* 우리들의 궈밍치: 애플, 휴스턴 신공장에서 하이엔드 M5칩 탑재한 AI서버 생산 예정

【郭明錤：苹果休斯顿新厂将生产配备M5高阶处理器的AI服务器】《科创板日报》25日讯，分析师郭明錤表示，苹果公司在美国休斯顿于2026年开张的新工厂将生产配备M5高阶处理器的AI服务器。苹果于2025年2月24日公告，预计未来四年将在美国花费超过5000亿美元。当中提到2026年将会在休斯顿开设新的工厂，生产用于Apple Intelligence Private Cloud Compute（PCC）的AI服务器。其先前预测中提到“Apple PCC基础建设建置，将随高阶M5芯片量产后加速”，M5高阶芯片的量产时间为2H25-2026，这与苹果公告加速AI服务器产能扩张的时间点一致。

https://www.macrumors.com/2025/02/24/apple-factory-texas-ai-servers-m5/

* 우리들의 궈밍치: 올해초 인텔 Panther Lake 생산 수율 20~30%에 미치지 못함

【郭明錤：英特尔Panther Lake处理器今年初生产良率不到20%~30%】《科创板日报》25日讯，分析师郭明錤表示，根据其进行的产业调查，英特尔下代移动端处理器Panther Lake在2025年初的生产良率不到20%~30%，英特尔要想实现今年下半年量产Panther Lake的目标并非易事。郭明錤还表示，首批Panther Lake工程样品正由主要PC ODM/EMS（电子制造服务）厂商测试中。

https://itc.ua/en/news/intel-panther-lake-processors-became-a-problem-even-before-the-release-the-yield-of-usable-18a-chips-does-not-exceed-20-30/

* 언제나 , 늘, 그대로, 한결같음 = 상수

=========================

~ 블룸버그 통신은 24일(현지시간) 복수의 익명 소식통을 인용해 트럼프 행정부 인사들이 최근 일본·네덜란드 당국자들과 만나 도쿄일렉트론과 ASML 등 양국 반도체 장비업체의 중국 내 장비 유지보수 제한에 대해 논의했다면서 이같이 보도했다

~ 미국은 어플라이드머티어리얼즈·램리서치 등 자국 업체에 이러한 제한을 두고 있는데, 동맹국에도 유사한 수준을 요구하고 있다는 것이다

~ 또 일부 트럼프 행정부 당국자들은 엔비디아가 별도 허가 없이 중국에 수출할 수 있는 반도체의 양과 종류를 더 제한하는 것을 목표로 하고 있는 것으로 전해졌다

https://n.news.naver.com/article/001/0015232343?sid=101

* 여기저기 다 화웨이

=========================

~ 영국 파이낸셜타임스는 25일 내부 관계자의 말을 인용해 “화웨이가 최신 인공지능 반도체 수율을 40%에 육박하는 수준으로 끌어올렸다”고 보도했다

~ 파이낸셜타임스는 화웨이가 인공지능 반도체 수율 향상에 힘입어 관련 사업에서 처음으로 흑자를 보기 시작했다는 내부 관계자의 말도 전했다

~ 화웨이는 이를 넘어 60% 안팎의 수율 확보를 목표로 설정한 것으로 전해졌다. 이는 업계 평균 수준과 크게 다르지 않은 정도다

~ 컨설팅업체 크리에이티브스트래티지는 “TSMC의 엔비디아 H100 인공지능 반도체 생산 수율은 60% 안팎으로 추정된다”며 “화웨이도 충분히 사업 지속성을 확보할 잠재력이 있다”고 전했다

https://www.businesspost.co.kr/BP?command=article_view&num=384798

• 유니트리 & Boton tech, 산업 분야 로봇 응용 및 도입 상황 논의

今日，从多位独立信源处获悉，宇树科技正与宝通科技洽谈机器人在工业场景应用及落地情况。（新京报）

• 인도, 태양광 제조업에 10억달러 규모 보조금 지원 계획

印度考虑为太阳能制造业提供10亿美元的补贴计划。 (彭博)

https://n.news.naver.com/article/001/0015234882?sid=104

* 인도네시아 시장이 열렸습니다

=========================

~ Indonesia and Apple Inc. have agreed on terms to lift the country’s ban on iPhone 16s, said people familiar with the matter, paving the way to end a five-month tug-of-war that forced the US tech giant to raise its promised investment in the country to $1 billion

https://www.bloomberg.com/news/articles/2025-02-25/indonesia-and-apple-said-to-agree-on-terms-to-lift-iphone-16-ban

• 테슬라 측은 중국 내 출시한 테슬라 자율주행은 L2레벨로 미국 FSD 완전자율주행은 아니라는 입장. 테슬라 공식 홈페이지에서도 기존 ’완전자율주행능력‘에서 ’FSD스마트보조자율주행기능‘으로 수정

今日特斯拉宣布推出城市道路Autopilot自动辅助驾驶功能更新，记者走访了特斯拉线下门店，并咨询特斯拉官方客服了解到，此次更新是分批次推送，为官方灰度测试。国内推出的智能辅助驾驶目前仅L2级别，尚不能实现美国FSD的完全无人驾驶功能。记者发现，特斯拉官网已经将此前FSD订购页面描述由“完全自动驾驶能力”修改为“FSD智能辅助驾驶功能”。(科创板日报)

https://n.news.naver.com/article/001/0015233486?sid=104

* 보호 넘어 지원 필요

=========================

~ 홍콩 사우스차이나모닝포스트(SCMP)는 중국 관영 신화통신을 인용해 당국이 민영경제촉진법 개정안에서 민영기업에 법적 근거 없는 벌금 부과를 금지하는 조항을 추가할 예정이라고 25일 보도했다

