#AFKS Ozon IPO update ♻️

Организатор обновил инфо по размещению расписок Ozon:

обратите внимание - цена повыше ($30)🔥 и объем чуть увеличен:

Order limits below $30/ADS risk missing the transactions. Please revise limits by 12pm EST / 5pm UKT
Final base deal size of 37.95MM ADS (33MM base + 4.95MM greenshoe)

👉 грубый ориентир по АФК Системе - около 36р

@OpenFinance

#AFKS Ozon IPO update ♻️

На Мосбирже торги стартуют в 18:30 мск при условии старта торгов на NASDAQ.

На Санкт-Петербургской бирже сегодня стартуют торги ценными бумагами Ozon (SPB: OZON) сразу после старта торгов на бирже Nasdaq в 17:30 мск

‼️ но информации по цене размещения пока нет - ждем ♻️

@OpenFinance

#AFKS Ozon IPO update ♻️

OZON УСТАНОВИЛ ЦЕНУ РАЗМЕЩЕНИЯ В ХОДЕ IPO $30/ADS

по нашей оценке это примерно 36р за акцию по АФК Системе

@OpenFinance

#AFKS Ozon IPO update ♻️

Старт торгов перенесен на 18-10 по Мск

https://t.iss.one/OpenFinance/485

​#AFKS Ozon update ♻️

Начались торги на NASDAQ наконец. Дорогие инвесторы - вот она рыночная неэффективность, Ozon в космос 🚀, а АФК в минусе - ловите момент купить и не стоит благодарности 🔥

Таргет при текущих реалиях куда выше 38₽🚀

@OpenFinance

#AFKS Распродажа 🆘

Да - это рынок, да он таким бывает. Если бы рынки были полностью эффективными, то не было бы возможности заработать.
Если Вы инвестор - не стоит делать ошибок и поддаваться эмоциям, продавать качественный актив. Мы все равно остаемся позитивно настроенными на бумаги АФК Системы и даже где-то частично докупаем.

💬 что сейчас проиcходит? - думаем все сразу:
- кто-то крупный пытается играться с Ozon, успеть выйти из АФК и наиграться с Ozon
- далее идут спекулянты
- многие фиксируют прибыль, не увидив роста после IPO Ozon
- не мало выбило и стопов 100%

‼️ а еще сегодня Система еще раз заявила, что следующий актив на IPO - Сегежа и видимо тоже в скором времени!

@OpenFinance

#GLTR #MAIL Включение в индекс ✅

Индексный комитет «Московской биржи» на заседании 26 ноября рекомендовал бирже включить в основной индекс МосБиржи депозитарные расписки Globaltrans Investment PLC, HeadHunter Group PLC и OZON Holdings PLC. В индекс широкого рынка (100 акций) также войдут акции «Совкомфлота», ГК «Самолёт», а также депозитарные расписки MD Medical Group (сеть клиник «Мать и дитя»). В базу расчета индекса голубых фишек вместо акций «Алросы» включаются депозитарные расписки Mail.ru Group Limited. «Московская биржа» впервые начнёт расчёт отраслевого индекса информационных технологий и индекса строительных компаний. Изменения в индексы вступят в силу после квартальной экспирации фьючерса на индекс 17 декабря.

👇

💬 включение бумаг в индекс может привести к дополнительному притоку в них средств индексных фондов до середины декабря, что бзесуловно является позитивным фактором для котировок.

ранее про GLTR 👉 https://t.iss.one/OpenFinance/441
и конечно бумаги есть в нашем wathliste 👉 https://t.iss.one/OpenFinance/480

@OpenFinance

#DSKY Altus Capital планирует приобрести 29,9% «Детского мира» по 160 рублей за акцию

Компания, созданная выходцами из UFG Wealth Managment, хочет приобрести 29,9% - сбор заявок начнется 3 декабря. Предложение на распространяется на владельцев акций в США и на зависимых территориях.

