Тестирование инвесторов

С 1 октября 2021 года в России вводится обязательное тестирование инвесторов, при их попытке приобрести сложные финансовые инструменты, например иностранные акции.

Всего будет 10 тестов, в каждом тесте 7 вопросов. 3 вопроса на самооценку инвестора и 4 вопроса на знания о финансовом инструменте. Первые 3 вопроса в зачёт прохождения теста не идут, они нужны брокеру чтобы лучше узнать инвестора. А вот на остальные 4 вопроса нужно ответить без ошибок.

Писал об этом ранее здесь:
https://t.iss.one/Intraday_Trading_MMVB/3952

Итак, всего будет 10 тестов.
В тесте будет 7 вопросов: 3 вопроса на самооценку инвестора и 4 вопроса на знания о финансовом инструменте.
Первые 3 вопроса в зачёт прохождения теста не идут, они нужны брокеру чтобы лучше узнать инвестора.

Для прохождения теста нужно ответить правильно на все 4 вопроса из блока про знания. Тест можно проходить бесконечное количество раз.

Правильные ответы!
Напоминаю, первые 3 вопроса в зачёт не идут. Можете отвечать как угодно на своё усмотрение.
А вот остальные 4 вопроса важно ответить правильно.
Поэтому начнём с 4 вопроса.

Покупка иностранных акций
 4. Что характеризует ликвидность акции?

 5. Что не является риском по приобретению акций иностранных эмитентов?

6. Какие акции включаются в фондовый индекс, рассчитываемый биржей?

7. В случае, если Вы купили иностранную акцию за 100 долларов США и продали ее через год за 110 долларов США, при этом курс доллара США за указанный год вырос с 50 до 75 рублей.

Вопрос: Сколько составит ваш налогооблагаемый доход в РФ?

Предлагаю, отвечать в нашем чате!
Устроим мозгобойню😁

4.Ответ: способность инвестора продать акцию с минимальными для него потерями в минимальный срок.
5.Ответ: риск изменения суверенного рейтинга Российской Федерации .
6.Ответ: акции, при условии соответствия таких акций и (или) их эмитентов определенным требованиям, установленным биржей для включения в индекс, в пропорции, установленной биржей.
7.Ответ: 3250 рублей

Как вам такая новость?
Тоже жду на 100$, но это моё личное мнение и тогда получается, что нефтяники будут в шоколаде и сверхприбыли, а значит и хорошие дивиденды:

Нефть может достигнуть $100 этой зимой и спровоцировать экономический кризис - Bank of America

https://www.bloomberg.com/news/articles/2021-10-01/oil-may-hit-100-this-winter-and-spur-economic-crisis-bofa-says?srnd=markets-vp

Заявки приняты и рассмотрены в нашем Чате по Системе программирования Фомичёва:

1. GMKN
2. AFKS
3. VTBR

VJGZP и ATO система не взяла, в базе отсутствуют.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Спасибо за разбор, Игорь!

Всем хороших выходных!🥂🍷🍹

Таблетка от Merck может стать поворотом в борьбе с COVID.
_________
Мнение: похоже это разворот тренда в вакцинации, ну или как минимум создание нового конкурента на рынке борьбы с Ковид 19 и соответственно давление на акции, выпускающие вакцины.
https://www.marketwatch.com/story/merck-cheers-health-experts-with-news-antiviral-cut-risk-of-hospitalization-and-death-by-half-in-trial-and-could-become-powerful-tool-in-combating-covid-19-11633099780?mod=home-page

В сентябре прошли сообщения о том, что в ряде субьектов федерации ожидается дефицит бюджетов ( смотрим статью выше) Думаю, что для изменения ситуации будут использованы различные варианты доходов в региональные бюджеты, в том числе и дивиденды компаний, пакеты которых находятся в собственности регионов. Выкладываю блок КЛАССИФИКАТОРА ПРИЧИН ВЫПЛАТ ДИВИДНЕНДОВ, разработанный мною( я использую его в моём дивидендном инвестировании)в котором отражены компании пополняющие федеральный и региональные бюджеты. #ДивидендыForever

Понравилась статья выше от Ларисы Викторовны Морозовой.

