3 квартал 2022 (Ранее - тут)
✔️ Последний день покупки акций ФосАгро #PHOR
Размер – 318 рублей
Доходность – 4,96%

👉 16 декабря
Заседание Совета директоров Банка России по ключевой ставке (ожидается без изменений)

@aboutdiv

⚡️ Совет директоров НЛМК рекомендовал дивиденды за 9 месяцев 2022 года

- Размер - 2,6 рублей
- Доходность - 2,44%
- Последний день покупки - 9 января 2023
- Окончательное решение о выплате будет принято на ВОСА 31 декабря 2022 года, но для акций позитивен сам факт возвращения к дивидендам 👉 т.к. и решение о выплате оказалось неожиданным и то, что все “конкуренты” с начала года отказались от выплат. 🤷‍♂️

☝️ НЛМК первая, кто вернулся к дивам. На мой взгляд, стоит ждать возрождения выплат в секторе.

👏 Я очень рад, что на прошлой неделе обратил ваше внимание и подробно описал (здесь), почему акции НЛМК ведут себя аномально в отличии от других компаний сектора и спустя пару дней, мы стали свидетелями причины.

📌 На сегодня акции на часовом графике находиться в линии восходящего движения и над уровнем средней скользящей в отличии от недельно графика, и если вы рассматриваете покупку, то однозначно на малый % от портфеля т.к. фундаментально акция слаба.

*Не является ИИР

@aboutdiv

Доброе утро, друзья ☀️

Ставка на рост Лиры себя отработала 💪 валюта с утра прибавляет почти 1% и что важнее ☝️ пробивает нисходящий канал

При удержании позиции в течении нескольких дней, почти гарантирован поход вверх 🆙 А тем временем, Турция заявила, что обнаружила крупное месторождение нефти на 150 млн баррелей нефти ($12 миллиардов по текущим ценам).

@turkeycurrency

Магнит. Часть 1.

😨 Пока рынок снижается, хочу обратить внимание на Магнит 🧲, который начинает свое восстановление после продаж без новостей. По какой причине сливали актив, в то время как Х5 рос – неизвестно. Теоретически мог быть акционер 🤷‍♂️, но вряд ли т.к. сейчас они все напрямую заинтересованы в активах, а структура акционерного капитала выглядит сейчас так:
Менеджмент – 0,3%
Тендер – 3,7%
Марафон Групп – 29,2%
В свободном обращении – 66,8%
 
 
👉 Не исключаю просто периток средств из дочерней компании в основную и напомню, что выручка в 1-м полугодии увеличилась на 38,2% гг, за счет эффекта от приобретения Дикси, высокой инфляции и новых площадей, а чистая розничная выручка выросла на 40% год к году, вместе с ростом LFL продаж, которые выросли на 13,1%

@aboutdiv #магнит

Магнит. Часть 2.

С запуском электронной коммерции, 🌐 продажи по Собственной доставке, включая Фарму, WB, Delivery, Яндекс Еда, Сбер Макркет, оценка компании выглядит ниже рыночной и это хорошо. Если в цифрах, то P/E сейчас около 7,5 ,а по отрасли 10, что лучше среднего
 
Див. доходность 💰 составляла - 5,52%, при этом надо учитывать, что дивы компании росли на 22% гг на протяжении 3-х лет. 🔝
Дивидендная политика Магнита не содержит конкретных указаний , при этом менеджмент планировал платить 2 раза в год, а именно в январе и июне и сейчас видно, что компания может вернуться к выплате с учетом того, что компании в пользу сильный рубль
 
📊 По объемам видно, что выкуп акций идет на больших объемах чем были продажи, и здесь еще добавляет средняя скользящая которая находится ровно в диапазоне движения вместе с многолетним уровнем. 📌 Но главное, что на историческом, месячном и недельном графике видно, что капитуляция уже близка и такое было всего пару раз в истории акций.

* Не Является ИИР

@aboutdiv #магнит

⚠️ Уже в этот четверг могут быть санкции в отношении Владимира Потанина, "Интеррос" и Росбанка

Сообщил WSJ и так же отметил, что 🤷‍♂️ При этом НорНикель это не затронет сообщают источники.