👇

💬Конечно, новость крайне позитивная для держателей. Тут стоит воспользоваться предложением и принять участие. Надо понимать, что по такой цене желающих будет очень много и коэффициент выкупа будет примерно 30-35%(то есть выкупят частично). Так как объем предложения менее 30%, то согласно закону об АО, компания не обязана будет после выставить обязательную оферту миноритариям.

@OpenFinance

#AFKS Отчет ♻️

🔹Выручка Группы выросла на 9,6% год-к-году и составила 184,9 млрд руб
🔹Скорректированный показатель OIBDA увеличился на 14,0% год-к-году до 71,7 млрд руб.
🔹Рентабельность по скорректированной OIBDA выросла на 1,5 п.п. год-к-году до 38,8%.
🔹Скорректированная чистая прибыль в доле АФК «Система» составила 2,6 млрд руб.

‼️ Segezha Group достигла рекордных за свою историю показателей выручки и OIBDA за счет роста объемов производства и реализации и на фоне ослабления рубля.

"Сильные результаты нашего портфеля за 9 месяцев 2020 года дают менеджменту Корпорации основания при сохранении позитивных тенденций в четвертом квартале предложить Совету директоров в следующем году удвоить размер дивидендов по итогам 2020 года. Мы также продолжаем работу над модификацией дивидендной политики и планируем вынести этот вопрос на рассмотрение Совета директоров в течение 2021 года, когда, как мы надеемся, будет достигнут прогресс в борьбе с эпидемией COVID-19 и по мере улучшения экономической ситуации в стране и мире мы сможем лучше прогнозировать денежные потоки от портфельных компаний."

💬цифры +/- in-line, даже немножко лучше ожиданий. Космических результатов никто и не ждал. Важно то, что Segezha Group будет готовится к IPO и при этом показала рекордные за свою историю цифры. По дивидендам тоже пока позитив, но не сказать, что кардинальное изменения. Важнее понять будет ли возврат к прежним дивидендам, которые по сути на holde. Одним словом - оставляем тут рекомендацию покупать.

@OpenFinance

​Watchlist update♻️

Обновляем текущие результаты по нашему watchlistу

- достижение цели бумаг Русала, но пока не фиксируем и следим за динамикой цен на аллюминий;
- update по бумагам Сбербанка, будем ждать перестановки мультипликаторов от финансов к техсектору;
- АФК Система отчиталась тут 👉 https://t.iss.one/OpenFinance/492
- бумаги Mail и GLTR включили в индекс 👉 https://t.iss.one/OpenFinance/490

‼️ напоминаем про дисклеймер 👇 https://t.iss.one/OpenFinance/385

@OpenFinance

#SBER Отчет за ноябрь♻️

В ноябре Сбер нарастил чистую прибыль по РСБУ на 4,4% по сравнению с 2019 годом до 78 млрд рублей. Всего за январь - нобярь банк заработал 719,1 млрд рублей ЧП, что на 11,7% меньше результата за тот же приод 2019 года (814,1 млрд рублей)

💬Если вкратце, рекордный ежемесячный показатель чистой прибыли, который Сбер показал в октябре, в ноябре переписан не был. Основной причиной, видимо, стало некоторое замедление потребительской активности, которое отметил и сам банк. При этом год к году показатель прибыли увеличился на 4,4%. Сбер практически не создавал резервов в прошедшем месяце, а с учетом валютной переоценки даже впервые в текущем году получил доход в 10 млрд по статье "расходы по совокупным резервам".

‼️ Остаемся в бумагах компании как в префах, так и в обычках. Update проведем ближе к таргету 300р. за обычку.

@OpenFinance

#SNGSP Сургутнефтегаз нарастил прибыль в 9х раз ✅

Компания по итогам 9 месяцев получила 903,7 млрд рублей чистой прибыли по РСБУ по сравнению с 115,8 млрд годом ранее. Выручка сократилась в 1,5 раза. Прибыль от продаж упала в 2,6 раза. Ликвидные активы Сургута в третьем квартале увеличились на 497 млрд рублей, достигнув 3,808 трлн рублей.

