📀Торговая идея: Полиметалл

■ Тикер: POLY
■ Идея: Покупка
■ Срок идеи: 2-8 недель
■ Цель: 569 рублей
■ Потенциал идеи: 5,9%

❗️Ставка на золото сейчас является неплохим вариантом, поэтому для инвесторов есть возможность заработать на акциях Полиметалла. Вот три причины, почему эта торговая идея может сработать:

📌 Золото пользуется спросом в нестабильные времена. Последнее время его скупают центральные банки разных стран, чтобы увеличить ликвидность без роста кредитного риска. За половину 2023 года они купили 387 тонн золота против рекордных 1083 тонн за прошлый год. От этого выигрывают все золотодобытчики, включая Полиметалл.

📌 Компания Полиметалл собирается продать все свои российские активы, которые попали под ограничения. После чего золотодобытчик может вернуться к выплатам дивидендов. В ожидании информации об этом акции компании могут подорожать.

📌 А ещё котировки Полиметалла поддерживает байбэк. Компания уже выкупила двумя траншами 8,8% своих голосующих акций у нерезидентов. Потом эти бумаги могут быть аннулированы, и это будет выгодно остальным акционерам. До этого они будут храниться на казначейских счетах.

Интересная инвест-идея?

■ Да 👍
■ Нет 🤷‍♂️
■ Проверю на себе 💯

🏦 Торговая идея по акциям ВТБ:

■ Тикер: VTBR
■ Идея: Покупка
■ Срок идеи: 1-2 месяца
■ Цель: 0,0286 рублей
■ Потенциал идеи: 12,8%
■ Объем входа: 10%
■ Стоп-заявка: 0,02389 рублей

➡️ Технический анализ:

📌 Цена акций ВТБ в последние недели скорректировалась и уже некоторое время консолидируется около нижнего уровня поддержки. Стоп-лосс можно поставить с запасом ниже, а тейк-профит — у последнего локального максимума

📌 При объёме позиции на покупку в 10% и выставлении стоп-заявки на уровне 0,02389 рублей, риск на портфель составит 0,53%. Соотношение прибыль/риск составляет 2,49.

➡️ Фундаментальный фактор:

📌 ВТБ — это российский универсальный коммерческий банк с государственным участием, второй по величине активов. Банк обнародовал финансовые результаты за 8 месяцев 2023 года. Чистая прибыль в августе составила 25,9 млрд рублей, а по итогам января-августа в целом достигла 351,2 млрд рублей при рентабельности капитала на уровне 28,4%.

📌 Объем активов ВТБ за 8 месяцев увеличился на 14,7% до 28 трлн рублей. Розничный кредитный портфель повысился на 15,5% до 6,5 трлн рублей, корпоративный — на 13,4% до 13,3 трлн рублей. Средства клиентов выросли на 11,1% до 20,6 млрд рублей. Кроме этого, руководство ВТБ повысило прогноз по прибыли на 2023 год до 420 млрд рублей.

Интересная инвест-идея?

■ Да 👍
■ Нет 🤷‍♂️
■ Проверю на себе 💯

🥱 Народный портфель Московской биржи за сентябрь 2023

Это средний портфель из топ-10 самых популярных ценных бумаг в портфелях частных инвесторов. Анализ проводится на основе обезличенных агрегированных данных по открытым позициям частных инвесторов в наиболее ликвидных акциях фондового рынка Московской биржи на определенную дату.

🏦 1. Сбер ао — 29,5%
⛽️ 2. Газпром — 16,6%
⛽️ 3. Лукойл — 13,8%
🏦 4. Сбер ап — 7,3%
⛽️ 5. Сургутнефтегаз ап — 7,1%
💿 6. Норникель — 6,7%
⛽️ 7. Роснефть — 5,6%
📱 8. Яндекс — 5,5%
🔋 9. Новатэк — 4,4%
⛽️ 10. Татнефть ао — 3,6%

Изменения за месяц
• В ТОП вошли обыкновенные акции Татнефти, потеснив Магнит с 10 места
• Сургутнефтегаз ап обошел Норникель, а Роснефть — Яндекс.

Если было полезно, обязательно поставьте лайк 👍

❓ Какие акции покупать: обыкновенные или дивидендные?

