Russian Market view💥
Предновогодний 🔻SALE🔻идет на рынке акций по индексу MICEX. Что весьма интересно, пропали желающие что либо покупать. По рынку никто не торопиться возвращаться к покупкам, инвесторы выходят в кэш, особенно это заметно по второму эшелону и немаржинальным бумагам🤔Ралли пока не видно, но это не повод огорчаться, сильно разошелся спрэд нефти в рублях и индексом MICEX. Пока нефть стоит так высоко, остаются надежды на рост, хотя может уже не в этом году...👇
Предновогодний 🔻SALE🔻идет на рынке акций по индексу MICEX. Что весьма интересно, пропали желающие что либо покупать. По рынку никто не торопиться возвращаться к покупкам, инвесторы выходят в кэш, особенно это заметно по второму эшелону и немаржинальным бумагам🤔Ралли пока не видно, но это не повод огорчаться, сильно разошелся спрэд нефти в рублях и индексом MICEX. Пока нефть стоит так высоко, остаются надежды на рост, хотя может уже не в этом году...👇
АФК Система 🤝🛄 Роснефть
Внесем свои 5 копеек в эту новость. Система к апрелю должна возмести Башнефти убытки в размере 100 ₽ млрд, исходя из мирового соглашения. Привлечение средств будет идти при содействии Российского фонда прямых инвестиций и Сбербанка. Новость 👍, а что делать инвесторам?🤔
1) Не забываем про сами акции АФК Системы, которые пусть уже и взлетели на +40%, но все еще имеют потенциал роста еще на 40-50% ✅
2) Акции Детского мира, о которых мы не раз говорили, сейчас снова будут в фаворе. Здесь потенциал 10-15% ✅
3) Для любителей фиксдоходности интересны к покупке как рублевые облигации(12-14%), так и еврооблигации АФК Системы с доходностью около 7% в валюте✅
Внесем свои 5 копеек в эту новость. Система к апрелю должна возмести Башнефти убытки в размере 100 ₽ млрд, исходя из мирового соглашения. Привлечение средств будет идти при содействии Российского фонда прямых инвестиций и Сбербанка. Новость 👍, а что делать инвесторам?🤔
1) Не забываем про сами акции АФК Системы, которые пусть уже и взлетели на +40%, но все еще имеют потенциал роста еще на 40-50% ✅
2) Акции Детского мира, о которых мы не раз говорили, сейчас снова будут в фаворе. Здесь потенциал 10-15% ✅
3) Для любителей фиксдоходности интересны к покупке как рублевые облигации(12-14%), так и еврооблигации АФК Системы с доходностью около 7% в валюте✅
Как Сечин возьмет свои 100₽ млрд?🛄
Все о старом... Все 100 млрд АФК Система вернет Башнефти до конца марта 2018г. Теперь вопрос, как Игорь Иванович перетащит их в Роснефть?🤔Вариантов несколько:
♦️ оформит передачу средств как кредит( не очень логично, т.к. кредит формально придется обслуживать и возвращать)
♦️проведут "темные" схемы( на фоне такого пристального внимания рынка это рискованно)
♦️выплатят в виде спецдивидендов( самый позитивный вариант, т.к. так Роснефть не обидит и правительство Башкирии(крупный держатель префов), которое все же не просто так заступалась за Роснефть в судебных тяжбах)
Правительство рассчитывает получить в 2018 году не менее 5 млрд рублей дивидендов от компании. Включаем математику и прикидываем примерный размер дивиденда на акцию = 135 рублей - это 10,1% дивдоходности.
💡А если будет спецдивиденд, то дивдоходность акций может достигнуть 50%💥
Все о старом... Все 100 млрд АФК Система вернет Башнефти до конца марта 2018г. Теперь вопрос, как Игорь Иванович перетащит их в Роснефть?🤔Вариантов несколько:
♦️ оформит передачу средств как кредит( не очень логично, т.к. кредит формально придется обслуживать и возвращать)
♦️проведут "темные" схемы( на фоне такого пристального внимания рынка это рискованно)
♦️выплатят в виде спецдивидендов( самый позитивный вариант, т.к. так Роснефть не обидит и правительство Башкирии(крупный держатель префов), которое все же не просто так заступалась за Роснефть в судебных тяжбах)
Правительство рассчитывает получить в 2018 году не менее 5 млрд рублей дивидендов от компании. Включаем математику и прикидываем примерный размер дивиденда на акцию = 135 рублей - это 10,1% дивдоходности.
