Иностранцы могут не получить купон ОФЗ, даже если РФ погасит его
✅Ограничения призваны поддержать финансовую стабильность: ЦБР
✅Россия ввела контроль за движением капитала на фоне санкций
В результате иностранные инвесторы, вложения которых в ОФЗ на начало февраля составляли почти 3 триллиона рублей ($29 миллиардов), могут лишиться возможности получить доход со своих активов, продажа которых заблокирована действующими ограничениями.
Сегодня наступает срок выплаты купона по ОФЗ с погашением в 2024 году (ОФЗ 26223 RU000A0ZYU88)
“Я не сталкивался с таким раньше, - прокомментировал вчера запрет портфельный управляющий GAM Investments Пол Макнамара. - Это не сулит ничего хорошего инвесторам, которые владеют номинированными в валюте бондами”.
Центробанк не уточнил, как долго будет действовать запрет.
✅Ограничения призваны поддержать финансовую стабильность: ЦБР
✅Россия ввела контроль за движением капитала на фоне санкций
В результате иностранные инвесторы, вложения которых в ОФЗ на начало февраля составляли почти 3 триллиона рублей ($29 миллиардов), могут лишиться возможности получить доход со своих активов, продажа которых заблокирована действующими ограничениями.
Сегодня наступает срок выплаты купона по ОФЗ с погашением в 2024 году (ОФЗ 26223 RU000A0ZYU88)
“Я не сталкивался с таким раньше, - прокомментировал вчера запрет портфельный управляющий GAM Investments Пол Макнамара. - Это не сулит ничего хорошего инвесторам, которые владеют номинированными в валюте бондами”.
Центробанк не уточнил, как долго будет действовать запрет.
Bonds lab ⚗️
Иностранцы могут не получить купон ОФЗ, даже если РФ погасит его ✅Ограничения призваны поддержать финансовую стабильность: ЦБР ✅Россия ввела контроль за движением капитала на фоне санкций В результате иностранные инвесторы, вложения которых в ОФЗ на начало…
РФ ПЛАНИРУЕТ СЕГОДНЯ ВЫПЛАТИТЬ КУПОН ПО ОФЗ
#Мнение ITI Capital
Отток ‘длинных денег’ из РФ
может превысить $80 млрд
✅“Суммарный отток всех “длинных денег”, включая средства нерезидентов, может превысить $80 млрд” без учета оттока из ОФЗ ввиду ограничений на вывод капитала
✅Исключение России из MSCI подразумевает отток на $20 млрд, отток из облигационных индексов JPM в валюте и рублях может составить $35 млрд,
✅“Можно утверждать, что “длинных” иностранных денег в России больше нет, останутся лишь спекулянты”
✅“Россия может допустить технический дефолт по ОФЗ, т.к. так как Euroclear прекратила расчеты по сделкам с российскими ценными бумагами, лишив возможности нерезидентов получать по ним платежи”
✅Доля нерезидентов на рынке ОФЗ - 17,4%, что эквивалентно более $28 млрд
Отток ‘длинных денег’ из РФ
может превысить $80 млрд
✅“Суммарный отток всех “длинных денег”, включая средства нерезидентов, может превысить $80 млрд” без учета оттока из ОФЗ ввиду ограничений на вывод капитала
✅Исключение России из MSCI подразумевает отток на $20 млрд, отток из облигационных индексов JPM в валюте и рублях может составить $35 млрд,
✅“Можно утверждать, что “длинных” иностранных денег в России больше нет, останутся лишь спекулянты”
✅“Россия может допустить технический дефолт по ОФЗ, т.к. так как Euroclear прекратила расчеты по сделкам с российскими ценными бумагами, лишив возможности нерезидентов получать по ним платежи”
✅Доля нерезидентов на рынке ОФЗ - 17,4%, что эквивалентно более $28 млрд
#Мнение Australia & New Zealand Banking Group
Центробанк РФ и ФНБ, возможно, в общей сложности владеют китайскими облигациями на $140 млрд - активами, к которым они могут попытаться получить доступ, учитывая международные санкции, показывают оценки Australia & New Zealand Banking Group
✅Банк России, возможно, держит бонды в юанях на $80 млрд, а ФНБ - на $60 млрд, написали в обзоре в среду аналитики ANZ