✔️ Плюсы наличия дивидендов:

1️⃣ Дивиденды могут быть источником пассивного дохода, который не зависит от колебаний рынка. Дивиденды сглаживают потери от снижения цены акций в кризис.

2️⃣ Дивидендные акции принадлежат компаниям с устойчивым бизнесом, высокой прибыльностью и низким долгом. Такие эмитенты менее подвержены банкротству или сокращению дивидендов. Они часто имеют высокую репутацию и лояльность клиентов, что способствует их долгосрочному росту.

3️⃣ Инвесторы могут реинвестировать доход в те же или другие акции, которые принесут большую доходность. Можно использовать доход для потребления, сбережения или благотворительности.

4️⃣ В некоторых странах дивиденды облагаются налогом по ставке ниже, чем доход от продажи акций. Это снижает налоговую нагрузку на инвесторов и увеличивает чистый доход. В России шкала НДФЛ почти плоская.

❌ Минусы дивидендных акций:

1️⃣ У дивидендных компаний меньший потенциал роста. Они обычно меньше вкладывают в развитие бизнеса, поскольку отдают часть прибыли акционерам. Это ограничивает их способность конкурировать, адаптироваться и расширяться. Дивидендные акции могут расти медленнее, чем обычные.

2️⃣ Дивидендные акции зачастую имеют высокую цену по отношению к своей прибыли (P/E ratio) или справедливой стоимости (P/B ratio). Инвесторы платят больше за каждую единицу дохода или актива компании. Высокая цена также снижает доходность по дивидендам (dividend yield) — основной показатель привлекательности дивидендных акций.

3️⃣ Хоть дивидендные компании стабильно платят, всегда может случиться Газпром. Дивиденды могут быть снижены или отменены в зависимости от финансового положения компании, её стратегии, рыночных условий или налогового законодательства. Это приводит к неожиданным потерям для инвесторов.

Если было полезно, обязательно поставьте лайк 👍

🏦 Торговая идея по TCS Group:

■ Тикер: TCSG
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 3-4 недели
■ Цель: 4250 руб.
■ Потенциал идеи: 21,6%
■ Объем входа: 8%
■ Стоп-приказ: 3153 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Среднесрочный тренд продолжается, даже несмотря на глубокую коррекцию. При объеме позиции в 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 3153 руб. риск на портфель составит 0,78%. Соотношение прибыль/риск составляет 2,21.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 TCS Group — зарегистрированный на Кипре финансовый холдинг, объединяющий работающие в России компании под брендом «Тинькофф». 17 ноября акционеры компании обсудят возможность предоставления совету директоров полномочий по обратному выкупу акций. Байбэк — это позитивный фактор для компании, он может отразиться на котировках.

Интересная инвест-идея?

■ Да 👍
■ Нет 🤷‍♂️
■ Проверю на себе 💯

⚡️ 5 идей в российских акциях на среднесрок:

🏦 Сбербанк $SBER
Акции Сбербанка остаются одной из наиболее понятных и привлекательных бумаг на рынке. За 9 месяцев 2023 г. по РСБУ банк заработал 1,1 трлн руб. чистой прибыли. Это предполагает, что по итогам года Сбербанк может выплатить рекордные дивиденды — выше 30 руб. на акцию (более 12% дивдоходности).

Ближайшие драйверы в кейсе Сбербанка: отчетность за 10 месяцев в начале ноября, а также презентация стратегии развития на 2024–2026 гг.

⛽️ Лукойл #LKOH
Для ЛУКОЙЛа потенциальным драйвером роста является возможность выкупа собственных акций у нерезидентов с 50% дисконтом. Если выкуп будет одобрен правительственной комиссией, компания дешево приобретет собственные бумаги, которые затем могут быть частично погашены. В таком случае справедливая оценка ЛУКОЙЛа может вырасти на 15–34%.

💿 Норникель $GMKN
Ключевые причины отставания: невыразительная динамика цен на ключевые металлы, а также отказ от выплаты дивидендов за 2022 г. Компания отметила прохождение инвестиционного пика в 2023 г., а также санкционные риски и угрозу снижения цен на ключевые металлы из-за замедления мировой экономики.

