Компания Didi Global Inc., базирующаяся в Пекине, планирует провести IPO на сумму от 62 до 67 миллиардов долларов, согласно ее последней публичной заявке.

Полностью разведенная оценка, которая обычно включает ограниченные акции, может затмить 70 миллиардов долларов, сообщили люди, знакомые с этим вопросом, The Wall Street Journal.

Didi планирует привлечь 3,9 миллиарда долларов в ходе первоначального публичного размещения, продав 288 миллионов американских депозитарных расписок, предполагая, что их цена находится в середине целевого диапазона от 13 до 14 долларов за акцию, говорится в заявлении.

#Didi #IPO #Китай #компания

Бразильская сеть супермаркетов, контролируемая L Catterton, частной инвестиционной компанией, поддерживаемой французским миллиардером Бернаром Арно, выбрала банки для потенциального первичного публичного размещения акций, которое может привлечь до 800 миллионов реалов (159 миллионов долларов), сообщили люди, знакомые с этим вопросом.

Базирующаяся в Сан-Паулу Grupo St Marche работает с Banco Santander Brasil SA, Banco Itau BBA SA и Banco BTG Pactual SA для возможного листинга на местной бирже Бразилии, сказали люди, попросив не быть идентифицированными, потому что информация не является публичной. Переговоры все еще находятся на ранней стадии, и компания может в конечном итоге отказаться от сделки вообще, сказали люди.

Представители St Marche, Itau и Santander отказались от комментариев. BTG и L Catterton не отвечали на сообщения, требующие комментариев.

#IPO #L_Catterton

Компания Tanmiah Food Co. подскочила на 30% после своего торгового дебюта в Саудовской Аравии, что является еще одним признаком сдерживаемого спроса на первичные публичные предложения в королевстве.

Акции саудовского производителя и дистрибьютора продуктов питания и сельскохозяйственной продукции выросли в среду до 87,1 риала (23,22 доллара США). К 10:18 утра в Эр-Рияде было продано более 19 000 акций.

Эр-Рияд был самым популярным рынком для IPO на Ближнем Востоке за последние два года, и новые предложения были подписаны в основном местными розничными и институциональными инвесторами. Tanmiah - третья компания, которая станет публичной в королевстве в этом году, после компании Theb Rent A Car Co. и AlKhorayef Water & Power Technologies Co.

Tanmiah завершила процесс создания книг для институциональной подписки с коэффициентом охвата 9,534%, установив цену предложения в верхней части своего диапазона. Saudi Fransi Capital является финансовым консультантом, ведущим менеджером, букраннером и андеррайтером.

#IPO #Саудиты #экономика

​Акции Robinhood Markets Inc. впервые поднялись выше начальной цены публичного предложения компании, поскольку индивидуальные инвесторы присоединились к Кэти Вуд во вторник, чтобы поднять капитализацию торговой платформы с нулевой комиссией.

Участие розничных инвесторов в торговле акциями резко улучшилось во вторник по сравнению с теплым приемом, оказанным популярному приложению с момента его дебюта на фондовом рынке в четверг. Рост торговли произошел одновременно с решением Ark Investment Management увеличить долю в компании. ETF Ark Fintech Innovation купил 89 622 акции Robinhood на предыдущей сессии, когда они выросли на 24% и закрылись по 46,80 доллара за штуку. Акции выросли на 9% на премаркетных торгах в Нью-Йорке в среду.

Розничные трейдеры купили акции Robinhood на сумму 19,4 миллиона долларов во вторник, чтобы сделать их шестыми по количеству приобретенных акций и 11-м по количеству торгуемых ценных бумаг на розничных платформах, согласно данным, собранным Vanda Securities Pte. Общий объем розничной торговли во вторник вырос примерно в 10 раз по сравнению с предыдущим днем, свидетельствуют данные.

Robinhood была 28-й по объему торгов ценной бумагой среди розничных инвесторов в условном выражении в день ее дебюта, затем упала до 47-го места на следующей сессии и выпала из топ-100 в понедельник.

#IPO #экономика #данные

Акции Robinhood снова взлетели в среду, в результате чего рост нового публичного приложения для приложения по торговле акциями за неделю составил почти 120%.