💡А если будет спецдивиденд, то дивдоходность акций может достигнуть 50%💥
Жарко на нефтяном рынке🔻
После нашего последнего 👉поста по нефти, мы все же увидели рывок котировок на новые 2-х летние максимумы. Рынок поддержали договоренности по пролонгации сокращения по ОПЕК+, сокращения запасов в США, забастовки в Нигерии и взрыв на нефтепроводе в Ливии 😎Однако, с момента последних событий фьючерсы на черное золото перешли к бэквордации*, а спрэд между контрактами с разницей 1 год достиг максимальных уровней 5,18$☝️Это говорит о том, что участники рынка активно хэджируют(продают дальние поставочные контракты на сырьё) текущие цены с целью увеличения добычи. То есть 💡ралли на рынке скорее всего на излете, нужно быть максимально осторожным с позициями в long⚠️
💬Бэквордация - ситуация, когда цены на дальние фьючерсы торгуется ниже от цен на ближние фьючерсы.
После нашего последнего 👉поста по нефти, мы все же увидели рывок котировок на новые 2-х летние максимумы. Рынок поддержали договоренности по пролонгации сокращения по ОПЕК+, сокращения запасов в США, забастовки в Нигерии и взрыв на нефтепроводе в Ливии 😎Однако, с момента последних событий фьючерсы на черное золото перешли к бэквордации*, а спрэд между контрактами с разницей 1 год достиг максимальных уровней 5,18$☝️Это говорит о том, что участники рынка активно хэджируют(продают дальние поставочные контракты на сырьё) текущие цены с целью увеличения добычи. То есть 💡ралли на рынке скорее всего на излете, нужно быть максимально осторожным с позициями в long⚠️
💬Бэквордация - ситуация, когда цены на дальние фьючерсы торгуется ниже от цен на ближние фьючерсы.
Rusal-Дерипаска update💥
Помните наш пост про Русал & Aluminium? В середине декабря ФРС поднял % ставку. После факта, как и ожидалось, на сырьевых рынках начался ралли☝️Особо радует алюминий, который нацелился на максимумы. В свете чего, как никогда актуально иметь в портфеле акции Rusal plc, тикер RUAL.
Помните наш пост про Русал & Aluminium? В середине декабря ФРС поднял % ставку. После факта, как и ожидалось, на сырьевых рынках начался ралли☝️Особо радует алюминий, который нацелился на максимумы. В свете чего, как никогда актуально иметь в портфеле акции Rusal plc, тикер RUAL.
Феникс взлетел 🚀
Мечел получил согласие кредиторов на рестуктуризацию долга. Очередная наша надежда себя оправдала 👍 Про Мечел мы писали в октябре в посте 👉"Феникс". После статьи, компания отчиталась за 3Q2017 ростом выручки +13% год к году и ростом EBITDA +42%. Чистая прибыль за 9 месяцев составила 11 ₽ млрд. А теперь еще одна плюшка ☝️как мы писали в статье в разделе рисков, курс доллара на конец 4Q2017 составил 57,60 т.е., меньше чем в 3Q, поэтому можно дополнительно ожидать роста чистой прибыли за 4Q😎
p.s.
в худшем случаи дивиденд на акцию может составить 24 руб.(18% дивдоходность)
в лучшем случаи - 36 руб.(27% дивдоходность)
Мечел получил согласие кредиторов на рестуктуризацию долга. Очередная наша надежда себя оправдала 👍 Про Мечел мы писали в октябре в посте 👉"Феникс". После статьи, компания отчиталась за 3Q2017 ростом выручки +13% год к году и ростом EBITDA +42%. Чистая прибыль за 9 месяцев составила 11 ₽ млрд. А теперь еще одна плюшка ☝️как мы писали в статье в разделе рисков, курс доллара на конец 4Q2017 составил 57,60 т.е., меньше чем в 3Q, поэтому можно дополнительно ожидать роста чистой прибыли за 4Q😎
p.s.