Тем не менее Норникель может рассмотреть возможность промежуточных дивидендных выплат. Свободный денежный поток компании в I полугодии был положительным, а значит вероятность выплат есть. Решение о возобновлении выплат могло бы стать сильным драйвером для позитивной переоценки. Учитывая высокую рентабельность Норникеля и ожидаемое прохождение пика инвестпрограммы, выплата дивидендов лишь вопрос времени.

⛽️ Транснефть $TRNFP
Стоит обратить внимание на акции Транснефти в свете ожидаемого дробления (сплит) акций. Текущая стоимость одной акции не позволяет добавлять бумаги в портфели инвесторам с небольшим капиталом. Сплит акций должен сделать акции Транснефти более доступными для частных инвесторов. Это важно, так как они формируют более 80% торгового оборота на российском рынке акций.

Бумаги Транснефти также интересны как дивидендная фишка — дивдоходность летом 2024 г. ожидается в районе 11–14%.

💿 Северсталь $CHMF
Дивидендная передышка не будет вечной
Сохраняем позитивные ожидания по Северстали. Бумаги интересны как ставка на внутренний рынок стали. Конъюнктура позволяет компании зарабатывать, несмотря на объявленные ранее новые экспортные пошлины. По итогам I полугодия компания показала сильные финансовые результаты: существенный свободный денежный поток, чистый долг был отрицательным.

При спокойной ситуации на рынке Северсталь может вернуться к рассмотрению дивидендного вопроса к концу года или к лету 2024 г.

Если было полезно, обязательно поставьте лайк 👍

⚓️ Торговая идея по акциям Совкомфлота:

■ Тикер: FLOT
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 1-2 месяца
■ Цель: 138 руб.
■ Потенциал идеи: 11,65%
■ Объем входа: 10%
■ Стоп-приказ: 115 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Котировки движутся в классическом восходящем тренде. В конце сентября цена пробила уровень сопротивления, консолидировалась около него в качестве уровня поддержки. Стоп-лосс можно поставить под уровнем. При объеме позиции 10% и выставлении стоп-заявки на уровне 115 руб. риск на портфель составит 0,70%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,67.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 «Совкомфлот» — крупнейшая судоходная компания России, один из лидеров мирового рынка танкерных перевозок. Основные направления деятельности компании: морская транспортировка нефти и нефтепродуктов, обслуживание нефтегазовых проектов на шельфе, морская транспортировка сжиженного природного газа. 28 августа «Совкомфлот» опубликовал отчетность за II квартал 2023 года, показав хорошие результаты: операционная прибыль составила 50 млрд рублей, свободный денежный поток — $686 млн. Менеджмент компании ожидает, что работа по заключению долгосрочных контрактов позволит сохранить эту динамику, прибыль во II полугодии будет соответствовать прибыли I полугодия (около 18 рублей на акцию).

Интересная инвест-идея?

■ Да 👍
■ Нет 🤷‍♂️
■ Проверю на себе 💯

☄️ Самые ожидаемые дивиденды от российских компаний:

💎 Алроса $ALRS
Впервые за два года дивиденды выплатит Алроса — по 3,77 рублей на акцию (5,1% доходности к текущей цене). Если вы хотите успеть получить дивиденды, то акции под выплаты нужно купить до 17 октября включительно.

🏦 Сбербанк $SBER
Рекордная прибыль Сбербанка обещает 12,5% доходности по итогам года. В декабре банк должен объявить новую дивидендную политику. Но уже сейчас обещает увеличивать доходы акционеров. Скорее всего, по итогам года порадует акционеров и Мосбиржа: ожидаемая доходность — 7,8%.

⚓️ Совкомфлот $FLOT
Совкомфлот тоже неплохо заработал. Итоги полугодия дадут как минимум 9 рулей дивидендов на акцию (доходность — 7,5%). Но выплаты будут только по итогам года, а значит, в пересчёте на год доходность составит 15–16%

⛽️ Лукойл $LKOH
⛽️ Роснефть $ROSN
⛽️ Газпром нефть $SIBN
Большинство экспертов ждут промежуточных дивидендов от Роснефти, Лукойла и Газпром нефти. У нефтяников хорошие результаты за полугодие, поэтому доходность может быть неплохой: 5,4–7,3%.