Крайне странный вброс под завершение торгов, но все же давайте расстроим:

Интеррос владеет:
✔️ НорНикель
✔️ TCS и Росбанк
✔️ РозаХутор - девелопмент
✔️ Атомайз - первые кто получил право на ЦФА
✔️ Рексофт - IT разработчик
✔️ Три Вулкана - тур.проект
✔️ Восход - венчурный инвест.фонд в deeptech - проекты

Факта санкций нет, офис Нор.Никеля начал подготовку документов для отставки Потанина. Так же сообщили, что он покинет все должности 😨

На мой взгляд - стоит ждать подробностей, т.к. есть нелогичность (Росбанк изначально в Интерросе, а не отдельно) в опубликованной информации которая выходит на локально перекупленном рынке (ровно у верхней границы нисходящего канала), ну и акции никак не реагируют 🤷‍♂️

Да и для запада интерес лежит в других компаниях.

Суета точно будет излишней сейчас💭

@aboutdiv #норникель

⚡️ АФК Система отчиталась за 3 квартал 2022 г. Часть 1.

👉 Выручка 239.7 млрд рублей или +9.2% гг
👉 Чистая прибыль 28.3 млрд руб или +3091% гг
👉 Cкорректированная OIBDA в 3 квартале снизилась на 9,2% до 70,14 млрд. рублей.

📌 Выручка выросла за счет: 🔸консолидации результатов Группы «Эталон», а также роста выручки ряда ключевых активов:
🔸 МЕДСИ – благодаря открытию и приобретению новых клиник, а также увеличению потока пациентов; 🔸 МТС – на фоне продолжения роста в Телеком, Финтех и Медиа бизнес-вертикалях (ранее - тут)
🔸 «Биннофарм Групп» – в результате значительного увеличения продаж в розничном сегменте.

📌 Скорректированная OIBDA Группы снизилась на в результате снижения финансовых показателей Сегежа на фоне существенного укрепления рубля. (Ранее - тут)

В чистой прибыли Основным поступлением денежных средств в 3 кв. 2022 г. являются дивиденды МТС по результатам 2021 г. в размере 24,9 млрд руб. 🤷‍♂️- отличный бизнес где ключевую роль играют дивиденды и выкачивание денег из другой компании 🤷‍♂️ (Ранее - тут)

В 3 кв. 2022 г. чистые финансовые обязательства Корпорации снизились на 2% до 229,5млрд руб. преимущественно за счет роста денежной позиции. - т.е. по факту долг не снизился и у компании даже не было попытки его уменьшить

⚠️ Что в итоге и отражает отсутсвие роста акций в текущий момент! Несмотря на космические цифры по росту прибыли😉

👇 продолжение

@aboutdiv #система

⚡️ АФК Система отчиталась за 3 квартал 2022 года. Часть 2.

Как я написал ранее 👆 ключевое фин.поступление обусловлено дивидендами МТС и давайте кратко посмотрим, что у других активов 👇

🟥 МТС – скорр.прибыль упала на 45% 3 кв. 2022 гг вслед за OIBDA, а также под влиянием возросших процентных расходов МТС на фоне роста процентных ставок. Негативное влияние на прибыль также оказала валютная переоценка обязательств компании.
🟩 Сегежа Групп – результаты упали в 3 кв. 2022 гг. Негативное влияние на прибыль также оказала валютная переоценка обязательств компании.
🟦 Озон- Положительный операционный денежный поток обусловлен ростом операционной рентабельности и притоком денежных средств от рабочего капитала за счет роста кредиторской задолженности перед продавцами маркетплейса и поставщиками на фоне роста GMV.
🟪 Эталон Групп – денежные поступления упали на 27%
На результаты оказали давление:
👉 резкое повышение ипотечной ставки в первом полугодии
👉 снижение покупательской активности в конце сентября.
🟨 АХ Степь – чистый долг Увеличился гг за счет увеличения оборотного капитала трейдинговых направлений, ранних сроков закупки средств производства.
⬜️ Медси – читсый долг Увеличился год к году в связи с реализацией инвестиционной программы в течение последних 12 месяцев, а также за счет временного увеличения запасов для обеспечения бесперебойной работы сети в условиях трансформации логистических цепочек.
🟫 Бинофарм – Чистая прибыль снизилась год к году под влиянием роста процентных расходов на фоне увеличения долговой нагрузки.

Итог: все компании АФК Системы переживают не лучшие времена работая в убыток либо сильно снизив свои фин.показатели в виду чего, компанию нельзя назвать отличным вариантом инвестиций в текущий момент времени, при этом для долгосрочных инвесторов это может быть интересной историей в виду перспективности направленности инвестиций бизнеса 💭

@aboutdiv #система

🏡 Ключевая ставка, ипотека и кто зарабатывает. Часть 1.