в худшем случаи дивиденд на акцию может составить 24 руб.(18% дивдоходность)
в лучшем случаи - 36 руб.(27% дивдоходность)
Нефть & Недвижимость💡
Покупка недвижимости тоже является инвестицией. Нас часто спрашивают зачем инвестировать на финансовых рынках, когда можно купить недвижимость и забыть, цены ведь все равно вырастут? Ниже график нефти и индекса цен жилья в Москве(в USD)⚠️Как видите, на лицо закономерность. т.к. покупательная способность сильно зависит от цен на нефть☝️Поэтому, следите за рынками, будьте в курсе новостей и сможете выбрать оптимальный момент покупки недвижимости.
Покупка недвижимости тоже является инвестицией. Нас часто спрашивают зачем инвестировать на финансовых рынках, когда можно купить недвижимость и забыть, цены ведь все равно вырастут? Ниже график нефти и индекса цен жилья в Москве(в USD)⚠️Как видите, на лицо закономерность. т.к. покупательная способность сильно зависит от цен на нефть☝️Поэтому, следите за рынками, будьте в курсе новостей и сможете выбрать оптимальный момент покупки недвижимости.
Russian Market view - Санкции говорите?⚠️
И все же это случилось. Не так давно в нашем 👉посте мы делились с Вами графиком нефти в рублях и индекса MICEX, где показывали насколько разошелся спрэд. Итак, в первых числах нового года на рынке появились покупатели, которые вытащили индекс на уровень февраля 2017 года. Объемы при этом были довольно высокими для праздничных торгов☝️Самое интересное, судя по всему, на российский рынок заходили нерезиденты, в фаворе были голубые фишки и ОФЗ. Индекс RGBI и вовсе перебил максимумы 2013 года 😎Если фон не сменится, то есть все шансы увидеть новые максимумы по индексу MICEX💥
И все же это случилось. Не так давно в нашем 👉посте мы делились с Вами графиком нефти в рублях и индекса MICEX, где показывали насколько разошелся спрэд. Итак, в первых числах нового года на рынке появились покупатели, которые вытащили индекс на уровень февраля 2017 года. Объемы при этом были довольно высокими для праздничных торгов☝️Самое интересное, судя по всему, на российский рынок заходили нерезиденты, в фаворе были голубые фишки и ОФЗ. Индекс RGBI и вовсе перебил максимумы 2013 года 😎Если фон не сменится, то есть все шансы увидеть новые максимумы по индексу MICEX💥
К вопросу о том, почему Bloomberg писал о Путине, как о "царе мировой энергетики"♠️
Оценочные данные Reuters по добыче нефти в декабре 2017г. показали резкое падение добычи нефти в Эквадоре, Ливии, Венесуэле. Добыча в Саудовской Аравии снизилась на 0,6% к ноябрю 2017г. Рост наблюдался в Нигерии, Алжире, Анголе, Ираке, ОАЭ. В целом добыча нефти в ОПЕК в декабре 2017г. слегка подросла, но существенно ниже 2016г.
Тем временем добыча нефти в России подросла, как в декабре, так и в целом за 2017 год. Выводы делайте сами ☝️😎
Оценочные данные Reuters по добыче нефти в декабре 2017г. показали резкое падение добычи нефти в Эквадоре, Ливии, Венесуэле. Добыча в Саудовской Аравии снизилась на 0,6% к ноябрю 2017г. Рост наблюдался в Нигерии, Алжире, Анголе, Ираке, ОАЭ. В целом добыча нефти в ОПЕК в декабре 2017г. слегка подросла, но существенно ниже 2016г.