🛴 Whoosh $WUSH
Совет директоров Whoosh рассмотрит вопрос выплат уже сегодня. Прогноз аналитиков Альфа-Банка — 10,25 рублей на акцию (доходность — 5%). В ноябре выплаты могут утвердить акционеры, и если всё сложится — в декабре уже поступят деньги.

⛽️ Газпром $GAZP
Кажется, выплат могут дождаться акционеры Газпрома. Но только по итогам 2023 года. На полугодовые дивиденды, судя по всему, надеяться не стоит. Но результаты первого полугодия позволяют рассчитывать как минимум на 13,05 рублей (доходность — 7,9%).

💿 Норникель $GMKN
Норникель обычно объявляет промежуточные выплаты в IV квартале. Но в этот раз компания может отсрочить рекомендацию по дивидендам из-за введения экспортных пошлин.

🍷 Белуга $BELU
Novabev Group может выплатить дивиденды за 9 месяцев, считают аналитики. Общую выплату за весь 2023 год оценивается в 720 рублей на акцию (но 320 рублей из этой суммы инвесторы уже получили).

Если было полезно, обязательно поставьте лайк 👍

💿 ММК $MAGN — сильный игрок на домашнем поле

ММК представил сегодня сильные операционные результаты за 3-й квартал 2023 г. Производство стали и продажи стальной продукции полностью восстановились до докризисных уровней, несмотря на санкционное давление и циклический спад в мировой сталелитейной отрасли.

Группа ММК была традиционно ориентирована на внутренний рынок и в силу этого менее подвержена влиянию санкций. Компания не имеет уязвимых активов за рубежом, поддерживает крайне низкую долговую нагрузку, накопила солидную «денежную подушку», инвестирует в развитие и повышает интеграцию в сырье. Сильная динамика внутреннего спроса позволила вернуть производство к высокой загрузке. Несмотря на уже произошедший рост акций и затянувшуюся дивидендную паузу, эксперты считают, что капитализация ПАО «ММК» сохраняет достаточный потенциал для роста в среднесрочной перспективе.

✔️ Аналитики присваивают рейтинг «Покупать» акциям ПАО «ММК» с целевой ценой 65,34 руб. Апсайд составляет 21,2%.

Ваше мнение насчет ММК?

■ Покупаю и держу в портфеле 👍
■ Продаю/не имею 🤷‍♂️
■ Думаю над покупкой ❤️

⛽️ Торговая идея: Лукойл

■ Тикер: LKOH
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 3-4 недели
■ Цель: 8 500 руб.
■ Потенциал идеи: 13,95%
■ Объем входа: 8%
■ Стоп-приказ: 6 900 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Восходящий тренд продолжается, и цена обновила исторический максимум. При объеме позиции в 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 6 900 руб. риск на портфель составит 0,60%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,86.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 ПАО «Лукойл» — одна из крупнейших российских нефтяных компаний, вторая по объемам нефтедобычи в России. 26 октября совет директоров компании рассмотрит рекомендацию по дивидендам за 9 месяцев 2023 года. Аналитики ожидают цифры выше 500 руб. на акцию, что может спровоцировать импульс наверх.

Ваше мнение насчет Лукойл?

■ Покупаю 👍
■ Уже держу в портфеле ❤️
■ Наблюдаю 👀

📱 Торговая идея по акциям VK:

■ Тикер: VKCO
■ Идея: Покупка
■ Срок идеи: 4-8 недель
■ Цель: 695 рублей
■ Потенциал идеи: 13,8%

➡️ Технический анализ:

📌 Акции VK находятся на уровне поддержки. В первые минуты после возобновления торгов акции VK показали излишне эмоциональное падение до своей 200-дневной скользящей средней на уровне 550 рублей, после чего последовал резкий отскок к отметке 640 рублей.

📌 В данный момент акции теряют в цене около 8%, что может являться хорошей точкой входа для того, чтобы заработать порядка 10-15% на горизонте нескольких недель.

📌 Самые осторожные инвесторы, а также те, кто хочет минимизировать риск, могут подождать точку входа пониже, ближе к зоне 550 рублей, после чего совершить покупку. Но стоит иметь ввиду, что так низко акции VK уже могут не опуститься.

