마이클버리 이번엔 2008년 경고

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~ Michael Burry took aim at Nvidia's newly announced $500 billion financing platform, stating that the structure just recreates the same risky debt dynamics that fueled the 2008 financial crisis, this time repackaged for the AI boom

https://finance.yahoo.com/technology/ai/articles/michael-burry-calls-nvidia-500b-100952356.html

미중은 안 친해집니다

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~ NDB는 중국·러시아·인도·남아프리카공화국·브라질 등 브릭스 주요국이 회원국 및 신흥 개발도상국 개발을 지원하기 위해 2015년 설립한 국제 금융기구다. 이후 방글라데시·아랍에미리트(UAE)·이집트·알제리·우즈베키스탄 5개국이 추가 가입했고, 우루과이·콜롬비아·에티오피아·앙골라·짐바브웨 5개국은 이사회 가입 승인까지 받은 상태다

~ 이란은 2024년 브릭스 회원국이 됐으나 아직 NDB 가입 절차를 밟지는 않았다

~ 헤마티 총재는 오는 9월 인도에서 열리는 브릭스 정상회의에 대해 "이란이 통화 및 은행 거래를 가장 많이 하고 있는 회원국 당국자들을 만날 수 있는 가장 중요한 기회"라고 강조했다

~ 그러면서 "우리는 브릭스 회원국들이 각자 자국 통화를 이용해 상호 무역을 할 수 있다고 믿는다"며 "테헤란은 브릭스 회원국들과 양자 및 3자간 통화 협력을 추진하고 있다"고 말했다

https://n.news.naver.com/article/003/0014124015?sid=104

2008년 부동산 위기 경고

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~ The US housing market by many measures is stuck in the mud, and fresh data suggests an alarming parallel to the run-up to the 2008 crash

https://www.businessinsider.com/home-prices-housing-market-warning-sign-2008-gfc-existing-sales-2026-8

징둥닷컴 2분기 실적 서프라이즈:

• 매출 3464억위안
vs. 예상 3421억위안

• 조정EBITDA 79억위안
vs. 예상 77억위안

• 조정EPS 6.29위안
vs. 예상 5.40위안

京东集团 第二季度净营收3,464.0亿元人民币，同比下降2.9%，市场预估3,421亿元人民币。第二季度调整后EBITDA 79亿元人民币，上年同期30亿元人民币，市场预估77亿元人民币。第二季度调整后每ADS收益6.29元人民币，市场预估5.40元人民币。截至2026年6月30日，股票回购计划剩余金额为10亿美元。京东集团美股盘前跌近1%。

https://wallstreetcn.com/livenews/3149104?ivk=1#from=android

~ 미국 정부의 징벌적 관세 조치에도 웨이모가 중국산 차체를 선택한 핵심 이유는 압도적인 단가 절감 효과 때문이다. 세관 신고액 기준 지커 CM1e 섀시의 공장 출고가는 3만 8,000~3만 8,500달러(약 5,130만~5,200만 원) 선이다. 102.5% 관세를 부과한 미국 하차 기준 섀시 단가는 약 7만 8,000달러(약 1억 500만 원)다. 여기에 라이다 4개, 레이더 6개, 카메라 13개로 구성된 웨이모 6세대 자율주행 시스템 비용 약 2만 5,000달러(약 3,380만 원)를 더하면, 현지 결합 이전의 차량 및 하드웨어 총비용은 약 10만 3,000달러(약 1억 3,900만 원) 수준에 불과하다

~ 이는 재규어 I-페이스(I-Pace) 기반 5세대 로보택시의 대당 추정 비용(약 20만 달러)과 비교하면 무려 48.5%나 저렴한 가격이다. 100%가 넘는 관세를 감수하더라도 자이커의 전용 플랫폼과 6세대 하드웨어의 원가 혁신이 관세 인상분을 충분히 상쇄하고도 남기 때문이다

https://n.news.naver.com/article/108/0003461815?sid=004

딥시크 API 가격 인상 발표: 8/17부터 최고 가격 27위안까지 인상. 신규 버전 V4 Pro 정식 출시

• 플래그십 모델 v4 pro 기준 피크 시간대 백만토큰 출력 가격은 6위안에서 27위안으로 350% 상승.