Акции Robinhood выросли на 65% в среду примерно до 77,00 доллара за акцию. В настоящее время торговля акциями приостановлена из-за аномальной волатильности.

Акции Robinhood компенсируют свой тусклый дебют на Nasdaq на прошлой неделе. Цена акции составляла 38 долларов за акцию, что является самым низким показателем в диапазоне ее предложения. Он открылся по этой цене в четверг, но затем упал на 8% в первый день и в основном торговался ниже этой цены до вторника, когда он вырос более чем на 24%.

Неясно, что именно привело к росту акций в среду; однако внимание популярного инвестора Кэти Вуд, как правило, приносит пользу растущим акциям.

Во вторник компания ARK Invest Wood приобрела 89 622 акции HOOD в ETF ARK Fintech Innovation, что составляет примерно 4,2 миллиона долларов, исходя из цены закрытия Robinhood в 46,80 доллара. Эта позиция добавляет к примерно 3,15 миллионам акций, которые Вуд купил у Robinhood с момента дебюта компании на прошлой неделе.

Robinhood также привлекает внимание розничных инвесторов. HOOD - это тикер номер один на трекере WallStreetBets Swaggy Stocks, который указывает на более чем 700 упоминаний в чате Reddit.

“Непопулярное мнение: у Robinhood по-прежнему лучший мобильный интерфейс”, - говорится в одном посте с 4600 отметками"нравится".

“Это история с оплатой за поток заказов с криптографией в качестве своего рода кикера”, - сказала Стефани Линк, главный инвестиционный стратег Hightower, в среду в интервью CNBC” Squawk Box". “Во втором квартале их общая выручка выросла на пять-десять процентов по сравнению с первым кварталом. Ну, если вы посмотрите на данные о потоке платежей за заказы, то во втором квартале это число фактически упало на 23%. Таким образом, это говорит мне, что оплата за поток заказов очень конкурентоспособна, но крипто-кикер, вероятно, помогает Robinhood, и они, вероятно, набирают долю”.

“Все это, как говорится, очень дорого. Трудно разобраться в оценке по соотношению цены к продажам в 11х”,-добавил Линк. Онлайн-брокер Чарльз Шваб торгуется в 7х.

HOOD также был одной из самых продаваемых акций Fidelity во вторник.

#IPO #HOOD

Virgin Atlantic Airways Ltd рассматривает возможность публичного размещения акций в Лондоне, поскольку компания готовит свой бизнес к восстановлению после пандемии.

Руководители проводят обсуждения с банкирами и потенциальными инвесторами и могут объявить о планах компании по IPO уже осенью, по словам человека, знакомого с этим вопросом, который попросил не называть его имени, поскольку обсуждения являются частными.

Это решение станет первым случаем с момента его основания в 1984 году, когда общественность получит возможность купить акции флагманского оператора миллиардера Ричарда Брэнсона. Virgin Airways в настоящее время является мажоритарной собственностью Virgin Group Брэнсона, а остальные 49% принадлежат Delta Air Lines Inc.

О потенциальном IPO впервые сообщило Sky News. Представитель Virgin Atlantic отказался от комментариев.

Листинг появится после трудных 18 месяцев для Virgin, когда полеты практически прекратились во всем мире, поскольку пандемия коронавируса затруднила авиаперелеты. В апреле компания заявила, что ожидает убытков в размере более 1 миллиарда фунтов стерлингов (1,39 миллиарда долларов) за этот период, но намерена снова стать прибыльной с 2022 года. Компания провела ряд раундов финансирования и продала самолеты, чтобы пережить кризис.

Главный исполнительный директор Шай Вайс также заявил в апреле, что Virgin Atlantic не ожидает значительного снижения тарифов на дальние рейсы на ключевых рынках после возобновления поездок.

Virgin Брэнсона, вероятно, уменьшит свою долю в компании, в зависимости от того, в какой степени он примет участие в возможном IPO.

#IPO #Virgin #Бренсон

Владелец TikTok - ByteDance Ltd. возрождает планы по листингу в Гонконге к началу следующего года, несмотря на то, что китайские власти расширяют свои репрессии против технологических компаний, сообщает Financial Times.

Листинг может состояться либо в следующем квартале, либо в начале 2022 года, говорится в документе со ссылкой на трех неизвестных людей, осведомленных о планах.