➡️ Фундаментальный фактор:

📌 «ВК» — российская социальная сеть со штаб квартирой в Санкт-Петербурге. Сайт доступен на 82 языках, но особенно популярен среди русскоязычных пользователей.

📌 Сегодня Московская биржа возобновила торги акциями «VK» после редомициляции эмитента. Ранее компания зарегистрировалась на острове Октябрьский Калининградской области, куда она переехала с Виргинских островов.

Ваше мнение насчет VK?

■ Покупаю 👍
■ Уже держу в портфеле ❤️
■ Наблюдаю 👀

👀 5 лидеров роста этой недели. Что ожидать дальше?

Лидеры обычно остаются лидерами, а сильное недельное закрытие в бумагах может привести к дальнейшему росту. Посмотрим на пятерку самых доходных акций и их перспективы на будущую торговую неделю.

🔖 HeadHunter. $HHRU Лидер недели из сегмента ликвидных акций. Хотя бумага уже не входит в состав индекса МосБиржи, она все равно вызывает повышенный интерес у активных трейдеров, и мы за ней следим. Ранее она всегда возглавляла наши списки самых турбулентных акций.

Важный технический уровень приходится на 3800 руб. Накануне было закрытие выше, а сегодня поддержку протестировали сверху вниз. Если закрытие пятницы состоится выше планки, на будущей неделе тяга вверх может привести котировки к психологическим 4000 руб., или +5%.

🚚 Русагро. $AGRO Акция обновила исторический максимум, и, как правило, это сигнал к ускорению тренда. Локальный пик под 1460 руб., а предыдущий максимум перед сентябрьским обвалом — чуть выше 1413 руб. После обновления абсолютных вершин определить следующие цели сложно, но если сегодня не будет отката от завоеванных вершин, то, видимо, уровнем на неделю станут уже психологические 1500 руб., это еще +3%.

⛽️ Роснефть. $ROSN Еще позавчера пришел позитивный сигнал на фоне обновления годового максимума. Идея входа в лонг по 590 руб. с дневным стопом под 584 руб. и потенциалом вплоть до 630 руб., или +6%, уже реализуется.

🔌 ФСК-Россети. $FEES Несмотря на фундаментальную неопределенность с эффективностью инвестпрограммы и дивидендами, акции удерживаются в локальном восходящем тренде. Накануне бумага взлетела на 4%, а это заявка на продолжение роста. Удержание по дню динамического уровня 12,2 коп. может привести на будущей неделе к походу в район 13 коп., или еще до +6% от текущих.

📱 Яндекс. $YNDX Вчера бумаги резко пробили вверх динамическое сопротивление по локальным дневным пикам и за сутки взлетели более чем на 5% — неплохой паттерн к быстрому движению в сторону 2750 руб., или еще +3%.

Если было полезно, обязательно поставьте лайк 👍

📊 Аналитики пересмотрели свои прогнозы по акциям нефтяных компаний:

⛽️ Роснефть $ROSN
■ Рейтинг: "Покупать"
■ Новая целевая цена: 665 рублей🔼
■ Старая цена: 640 рублей

⛽️ Лукойл $LKOH
■ Рейтинг: "Держать"
■ Новая целевая цена: 7550 рублей🔼
■ Старая цена: 7100 рублей

⛽️ Газпром нефть $SIBN
■ Рейтинг: "Покупать"
■ Новая целевая цена: 820 рублей🔼
■ Старая цена: 660 рублей

⛽️ Сургутнефтегаз (ао) $SNGS
■ Рейтинг: "Покупать"
■ Новая целевая цена: 36 рублей🔽
■ Старая цена: 38 рублей

⛽️ Сургутнефтегаз (ап) $SNGSP
■ Рейтинг: "Продавать"
■ Новая целевая цена: 45 рублей🔽
■ Старая цена: 48 рублей

⛽️ Татнефть (ао) $TATN
■ Рейтинг: "Держать"
■ Новая целевая цена: 650 рублей🔼
■ Старая цена: 560 рублей

⛽️ Татнефть (ап) $TATNP
■ Рейтинг: "Держать"
■ Новая целевая цена: 640 рублей🔼
■ Старая цена: 545 рублей

⛽️ Башнефть (ао) $BANE
■ Рейтинг: "Покупать"
■ Новая целевая цена: 2550 рублей🔼
■ Старая цена: 2200 рублей

⛽️ Башнефть (ап) $BANEP
■ Рейтинг: "Покупать"
■ Новая целевая цена: 2200 рублей🔼
■ Старая цена: 1850 рублей

Есть ли в вашем портфеле акции российских нефтяных компаний?