✅Суммарно их доля составляет почти четверть от общего объема иностранных вложений на внутреннем рынке облигаций Китая, пишут аналитики
✅“Вложения России в облигации Китая и юань могут быть одними из основных иностранных активов и валют, к которым у России имеется доступ”, - написали аналитики. - Мы наблюдаем, ликвидирует ли Россия эти активы, если ей понадобятся денежные средства в юанях, чтобы расплатиться по другим обязательствам”
✅РФ может использовать свои юаневые активы и систему трансграничных платежей Китая, чтобы противостоять воздействию западных санкций, добавили они
Центробанк РФ и ФНБ, возможно, в общей сложности владеют китайскими облигациями на $140 млрд - активами, к которым они могут попытаться получить доступ, учитывая международные санкции, показывают оценки Australia & New Zealand Banking Group
✅Банк России, возможно, держит бонды в юанях на $80 млрд, а ФНБ - на $60 млрд, написали в обзоре в среду аналитики ANZ
✅Суммарно их доля составляет почти четверть от общего объема иностранных вложений на внутреннем рынке облигаций Китая, пишут аналитики
✅“Вложения России в облигации Китая и юань могут быть одними из основных иностранных активов и валют, к которым у России имеется доступ”, - написали аналитики. - Мы наблюдаем, ликвидирует ли Россия эти активы, если ей понадобятся денежные средства в юанях, чтобы расплатиться по другим обязательствам”
✅РФ может использовать свои юаневые активы и систему трансграничных платежей Китая, чтобы противостоять воздействию западных санкций, добавили они
Bonds lab ⚗️
NYC Police Pension Funds Votes To Divest From Russian Securities #news Пенсионный фонд полиции Нью-Йорка выходит из ценных бумаг РФ https://comptroller.nyc.gov/newsroom/nyc-police-pension-funds-votes-to-divest-from-russian-securities/
Швейцарский пенсионный фонд продает российские активы
в портфеле активов на 170 млн CHF
https://www.admin.ch/gov/en/start/documentation/media-releases.msg-id-87420.html
в портфеле активов на 170 млн CHF
https://www.admin.ch/gov/en/start/documentation/media-releases.msg-id-87420.html
www.admin.ch
PUBLICA excludes Russia from its market portfolio
Current information from the Federal Administration. All press releases from the Federal Administration, the departments and offices.
МИШУСТИН: ВСЕ IT-КОМПАНИИ НА 3 ГОДА ОСВОБОДЯТ ОТ НАЛОГА НА ПРИБЫЛЬ, ПРОВЕРОК; СОТРУДНИКИ ПОЛУЧАТ ОТСРОЧКУ ОТ ПРИЗЫВА
МИШУСТИН: РФ В УСЛОВИЯХ "ОХОТЫ" ЗА РОССИЙСКИМИ АКТИВАМИ ЗА РУБЕЖОМ ЗАПУСТИТ НОВЫЙ ЭТАП АМНИСТИИ КАПИТАЛА, МОЖНО БУДЕТ ЛЕГАЛИЗОВАТЬ НАЛИЧНОСТЬ И ДЕРИВАТИВЫ
#Мнение Citi
Citi прочит РФ ‘умеренный’ экономический спад, высокую инфляцию
✅Текущий кризис в РФ отличается от всех предыдущих тем, что цены на энергоресурсы остаются высокими, и экономика в большей степени пострадает от сокращения кредитования из-за очень высоких ставок и подавленного потребительского спроса
✅“Если экспорт энергоносителей в Европу останется высоким при текущих повышенных ценах на нефть и газ, на фоне снижения импорта Россия будет генерировать значительный профицит текущего счета, и вклад чистого экспорта в ВВП может быть существенным”
✅“По итогу мы ожидаем умеренного сокращения ВВП примерно на 3-5% в этом году”
✅Если предположить, что средний курс рубля с текущего момента до конца года будет на уровне 100/$, это означает средний курс за весь год на уровне 96/$, примерно на 30% слабее, чем в 2021 году
✅“Используя коэффициент эффекта переноса, равный 0,15, что в три раза превышает оценку ЦБР, но соответствует значениям во время кризиса 2014–2015гг, мы получаем ускорение инфляции еще примерно на 4,5 п.п. по сравнению с нашим текущим средним прогнозом на 2022г на уровне 7,5%”
Citi прочит РФ ‘умеренный’ экономический спад, высокую инфляцию