~ 이번 법 개정은 중국공산당 지도부가 수년에 걸친 단속에 어려움을 겪은 민영기업을 안심시키려는 조치들의 하나로 볼 수 있다고 SCMP는 전했다

https://n.news.naver.com/article/001/0015233269?sid=104

* 중국 반도체 국산화 효과

=========================

~ 이에 따라 국내 관련 반도체 부품업계도 최근까지 중국향 매출 비중이 확대되는 등의 효과를 거뒀다

~ 에프에스티 관계자는 "중국 내에서 DUV 공정 수요가 증가하고 있고, 제품군이 다양화되면서 펠리클에 대한 주문도 더 늘어나고 있다"며 "구체적으로 언급할 수는 없으나 시장이 확대되고 있는 건 사실"이라고 밝혔다

~ 국내 또 다른 부품기업 에스앤에스텍도 중국향 DUV블랭크마스크(반도체에 회로를 새기는 마스크의 본 판) 매출이 지속 견조한 것으로 관측된다. 이 회사는 지난해 중국 고객사들로부터 로우·미들엔드급 DUV블랭크마스크 물량을 선제적으로 수주 받았다. 이에 특정 제품의 경우 가격을 50% 이상 인상하기로 한 바 있다

https://n.news.naver.com/article/092/0002364511?sid=105

* 단기 수급 부담

=========================

~ Hedge funds' willingness to boost bets on Asian stocks last week rose to its highest level on Goldman Sachs record since 2016, the bank said in a note

~ "Asia is now the most overweight region versus MSCI AC World weights," at the expense of hedge funds rotating out of North America, the bank said, based on the hedge fund exposure it tracks

https://www.reuters.com/markets/asia/hedge-flow-asia-equities-exhibit-record-bullish-momentum-goldman-sachs-says-2025-02-25/

* 3개월 후 상황에 따라

=========================

~ 콩고 정부는 3개월 후 수출 제한을 풀지 여부를 다시 검토할 예정이다

https://n.news.naver.com/article/011/0004454646?sid=104

• 홍콩디즈니, 10년만에 흑자 전환 (2024회계연도 순이익 8.38억홍콩달러). 매출은 +54% 증가

香港迪士尼公布称，2024财年公司净利润为8.38亿港元，创历年新高，也是该公司十年来首次实现盈利；收入按年增长54%至88亿港元。前一财年亏损3.56亿港元。香港迪士尼表示，公司已开始偿还由政府及华特迪士尼提供的贷款，截至2025财政年度首财季，已偿还超过六成的贷款。

• 다수 태양광 기업이 모듈 가격 인상했다는 소식. 융기그린에너지 책임자는 사실이라고 확인 & 구체적인 인상폭은 미공개. 통웨이도 인상 예고한 가운데 인상폭은 미공개. 징코솔라/트리나솔라는 +0.01—0.03위안 가량 인상

>> 오늘 융기 +0.55%, 통웨이 +2.98%

中证金牛座报道，2月25日，有消息称，多家光伏龙头企业上调组件价格。隆基绿能有关业务负责人对中国证券报·中证金牛座记者表示，公司组件价格确实有所上涨，但具体的价格暂无法透露。通威股份回应称，公司组件价格预计将上涨，但具体的涨价幅度暂时不便透露。晶科能源、天合光能有关负责人回应称，公司已上调光伏组件价格，上调价格幅度为0.01—0.03元/瓦。

• 딥시크, R2 AI모델 개발 가속화. 5월 계획이나 가능한 빠른 시일 내 출시 추진

据财联社援引路透社报道，消息人士称，DeepSeek正在加速推出其R2人工智能模型，其最初计划在五月推出，但目前正在努力尽快推出。

=========================

~ Deepseek had planned to release R2 in early May but now wants it out as early as possible, two of them said, without providing specifics

https://www.reuters.com/technology/artificial-intelligence/deepseek-rushes-launch-new-ai-model-china-goes-all-2025-02-25/

* 2024년 인도 스마트워치 출하량 -30%, 애플은 +141% 급증

=========================

~ According to data from analyst firm Counterpoint, India’s smartwatch shipments dropped 30% year-on-year in 2024

~ As the broader market faltered, Apple Watch saw a 141% increase in its shipments last year. That growth bucked a 57% decline for the company in 2023, according to Counterpoint

https://techcrunch.com/2025/02/25/apple-watch-shipments-surge-in-india/

• 3/18 엔비디아 GTC 2025 대회 China AI Day 개최. 바이트댄스, 알리클라우드, 바이두, 앤트그룹, 징둥, 메이투안, 콰이셔우 등 중국 대표 클라우드/인터넷기업 참가

>> 양회 이후 빅이벤트겠군요

英伟达官微2月25日宣布，GTC 2025大会将举行China AI Day - 云与互联网线上中文专场，计划于北京时间3月18日上午9:30开始直播。本次专场汇聚了国内多家云与互联网企业，包括字节跳动、火山引擎、阿里云、百度、蚂蚁集团、京东、美团、快手、百川智能、赖耶科技以及Votee AI，他们将分享在大语言模型、多模态大语言模型、数据科学和搜推广领域的前沿进展，展示如何采用软硬件协同优化方法实现生产级AI的性能和效率提升。