👇

Собственно, для держателей префов всегда были важны цифры по РСБУ для подсчета дивидендов. Из-за "валютный кубышки" цифры потрясяющие, не сказать, что неожиданные, так как формула расчета форвардного дивиденда довольно простая - по сути прокси на курс рубля по отношению к прошлому году. Собственно, учитывая текущее укрепление рубля в 4 квартале, можно прогнозировать убыток и если курс рубля остается примерно в текущем диапазоне, то форвардный дивиденд на акцию составит примерно 7 рублей, что 17,4% дивдоходности.

‼️ это как раз из тех поинтов, которые не публиковались на канале, а предлагались ранее нашим Private клиентам. И надо понимать, что такие хорошие дивиденды не есть панацея, на следующий год для держателе префов все еще под вопросом.

@OpenFinance

#NIO Не успели прокатиться в Тесле, а может NIO ?

Китайский производитель электромобилей NIO разместил дополнительные 68 млн акций (ADS) на сумму $2,65 млрд, тем самым повысив начальный план размещения 60 млн акций. Количество новых выпущенных акций составляет примерно 6% от общего числа.

👇

NIO Inc следует примеру Tesla, делая второе подобное размещение в этом году. Первое размещение было в августе, но цена тогда была значительно ниже — $17. Новое размещение произошло с дисконтом, и было оценено в $39 на акцию, тем не менее это кратно превысило августовский уровень. Таким образом, компания воспользовалась высоким интересом со стороны инвесторов к производителям электромобилей, и пополнила свой баланс наличными средствами. Эти деньги в дальнейшем планируется использовать на расширение производства, что уже заложено в столь высокой стоимости. Так, капитализация NIO Inc приближается к BMW, хотя объемы производства пока отстают в десятки раз.

💬не призыв к действию, просто вариант для рассмотрения. Подходит для спекуляций, если верите в будущее электрокаров, а точнее в их справедливую оценку относительно действующих автогигантов. Скорее напоминает хайп, но не исключено, что рост еще не закончен 🤔

@OpenFinance

​#CBR По итогам заседания Банка России

Совет директоров Банка России принял ожидаемое решение оставить ключевую ставку без изменений на уровне 4,25%. Как и ожидалось, решение было вызвано ускорением роста цен под воздействием проинфляционных факторов: как продолжающимся переносом в цены прошедшего в сентябре-октябре ослабления рубля, так и всплеска розничных цен на рынках отдельных товаров. В результате инфляция в 2020 г. превысит прежние прогнозы регулятора и по новым оценкам составит 4,6-4,9%. Показатели текущего роста потребительских цен, отражающие наиболее устойчивые инфляционные процессы, по мнению регулятора находились вблизи целевого уровня.

Существенным отличием позиции регулятора от нашего прогноза состоит в том, что по оценкам регулятора наблюдаемые проинфляционные факторы могут сохранить свое воздействие продолжительное время – в том числе под влиянием удорожания издержек, в результате чего в начале года они будут компенсировать дезинфляционное влияние динамики внутреннего спроса. Прогноз регулятора по инфляции на 2021 г. не изменился и составил 3,5-4,0%. Наш прогноза на 2021 год остается в рамках интервала прогноза Банка России, однако теперь приближается к нижней границе прогноза (3,6%). По нашему мнению, наблюдаемый в 2020 г. уровень цен на отдельные продовольственные товары по итогам 2021 г. окажет заметное сдерживающее влияние на инфляцию, как неоднократно наблюдалось ранее.