По дивидендам согласен и Газпром и ВТБ дадут хорошие, но там только за год, промежуточных дивов нет. Аэрофлот скорее всего ещё несколько лет платить не будет, пока убытки у него.
Из региональных бюджетов, как я уже говорил, что сделал ставку на Башнефть преф и надеюсь на хорошие промежуточные дивиденды, но если этого не случится, то буду ждать за 2021 год.
С Ленэнерго преф, всё понятно, свои 10% годовых она платит всегда.
Татка дивы зажимает и это негативно сказывается на котировках.
АЛРОСА понятно, что пополнит бюджет Якутии, о чём они сами неоднократно заявляли.

Вообщем мудрая старушка, как всегда идёт на шаг впереди и можно немного за ней подсматривать😉.

В продолжение нашего разговора про тестирование неквалифицированных инвесторов с 1 октября.
Сейчас выложу остальные тесты с вопросами и возможными вариантами ответов.

С 1 октября 2021 года вступают в силу поправки к закону "О рынке ценных бумаг", ограничивающие неквалифицированным инвесторам доступ к сделкам со сложными финансовыми инструментами. К ним Банк России относит, в частности, облигации иностранных эмитентов с неопределенным сроком погашения, субординированные зарубежные облигации и структурные облигации иностранных эмитентов.

Чтобы совершать сделки со сложными финансовыми инструментами, неквалифицированному инвестору предстоит пройти у брокера специальное тестирование. Тест будет состоять из двух частей: первый блок вопросов посвящен оценке инвестором своих знаний о фондовом рынке, а второй - оценке знаний о категориях инвестиционных инструментов. Пройти тест можно бесплатно, количество попыток не ограничено.

Согласно закону, тестирование не придется проходить тем инвесторам, которые до 1 октября 2021 года совершили хотя бы одну сделку с тем или иным сложным финансовым инструментом.

Всего будет 10 тестов, в каждом тесте 7 вопросов. 3 вопроса на самооценку инвестора и 4 вопроса на знания о финансовом инструменте. Первые 3 вопроса в зачёт прохождения теста не идут, они нужны брокеру чтобы лучше узнать инвестора. А вот на остальные 4 вопроса нужно ответить без ошибок.

В тесте будет 7 вопросов: 3 вопроса на самооценку инвестора и 4 вопроса на знания о финансовом инструменте Первые 3 вопроса в зачёт прохождения теста не идут, они нужны брокеру чтобы лучше узнать инвестора.

Для прохождения теста нужно ответить правильно на все 4 вопроса из блока про знания. Тест можно проходить бесконечное количество раз.

Правильные ответы
Напоминаю, первые 3 вопроса в зачёт не идут. Можете отвечать как угодно на своё усмотрение.
А вот остальные 4 вопроса важно ответить правильно.

Тест 1:Покупка иностранных акций
 4. Ликвидность акции характеризует:
Ответ: способность инвестора продать акцию с минимальными для него потерями в минимальный срок

 5. Что из перечисленного не является риском по приобретению акций иностранных эмитентов?
Ответ: риск изменения суверенного рейтинга РФ

6. В фондовый индекс, рассчитываемый биржей, включаются:
Ответ: акции, при условии соответствия таких акций и (или) их эмитентов требованиям, установленным биржей для включения в индекс

7. В случае, если Вы купили иностранную акцию за 100 долларов США и продали ее через год за 110 долларов США, при этом курс доллара США за указанный год вырос с 50 до 75 рублей, ваш налогооблагаемый доход в России составит:
Ответ: 3250 рублей

Тест 2: Акции, не включенные в котировальные списки
 4. Вы получили убытки от совершения сделок с акциями. Возместят ли Вам Ваши убытки?
Ответ: не возместят 

5. Если инвестор принимает решение продать принадлежащую ему акцию, как быстро он может это сделать?
Ответ: точная дата не может быть определена 

6. Выберите признаки, отличающие акции, не включенные в котировальные списки, от акций, включенных в котировальные списки
Ответ: как правило, цены на акции, не включенные в котировальные списки, более волатильны и количество сделок с такими акциями в течение дня меньше 

7. Выберите верное утверждение:
Ответ: акция, не включенная в котировальный список биржи, как правило менее ликвидна, чем акция, включенная в котировальный список 

Тест 3: Допуск к необеспеченным сделкам (маржинальная торговля)
 4. Маржинальная торговля – это:
Ответ: торговля с использованием заемных средств брокера 

5. Может ли взиматься плата за использование средств, предоставленных брокером при маржинальной торговле?
Ответ: может, если это предусмотрено договором с брокером.