⚡️ Вчера Владимир Путин заявил, что в России продлят льготную ипотеку до первого июля 2024. При этом ставка увеличится до 8%.
👉 Так же Правительство продлило дальневосточную ипотеку до 2030 года.
👉 Вместе с этим власти расширят доступ к семейной ипотеке для семей с двумя детьми до 18 лет, т.е. без оговорки рожденных после 2018 года, тем самым значительно расширив потенциальных ипотечников, а жителям новых регионов РФ будут давать ипотеку под 2% на новое строительство. 💪

🤷‍♂️ Но что реально на рынке недвижки…
Несмотря на то, что Доля нераспроданных квартир в новостройках достигла рекордных 66%. Больше половины новых квартир стоят пустыми.
Льготные ипотечные кредиты гонят и цены на первичку, и спрос на нее вверх, квартиры на вторичном рынке берут в ипотеку чаще — их доля колеблется от 56,1% до 77,3%.- и это будет позже новым вызовом для правительства, но пока

💬 Очередные разговоры.
Ранее из каждого утюга трезвонили, что эту ипотеку прикроют…
📌 Но давай приведу несколько фактов, почему всех просто пугали:
👉 Безусловно, стройка — локомотив экономики, как ее назвал Дерипаска и лоббировал эту историю
👉 6 млн людей в занятности
👉 со стройки идёт 1.5 трлн рублей налогов в год.
👉 порядка 70% спроса металлургов, которые сейчас в тяжелом положении
👉❗️Правительство утвердило стратегию развития стройки до 2030 года ещё в октябре общей стоимостью в 150 трлн руб! И там сообщалось, что нужно вводить на 30% больше жилья и продлить программы льготного ипотечного кредитования.

🔥 Но кто от этого выигрывает разберём ниже 👇

🏦 И напомню, сегодня принимают решение по ключевой ставке, которая ожидается без изменений, но и это под вопросом, в свете такого положения

@aboutdiv

👌 Чем запомнилась эта неделя которая оказала сильное влияние на фондовый рынок

#санкции

🇪🇺 Еврокомиссия согласовала 9-ый пакет антироссийских санкций
🇺🇸 США ввели новые санкции против Росбанка, Интерроса и Потанина

#ключеваяставка

🇪🇺 ЕЦБ повысил ключевую ставку на 50 базисных пунктов с 2% до 2,5%. Это максимальный уровень с 2009 года.
🏴󠁧󠁢󠁥󠁮󠁧󠁿 Банк Англии повысил ставку с 3% до 3,5%.
🇷🇺 ЦБ РФ оставил ставку без изменений на уровне 7,5%
🇺🇸 ФРС США повысил ставку на 50 б.п. до 4,25-4,5%

🇷🇺 🏡 Президент продлил льготную ипотеку которую ранее хотели отменить 😠 Подробно описал здесь кто на этом заработает и почему нас обманывали ее отменой ю.

#дивиденды

🐟 Инарктика закрыла реестр на получение дивидендов
Размер – 15 рублей
Доходность – 2,37%
И сразу же Основной акционер "Инарктики" Максим Воробьев продал принадлежащие ему 23% акций компании ее менеджменту. Стоит отметить, что под санкции попал венчурный фонд Amereus Group, управляющий деньгами основного владельца «Русской аквакультуры» Максима Воробьева, которому на начало этого года принадлежало 4,4% акций СПБ Биржи (сейчас ее владельцы скрыты)

🌾 ФосАгро одним днем одобрил дивиденды никому не сообщив заранее, тем самым лишив многих инвесторов возможности купить акции под дивиденды
Размер – 318 рублей
Доходность – 4,96%

Глава ИнтерРАО заявил о том, что компания придерживается планов выплаты дивидендов в размере 25% по МСФО тем самым подтвердив и без того сильное положение компании (Подробнее - тут и тут)

# отчетность

🏦 АФК Система раскрыла показатели по МСФО за 3 квартал 2022 увеличив прибыль на 3000% (Ранее - тут)

🛢АО ЕвроТранс запланировал выход на IPO после отчётности, где чистая прибыль была увеличена в 48 раз с 204 млн. рублей за 21 год, до 1.5 млрд. рублей за 9 мес. 2022 года, а так же разместит свои облигации уже 27 декабря. (Подробнее - тут)