ByteDance работает над решением проблем безопасности данных, поднятых китайскими регулирующими органами, сообщается в документе. Он проходит процесс рассмотрения и подал заявки китайским властям, и окончательное руководство ожидается от ByteDance к сентябрю, как сказал один из людей.

В документе говорится, что ByteDance отказался от комментариев.

#IPO #TikTok #листинг

Компания WeWork, занимающаяся арендой офисов, должна дебютировать на Нью-Йоркской фондовой бирже в четверг после того, как акционеры BowX Acquisitions, компании SPAC, договорились о слиянии с компанией на сумму 9 миллиардов долларов. Широко известный стартап, достигший оценки в 47 миллиардов долларов два года назад, WeWork изо всех сил пытался заработать деньги.

#IPO #WeWork #четверг

По словам человека, знакомого с этим вопросом, Rivian Automotive Inc. оценила свое долгожданное первичное публичное размещение акций в 78 долларов за акцию, что значительно выше ее завышенных ожиданий, оценив производителя электромобилей более чем в 77 миллиардов долларов на полностью разведенной основе.

#IPO #Rivian #оценка

По словам людей, знакомых с этим вопросом, Sanofi SA выбрала Bank of America Corp., BNP Paribas SA и JPMorgan Chase & Co. для проведения первичного публичного размещения акций своего бизнеса по производству ингредиентов для лекарств.

Французская фармацевтическая компания стремится привлечь около 1 миллиарда евро (1,2 миллиарда долларов) в ходе IPO своего подразделения EUROAPI в следующем году, сообщили люди, попросив не раскрывать конфиденциальную информацию.

По словам людей, в список листинга может быть добавлено больше банков. Представители Bank of America, BNP Paribas, JPMorgan и Sanofi отказались от комментариев.

#Sanofi #IPO

Фондовая биржа Саудовской Аравии, находящаяся на пути к тому, чтобы стать самым популярным рынком для IPO, стремится привлечь до 1 миллиарда долларов в рамках своего собственного первичного публичного размещения акций.

Дубай внедряет программу стимулирования для привлечения продаж акций из частного сектора и рассматривает возможность продажи акций своего флагманского перевозчика Emirates.

#СА #рынок #IPO

Фирма по цифровой безопасности, принадлежащая фонду благосостояния Саудовской Аравии, привлекла около 57 миллиардов долларов заказов от институциональных инвесторов, что стало последним признаком высокого спроса на продажу акций на Ближнем Востоке.

#ElmCo. привлекла заказы на сумму 213,2 миллиарда риалов в рамках институциональной части своего IPO, количество подписчиков превысило предложение в 69,5 раза. Местные инвесторы разместили заказы на сумму 206 миллиардов риалов.

Продажи акций в Саудовской Аравии за последний год вызвали огромный спрос со стороны инвесторов. Цены на большинство листингов находятся в верхней части диапазона, и акции резко выросли после их дебюта на торгах.

Elm продает 24 миллиона акций по 128 риалов за штуку, предложение, которое может привлечь до 820 миллионов долларов. Riyad Capital является финансовым консультантом и андеррайтером #IPO, которое открывается для розничных инвесторов в течение четырех дней с 3 февраля.

#Bloomberg

Согласно проекту проспекта, Fedbank Financial Services планирует привлечь 9 миллиардов рупий (120 миллионов долларов) за счет продажи новых акций в рамках первичного публичного предложения в Индии.

В заявлении говорится, что материнская компания компании, Federal Bank Ltd., предложит 16,5 млн акций, а инвестор True North Fund VI LLP продаст 29,2 млн акций в ходе #IPO.

ICICI Securities, Equirus Capital Pvt, IIFL Securities Ltd, JM Financial управляют IPO. #BBG

​Все большее число британских компаний отказываются от листинга дома и хотят проводить листинг за границей, после того как серия громких провалов поставила под сомнение кампанию Лондона по привлечению стартапов и первичных публичных размещений.

Согласно данным, собранным агентством #Bloomberg, Великобритания приближается к худшему первому кварталу по #IPO с 2009 года. Война в Украине и стремительный рост инфляции усилили волатильность, подорвав доверие инвесторов. Но в то время как компаниям в Италии и Норвегии удалось провести крупные листинги, в Лондоне наблюдались лишь задержки.