6. Если Вы при инвестировании совершаете маржинальные сделки, как правило, размер возможных убытков:
Ответ: больше, чем при торговле только на собственные средства 

7. В каком случае брокер может принудительно закрыть позицию клиента при наличии ранее заключенных маржинальных / необеспеченных сделок?
Ответ: в случае недостаточности обеспечения по маржинальной / необеспеченной позиции

Тест 4: Заключение договоров РЕПО
4. Если Вы продали ценную бумагу по первой части договора репо, по второй части такого договора репо Вы:
Ответ: будете покупать такую же ценную бумагу 

5. Переоценка по договору репо
Ответ: может проводиться в целях снижения риска неисполнения обязательств по второй части договора репо 
6. Вы являетесь покупателем по первой части договора репо. По ценным бумагам, которые Вы получили по договору репо, осуществлена выплата денежных средств или передано иное имущество, в том числе в виде дивидендов или процентов (доход). В каком случае Вы обязаны передать сумму такого дохода продавцу по договору репо?
Ответ: в любом случае, даже если Вы этот доход фактически не получили 

7. Продавец передал в собственность покупателя ценные бумаги по договору репо (в случае отсутствия в договоре оговорки о возможности возврата иного количества ценных бумаг). Риск невозврата ценных бумаг, переданных по первой части договора репо, для продавца может реализоваться:
Ответ: при неисполнении покупателем своих обязательств по договору репо, а также при погашении ценных бумаг

Тест 5: Опционы, фьючерсы, производные финансовые инструменты
4. Если Вы купили опцион на покупку акций, Вы:
Ответ: имеете право купить акции по цене, предусмотренной условиями опциона 

5. Вы продали опцион на покупку акций. Ваши потенциальные убытки:
Ответ: ничем не ограничены 

6. Вы получили убыток от инвестиций на срочном рынке. Возместят ли Вам ваши убытки?
Ответ: нет, не возместят 

7. Вы имеете один фьючерсный контракт на акции. Цена акций резко упала. В данном случае события могут развиваться следующим образом:
Ответ: брокер потребует от Вас внести дополнительное обеспечение и в случае, если Вы этого не сделаете, Вы либо брокер закроете Вашу позицию, но баланс Вашего счёта может стать отрицательным

Тест 7: Структурные облигации

4. Выберите верное утверждение в отношении структурных облигаций:
Ответ: право на получение номинальной стоимости при погашении структурной облигации зависит от изменения цен на товары, другие ценные бумаги, изменения курсов валют и иных финансово значимых показателей, которые связаны со структурной облигацией (влияющих на выплату по структурной облигации) 

5. Может ли инвестор по структурной облигации при ее погашении получить выплату меньше ее номинальной стоимости?
Ответ: да, может 

6. Что из перечисленного, как правило, не является риском по структурной облигации?
Ответ: риск изменения рыночной капитализации эмитента при осуществлении выпуска облигаций 

7. Вы приобрели бескупонную структурную облигацию. Выплата номинальной стоимости при погашении такой облигации зависит от цены акций компании А. Защита капитала (возврат номинальной стоимости) по структурной облигаций составляет 80% в случае падения цены на акции компании А более, чем на 10% от первоначальной цены. Какой объем выплаты относительно номинала структурной облигации Вы ожидаете получить в случае снижения цены акций компании А на дату погашения структурной облигации более, чем на 10% от их первоначальной цены:
Ответ: 80% 

Тест 7: Паи закрытых паевых инвестиционных фондов (ЗПИФ)
 4. Инвестиционный пай – это:
Ответ: ценная бумага, удостоверяющая долю в праве собственности на имущество паевого инвестиционного фонда

 5. Каким образом выплата промежуточного дохода по инвестиционным паям закрытого паевого инвестиционного фонда влияет на расчетную стоимость пая? Расчетная стоимость пая, как правило (при прочих равных условиях):
Ответ: снижается 