Тем временем добыча нефти в России подросла, как в декабре, так и в целом за 2017 год. Выводы делайте сами ☝️😎
Китай не будет вкладываться в госдолг США ⚠️
Китайские чиновники рекомендовали прекратить или приостановить покупку облигаций США 🤔Тем временем доходность UST на максимумах☝️ В последнее время мы часто задаемся вопросами. На этот раз мы позаимствовали интересный график у коллег. Совпадение или нет, но к верхней границе доходности по облигациям Минфина США мы подошли на фоне исторического максимума S&P 500, роста % ставки от ФРС и всеобщей эйфории на развивающихся рынках😎Так ли все безоблачно?🤔👇
Китайские чиновники рекомендовали прекратить или приостановить покупку облигаций США 🤔Тем временем доходность UST на максимумах☝️ В последнее время мы часто задаемся вопросами. На этот раз мы позаимствовали интересный график у коллег. Совпадение или нет, но к верхней границе доходности по облигациям Минфина США мы подошли на фоне исторического максимума S&P 500, роста % ставки от ФРС и всеобщей эйфории на развивающихся рынках😎Так ли все безоблачно?🤔👇
Пора инвестировать в алмазы💎
Нам снова интересны бумаги Алросы. Весь 2017 год не сильно радовал нас объемами продаж алмазов, но к концу года ситуация видимо стала стабилизироваться🤔Еще большую плюшку можем получить от продажи непрофильных газовых активов. Там в очереди стоят дочки Роснефти, Газпромбанк и Новатэк😎Вряд ил стоит ждать высокой цены, скорее консервативно - продажа по балансовой стоимости порядка 30 млрд, а это значит возможный спецдивиденд. Т.е. стоит ждать 4,5-5 рублей дивидендов по итогам 17 года и сопоставимый объем спецдивидендов.
💡Ждем суммарно порядка 9 рублей дивидендов и курс акции в районе 90 рублей с текущих 79(+13,4%)☝️
Нам снова интересны бумаги Алросы. Весь 2017 год не сильно радовал нас объемами продаж алмазов, но к концу года ситуация видимо стала стабилизироваться🤔Еще большую плюшку можем получить от продажи непрофильных газовых активов. Там в очереди стоят дочки Роснефти, Газпромбанк и Новатэк😎Вряд ил стоит ждать высокой цены, скорее консервативно - продажа по балансовой стоимости порядка 30 млрд, а это значит возможный спецдивиденд. Т.е. стоит ждать 4,5-5 рублей дивидендов по итогам 17 года и сопоставимый объем спецдивидендов.
💡Ждем суммарно порядка 9 рублей дивидендов и курс акции в районе 90 рублей с текущих 79(+13,4%)☝️
💥Индекс Мосбиржи обновил исторический максимум💥
Как мы и писали ранее в нашем 👉посте, на фоне дорогой бочки нефти в рублях индекс Мосбиржи смог обновить исторический максимум☝️В фаворе были голубые фишки, нефтегаз😎Несмотря на опасения новых санкций со стороны МинФина США по госдолгу РФ, нерезиденты охотно подбирают рублевые активы🤔
Как мы и писали ранее в нашем 👉посте, на фоне дорогой бочки нефти в рублях индекс Мосбиржи смог обновить исторический максимум☝️В фаворе были голубые фишки, нефтегаз😎Несмотря на опасения новых санкций со стороны МинФина США по госдолгу РФ, нерезиденты охотно подбирают рублевые активы🤔
🔹Новатэк - Ямал СПГ - покупаем сжиженный газ🔹
Не так давно Путин с министром энергетики Саудовской Аравии лично открывал завод по сжижения газа "Ямал СПГ". По оценке Fitch проект способен генерировать не менее 1$ млрд на уровне операционной прибыли для Новатэка☝️Первая очередь была запущена в 4Q2017, впереди запуск последующих мощностей. Эффект в цифрах от проекта стоит ждать по итогам 1Q2018, поэтому бумаги Новатэка вновь интересны для портфельных инвесторов💥Есть все предпосылки чтобы акции обновили новый максимум.
💡включаем акции Новатэка в портфель с таргетом в районе 830 рублей (+19,5%).
Не так давно Путин с министром энергетики Саудовской Аравии лично открывал завод по сжижения газа "Ямал СПГ". По оценке Fitch проект способен генерировать не менее 1$ млрд на уровне операционной прибыли для Новатэка☝️Первая очередь была запущена в 4Q2017, впереди запуск последующих мощностей. Эффект в цифрах от проекта стоит ждать по итогам 1Q2018, поэтому бумаги Новатэка вновь интересны для портфельных инвесторов💥Есть все предпосылки чтобы акции обновили новый максимум.
💡включаем акции Новатэка в портфель с таргетом в районе 830 рублей (+19,5%).