• 동시에 8/13 V4 Pro 정식 버전 출시. 앱, 웹, API에 동시 배포

DeepSeek宣布API涨价，8月17日起峰值价格最高涨至27元，新版V4 Pro正式上线
以旗舰模型deepseek-v4-pro为例，高峰时段百万tokens输出价格从6元升至27元，涨幅同为350%；缓存未命中输入价格从3元升至9元。与此同时，DeepSeek V4 Pro正式版已于8月13日上线，并同步在APP、网页端及API端部署。

https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4430070

고려해야 할 것이 많은 업종

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~ 블루버그NEF의 유루 탄 애널리스트 역시 상반기 생산량 감소가 당국의 과잉 경쟁 통제 정책 때문이라기보다는 중국 신규 태양광 설비 설치 수요 감소 때문일 것이라고 추정했다

https://n.news.naver.com/article/001/0016250873?sid=104

~ 트럼프 대통령은 이날 서명한 각서에서 "미국에 새로운 조선소를 동시에 건설하거나, 미국 내 기존 조선소의 소유권 또는 과반 지분을 확보"한 외국 조선업체가 이같은 대상이라고 밝혔다

~ 트럼프 대통령은 "최초 두 척 이후의 모든 선박은 미국 조선소에서 건조해야 한다"고 조건을 달았다

https://n.news.naver.com/article/215/0001262333?sid=104

~ 100% 부과 대상에는 최대 이륙 중량이 25㎏을 초과하는 드론과 열화상 기능을 갖춘 드론이 포함된다. 트럼프 대통령은 다만, 100% 관세 부과 대상보다 크기가 작고 국가안보에 중대한 영향을 미치는 특정 기능을 갖추지 않은 드론, 기타 드론 부품에 대해서는 25%의 관세를 부과했다

~ 100% 관세 부과 시점은 21일 뒤인 미 동부시간 9월 3일 0시 1분부터이며, 25% 관세 부과 시점은 180일 뒤인 2027년 2월 9일 0시 1분으로 정해졌다

~ 다만, 한국을 비롯해 유럽연합(EU), 일본, 리히텐슈타인, 스위스, 대만에서 수입되는 드론 및 부품에는 15%의 관세가, 영국에서 수입되는 제품에는 10%의 관세가 부과된다

https://n.news.naver.com/article/001/0016250980?sid=104

한국 증시 22% 급등. 사실상 매수자는 부재

•한국 KOSPI 3거래일 동안 +10% 급등. 저점에서+22% 반등해 기술적 강세장 진입

• 그러나 헤지펀드는 포지션 대폭 축소. 지수 상승과는 큰 괴리

• 시장 상승세 지속한다면 패시브 추격 매수가 상승 동력될 가능성

韩国股市暴涨22%，但几乎“无人持仓”
韩国KOSPI指数三个交易日暴涨10%、自低点累计反弹逾22%，正式确认技术性牛市。然而，对冲基金大幅削减仓位，与指数涨幅严重背离。分析指出，若市场持续上行，被动追仓或成为下一阶段的上涨动力。

https://wallstreetcn.com/articles/3779396#from=android

유가 하락 & 인플레이션 둔화. 시장은 더 이상 연내 연준에 금리 인상에 전적으로 베팅하지 않음

• 미국 7월 PPI 둔화. CPI는 두 달 연속 냉각

• 트레이더들은 연준 금리인상 베팅 축소. 현재 시장에 내포된 9월 금리인상 확률은 40% 이하로 하락. 연내 인상폭은 23bp

油价下跌、通胀降温，市场不再完全押注美联储年内加息
美国7月PPI增速放缓，CPI连续两个月降温。交易员正在削减对美联储加息的押注，目前市场隐含的9月加息概率已降至40%以下，年内加息幅度约为23个基点。

https://wallstreetcn.com/articles/3779394#from=ios#from=android

베센트: "이란에 전례없는 조치 시행"

• 이란에 전례없는 조치를 시행할 것

• 경제적 고립 조치와 호르무즈 해협에 대한 지속적인 봉쇄 결합. 이란 항구의 모든 출입로 차단

• 다음 주에 더 많은 발표 준비

>> '전례없는, 역사적인' 트럼프 대통령이 자주 사용하는 표현인것 같은데

美财长称将对伊朗实施前所未见措施
美国财长贝森特当地时间8月13日晚表示，美国将对伊朗实施“前所未见”的措施。贝森特在接受采访时称，“这将结合前所未见的经济孤立手段，以及针对霍尔木兹海峡的持续封锁，从而切断伊朗港口的所有进出通道——请密切关注下周即将发布的更多公告。” （CCTV国际时讯）

https://wallstreetcn.com/livenews/3149366?ivk=1#from=android

미중은 안 친해집니다

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~ 이번 협력이 주목받는 이유는 이란의 풍부한 잠재 자원과 중국의 독보적인 가공 기술이 결합하는 구조이기 때문이다. 네덜란드 헤이그 연구소의 분석에 따르면 이란 중부 약 7,000㎢ 지역에 걸쳐 광범위한 희토류 이상대가 존재하는 것으로 확인됐다. 그러나 이란은 광석에서 유용한 원소를 분리해내는 화학적 정제 및 가공 능력이 초기 단계에 머물러 있어 상업적 활용에 어려움을 겪어왔다

https://www.g-enews.com/article/Global-Biz/2026/08/202608141035064346e250e8e188_1