6. Если инвестор принимает решение продать принадлежащие ему паи закрытого паевого инвестиционного фонда, как быстро он может осуществить продажу?
Ответ: невозможно определить, поскольку заключить сделку можно только при условии, что найдется покупатель 

7. Допускается ли вторичное обращение паев закрытого паевого инвестиционного фонда?
Ответ: да, если это предусмотрено правилами доверительного управления фондом 

Тест 8: Облигации российских эмитентов, которым не присвоен рейтинг или он ниже уровня
4. Кредитный рейтинг облигаций — это:
Ответ: оценка кредитным рейтинговым агентством способности компании – эмитента облигаций выполнять взятые на себя финансовые обязательства по этим облигациям 

5. Если инвестор принимает решение продать принадлежащие ему низколиквидные облигации, как быстро он может это сделать?
Ответ: невозможно определить, поскольку заключить сделку можно только при условии, что найдется покупатель

6. Пожалуйста, выберите правильный ответ из следующих утверждений:
Ответ: как правило, чем ликвиднее облигация, тем меньше разница между ценами заявок на покупку и продажу (спред)

 7. Отсутствие кредитного рейтинга выпуска для любого выпуска облигаций означает:
Ответ: отсутствие мнения кредитного рейтингового агентства о кредитном риске данного выпуска облигаций 

Тест 9: Облигации иностранных эмитентов в валюте (еврооблигации) которым не присвоен рейтинг или он ниже нужного уровня

4. Кредитный рейтинг компании, обеспечивающей (осуществляющей) исполнение обязательств (выплаты) по облигациям — это:
Ответ: оценка кредитным рейтинговым агентством способности компании, обеспечивающей (осуществляющей) исполнение обязательств (выплаты) по облигациям, выполнять взятые на себя финансовые обязательства по этим облигациям 

5. Если инвестор принимает решение продать принадлежащие ему низколиквидные облигации, как быстро он может это сделать?
Ответ: невозможно определить, поскольку заключить сделку можно только при условии, что найдется покупатель 

6. Пожалуйста, выберите правильный ответ из следующих утверждений:
Ответ: как правило, чем ликвиднее облигация, тем меньше разница между ценами заявок на покупку и продажу (спред) 

7. В случае, если Вы купили иностранную облигацию за 100 долларов США и продали ее через год за 110 долларов США, при этом курс доллара США за указанный год вырос с 50 до 75 рублей, Ваш налогооблагаемый доход в России составит:
Ответ: 3250 рублей

Тест 10: Облигации со структурным доходом
 
4. Можно ли в дату приобретения облигации, величина и (или) факт выплаты купонного дохода по которым зависит от изменения стоимости какого-либо актива (изменения значения какого-либо показателя) или наступления иного обстоятельства (облигаций со структурным доходом), точно рассчитать общий размер купонного дохода по такой облигации, который будет выплачен ее эмитентом? Ответ: нет. Размер купонного дохода не может быть точно рассчитан, поскольку известен порядок расчета, но неизвестны точная рыночная стоимость активов и (или) точные значения финансовых показателей, от которых зависит величина купонного дохода. 

5. Что из перечисленного не является риском по облигации со структурным доходом?
Ответ: риск получения убытков при погашении облигации со структурным доходом в виде разницы между номиналом облигации и суммой, выплаченной эмитентом при её погашении 

6. Возможно ли точно определить, как повлияет изменение рыночной стоимости активов и (или) значений финансовых показателей, от которых зависит размер купонного дохода по облигации со структурным доходом, на цену продажи такой облигации инвестором на вторичном рынке?
Ответ: нет, точно определить невозможно поскольку на цену облигации со структурным доходом влияет значительное число факторов 

7. Выберите верное утверждение относительно рыночной стоимости облигации со структурным доходом, который зависит от цены определенной акции.
Ответ: рыночная стоимость облигации со структурным доходом зависит от многих факторов, одним из которых является изменение цены соответствующей акции, но не определяется им напрямую 

Иностранные ETF – с 1 апреля 2022 года

4.Выберите правильное утверждение в отношении паев ETF на индекс акций:

Ответ: благодаря диверсификации вложений инвестиции в ETF на индекс акций при прочих равных условиях, как правило, связаны с меньшим уровнем инвестиционного риска по сравнению с вложениями в обыкновенные акции иностранных компаний-эмитентов.