■ Да 👍
■ Нет 🤷‍♂️
■ Думаю немного купить ❤️

☄️ Дивидендный календарь на НОЯБРЬ-ДЕКАБРЬ

С предварительно одобренными дивидендами
и с ещё не одобренными

Если было полезно, обязательно поставьте лайк 👍

🍏 Торговая идея по акциям Ленты:

■ Тикер: LENT
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 1 месяц
■ Цель: 855 руб.
■ Потенциал идеи: 12%
■ Объем входа: 5%
■ Стоп-приказ: 735 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Бумага находится в рамках растущего тренда к сильному у ровню сопротивления. При открытии длинной позиции на 5% от портфеля и выставлении стоп-приказа на уровне 735 руб. риск на портфель составит 0,18%. Соотношение прибыль/риск составляет 3,44.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 «Лента» — российская сеть гипермаркетов. С 2021 года компания зарегистрирована в специальном административном районе (САР) на острове Октябрьский Калининградской области.
Розничная выручка «Ленты» за 9 месяцев 2023 года составила 384,72 млрд руб., увеличившись на 0,1% по сравнению с 384,37 млрд руб. годом ранее. Онлайн-продажи выросли на 21,7% до 35,54 млрд руб. LFL-продажи (сопоставимые продажи) выросли на 1,3%, трафик — на 1%, средний чек — на 0,3%. Общее количество магазинов сократилось на 16,6% в годовом выражении — до 676 торговых точек.

Ваше мнение насчет Ленты?

■ Покупаю 👍
■ Уже держу в портфеле ❤️
■ Наблюдаю 👀

⚡️Сильнейшие бумаги по секторам

📌Нефть и газ

Наиболее рентабельные в секторе: ЛУКОЙЛ, НОВАТЭК и Татнефть. Из них наибольший вес в нефтянке имеет первый, зато у второго — сильнейшая позиция на рынке СПГ. По рейтингу управления выше всех третья компания.

Если все же определять одну фишку, то, скорее, нужно выбирать из первых двух. Они крупнее Татнефти в разы. В G-рейтинге ЛУКОЙЛ стоит выше НОВАТЭКа, и средний ROE за 5 лет у него тоже выше, так что — ЛУКОЙЛ.

📌Металлургия

Среди тяжеловесов самые рентабельные: Норникель, Северсталь и ММК. Их вес в индустрии убывает от первого к третьему. По качеству управления они расположены в том же самом порядке, поэтому побеждает Норникель.

📌Финансы

Три самых эффективных бизнеса в это секторе: Сбер, TCS Group и Мосбиржа. Два банка сложно сравнимы: первый это классчиеский монополист, а второй — наполовину финтех. Ну а биржа — вообще отдельная отрасль.

У каждого своя ниша, каждый силен конкретно в ней, поэтому выбрать можно разве что по капитализации. И тут Сбер вне конкуренции. G-рейтинг Мосбиржи и Сбера одинаков (AAA). В сумме больше всего очков — у Сбербанка.

📌 Химия

Еще один предсказуемый сектор. Лидер по рентабельности и весу один — это ФосАгро. В рейтингах управления он не уступает Сберу (тоже ААА), так что и здесь все очевидно. Если у вас в портфеле будет химия, то это будет ФосАгро.

📌Электроэнергетика

По рентабельности в отрасли лидируют Юнипро, РусГидро, Интер РАО (по убыванию ROE). Их вес на рынке напрямую сравнить трудно: тут и генерация (причем разного вида), и сети. Каждая компания сильна в своей нише.

Если мерить исключительно по размеру, то РусГидро и Интер РАО смотрятся мощно: они кратно крупнее. Но в G-рейтинге снова лидирует Юнипро. Следом идет РусГидро и только потом — Интер РАО. Поэтому интереснее все же Юнипро.