#валюта

💴 Рубль продолжает слабеть против мировой корзины валют, USDRUB подошёл к верхнему сопротивлению треугольника с поджатием вверх, а на открытии торгов пятницы потерял сразу 6% против турецкой лиры на фоне ухудшения положения в бюджете связанной с падением цены на нефть Urals. (Подробнее - тут)

#околоинвестиции

Сегодня в 18 часов по мск начался финал чемпионата мира по футболу в Катаре 🇶🇦который заработает около 9 млрд долларов на этом мероприятии
UPD: 🇦🇷 Аргентина победила 🥇 в ЧМ. Очень достойный матч и невероятно восхитительный финал.

@aboutdiv

📌 Важные события текущей недели на фондовых рынках

👉 19 декабря

🔸Онлайн-конференция Группы Самолет "Big Day 2022"
🔸 Последний день покупки для получения дивидендов ЛУКОЙЛа за 2-е полугодие 2021 г. и 9 мес. 2022 г.
Размер - 256 и 537 рублей
Доходность - 5,4% и 11,28%

👉 20 декабря

🔸Последний день покупки для получения дивидендов Газпром нефти за 9 месяцев 2022 г. Размер - 69,78
Доходность - 15,30%

🔸Последний день покупки для получения дивидендов
Atria #MO
Размер - 0,94$
Доходность - 2,01%

🔸Последний день покупки для получения дивидендов
Philip Morris #PM
Размер - 1,27$
Доходность - 1,26%

👉22 декабря

🔸Татнефть проведет собрание акционеров и обсудит вопрос Дивидендов
🔸Сегежа проведёт собрание акционеров и обсудит изменение устава.
🔸 Яндекс проведет собрание акционеров
🔸 Русал проведет внеочередное собрание акционеров


👉23 декабря

🔸 Роснефть проведет собрание акционеров и решит вопросов дивидендов
🔸 Россети Центр проведет собрание акционеров и решит вопросов дивидендов
🔸 МОЭСК проведет собрание акционеров и решит вопросов дивидендов
🔸 МРСК Урала проведет собрание акционеров и решит вопросов дивидендов
🔸 Последний день покупки для получения дивидендов
CME Group #CME
Размер - 4,5$
Доходность - 2,62%

@aboutdiv

🚀 Пока нас радует Самолет своими фин.результатами, которые мы позже разберем, а ранее - тут

🌐 Яндекс. Часть 1.

💭 Хочу обратить ваше внимание на предстоящее собрание Яндекса т.к. здесь есть ряд интересных моментов. 🧐

Яндекс сообщил о проведении годового собрания акционеров 22 декабря. Смотреть можно будет здесь

👉 Что будет?
- рассмотрят фин.события 2021 года
🤷‍♂️ вероятно, ситуация по разделению компании тк нет пункта про реструктуризацию бизнеса в открытой части повестки собрания, но есть пометка «различные другие деловые вопросы». 🤬

🤯 Ну конечно, сделали очень «красиво» ведь по факту, была предопределена судьба и события лежат на поверхности, вспоминаем развод со Сбером, учитываем ситуацию Тиньков, прибавляем изменения и опыт ВК, и все это давно обсуждалось, просто грамотно уводили позже в сторону.

🔸 Ведь еще в июле компания объявила о том, что Волож покинет пост гендира группы, совет директоров и оставит руководящие должности в международных «дочках» и пошли разговоры о делении бизнеса, только тогда было причины санкции 🤷‍♂️

Но что может быть крайне интересно в новой компании 🤔

@aboutdiv #яндекс

🌐 Яндекс. Часть 2.

Ранее Волож отмечал, что более 95% выручки компании приносит бизнес в России
👉 А я хочу вспомнить одномоментные претензии к Воложу, что тот, не делиться прибылью

Проглядывая всю цепочку происходящего в компании, смею предположить, что в скоро будущем мы увидим дивидендную политику или внезапное распределение прибыли в пользу государства акционеров 💸

🤫 Я уверен, что это будет новая история компании, которая не будет прежней и стоит взглянуть на неё через реалии российского дивидендного рынка 😉

📈 А по технике ситуация становиться очень интересной, ведь мы подходим к нижней границе треугольника ( Ранее - тут) при этом оставаясь ниже средней скользящей, что не хорошо для актива.