~ 일시적인 행동 변화라기보다는 트럼프 행정부의 정책 운용에 포함된 일종의 구조적 특징일 가능성이 있으며, 시장과 여론의 압력에 대한 민감도를 바탕으로 정책의 전환점을 측정하는 일종의 '압력계' 역할을 한다는 것이다

>> 자료 참고 부탁드립니다

https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4430129

미중은 안 친해집니다

https://n.news.naver.com/article/001/0016250897?sid=1040

진짜 '유가 위기': 글로벌 정유센터 대규모 셧다운. 월가는 '정제유 퍼펙트 스톰' 경고

• 호르무즈 위기 5개월째 지속. 정제유 시장에서 진정한 충격 발생

• 미국의 디젤 크랙 스프레드 장중 배럴당 97달러 돌파. 역사적 최고치 근접

• 세계 4대 정유센터 3곳이 가동 중단. 중동 수출 급감 & 러시아 판매 금지. 미국이 글로벌 공급을 혼자 지탱했으나 재고 여전히 부족

• BofA는 공급이 실질적으로 회복되지 않으면 디젤 시장이 내년 상당 기간 긴장, 변동성 및 높은 가격 유지할 것으로 경고

真正的“油价危机”：全球炼油中心大面积停摆，华尔街警告“成品油完美风暴”
霍尔木兹危机持续五个月，真正的震荡正在成品油市场引爆：美国柴油裂解价差盘中突破97美元/桶逼近历史极值，全球四大炼油中心三个陷入停摆，中东出口骤降、俄罗斯禁售，美国被迫独撑全球供应却库存告急。美银警告，除非供应出现实质性复苏，柴油市场将在明年相当长时间内维持紧张、波动和高价格状态。

https://wallstreetcn.com/articles/3779415#from=android

중국 탄산리튬 현물가격 151600위안/톤. 전일대비 +2250위안 상승

上海钢联发布数据显示，今日MMLC电池级碳酸锂（早盘）中间价报151600元/吨，较上日16:30价格上涨2250元/吨。

https://wallstreetcn.com/livenews/3149439?ivk=1#from=android

애플 & 알리바바 협력 강화

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~ 애플이 중국 시장 전용 대규모언어모델(LLM)을 자체 개발한 것으로 전해졌다. 그동안 중국에서는 현지 기업의 생성형 인공지능(AI) 모델에 의존해온 전략에서 벗어나 자체 AI 기술을 앞세워 중국 시장 공략에 나선 것이다. 중국 인터넷 규제를 충족하기 위해 알리바바와 협력하는 이중 전략을 선택했다는 점도 주목된다

https://n.news.naver.com/article/018/0006351887?sid=101

글로벌 자금 유입 가속화. 최근 한 달 중국 주식펀드에 약 500억달러 이상 유입

• 최근 글로벌 자금의 중국 자산 배치 가속화. 8/5 기준 최근 한달 동안 중국 주식펀드 순유입 규모 508.2억달러. 신흥시장 전체 유입 규모의 약 60% 차지. 해외 상장 중국 ETF 규모도 동시에 확대

• 최근에는 다수 외국계 기관들은 중국 기업 수익성 회복 및 산업 고도화가 밸류에이션 재평가 장세의 지속을 이끌 것으로 평가. 반도체/인터넷/전력/의료 등 업종을 핵심 투자 포트폴리오 방향으로 제시

全球资金加速涌入 中国股票基金近一个月吸金逾500亿美元
近期，国际资金正加速布局中国权益资产。最新资金流向数据显示，截至8月5日的近一个月，中国股票基金净流入508.2亿美元，占新兴市场总额近六成；海外上市的中国ETF规模同步扩张。近期，多家外资机构也密集发声，认为中国企业盈利修复与产业升级将驱动估值重估行情延续，半导体、互联网、电力及医疗等板块被其视为核心配置方向。(上证报)

https://wallstreetcn.com/livenews/3149528?ivk=1#from=android

Z.AI, GLM-5.3 모델 출시

• 차세대 모델 GLM-5.3은 더 강력한 프로그래밍 능력이 앤트로픽 Fable 5와 같은 AI 선두 모델과의 격차 축소하는데 도움될 것으로 평가

• GLM-5.3은 지난 6월 발표한 기존 모델과 동일한 7000억 파라미터 기반

智谱将发布GLM-5.3模型
智谱在声明中表示，下一代模型GLM-5.3将带来更强的编程能力，有助于缩小与AI排行榜头部模型（如Anthropic的Fable 5）之间的差距。GLM-5.3建立在与其6月发布的前代模型相同的7000亿参数基础模型之上。

https://wallstreetcn.com/livenews/3149504?ivk=1#from=android