✅Текущий кризис в РФ отличается от всех предыдущих тем, что цены на энергоресурсы остаются высокими, и экономика в большей степени пострадает от сокращения кредитования из-за очень высоких ставок и подавленного потребительского спроса
✅“Если экспорт энергоносителей в Европу останется высоким при текущих повышенных ценах на нефть и газ, на фоне снижения импорта Россия будет генерировать значительный профицит текущего счета, и вклад чистого экспорта в ВВП может быть существенным”
✅“По итогу мы ожидаем умеренного сокращения ВВП примерно на 3-5% в этом году”
✅Если предположить, что средний курс рубля с текущего момента до конца года будет на уровне 100/$, это означает средний курс за весь год на уровне 96/$, примерно на 30% слабее, чем в 2021 году
✅“Используя коэффициент эффекта переноса, равный 0,15, что в три раза превышает оценку ЦБР, но соответствует значениям во время кризиса 2014–2015гг, мы получаем ускорение инфляции еще примерно на 4,5 п.п. по сравнению с нашим текущим средним прогнозом на 2022г на уровне 7,5%”
Минфин РФ приостанавливает с 9 марта размещение ОФЗ-н (народные) из-за ухудшения условий заимствований
НРД: КОНВЕРСИОННЫЕ ВАЛЮТНЫЕ УСЛУГИ ПРИОСТАНОВЛЕНЫ ИЗ-ЗА НАКОПЛЕНИЯ НЕ ИСПОЛНЕННЫХ РАСЧЕТНЫХ ОПЕРАЦИЙ ИНОБАНКАМИ-КОРРЕСПОНДЕНТАМИ
Bonds lab ⚗️
НРД: КОНВЕРСИОННЫЕ ВАЛЮТНЫЕ УСЛУГИ ПРИОСТАНОВЛЕНЫ ИЗ-ЗА НАКОПЛЕНИЯ НЕ ИСПОЛНЕННЫХ РАСЧЕТНЫХ ОПЕРАЦИЙ ИНОБАНКАМИ-КОРРЕСПОНДЕНТАМИ
НРД ПЛАНИРУЕТ ВОЗОБНОВИТЬ FX-ОПЕРАЦИИ ДЛЯ КЛИЕНТОВ 9 МАРТА
ПРЕЗИДЕНТ РОССИИ ПОДПИСАЛ УКАЗ "О ВРЕМЕННОМ ПОРЯДКЕ ИСПОЛНЕНИЯ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ ПЕРЕД НЕКОТОРЫМИ ИНОСТРАННЫМИ КРЕДИТОРАМИ"
ПУТИН УСТАНОВИЛ ВРЕМЕННЫЙ ПОРЯДОК ИСПОЛНЕНИЯ РФ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ ПО ВНЕШНЕМУ ДОЛГУ
ПУТИН УСТАНОВИЛ ВРЕМЕННЫЙ ПОРЯДОК ИСПОЛНЕНИЯ РФ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ ПО ВНЕШНЕМУ ДОЛГУ
Bonds lab ⚗️
ПРЕЗИДЕНТ РОССИИ ПОДПИСАЛ УКАЗ "О ВРЕМЕННОМ ПОРЯДКЕ ИСПОЛНЕНИЯ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ ПЕРЕД НЕКОТОРЫМИ ИНОСТРАННЫМИ КРЕДИТОРАМИ" ПУТИН УСТАНОВИЛ ВРЕМЕННЫЙ ПОРЯДОК ИСПОЛНЕНИЯ РФ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ ПО ВНЕШНЕМУ ДОЛГУ
https://kremlin.ru/acts/news/67912
Путин подписал указ о временном порядке выплаты долгов кредиторам из стран, совершающих недружественные действия против России, ее граждан и компаний.
Правительству поручено за 2 дня составить список таких стран.
Указ предписывает считать обязательства перед кредиторами исполненными, если их рублевый эквивалент зачислен на специальный счет кредитора в российском банке.
Путин подписал указ о временном порядке выплаты долгов кредиторам из стран, совершающих недружественные действия против России, ее граждан и компаний.
Правительству поручено за 2 дня составить список таких стран.
Указ предписывает считать обязательства перед кредиторами исполненными, если их рублевый эквивалент зачислен на специальный счет кредитора в российском банке.
Bonds lab ⚗️
MOODY'S CUTS RUSSIA'S RATINGS TO Ca FROM B3; OUTLOOK NEGATIVE
ЭКОНОМИКА РФ УПАДЕТ НА 7% В 2022Г, ПРОДОЛЖИТ СНИЖЕНИЕ В 2023Г, ОСЛАБЛЕНИЕ РУБЛЯ РАЗГОНИТ ИНФЛЯЦИЮ - MOODY'S
Bonds lab ⚗️
ЭКОНОМИКА РФ УПАДЕТ НА 7% В 2022Г, ПРОДОЛЖИТ СНИЖЕНИЕ В 2023Г, ОСЛАБЛЕНИЕ РУБЛЯ РАЗГОНИТ ИНФЛЯЦИЮ - MOODY'S
РФ ДАЖЕ ПРИ ОСЛАБЛЕНИИ ГЕОПОЛИТИЧЕСКИХ РИСКОВ И ВОЗВРАТЕ К ОБСЛУЖИВАНИЮ ДОЛГА ОСТАНЕТСЯ БЕЗ РЕЙТИНГА ИНВЕСТИЦИОННОГО УРОВНЯ ПРОДОЛЖИТЕЛЬНОЕ ВРЕМЯ - MOODY'S
RUSSIAN FINANCE MINISTRY SAYS PAYMENTS IN FX ON EUROBONDS DEPEND ON SANCTIONS
#евробонд
#евробонд
Bonds lab ⚗️
https://kremlin.ru/acts/news/67912 Путин подписал указ о временном порядке выплаты долгов кредиторам из стран, совершающих недружественные действия против России, ее граждан и компаний. Правительству поручено за 2 дня составить список таких стран. Указ предписывает…
Перечень «недружественных стран» которым платим по долгам «по новому»