Говорят, что компания CVC Capital Partners рассматривает возможность листинга в Амстердаме, где технологическая инвестиционная фирма GP Bullhound в этом году выпустила SPAC. Бренд спортивных автомобилей Lotus может разместить свое подразделение по производству электромобилей в США или Китае, в то время как Arm Ltd., поддерживаемая SoftBank Group Corp., и бизнес по переводу денег Zepz, как говорят, рассматривают IPO на Nasdaq.

“Мы наблюдаем, как ряд британских технологических и финтех-компаний обращаются за листингом в США в поисках более глубоких рынков капитала”, - сказала Светлана Марриотт, партнер британской группы рынков капитала KPMG.

Эта тенденция особенно болезненна в контексте усилий Великобритании позиционировать себя как главное направление для технологических компаний в Европе. Она создала фонд спасения стартапов от пандемии, изменила правила листинга, чтобы основатели могли сохранить контроль над своим бизнесом, и лоббировала некоторые из крупнейших частных фирм региона для размещения в Городе.

Однако пока безрезультатно.

Британские стартапы уже давно отправились в Нью-Йорк в поисках более глубоких карманов и более высоких оценок. Лондон, тем временем, зафиксировал ряд провалов в последних листингах технологий, таких как платформа доставки продуктов питания Deliveroo Plc, финтех Wise Plc и фирма электронной коммерции THG Plc. Почти все 10 крупнейших сделок прошлого года торгуются ниже цен IPO.

#Bloomberg

JPMorgan Chase отчитался о своих доходах за первый квартал перед открытием торгов в среду.

Вот цифры:

Прибыль: 2,63 доллара на акцию (неясно, сопоставима ли она с оценкой в 2,69 доллара).

Выручка: 31,59 миллиарда долларов против оценки в 30,86 миллиарда долларов, согласно #Refinitiv.

#JPMorgan, крупнейший банк США по размеру активов, будет внимательно следить за тем, как обстояли дела на Уолл-стрит в течение бурного первого квартала.

С одной стороны, ожидается, что комиссионные за инвестиционные банковские услуги снизятся из-за замедления слияний, #IPO и выпуска долговых обязательств в этот период. С другой стороны, всплески волатильности и потрясения на рынке, вызванные войной на Украине, возможно, пошли на пользу некоторым отделам с фиксированным доходом.

Это означает, что в этом квартале на Уолл-стрит может быть больше победителей и проигравших, чем обычно: фирмы, которые хорошо ориентировались на изменчивых рынках, могут превзойти ожидания после того, как аналитики сократили оценки в последние недели, в то время как другие могут раскрыть результаты торгов.

JPMorgan заявил в прошлом месяце, что его торговая выручка упала на 10% с начала марта, но турбулентность, связанная с войной на Украине и санкциями в отношении России, сделала дальнейшие прогнозы невозможными.

“Рынки в данный момент чрезвычайно ненадежны; существует большая неопределенность”, - заявил Трой Рорбо, глава отдела глобальных рынков JPMorgan, во время конференции 8 марта. “Все последствия нынешних условий все еще неясны”.

Еще одной областью внимания инвесторов является то, как отрасль извлекает выгоду из растущих процентных ставок, которые, как правило, увеличивают кредитную маржу банков. Аналитики также ожидают улучшения роста кредитования, поскольку данные Федеральной резервной системы показывают, что кредиты банков выросли на 8% в первом квартале за счет коммерческих заемщиков.

Тем не менее, в то время как долгосрочные ставки выросли в течение квартала, краткосрочные ставки выросли больше, и эта плоская или в некоторых случаях перевернутая кривая доходности вызвала опасения по поводу предстоящей рецессии. Банки распродают акции, когда инвесторы беспокоятся о рецессии, поскольку это может привести к резкому росту потерь по кредитам, поскольку заемщики отстают.

Аналитикам также будет интересно услышать, что руководители скажут об их прямом и косвенном участии в конфликте на Украине. В прошлом месяце JPMorgan заявил, что сворачивает свои операции в России. Генеральный директор Джейми Даймон заявил в своем ежегодном письме акционерам, что, хотя руководство не беспокоится о влиянии российского бизнеса, оно “банк всё равно может потерять около 1 миллиарда долларов со временем”.