♦️ОПЕК ♦️МЭА ♦️Нефть
Инвесторы неустанно обсуждают отчеты ОПЕК и МЭА. Так согласно отчету МЭА баланс мирового рынка нефти в конце 4Q2017г. сложился слегка дефицитным, но 1Q2018г. ожидается избыточным из-за снижения переработки. Что касается ОПЕК, они на 1Q2018 видят дефицит предложения нефти🤔Тем временем рост добычи нефти в США вновь продолжил расти к историческим максимумам. Так кому верить и как вы считаете куда пойдут цены на нефть?👇
Инвесторы неустанно обсуждают отчеты ОПЕК и МЭА. Так согласно отчету МЭА баланс мирового рынка нефти в конце 4Q2017г. сложился слегка дефицитным, но 1Q2018г. ожидается избыточным из-за снижения переработки. Что касается ОПЕК, они на 1Q2018 видят дефицит предложения нефти🤔Тем временем рост добычи нефти в США вновь продолжил расти к историческим максимумам. Так кому верить и как вы считаете куда пойдут цены на нефть?👇
Швейцарский UBS о рисках на 2018 год🇨🇭
По мнению аналитиков UBS основные риски на 2018 год:
- возможный рост доходностей по американским treasuries до 2,7% к концу года
- укрепление курса евро против доллара
- волатильность, находящаяся на минимуме за последние 30 лет
Пятничное движение американских фондовых индексов на новости о приостановке работы правительства США расценивается как подтверждение формирования "пузыря". Трейдеры говорят, что ФРС загнал себя в угол, увеличивая ставки более быстрыми темпами, несоразмерно темпам роста экономики и инфляции.
Таким образом, рынок ждет сильной коррекции вниз, но при этом рассчитывает, что S&P500 еще может вырасти до 3000. При этом февраль и март видятся очень подходящим временем для реализации рисков. Золото на этом фоне может резко вырасти.
@OpenFinance
По мнению аналитиков UBS основные риски на 2018 год:
- возможный рост доходностей по американским treasuries до 2,7% к концу года
- укрепление курса евро против доллара
- волатильность, находящаяся на минимуме за последние 30 лет
Пятничное движение американских фондовых индексов на новости о приостановке работы правительства США расценивается как подтверждение формирования "пузыря". Трейдеры говорят, что ФРС загнал себя в угол, увеличивая ставки более быстрыми темпами, несоразмерно темпам роста экономики и инфляции.
Таким образом, рынок ждет сильной коррекции вниз, но при этом рассчитывает, что S&P500 еще может вырасти до 3000. При этом февраль и март видятся очень подходящим временем для реализации рисков. Золото на этом фоне может резко вырасти.
@OpenFinance
Russian Market view🆘
Индексные бумаги после утреннего роста развернулись🔻Практически по всех стаканах стоят большие офера на продажу. Впрочем, в свете ралли последних недель, коррекция выглядит вполне нормальной👇
@Openfinance
Индексные бумаги после утреннего роста развернулись🔻Практически по всех стаканах стоят большие офера на продажу. Впрочем, в свете ралли последних недель, коррекция выглядит вполне нормальной👇
@Openfinance
🆘 Запасы нефти начали расти ?
Ночью Американский институт нефти(API) опубликовал статистику по запасам нефти и нефтепродуктов в США 🇺🇸 👇
🛢Нефть +4,755 млн
⛽️Бензин +4,117 млн
⚫️Дистилляты -1,280 млн
Впервые за 7 недель запасы нефти показали рост. Что ещё интересно, вновь растут запасы бензина. Учитывая, что совсем скоро НПЗ планово начнут сокращать загрузки, есть опасения и на дальнейший рост, тем более, что февраль сезонно не лучший месяц для нефти с точки зрения роста запасов. Однако, ждём официальных данных по запасам от МинЭнерго США сегодня вечером и статистику от DOE по объёму добычи🔜
💡Узнайте чем отличаются данные API от МинЭнерго в нашей 👉статье
Ночью Американский институт нефти(API) опубликовал статистику по запасам нефти и нефтепродуктов в США 🇺🇸 👇
🛢Нефть +4,755 млн
⛽️Бензин +4,117 млн
⚫️Дистилляты -1,280 млн
Впервые за 7 недель запасы нефти показали рост. Что ещё интересно, вновь растут запасы бензина. Учитывая, что совсем скоро НПЗ планово начнут сокращать загрузки, есть опасения и на дальнейший рост, тем более, что февраль сезонно не лучший месяц для нефти с точки зрения роста запасов. Однако, ждём официальных данных по запасам от МинЭнерго США сегодня вечером и статистику от DOE по объёму добычи🔜
💡Узнайте чем отличаются данные API от МинЭнерго в нашей 👉статье
Breaking news💥
Выплата Алросой спецдивидендов от продажи газовых активов не планируется, сказал замминистра финансов РФ Моисеев🆘Ранее в посте мы писали про бумаги алмазной компании, в свете последних новостей перспектива хороших дивидендов туманна 🧐поэтому мы бы рекомендовали смотреть на динамикой акций со стороны.