📌Потребление

Компании секторов внутреннего рынка можно свести вместе. Они обслуживают спрос, несвязанный с ценами на сырье, денежными потоками от экспорта или государственными тарифами на энергию.

При таком подходе мы смотрим прежде всего на стройку и розничные сети. Самые рентабельные: X5 Group, Novabev Group, Самолет и ПИК. На фоне конкурентов очевидно выделяются первый и последний: это тяжеловесы своих отраслей.

В рейтинге управления (G-рэнк) выше всех расположена X5 Group (A), сильно ниже — ПИК (BB), у остальных отсутствуют рейтинги. По капитализации также очевидным фаворитом выступает ритейлер, поэтому выбор в пользу X5 Group.

📌Технологии

Стабильно рентабельны компании HeadHunter, Группа Позитив и Яндекс (по убыванию ROE). Опять же, каждая представляет свою нишу или группу отраслей и в ней явно лидирует.

По весу и обороту сильно выделяется Яндекс: он практически в 10 раз превосходит остальные компании своего сектора. Также он единственный обладает G-рейтингом, причем высоким (AA). Однозначный выбор — Яндекс.

Если было полезно, обязательно поставьте лайк 👍

👀 Самое важное из вчерашних отчетов компаний за 3-й квартал

💿 Норникель $GMKN
Результаты Норникеля оказались в рамках ожиданий. По итогам девяти месяцев производство никеля снизилось на 9%, а меди на 4% из-за ремонта и настройки оборудования, но в квартальном выражении оно выросло. Эксперты считают, что на горизонте 12–18 месяцев рынок может столкнуться с дефицитом металлов, а значит долгосрочно Норникель сможет на этом заработать, что поддержит котировки его акций.

💿 Северсталь $CHMF
У Северстали увеличилась выплавка стали (+5%) и чугуна (+3%) по итогам 9 месяцев. Однако, в квартальном выражении результаты снизились из-за планового ремонта оборудования. В 3-м квартале общие продажи почти не изменились и составили 2,7 млн тонн. Но главным стало то, что больше половины продаж — это продукция с высокой добавленной стоимостью. А это говорит о хорошем спросе на продукцию на внутреннем рынке.

🍏 Лента $LENT
Финансовые показатели Ленты за 3-й квартал улучшились: выручка выросла 7% до 136 млрд рублей, сопоставимые продажи прибавили 8%, трафик и средний чек тоже оказались в плюсе. Маржа EBITDA снизилась до 5,2%, но стала выше, чем в прошлом квартале. Недавно ритейлер купил сеть Монетка. Это поможет хорошо прибавить по выручке и увеличить маржу EBITDA до 7%, что должно привести к росту котировок акций Ленты.

🍅 РусАгро $AGRO
Квартальная выручка Русагро вернулась к росту (+35%) после снижения в течение трёх кварталов подряд. В том числе благодаря приобретению "Нижегородского масложирового комбината", который принёс 19% выручки. Продажи снизились в масложировом сегменте, но остальные направления в плюсе. Продажи сахара увеличились на 5%, выручка мясного сегмента +16%, а рост сельскохозяйственного составил внушительные +103%.

Если было полезно, обязательно поставьте лайк 👍

📱 Торговая идея по Яндексу:

■ Тикер: YNDX
■ Идея: Покупка
■ Срок идеи: 1 месяц
■ Цель: 2980 рублей
■ Потенциал идеи: 11,3%
■ Объём входа: 7%
■ Стоп-заявка: 2500 рублей

➡️ Технический анализ:

📌 Акции Яндекса оттолкнулись от своей 200-дневной экспоненциальной скользящей средней и продолжили движение наверх. Идея на рост бумаги с целью 2980 рублей.

📌 При объёме позиции на покупку в 7% и выставлении стоп-заявки на уровне 2500 рублей, риск на портфель составит 0,46%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,71.

➡️ Фундаментальный фактор:

📌 «Яндекс» — это российская транснациональная компания в отрасли информационных технологий, которая владеет одноименной системой поиска в интернете, интернет-порталом и веб-службами в нескольких странах. Уже в ближайшую пятницу (27 октября) Яндекс опубликует свой финансовый отчёт за 3-й квартал 2023 года.