Наконец, после того, как JPMorgan в январе раскрыл ожидания роста расходов в этом году, аналитики захотят услышать больше о траектории роста расходов.

Акции JPMorgan упали на 16,9% в этом году до среды, что хуже, чем снижение индекса KBW Bank на 10,6%.

Конкурирующие банки Goldman Sachs, Citigroup, Morgan Stanley и Wells Fargo планируют сообщить о результатах в четверг.

​​Китайские фирмы опережают своих коллег из США и Европы в начале года по долевому финансированию, чему способствует оптимизм по поводу возобновления работы страны, в то время как развитый мир борется с ростом процентных ставок и опасениями рецессии.

Компании и их акционеры привлекли $8,1 млрд за счет последующей продажи акций и первичного размещения акций от Шанхая до Нью-Йорка с начала 2023 года, по сравнению с $4 млрд компаниями в США и $1,1 млрд компаниями в Европе, свидетельствуют данные, собранные #Bloomberg.

Эти показатели ставят китайские компании на путь того, чтобы первыми оправиться от прошлогоднего глобального спада продаж акций после резкого роста, вызванного поворотом Пекина к приоритизации роста после отмены ограничений из-за Covid. Ожидается, что путь к восстановлению будет более ухабистым в США и Европе, где агрессивное ужесточение денежно-кредитной политики и надвигающаяся экономическая слабость продолжают снижать аппетит к риску.

“Возросший уровень привлечения капитала китайскими компаниями, зарегистрированными на бирже, в первые несколько недель 2023 года является предвестником гораздо большего”, - сказал Джеймс Бин, портфельный менеджер ECM в Myriad Asset Management. “Балансы китайских корпораций нуждаются в укреплении, а денежные резервы - в пополнении по мере того, как китайская экономика восстанавливает свою траекторию роста”.

Доминирование китайских фирм на первичном рынке произошло после того, как акции от Гонконга до Шэньчжэня присоединились к лучшим мировым показателям: ключевой показатель компаний материковой части, котирующихся в Гонконге, вырос почти на 16% в этом году по сравнению с ростом на 5,8% в S&P 500.

Это также происходит на фоне рекордного года #IPO на оншорном рынке Китая. Бум новых листингов в 2022 году привел к тому, что доля страны в мировом объеме выручки от IPO достигла 46%, что почти в четыре раза больше, чем в США, с 13% в конце предыдущего года.

За этим ралли последовало множество политических корректировок, внесенных китайскими лидерами в последние месяцы, от прекращения стратегии Covid Zero до смягчения жестких технических репрессий и масштабной кампании по спасению жилищного сектора. Власти также предприняли усилия по улучшению связей с такими странами, как США и Австралия.

Поддерживающая денежно-кредитная политика Пекина, отличающаяся от ястребиной позиции, занятой Федеральной резервной системой и другими крупными мировыми центральными банками, продолжает обеспечивать защиту китайских активов.

#листинг #США #IPO

Подразделение #SoftBank стремится привлечь не менее 8 миллиардов долларов в рамках первичного публичного размещения акций в США, сообщает #Reuters.

Ожидается, что британский разработчик чипов конфиденциально представит документы для своего IPO в конце апреля, а листинг, как ожидается, состоится позже в этом году.

Размер листинга сделал бы Arm одним из крупнейших IPO в США за последнее десятилетие. Она исключила Великобританию, несмотря на то, что ее штаб-квартира находилась в Кембридже, Англия.

Как сообщило агентство #Bloomberg на прошлой неделе, банкиры предложили оценку листинга в размере от 30 до 70 миллиардов долларов - широкий диапазон, который подчеркивает трудности оценки фирмы на фоне волатильных цен на акции полупроводниковых компаний.

​​Банковские потрясения и риски рецессии создают проблемы мировому рынку #IPO, удерживая его в состоянии спада даже после того, как инвесторы начали год, думая, что худший период падения акций, возможно, уже позади.