Фиксируем небольшой профит✅
Выплата Алросой спецдивидендов от продажи газовых активов не планируется, сказал замминистра финансов РФ Моисеев🆘Ранее в посте мы писали про бумаги алмазной компании, в свете последних новостей перспектива хороших дивидендов туманна 🧐поэтому мы бы рекомендовали смотреть на динамикой акций со стороны.
Фиксируем небольшой профит✅
Статистика нефти от МинЭнерго США🇺🇸
🛢Нефть -1,1 млн
⛽️Бензин + 3,09 млн
⚫️Дистилляты +0,63 млн
💥Производство от DOE +128 тыс.барр.
Добыча нефти вышла на новый исторический максимум. Вспоминаем наш опрос в 👉посте про прогнозы МЭА & ОПЕК+ и ждем статистики по количеству буровых установок от Baker Hughes в пятницу.
🛢Нефть -1,1 млн
⛽️Бензин + 3,09 млн
⚫️Дистилляты +0,63 млн
💥Производство от DOE +128 тыс.барр.
Добыча нефти вышла на новый исторический максимум. Вспоминаем наш опрос в 👉посте про прогнозы МЭА & ОПЕК+ и ждем статистики по количеству буровых установок от Baker Hughes в пятницу.
USD теряет свои позиции🔻
Вот уже 2-ой месяц USD теряет свои позиции к RUB. Нас много спрашивают долго ли это будет продолжаться? 🧐Ралли по индексу MICEX подогревает интерес нерезидентов к рублевым активам. Во многом, благодаря дорогой нефти и денежно-кредитной политике ЦБ, заметен спрос рублей на валютном рынке. Вопрос как долго это может продолжиться как ни странно лежит там, за океаном 👉 🇺🇸
Мы ранее писали о росте доходностей US Treasuries, которое нас настораживает. Доходности 2-х летних treasuries достигла отметки 2,07%. Почему нам это интересно? Все довольно просто, при продолжении такой динамики, инвесторы рано или поздно будут перекладываться из рисковых активов Emerging Markets в условно безрисковые бумаги казначейства США, которые при прочих равных будут интересны с точки зрения параметра риск-доходности. Этот фактор может локально привести к оттоку "горячих денег" и спросу на USD на внутреннем рынке. Поэтому be careful. Это как один из множества факторов✌️
Вот уже 2-ой месяц USD теряет свои позиции к RUB. Нас много спрашивают долго ли это будет продолжаться? 🧐Ралли по индексу MICEX подогревает интерес нерезидентов к рублевым активам. Во многом, благодаря дорогой нефти и денежно-кредитной политике ЦБ, заметен спрос рублей на валютном рынке. Вопрос как долго это может продолжиться как ни странно лежит там, за океаном 👉 🇺🇸
Мы ранее писали о росте доходностей US Treasuries, которое нас настораживает. Доходности 2-х летних treasuries достигла отметки 2,07%. Почему нам это интересно? Все довольно просто, при продолжении такой динамики, инвесторы рано или поздно будут перекладываться из рисковых активов Emerging Markets в условно безрисковые бумаги казначейства США, которые при прочих равных будут интересны с точки зрения параметра риск-доходности. Этот фактор может локально привести к оттоку "горячих денег" и спросу на USD на внутреннем рынке. Поэтому be careful. Это как один из множества факторов✌️