Банк России отметил замедление темпов восстановления экономики в 4 квартале 2020 г. Впрочем, ухудшение эпидемиологической обстановки будет оказывать гораздо менее сдерживающее влияние по сравнению со вторым кварталом. Прогноз падения ВВП в 2020 г. был уточнен до нижней границы интервала от 4 до 5%, опубликованном в предыдущем пресс-релизе – в том числе под влиянием неожиданно скромного падения ВВП в третьем квартале (-3,4% г/г), более половины которого было обусловлено падением добычи в нефтегазовом секторе. Новые ориентиры роста на 2021 г. озвучены не были (прежние составляли 2,5-3,5%), но регулятор ожидает возобновление устойчивого роста российской экономики с первого квартала по мере «нормализации ситуации с заболеваемостью». Этому также будет способствовать ослабление квот по добыче нефти с января 2021 г.

Регулятор планирует в 2021 г. сохранить мягкую денежно-кредитную политику. Банк России по-прежнему не исключает снижение ставки на одном из последующих заседаний в зависимости от дальнейшего развития ситуации, однако теперь отмечает «высокую неоднородность текущих тенденций в экономики и динамике цен». На своей конференции председатель Банка России Э.Набиуллина отметила, что в течение первого полугодия 2021 г. регулятор планирует начать публикацию прогноза ключевой ставки.

Решение Банка России совпало с рыночными ожиданиями. Доходности пятилетних ОФЗ не отреагировали на решение ЦБ сохранить неизменной ключевую ставку, сохранившись на уровне около 5,28%. Курс рубля к доллару не изменился, прервав наблюдавшееся с начала торгов в пятницу ослабление. Рыночные ожидания динамики ключевой ставки существенно не изменились по сравнению с предыдущим заседанием Банка России, хотя теперь, исходя из кривой свопов на ключевую ставку, первое повышение ставки может произойти и несколько ранее, чем через 9 месяцев.

‼️ обратите внимание на стейтмент относительно коммантариве по ипотеке и текущих уровней по фондовому рынку по индексу IMOEX

@OpenFinance

#AFKS Система продлила программу buy back до 31декабря 2021 года

АФК «Система» продлила программу выкупа акций до 31 декабря 2021г. Программа, запущенная 17 сентября 2019 года, предполагает выкуп 100%-ной дочерней компанией АФК «Система» обыкновенных акций холдинга на сумму до 3,0 млрд руб. Максимальное количество акций, выкупленных в рамках реализации программы, не должно было превышать 300 млн. На 18 декабря 2020 года 100%-ная дочерняя компания АФК «Система» выкупила 120,6 млн акций на сумму 1,6 млрд руб.

👇

Программа buy back дополнительно поддерживает котировки «Системы». Основной идеей в акциях холдинга по-прежнему остаётся раскрытие справедливой стоимости составных частей компании, их монетизация и повышение холдингом дивидендных платежей. В этой связи много вопросов почему мы видим такую недооценку акций на фоне роста всего рынка в целом за последние 2-3 недели. Напомним, что если просто считать капитализацию публичных компаний в составле Системы с дисконтом 30% к материнскому холдингу, то таргет прайс около 30,5р., но ведь не только публичными активыми едина компания. Сохраняем ранее озвученные цели 👉 https://t.iss.one/OpenFinance/488

@OpenFinance

#Сегежа - #AFKS

В конце года под конец торговли вот такая интересная информация появилась 👇

https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=mJXaEpAS3kGsDcLWN8Fddw-B-B&attempt=1

💬если в праздники лень вчитываться - коротко Сегежа будет 15 февраля голосовать:

2.2.4. «Об утверждении повестки дня внеочередного Общего собрания акционеров Общества»
1. Утвердить следующую повестку дня Собрания 1:
1.1. О внесении изменений в п. 12.3 устава Общества;
1.2. О внесении в устав Акционерного общества Группа компаний «Сегежа» изменений, содержащих указание на то, что Общество является публичным, и об утверждении в связи с этим устава Общества в новой редакции;
🔥👉1.3. Об увеличении уставного капитала Общества путем размещения дополнительных акций посредством открытой подписки;
1.4. Об утверждении аудиторов Общества.