@aboutdiv #яндекс

🏡 Как и говорил, посмотрим как прошёл Big Day от Самолёт ✈️

👉 Оценка активов группы увеличена до 10 млрд долл. США
👉 ТОП-2 в стране по объему текущего строительства
👉 ТОП-4 по продажам в Санкт-Петербурге, а так же вышли в Тюмень, Владивосток, Краснодарский край (Здесь планируется целый город курорт 🏝) Казань, Сахалин.
👉 увеличили долю рынка с 1,5% до 3%, в 23 году планируется увеличение до 6%
👉 будут строить финтех направление(напомню, что ранее Самолет заявил о том, что запустит ЦФА - токены на стоимость квартир)


✈️ По итогам 2022 года ожидается:
👉 увеличение объема продаж недвижимости до 1,1 млн кв.м.,
👉 В 2023 году планируют увеличить объем продаж первичной недвижимости до 1,9 млн кв. м.
👉 выручку увеличить в 1,5 раза до 350 млрд руб.,
👉 EBITDA почти в два раза год к году до 90 млрд руб.
👉 закладывает дивиденды в 10 млрд рублей в 2023, при этом напомню, что ранее они заявили о планах перенести выплаты - тут 🤔

🚀 Таким образом, ГК Самолёт планирует удвоиться по всем показателям 2023 года и безусловно, является быстрорастущей компанией приобретая множество IT интеграций в результате чего компания сокращает издержки и увеличивает скорость получения результата, что в итоге сказывается на итоговых результатах 💪

📌 По технике, как и писал ранее, не стоит ждать резкой положительной реакции на подобные заявления тк по всем индикаторам компания уперлась в локальный «потолок» - тут, но долгосрочно, крайне интересная компания👌

@aboutdiv #самолет

🔥 Пока на рынке идёт бойня за дивиденды ЛУКОЙЛа и ММК, компании роста дать новые возможности:

🌐 Positive Technologies. Часть 1.

👉 Сегодня стало известно, что Московская биржа запускает торги квартальными фьючерсами на акции
👉 Так же компания показала реальную культурно-компаративную ценность, и заботу о своих инвесторах объявив о возможности акцепта оферты о приобретении акций POSI по фиксированной стоимости 1061,8 руб. для участников SPO, проходившего в сентябре 2022 года, что почти на 13% ниже рынка

В текущих условиях, такое отношение к инвесторам и открытость компании позволяет полноценно оценить масштаб замыслов топ-менеджмента 💪 (Ранее - тут)

🖥️ Ранее - тут Positive Technologies показала отличные результаты за 3 квартал.
👉 Выручка выросла на 171% год к году и составила 3,5 млрд рублей.
👉 рост Ebitda +324%
👉 Чистая прибыль за период в 9 месяцев увеличилась на 588%


Уход конкурентов выступил драйвером роста выручки компании и сейчас, помимо колоссального роста фин показателей можно ожидать продолжения отличной дивидендный политику IT-компании🚀 с учётом 0 ставки налогообложения для рада компаний группы 😉

🌟 Безусловным плюсом в текущих условиях является структура доходов, в именно
98% выручки Группы приходится на клиентов из РФ, т.е. внешний фактор в виде санкций практически невозможен

Но у компании есть и колоссальный риск о котором расскажу далее🤔

@aboutdiv #positive

🌐 Positive Technologies. Часть 2.

Из каждого угла трубят о перспективах, но мало кто говорит о рисках компании 🤷‍♂️

👉 Первое и самое важное - Текущие обязательства превышают оборотные активы.
👉 Возможные, но маловероятные сейчас, проблемы - разрывы контрактов и рост долговой нагрузки.
👉 Дефицит оборотного капитала, правда сейчас все это замещается краткосрочными кредитами.
⚠️👉 Текущая капитализация компании - 80 млрд
🔸 Выручка около 7 млрд
🔸 Чистая прибыль около 2 млрд
🔸 Активы компании около 10 млрд

🤔 Невооруженным взглядом видно, что текущая капитализация просто зашкаливает перед балансовой стоимостью компании, которая оценивается примерно в 227 против 19 по сектору

📌 По технике компания подошла к нижней границе восходящего клина, оставаясь выше средней скользящей, что в перспективе открывает отливную дорогу вверх, но при условии благоприятной конъюнктуры 💪

@aboutdiv #positive