Согласно данным, собранным #Bloomberg, в 2023 году компании привлекли всего 19,7 миллиарда долларов в результате первичных публичных размещений акций. Это на 70% меньше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и является самым низким сопоставимым показателем с 2019 года. Самое резкое падение наблюдалось в США, где было привлечено всего 3,2 миллиарда долларов. Сдержанная активность сохраняется с прошлого года, когда высокая инфляция и агрессивное повышение ставок центральными банками подорвали аппетит инвесторов к риску.

Сильное ралли акций в начале 2023 года, вызванное оптимизмом по поводу отхода Китая от политики Covid Zero и меньшего повышения ставок, в значительной степени сошло на нет и разрушило надежды на возобновление рынка IPO. Проблемы в банковском секторе после краха некоторых средних кредиторов в США и трудности Credit Suisse Group AG усилили неопределенность относительно динамики процентных ставок, когда Федеральная резервная система США работает над сдерживанием инфляции, избегая при этом новых проблем.

“Ставки - это проблема номер один, и ведутся явные дебаты о том, как долго продлится ужесточение или изменит ли направление и с какой скоростью”, - сказал Удхай Фуртадо, сопредседатель ECM в Азиатско-Тихоокеанском регионе Citigroup Inc.

“Есть ряд вещей, которые людям нужно будет увидеть, включая указания центрального банка, чтобы определить, будет ли это второй, третий или четвертый квартал”, - сказал он, имея в виду, когда может вновь открыться окно для IPO. “На данный момент, похоже, что это будет бэкэнд”.

Стабильности, в которой нуждаются IPO, катастрофически не хватает, а внимательно отслеживаемый показатель волатильности в марте поднялся значительно выше 20 после краха банка SVB и других региональных кредиторов США. И есть признаки того, что проблемы с банками оказывают влияние на планы компаний по IPO.

​​Для акций технологичных компаний это худший месяц в этом году, поскольку трейдеры в очередной раз соглашаются с тем, что ФРС будет оставаться жёсткой дольше, что включает в себя повышение доходности облигаций.

Технологические компании Amazon.com, #Nvidia, #Alphabet и #Tesla были одними из крупнейших компаний, снизивших S&P 500 в четверг с точки зрения рыночной капитализации, поскольку перспектива еще более высокой доходности становится все более очевидной.

Индекс информационных технологий S&P 500 на сегодняшний день является сектором с наихудшими показателями за сентябрь. И S&P 500 и Nasdaq 100 демонстрируют самые большие ежемесячные потери с декабря.

У лидеров рынка чипов, таких как #Intel, #Nvidia и #AMD, была тяжелая неделя. Не помогло и то, что цена #Arm, занимающейся разработкой чипов, упала ниже цены #IPO всего через неделю, а аналитики с осторожностью относятся к ее оценке и выгодам от бума искусственного интеллекта. Это говорит о том, что, возможно, ажиотаж вокруг искусственного интеллекта в масштабах всей отрасли сошел на нет и что оценки технологических компаний остаются повышенными на фоне высокой доходности облигаций.

Крупные технологические компании чувствуют себя ущемленными из-за повышения доходности

@Bloomberg4you

​​Рынок #IPO набирает обороты после двухлетнего спада. Интерес к продаже акций естественным образом вытекает из роста индекса S&P 500 в этом году на ~19%.

Волна IPO укрепила бы уверенность в перспективе дальнейшего роста акций, а также обеспечила бы некоторое облегчение для отстающих акций банковского сектора.

Последним громким потенциальным дебютом стала компания Lineage Logistics, международная компания по управлению складированием и логистикой, которая, как говорят, обсуждает IPO уже в первой половине 2024 года с оценкой в 30 миллиардов долларов.

Среди других кандидатов - компания социальных сетей #Reddit, которая, как сообщается, рассматривала оценку в размере до 15 миллиардов долларов; сингапурская компания розничной торговли модной одеждой #Shein, которая надеялась на оценку в размере до 90 миллиардов долларов, #Skims Ким Кардашьян и поддерживаемый #Microsoft стартап по облачной безопасности и защите данных #Rubrik.

Количество потенциальных листингов ознаменовало бы резкий поворот, учитывая, что в последнее время IPO были в упадке.

Ожидается, что общий объем IPO в США в этом году едва превысит уровень 2022 года, который был худшим годом более чем за десятилетие.

@Bloomberg4you 📈📉 #BloombergMarkets