@OpenFinance

​#market

Давно не выходили на связь ♻️ будем исправляться!

На рынке во всю идет коррекция, но сегодня наконец заметили аккуратный позитив. Наконец появился хороший спрос в 1-ом эшелоне бумаг индекса IMOEX - тут надо быть внимательным и проверить спрос на открытие рынка в США, но в целом можно надеяться на позитивный исход👇
🔹 по индексу IMOEX закрыли новогодний гэп
🔹 индекс РТС также закрыл гэп, вышел на 50-дневные SMA
♦️по рынку ОФЗ пока спрос слобоват, в основном бидуют ОФЗ с ПК, хотя МинФин и не удовлетворяет весь спрос на аукционах
🔹на вчерашнем снижении по акциям S&P500 прошёл четвертый по размеру после рекордного дневной оборот торгов. Больше обороты были только в октябре 2008 и во время flash crash в мае 2010‼️

💬
- отчиталась компания Petropavlovsk( про отчет позже)
- есть понимание по IPO Сегежы, решение стоит ждать 15 февраля
- АФК Система удвоит дивиденды в 21 году( позитив, но там копейки пока что), кстати, VTB Capital повысил прайс таргет до 45р.

@OpenFinance

​#market

Перед открытие торгов в США спрос в 1-м эшелоне даже усилился. Хороший признак, аккуратно смотрим на лонги !

@OpenFinance

#POGR Отчет

Золотодобытчик Petropavlovsk по итогам 2020 года увеличил производство золота на 6% до 548,1 тыс. унций с учетом переработки стороннего сырья. При этом в 4 квартале производство упало на 30% по сравнению с аналогичным периодом 2019 года, до 113,5 тыс. унций. В том числе добыча золота с собственных месторождений упала в 4 квартале на 34%, до 85,5 тыс. унций, по итогам года - на 18% до 385,6 тыс. унций.
Средние цены реализации золота в 2020 году были значительно выше, чем в 2019 году: они выросли на 34% в 4 квартале и на 30% по итогам всего года. По состоянию на конец 2020 года долг компании составлял $538 млн. За 4 квартал он снизился примерно на 1%, сокращение связано с конвертацией облигаций.

💬
Итоговый результат оказался чуть хуже пересмотренного в октябре прогноза компании (560-600 тыс. унций), но разница в целом несущественна.
Сокращение же производства по сравнению с первоначальным планом (620-720 тыс. унций) связано с переносом запуска флотационной линии на Пионере с 4 квартала 2020 года на 2 квартал 2021 года, а также с задержкой выполнения запланированных подземных работ на месторождении. Плюс из-за логистических сложностей Petropavlovsk также не выполнил собственный прогноз и по переработке стороннего концентрата. Не исключено, что корпоративный конфликт тут внес свою лепту.
Впрочем, по словам главы Petropavlovsk Дениса Александрова, управленческая ситуация в компании значительно улучшилась. В настоящее время новая команда проводит всесторонний анализ деятельности компании и, видимо, вскоре должна представить обновленный производственный план на 2021 год. Мы и далее с оптимизмом ждем новостей от менеджмента и остаемся в позиции по бумагам компании.

ранее про Petropavlovsk 👉https://t.iss.one/OpenFinance/452

@OpenFinance

#AFKS🔥

IPO SEGEZHA ПЛАНИРУЕТСЯ НА ВЕСНУ, ОБЪЕМ ПРИВЛЕЧЕНИЯ МОЖЕТ СОСТАВИТЬ $400-500 МЛН -- ИСТОЧНИКИ

SEGEZHA GROUP ВЫБРАЛА JP MORGAN И UBS ДЛЯ IPO C ЛИСТИНГОМ НА МОСКОВСКОЙ БИРЖЕ -- 3 ИСТОЧНИКА - RTRS

@OpenFinance