5. Как устроен механизм формирования цены ETF?

Ответ: формируется не на биржевом рынке паев ETF, а на рынке, где обращаются базовые активы, составляющие ETF. Если цена паев фонда окажется выше, чем стоимость его портфеля, приходящаяся на один пай ETF, то авторизованный участник фонда, действуя исключительно в своих интересах за счет операций на первичном и вторичном рынке, вернет цену к справедливому уровню.

6. Что из перечисленного не является риском, связанным с вложениями российских инвесторов в паи ETF?

Ответ: риск изменения суверенного рейтинга Российской Федерации.

7. В случае, если Вы купили пай ETF за 100 долларов США и продали его через год за 120 долларов США, при этом курс доллара США за указанный год вырос с 50 до 75 рублей, Ваш налогооблагаемый доход в России составит:

Ответ: 4000 руб. (На покупку потратили $ 100 * 50 руб. = 5000 руб. , продали за $ 120 * 75 руб. = 9000 руб. Ваш доход: 9000 руб. – 5000 руб. = 4000 руб.).

Итоги доходности сигналов (не путаем с доходностью портфеля) за сентябрь 2021:

1.IRAO
Покупка 4,3045
Продажа 4,78
Прибыль 9,9%

2. Didi
Покупка 8,08$
Продажа 8,84$
Прибыль 8,5%

3. SPCE
Покупка 1721р
Продажа 1820р
Прибыль 5,4%

Сделок было не так много, постараюсь исправиться😉
Итого: 23,8%

Спекулятивный портфель и ИИС

суммарная результативность сделок за последние 15 месяцев интрадея получилась:
июль 2020 25,34%
август 2020 14,92%
сентябрь 2020 14,24%
октябрь 2020 12,54%
ноябрь 2020 13,54%
декабрь 2020 14,71%
январь 2021 20,31%
февраль 2021 31,67%
март 2021 -4,48%
апрель 2021 29,78%
май 2021 23,12%
июнь 2021 40,3%
июль 2021 25,7%
август 2021 22,2%
сентябрь 2021 23,8%

Среднесрочные спекуляции:
итог 2019-2020гг.

Добрый день, друзья.
Рыночный фон: Америка в плюсе, Азия разнонаправленно, ЕС в минусе, фьючи на Америку в минусе, нефть в минусе.

Заявки приняты и рассмотрены в нашем Чате по Системе программирования Фомичёва:

1. GMKN

Сны робота за эту ночь:

Индексы:
RSTI
S&P500

Акции:
1. ZYXI
2. LIN
3. MSFT
4. TGT
5. MOEX

Кстати, тем, кто в VIP Чате интересуются логикой сигналов входа в позицию, которую преследует робот - предлагаю посмотреть как раз на эти самые "сны" робота - система подбирает визуально привлекательные бумаги.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Спасибо за разбор, Игорь!

Всем хорошего дня и профита!

Кстати друзья, если вы до сих пор ещё не в нашем чате канала, то ловите ссылку:
https://t.iss.one/joinchat/4aaBLbu59fE4YmUy

Мы не кусаемся и у нас там очень доброжелательная атмосфера, так что милости просим господа в наш дружный чат!

Обсуждаем рынок и сделки и ловим 🚀

Друзья, в нашем чате
https://t.iss.one/joinchat/4aaBLbu59fE4YmUy вы можете делать заявки рассмотреть 1 акцию по системе программирования и если она возьмёт их в работу, то мы опубликуем.

Теперь будем рассматривать только одну акцию по случайному выбору, ну и то, что приснилось роботу за ночь.

Теперь принимать заявки мы будем с вечера с 17 до 18 мск, а выкладывать мурзилки и анализ будем утром до открытия рынка.

Принимаем заявки сейчас в нашем чате.
Успевайте!😉

Добрый день, друзья!
Всё растёт и это замечательно.
Поздравляю нашу секту ВТБ и Башнефть преф😉

Ищу точку выхода по ВТБ около 0,0545