📌 После ухода иностранных конкурентов из России компания является главным бенефициаром отрасли. Аналитики ожидают, что «Яндекс» продолжит демонстрировать высокие темпы роста в основных сегментах своей деятельности, в первую очередь в рекламе, и покажет результаты лучше ожиданий рынка.

Ваше мнение насчет Яндекса?

■ Покупаю 👍
■ Уже держу в портфеле ❤️
■ Наблюдаю 👀

📈 5 акций, на которых позитивно влияет укрепление рубля

🔌 Интер РАО
Покупать. Цель на год — 5,9 руб. / +34%

Интер РАО работает на внутреннем рынке, основная выручка рублевая. Компания поставляет электроэнергию на экспорт, в частности в Китай, однако доля таких поставок незначительная.

Кроме того, чистый долг Интер РАО на конец I полугодия был отрицательным и составлял -345,8 млрд руб. при текущей капитализации в 474,6 млрд руб. Наличие свободного кеша предполагает, что компания может разместить его на депозиты. Процентные ставки сейчас высокие, за счет этого Интер РАО может неплохо заработать.

⛽️ Транснефть-ап
Покупать. Цель на год — 190 000 руб. / +29%

Транснефть относится к нефтегазовому сектору, но сильно отличается от представителей отрасли. Если для нефтяников укрепление рубля — выраженный негативный момент, то финансовые результаты Транснефти слабо зависят от динамики валютных курсов, ведь компания получает рублевую выручку.

В кейсе Транснефти есть актуальный среднесрочный драйвер — сплит акций. Дробление должно сделать бумаги более доступными для частных инвесторов, которые сейчас генерируют более 80% торгового оборота на рынке акций. Кроме того, акции компании интересны в качестве дивидендной фишки: по итогам 2023 г. выплаты могут достичь 18 900 руб. на акцию, что соответствует 13% дивдоходности.

🍏 Магнит
Покупать. Цель на год — 7400 руб. / +27%

Бизнес Магнита ориентирован на внутренний рынок, валютный фактор не столь значим. Более того, за счет небольшой доли импортной продукции для компании сильный рубль даже выгоден.

Драйверами для акций Магнита в среднесрочной перспективе могли бы стать новости о результатах второго раунда выкупа акций у нерезидентов с 50%-ым дисконтом. Также в подвешенном состоянии остается вопрос дивидендов: у компании есть финансовые возможности для этого, однако выплаты не поступают с 2021 г.

🏠 Эталон
Покупать. Цель на год — 130 руб. / +48%

Для строителей укрепление рубля — позитивный момент, так как становятся дешевле закупки импортного оборудования. Эффект не столь значимый в масштабах финансовых результатов, однако это приятный бонус.

В кейсе Эталона наиболее важный момент сейчас — редомициляция. Компания пока не сообщала о намерении перерегистрироваться с Кипра в другую страну, однако ряд шагов Эталона в последние месяцы можно расценивать как подготовку к переезду. Редомициляция в РФ позволила бы снизить для компании риски, связанные с зарубежной пропиской, а также возобновить выплату дивидендов.

💰 АФК Система
Покупать. Цель на год — 27 руб. / +50%

АФК Система — диверсифицированный холдинг. Некоторые бизнесы, которые контролирует Система, страдают от укрепления рубля, другие — нет. Однако для большинства крупных активов — МТС, Ozon, Медси — укрепление нацвалюты является нейтральным моментом.

Текущая конъюнктура и высокое влияние на рынок частных инвесторов позволяют выходить на биржу по интересной цене. IPO «дочек» АФК позволяет раскрывать рыночную стоимость активов корпорации, тем самым способствуя переоценке бумаг материнской компании.

Помимо перечисленных, крепкий рубль нейтрален или позитивен для акций следующих компаний: Ozon, М.Видео, X5 Group, ЛСР, ПИК, Самолет, Лента, HeadHunter, Яндекс, ВК, Novabev Group.

Есть ли у вас эти акции?

■ Да 👍
■ Нет 🤷‍♂️
■ Пока наблюдаю 👀